Top 10 Cement Producers Abacistas FREE

5/24/2018 Top 10 Cement Producers Abacistas FREE

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Los 10 Productores de Cementoms importantes del Mundo

Madrid, 27 Noviembre 2006

Enrique Martn Perales


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Enrique Martn Perales 2

Lafarge Holcim

Cementos Mexicanos, CEMEX

HeidelbergCement

Italcementi

Taiheiyo Cement Buzzi-Dyckerhoff

Conch Cement Votorantim

Cimentos de Portugal, CIMPOR

Plan


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Sntesis Nace en 1833 como fabricante de cal Primer productor mundial de cemento

Unos 105,7 millones de Tn en 2002, en 46

pases 113 fbricas y 30 moliendas

Primer productor de materiales deconstruccin del planeta. Tiene 4

divisiones Cemento, Hormign y ridos, Yesos y

Techos

Ms de 80.000 empleados Presente en 76 pases Grupo ms innovador de la historia

Le Chatelier


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Lafarge es el primer productor mundial demateriales de construccin

Ofrece una completa gama de productos comohormign, yeso, ridos, tejados, organizada en4 divisiones:

Cemento,ridos y Hormign, Techos y Yeso. Dentro de los conglomerantes, produce y vende:

Cementos Portland y derivados

Cementos especiales (con humo de slice), cementoblanco, cemento para pozos de petroleo, cementospuzolanico y cemento con escoria de alto horno

Estructura de negocio (1)


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Tambin tiene un cemento especial parapavimentos y oferta conglomerantes hidrulicos

para parcheo de calzadas, adems de calhidrulica natural para construccin y cementosde albailera.

Tambin ofrecen varios servicios asociados: Asistencia Tcnica

Logstica de pedidos y entregas Documentacin

Formacin y Demostraciones



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Cementia Trading es su compaa filial detrading de materiales

Sus primeros clientes son: Hormigoneros Almacenes de materiales de construccin Empresas constructoras

En USA y UK, tambin produce asfalto parapavimentacin

El segmento de techos produce y vende tejas,

accesorios de techos sistemas de chimenea yuna gran variedad de prefabricados deacabados superficiales



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Tambin ofrecen una gran variedad deproductos y servicios: Aspectos sobre la construccin de techos

Seguridad de barbacoas y parrillas Tejas especiales para nieve Puntos de ventilacin

Ventanales prefabricados que apuntan al cielo Instalaciones de energa solar y fotovoltaica Diversos tipos de chimeneas

El segmento yeso produce principalmente murosde separacin para viviendas y en decoracin Adems de ridos y hormign



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Nace en 1833 como fabricante de calfundada porAugustin Pavin de Lafarge En 1864 firma contrato suministro de cal

al proyecto del Canal de Suez En 1914 cambia de nombre a Societ

des Chaux et des Ciments de Lafargedu Le Teil

En 1926 abre su primera planta decemento aluminoso en el Reino Unido

En 1931 desarrolla el Cemento Blanco

en Francia En 1939 es el primer productor mundial En 1956 Lafarge se instala en USA con

una planta de cemento

Historia (1)


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En 1959 se instala en Brasil En 1980 se asocia con su competidor

Coppe para formar el grupo Lafarge-

Coppe En 1981 adquiere General Porland En 1989 adquiere a Cementia (Suiza),

Asland (Espaa), Peerlmouser

(Austria) y Bamburi (Kenia) En 1991 adquiere Czikovice

Cementarna (Chequia)

En 1994 entra en el mercado chino En 1995 se expande en Polonia En 1998 entra en Indonesia y Filipinas

Historia (2)


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En 2000 adquiere Warren en Canad En 2001 adquiere Blue Circle En 2002 adquiere Cementarna Trboulje

en Eslovenia y BFC en Serbia-Montenegro y Chongqing Cement enChina

En 2002 vende a Cimporsus fbricas

de Andaluca (Crdoba y Niebla) En 2003 entra en Macsteel Interior

System MIS en Sudfrica

In enero 2004, Lafarge compra el 30%de Clips Group, un especialista enseparadores mviles y en diseo deinteriores

Historia (3)


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En jun-04 anuncia construccinde una nueva lnea en la plantade cemento de Dujiangyan enChina.

En dic-04 vende 40%Carmeuse North America aCarmeuse

En ene-05 adquiere CementosSelva Alegre en Ecuador En may-06 Lafarge se hace con

el 100% deLafarge

Norteamrica En jul-06 Lafarge inaugura su

primera planta de molienda decemento en el sur de Vietnam

Historia (4)

Fca. Liu Zahn. China


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Cifra de Negocios Ao 2004

Actividad

32,9%

10,3%9,3% 0,3%

47,2% CementoAridos y hormign

YesosTechos

Otros

Cifra de Negocios Total: 14.446 Millones $


13/114



Actividad

32,2%

8,9%9,0% 0,1%

49,8% CementoAridos y hormign

YesosTechos

Otros



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Geografa

27,3%

8,2%

5,2% 4,0%3,7%

9,9%

41,7%Europa Occidental

Norteamerica

Asia PacficoAfrica Subsahariana

Europa Oriental

America Latina

Mediterraneo Emergente



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Marcas registradas

AGILIA Es la marca del Hormign

Autocompactante de Lafarge DUCTAL Hormign de ultra alta resistencia

BIG Sistema de tejas innovadoras

Pregidco yPregidro

Sistema de paneles de yeso paradecoracin

Agilia

Estacin ferrocarril Mnaco

Ductal


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Anlisis DAFO

Debilidades Fortalezas

- Bajada en los flujos de operaciones de efectivo - Fuerte capacidad innovadora

- Continua bajada del segmento de techos - Lder del mercado

- Pobre Integracin - Exitosa restructuracin financiera

Amenazas Oportunidades

- Consolidacin en la industria del cemento - Expansion en China- Prdidas debidas al tsunami

- Bajada de la construccin en USA - Adquisiciones estrategicas

- Protocolo de Kioto

- Aumento de la demanda en la construccin


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Es el 2 productor mundial de cemento, 90,5millones de Tn con presencia cementera en msde 45 pases (70 en total)

125 fbricas y 32 moliendas Proporciona servicio de ingeniera, I+D,

consultora, trading y servicios de gestin En ene-04, aumenta su participacin enAlpha

Cement JSC del 15 al 68.8% En nov-04 anuncia que va a construir una

fbrica de 1,7 millones de Tn en Marruecos En may-05 fue multada con 9,5 Millones de

por sus polticas anticompetitivas en Rumania

Estructura de negocio


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Fundada en 1912 en el pueblo de Holderbank en elcantn de Aargau (Suiza)

Hacia 1920 la compaa empez a invertir en la industriacementera y en otros pases como, Egipto, Lbano ySudfrica

Entre 1950 y 1960 refuerza su presencia enNorteamrica

En 1982 adquiere Hornos Ibricos (Espaa)

En 1986, Hornos Ibricos adquiere Cementos Alba yforma HISALBA (Espaa)

En 2001 Holderbank Financiere Glaris cambia denombre convirtindose en Holcim

Historia (1)


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Tambin en 2001 adquiere el 75% de PT SemenCibinong en Indonesia y el 70% de Novi Popovaccompartiendo capital y su planta de cemento en Siberia

En 2002, sus filiales Rumania, Polonia y Eslovaquiaproducen cemento blanco. Tambin este ao se iniciala compra de Queensland Cement conAustralian

Cement Holdings. En 2003 adquiere Cementos Hispania (Espaa) e

inicia construccin de planta de cementos en los

condados de St. Genevieve y Jefferson (USA) En ago-03 construyen una nueva planta de cemento en

Chequia

Historia (2)


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En dic-03, adquieren Bogaz Endustri Madencilik(BEM), en Chipre

En ene-04, aumenta su participacin enAlpha Cement

JSC del 15 al 68.8% En nov-04 anuncia que va a construir una fbrica de 1,7

millones de Tn en Marruecos

En may-05 fue multada con 9,5 Millones de por suspolticas anticompetitivas en Rumania

Historia (3)


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Actividad

25,9%

69,5%

4,6%

Cemento

ridos y Hormign

Otros



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Geografa

20,4%

14,3%

11,2%

19,3%

34,8%

Europa

LatinoamericaNorteamerica

Asia Pacfico

Africa y Medio Oriente



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Anlisis DAFO

Debilidades Fortalezas

- Investigaciones en curso en los ridos - Posicin de liderazgo en el mercado

- Pobres rendimientos en Latinoamerica - Diversidad geogrfica

- Ingresos en bajada - Fuerte posicin financiera


- Bajada de los mercados europeos - Oportunidades de adquisicin

- Presiones regulatorias - Expansin en China y en India

- Protocolo de Kioto - Entrada en el mercado indio

E d i (1)


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Cemex es una multinacional de materiales deconstruccin que opera en ms de 50 pases, siendosus principales marcas, en Mxico, Monterrey, Tolteca y

Anahuac. Sus principales centros de produccin estn situados en

Mxico, Espaa, Venezuela, Colombia, USA, Egipto,

Filipinas, Tailandia, Costa Rica, Republica Dominicana,Panam, Nicaragua y Puerto Rico.

Tiene una capacidad de produccin de cemento de 80,9

millones de Tn Produccin real de 61,8 millones de Tn

Es un importante productor de cemento blanco


E t t d i (2)


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Cemex es, adems, una multinacional de materiales deconstruccin que fabrica y comercializa bien por simismos o subsidiarias, cemento, hormign, ridos, yeso,clinker y morteros especiales.

Cemex Mxico es una filial directa del Grupo Cemex y

ambas forman un holding para las principalesoperaciones en Mxico

Empresas Tolteca de Mxico es la compaa matriz

para las compaas que operan en Mxico.


Hi t i (1)


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Cemex se funda en 1906 con la puesta en marcha de lafbrica de Cementos Hidalgo en el norte de Mxico.

1920, Cementos Portland Monterrey inicia

operaciones con 20.000 Tn de capacidad de produccin. 1931 Cementos Hidalgo y Cementos PortlandMonterrey se unen para formar Cementos Mexicanos,hoy Cemex

En 2005, Cemex adquiri el grupo ingls Ready MixConcrete

Cemex lleg a ser un fuerte actor en el mundo del

cemento en Mxico cuando adquiriCementos Mayaen Mrida y construyo las plantas de Ciudad Valle(1966) y Torren (1967).

Historia (1)

Hi t i (2)


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Hacia 1970 la compaa instal nuevos hornos en lasplantas existentes y compr nuevas fbricas en el centrode la nacin

Cemex sale a Bolsa en 1976 y adquiere tres fbricas deCementos Guadalajara Cemex continu su expansin en los ltimos aos de

los 1980 adquiriendo Cementos Anahuac (1987) y

Cementos Tolteca (1989) In 1992 Cemex adquiere activos fuera de Mxico alcomprar Valenciana de Cementos y Sanson enEspaa y la fbrica de Balcones en New Braunfels,

Texas (1994); Cemento Bayano en Panam (1994) yCementos Nacionales en la Repblica Dominicana(1995)

Historia (2)

Hi t i (3)


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Cemex se instala en el sudeste de Asia cuandoadquiere en Indonesia, Semen Gresik. En 1995 Cemex adquiere los activos de Venezolana de

Cementos en Venezuela

En 1999 Cemex se consolida en Amrica Central y elCaribe cuando adquiere Cementos del Pacfico enCosta Rica y tambin Southdown, en USA

En 2001, Cemex entra en el mercado tailands despusde comprar el 99% de Saraburi Cement a travs deCemex Asia Holdings, empresa creada para desplegarlas actividades de Cemex en sudeste asitico.

En 2002 Cemex potencia su posicin en el Caribeadquiriendo Cementos Puerto Rico

A finales del 2003 Cemex comienza su expansindentro de Asia Central

Historia (3)

Historia (4)


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En Septiembre 2004, Cemex anuncia que ha llegado aun acuerdo para adquirir los activos del Grupo ReadyMix Concrete por 2.300 millones ($4.150 millones)para aumentar su cifra de negocios y crecer en losmercados europeos y estadounidenses de hormign. Laadquisicin fue valorada en $5.800 millones incluyendola deuda.

En Abril 2005 Cemex vende el 11.92% de las accionesde Cementos Bio Bio.

En Junio 2005, Cemex unifica las cifras de negocio desus actividades Cemex USA y hormign USA.

Historia (4)


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Geografa

24,0%

3,0%

15,0%

4,0%

17,0%

37,0% Mexico

USA

EspaaVenezuela

Colombia

Otros



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Anlisis DAFO

Debilidades Fortalezas- La confianza en el mercado americano y mexicano

- Capacidad de influencia en el crecimiento regional

en las partes diferentes del mundo

- El uso extenso de derivados financieros - Fuertes flujos del dinero en efectivo

- Falta de presencia en China e India - Productor grande

- Desfavorable composicin de la deuda - Buenos rendimientos financieros


- Condiciones politico-economicas inciertas en

Mexico

- El crecimiento en ciertos sectores de la industria de la

construccin en EE.UU y Europa.

- El prolongado retraso de las adquisiciones en

Indonesia- El crecimiento en el Sudeste Asia

- Los riesgos de integracin de las adquisiciones - La competitividad mejorada del precio



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HeidelbergCement produce una amplia gama de

materiales de construccin operando en tres segmentos: Cemento, Hormign y Materiales de Construccin Las actividades de cemento y hormign son los ncleos de

todas sus actividades en todas las zonas en las que estn

presentes mientras que el segmento de materiales deconstruccin est concentrado en Europa Est presente en 50 pases, 41 en cemento Produccin y capacidad de produccin de cemento 45,8 y 77

millones de Tn, respectivamente HeidelbergCement a travs de su divisin cementoproduce conglomerantes para: Construccin (edificacin y obra civil)

Cemento aluminoso para plantas depuradoras Cemento para pastas autonivelantes

La divisin de hormign produce: Hormign, prefabricados, ridos, HAC




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La divisin de materiales de construccin contiene lossiguientes productos: Grava caliza, arena caliza, filleres, cal viva, cal apagada

Aditivos para morteros y hormigones Pisos industriales, productos de sellado, juntas de sellado,

pegamentos para tejas

Morteros cola, morteros monocapa Morteros de albailera

Sistemas de aislamiento trmico

Estuco de yeso, estuco de cemento




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Adems, esta divisin produce: Yesos para modelar, yeso dental, arcillas expandidas

para aislamiento, filleres ligeros, aditivos para suelos,bloques de hormign, productos para estabilizacinde residuos, inmovilizacin de compuestos txicos,etc


Historia (1)


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Nace en 1873 como Schifferdecker & Shne, cuandoJohann Philipp Schifferdecker compr un molino situadoen Heidelberg y lo convirti en una fbrica de cemento

En 1874 se asocia con Portland-Cement-Werk

Heidelberg En 1901 absorbe a Mannheimer-Portland-Cement-Fabrik y se convierte en la Portland-Cement-WerkeHeidelberg and Mannheim

En 1914 compran la fbrica de cemento deBurglengenfeld

En 1918 compran la empresa Stuttgarter Immobilienand Baugeschft

, y se convierten enPortland-

Cementwerke Heidelberg-Mannheim-Stuttgart Entre 1922 y 1926 se compran las plantas de cemento

de Lengfurt y Kiefersfelden

Historia (1)

Historia (2)


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En 1936 se producen por primera vez un milln de Tn

Posteriormente se sucedieron varios cambios denombre hasta que en 1938 se convierten en Portland-Zementwerke Heidelberg Corporation.

En 1959 comienzan a producir hormign preparado En 1960 adquieren la empresa de logstica,

Kraftverkehr Bayern, de Munich. En 1968, compran acciones de S.A. des Ciments Vicat

y de Portland-Zementwerk Gebr. Wiesbck & Co.GmbH, en Rohrdorf (Baviera) En 1977, a pesar de la crisis del petrleo, compran

Lehigh Portland Cement Company en Allentown,

Pennsylvania (USA) con 5 fbricas de cemento, unafbrica de arcilla expandida y una fbrica de muebles En 1978 cambia de nombre a Heidelberger Zement

Corporation

Historia (2)

Historia (3)


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En 1980 compran 6 fbricas de cemento de US SteelCorporation y fundan la Baustoffwerke Durmersheim

En 1983 compran las fbricas de cal y morteros enIstein.

En 1980 se diversifican en los campos de materialesaislantes, aditivos, piedra natural En 1988 inicia actividades una planta de morteros en

Mainz-Weisenau

En 1989 una fbrica de yeso y morteros En 1990 las filiales de materiales aislantes se consolidan

en Heidelberger Dmmsysteme En 1993 compran la empresa belga, S.A. Cimenteries

CBR en Bruselas. In 1995 entran en el mercado chino a travs del holding

chino China Century Cement Ltd.

Historia (3)

Historia (4)


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En 1998 Heidelberger Baustofftechnik y Deitermannse unen en Bauchemie. Adems adquieren aSCANCEM y los intereses de morteros secos especialesse mueven a travs MAXIT Holding

En 2002 Heidelberger Zement cambia de nombre aHeidelbergCement

En jun-02 HeidelbergCement vendeAddiment, unadivisin de su filial Heidelberger Bauchemie con

actividades en Alemania, Polonia, Rumania y Turqua aSika AG/Baar, Suiza En oct-02 adquiere la mayora de las acciones de la

empresa de cemento rumana Romcif Fieni

En ene-03 HeidelbergCement cierra la fbrica decemento de Kiefersfelden en Baviera y compra lasactividades de cemento y hormign de Buderus Group

Historia (4)

Historia (4)


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En mar-03 HeidelbergCement anuncia la compra del48% de las acciones de Dyckerhoff48.8% aumentandosu participacin en ms del 90%, vendiendo a su vez sumayora del accionariado en Limay Grinding Mill

Corporation en Filipinas a Union Cement Corporation En dic-03, HeidelbergCement vende sus filiales Zlatna

Panega Cement y Zlatna Panega Beton a la empresa

griega Titan Cement Company

Historia (4)



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Geografa

11,8%10,3%

13,6%

14,4%

10,9%

11,6%

27,5% Norteamerica

Europa Central

Europa Occidental

Europa Este

Europa Norte

Africa-Asia

Maxit

Cifra de Negocios Total: 9.719 Mil lones $

Anlisis DAFO


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Anlisis DAFODebilidades Fortalezas

- Vienen de pasar una bajada de cifra de negocios enel 2004

- Capacidad de influencia en el crecimiento regionalen las partes diferentes del mundo

- Poca integracin en los paises presentes - Amplia gama de materiales de construccin

- Productor grande


- Ralentizacin de los mercados europeos- El crecimiento en ciertos sectores de la industria de la


- Protocolo de Kioto - El crecimiento en China y el Sudeste Asia

- La mejora de los precios unitarios



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Italcementi es un fabricante y proveedor de materialesde construccin Cemento, ridos y Hormign

Est presente en Albania, Blgica, Bulgaria, Canad,

Chipre, Egipto, Espaa, Francia, Gambia, Grecia, India,Italia, Kazajstn, Marruecos, Mauritania, Sri Lanka,Tailandia, Turqua y USA

Trabaja internacionalmente a travs de subsidiarias y en

asociaciones con otras compaas La estructura industrial de Italcementi incluye 60fbricas de cemento, 13 moliendas, 4 terminales, 547planta de hormign y 155 canteras

En 2005 se produjeron 56, 53 y 21 millones Tn cemento,ridos y hormign, respectivamente Aprox. 59% de la compaa pertenece a Italmobiliare


Historia (1)


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Italcementi se funda en Brgamo, Italia en 1864 El Grupo Italcementi se form en 1992 despus de la

compra de Ciments Franais Desde 1998, Italcementi ha fortalecido su posicin con

la compra de algunos activos estratgicos, comenzandoen Kazajstn En 1999, Italcementi Group adquiri activos

cementeros en Marruecos y Bulgaria

En 2001, Ciments Franais adquiri el 50% de ZuariCement Ltd. (India).

En ene-02 Zuari Cement, la joint venture entreCiments Franais y Zuari Industries, entr medianteun acuerdo con India Cement para la adquisicin del95% de Sri Vishnu Cement formando una compaavalorada en aprox. $80 millones

Historia (1)

Historia (2)


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En mar-02, Essroc, una filial de Ciments Franais,anunci acuerdo para adquirir Riverton Investment,que comercializaba en USA como Capitol Materialsque mejoraba notablemente su presencia en la regin

Tambin 2002, se adquirieronAsia Cement yJalaprathan Cement que permitieron mejorar laeficiencia de sus instalaciones en Tailandia

En may-04, Carlo Pesenti llega a la presidencia del

Comit Ejecutivo de Italcementi. 2005, Italcementi adquiere las empresas cementerasegipcias Suez y Helwan

En mar-06 Italcementi anuncia la construccin de un

nuevo Centro Tcnico en Bergamo En may-06 Italcementi adquiere un control total sobre

su filial india Zuari Cement Limited

s o a ( )



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Geografa

55,9%

32,7%

11,4%

UE

Norteamerica

Otros




46/114


Actividad

32,4%4,4%

63,2%

Cementoridos/hormign

Otros


Anlisis DAFO


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Anlisis DAFODebil idades Fortalezas

- Vienen de realizar algunas inversiones no muyexitosas

- Capacidad de influencia en el crecimiento regionaldentro de Europa

- Muy implantado en mercados maduros - Productor grande


- Ralentizacin de los mercados europeos- El crecimiento en ciertos sectores de la industria de la


- Protocolo de Kioto - El crecimiento en China y en resto de pases asaticos

Sntesis


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Taiheiyo Cement posee una slida estructuraproductiva y comercializadora de materiales deconstruccin

Procede de la fusin de Chichibu Onoda Cement yNihon Cement en 1998

Primer fabricante japons de cemento, teniendo

adems ridos, minerales y hormign preparado,actividades inmobiliarias en Tokio e intereses enel sector energtico

Tambin opera en el sector de materialesreciclados que incluye la utilizacin de lodos dedepuradora para plantas electricidad

Sntesis



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Taiheiyo Cement est involucrada en la industriacementera y en la industria de materiales deconstruccin, actividades inmobiliarias, tratamiento deresiduos, generacin de electricidad

El grupo est compuesto por 531 empresas organizadasen 7 divisiones:

Cemento, ridos, Medioambiente, Inmobiliaria,

Materiales de Construccin, Cermica y Electrnica Taiheiyo Cement tiene intereses en Europa, OrienteMedio, Asia, frica, Norteamrica, Sudamrica yAustralia

Tiene su sede central en Tokio y da empleo a 2200personas

27 plantas de cemento (11 en Japn)

g

Estructura de negocio(2)


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Capacidad de produccin de cemento 50,0 Millones Tn Presente en 9 pases (Japn, Filipinas, Nueva Guinea, Panam,

USA, Australia, Vietnam

70% de cemento se consume en el hormign preparado Factur JPY872,000.7 millones (aproximadamente

$8,010.9 millones) durante el ao fiscal que termin enMarzo 2005, con una disminucin del 0.8% respecto a

2004. El descenso se debe a una menor demanda decemento en Japn, adems de una bajada de ventas enel negocio electrnico en Hungra

El beneficio fue de JPY14,400 millones(aproximadamente $132.6 millones) durante el aofiscal de 2005, con un descenso del 12.8% sobre 2004.

Estructura de negocio(2)

Cifras de negocio


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Cifras de negocio

Divisin 2004

$Millones

2005

$Millones

05/04

%

Cemento 467,5 460.2 -1.6Materiales construccin 820,8 879.7 - 6.7

ridos 679,8 732.8 +7,8

Cermica y electrnica 576,0 624,4 +8,4

Medioambiente 450,3 495,8 +10,1

Otros 620,3 672,5 +8,4

Total 3614.7 3865,4 +6,9

Historia (1)


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1881, se funda Cement Manufacturing Co., en laprefectura de Yamaguchi, que ms tarde se llamOnoda Cement Co.

1883, con un leasing de la planta de cemento del

Gobierno para iniciar la produccin de cemento queconduce a la fundacin deAsano Cement Co.

1923, se funda Chichibu Cement Co.

1947,Asano Cement Co. se cambia a Nihon CementCo. 1994, Onoda Cement y Chichibu Cement se unen en

Chichibu Onoda Cement Corp.

1998, Chihibu Onda Cement Corp. y Nihon CementCo. se unen en TAIHEIYO CEMENT CORP.

( )

Historia (2)


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1999, certificacin ISO 14.001 para todas las plantas de

cemento Ene-2000, inicio de un nuevo sistema de ventas Ago-2000, compra de las cementeras PNG-Taiheiyo y

Papua New Guinea Sep-2000, participacin en capital y en la direccin deSsangyong Cement Industrial Co. yLtd. Korea ademsde la adquisicin y control de Taiheiyo Cement Philippines

Nov-2000, inauguracin de Nghi-Son Cement Vietnam Abr-2001, inicio de marketing de ECOCEMENT Nov-2002, inicio de operaciones de AK System

May-2003, cambio de oficinas centrales a Chuo Ward Abr-2004, cambios importantes en la organizacin Jun-2005, compra plantas hormign y ridos a RMC USA

( )



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Geografa

81,3%

8,7% 0,3%

9,7%

JapnResto AsiaNorteamericaOtros

Cifra de Negoc ios Total: 3.885 Mill ones $

Anlisis DAFO


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Debil idades Fortalezas

- Balance de contado en recesin - Primer productor de cemento de Japn

- Direcciones de management recibidas - Establecimiento de 7 compaias internas

- Cifras de negocio en cada continua - Presencia en pases de bajo costo


- Proporcin decreciente de la construccin pblica

en Japn - Demanda creciente de cemento

- Quiebra y consolidacin de la industria de la

construccin- Adquisiciones de activos de hormign y ridos de RMC

- Precios de carbn crecientes - Oportunidades del negocio de renovacin y restauracin

Sntesis


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Sntesis Procede de la unin entre Buzzi y

UNICEM en 1999 y de la posterioradquisicin de la alemana

Dyckerhoff(entre jun-01 y oct-04),tomando el control de sta en ene-04, 55%, formando el grupo BuzziUNICEM

En Italia, posee adems un 90 y 30%de Cementi Riva y Cementi Moccia,respectivamente

Est dividida en tres divisiones Cemento, Hormign yActividades

Relacionadas

Fbrica de Robilante (Italia)

Fbrica de Siniscola (Italia)

Estructura negocio (1)


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Estructura negocio(1) Cemento

31,9 Millones de toneladas vendidas en 2003 con38.4 Millones de Tn de capacidad produccin(83,1%)

36 plantas integrales de cemento y 8 moliendasestando presentes en 9 pases (Italia, Alemania,Luxemburgo, USA, Mxico, Checoslovaquia,Polonia, Ucrania, Rusia) con 11.800 trabajadores

Su ltima inversin data de junio 2004, en Mxico,Corporacin Montezumajunto a CementosMolins

Hormign

15,2 millones de M3 vendidos en 2003 255 plantas hormign y 30 plantas ridos operadas

a travs de UNICAL (100%), Betonval (70%),Siefic Calcestruzzi (50%) y Technobeton (45%)

Estructura negocio (2)


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Estructura negocio (2) Actividades Relacionadas

Aditivos para hormign,ADDIMENT (50%) asociado a

SIKA Arcillas expandidas y bloques

de hormign, LATERLITE(30%)

Morteros especiales, PREMIXSpA, (40%)

Laterlite

Sede Addiment

Cifra de Negocios


59/114


2771,6

238,7

2781,9

159,7

0

500

1000

1500

20002500

3000

C.N. BDI

2003

2004

Millones $

Historia Buzzi (1)


60/114


1907, se funda Fratelli Buzzi SpA, por los hermanosPietro y Antonio Buzzi iniciando la produccin decemento cerca de la poblacin de Trino (VC) en Italia

1923 montan una segunda cementera en Casale

Monferrato (AL) con dos hornos verticales automticos yun horno para cal viendo que la cal de Casale tienecomportamiento hidrulico muy demandada en la poca

1947, en Casale, se cambia el viejo horno de cal por unovertical Loesche automatizado con filtro electrosttico 1950s en Trino, despus de una primera transformacin

de los hornos existentes, se procede a la instalacin de

un primer horno rotativo Lepol y al final del decenio seinstala otro gemelo

1964 cesa actividades la cementera de Casal

Historia Buzzi (2)


61/114


1965, con la intervencin de la 3 generacin de lafamilia, inicia actividades la cementera de Robilante(CN). La fbrica surge de un proyecto de la oficinatcnica de los Hermanos Buzzi, con capacidad de 300

KTn /ao de cemento Portland. En 1970 se amplia a700KTn/ao. Este ao el grupo Hermanos Buzzi es delos primeros en entrar en el sector del hormignpreparado, actuando en el rea de Torino y Cuneo y

luego en Miln y Gnova 1975, se inicia la produccin arcilla expandida cerca de

la fbrica de Trino. La cementera de Robilante alcanza

sus dimensiones actuales con la realizacin de la terceralnea de produccin 1978, Trino pasa a ser molienda de clinker de Robilante

Historia Buzzi (3)


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1979, se inicia la expansin del grupo en el exterior con laadquisicin de parte deAlamo Cement en San Antonio,Texas. Se transforma la va hmeda en va seca iniciandosu produccin en 1981 con tecnologa punta. Tambin este

ao, entra en el Grupo Cementi Alta Italia de CasaleMonferrato 1980, tambin se adquiere una parte minoritaria de

Bargero, una de la empresas ms antigua de Casale 1981, se amplia la presencia exterior con la adquisicin en

Mxico de una importante parte de la CorporacinMoctezuma, antigua empresa cementera con fbrica en

Jiutepec (Cuernavaca), con actividad en el sector delhormign preparado (Ciudad de Mxico, Acapulco) 1987, se adquiere Gabba & Miglietta en Casale Monferrato

1990 l d tit i d ADDIMENT It li j i tHistoria Buzzi (4)


63/114


1990, es el ao de constitucin deADDIMENT Italia, joint

venture entre el Grupo Buzzi y HeidelbergCement, primerproductor de cemento alemn, nacida para operarconjuntamente en Italia en el sector de la Qumica para la

Construccin (aditivos para hormign y cemento) 1993, el Grupo pasa en USA, de una posicin paritaria auna de control enAlamo Cement y en Mxico de unaposicin de minora a una paritaria en Corporacin

Moctezuma. En los primeros aos 90s F.lli Buzzi Cementientra gradualmente en el capital de Cementi Riva, confbrica en Riva del Garda (TN), hasta tener el 50% en 1994y el control en 1997

1997 La filial mejicana, Corporacin Moctezuma, inaugurauna nueva, moderna cementera en Tepetzingo; dos aosdespus alcanza la capacidad de 2,4 MTn cemento/ao

T d 1997 i ti i i i it i

Historia Buzzi (5)


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Todava en 1997 se consigue un participacin minoritaria(30%) en Cementi Moccia, con sede y fbrica cerca deNpoles

13 mayo 1997, da del acuerdo entre Fratelli Buzzi

Cementi y IFI/IFIL, que toma una parte del capitalordinario de la Unicem SpA y que llevar depespus dedos aos a la fusin de los dos grupos

En el ambito industrial del hormign preparado la fusinBuzzi CementiUnicem se realiza en 1998. El conjuntoempresarial resultante de la integracin comprendetambin una relevante porcin de la actividad de

Calcestruzzi SpA de Ravenna, adquirida a fines del ao1997 por Unicem

1872 La empresa Cementi Marchino fundada por elHistoria Unicem (1)


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1872, La empresa Cementi Marchino, fundada por el

geom. Luigi Marchino, inicia la produccin de cal cerca deCasale Monferrato (AL) 1878, se inician las primeras experiencias de coccin de

cemento para la elaboracin del cemento Portland Natural

1924, la sociedad se transforma jurdicamente enMarchino & C., instala el primer horno rotatorios enCasale Monferrato

1933, nace la Unione Cementi Marchino & C., mediantefusin de Marchino & C. con la Unione Italiana Cementi,bajo la iniciativa del Senador Giovanni Agnelli. Laproduccin anual, suministrada por 40 hornos verticales y6 hornos rotatorios distribuidos en 7 unidadesproductivas, alcanza el nivel de 500.000 Tn. muyrelevantes para la poca

Historia Unicem (2)


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1969, a continuacin de la fusin para la incorporacin dela SAICE (Industrias Cementeras Emilianas) y de lacementera de Augusta de propiedad IFI en la Unin

Cementos Marchino, la denominacin social se modifica aUnicem (Unione Cementerie Marchino ed Emiliane e diAugusta SpA). La capacidad productiva alcanza 3,4millones de Tn/ao.

1973 Unicem SpA inicia cotizacin en Bolsa 1979 entra en el mercado USA, con la adquisicin del

20% de River Cement de St. Louis, Missouri. En Italia se

amplia la base productiva con la adquisicin de laCementeria di Barletta y de Cementi Nuoresi

( )

1981 Unicem se e pande ms en USA adq iriendo el 20%

Historia Unicem (3)


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1981 Unicem se expande ms en USA adquiriendo el 20%de Hercules Cement, con planta en Stockertown,Pennsylvania; en Italia a continuacin de la venta de lafrica de Megara (SR), se reconstituye la fbrica de

Augusta 1982 entra a formar parte del grupo de Signal MountainCement de Chattanooga, Tennessee

1983 se adquiere el control de la fbrica de Savic dePadova, con las dos cementeras de Cadola (BL) e Travesio(PN)

1986 nace en el la fbrica de Guidonia (RM) el Centro de

Investigacin 1987 la Cementeria di Augusta SpA sale a Bolsa y el ao

prximo lo hace tambin la Cementeria di Barletta SpA

1987 Unicem aplica una poltica di diversificacin en los

Historia Unicem (4)


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1987, Unicem aplica una poltica di diversificacin en lossectores relacionados con el cemento, as, hormignpreparado, arcilla expandida

1995 Unicem compra a Italcementi el 33% di RC Cement,

asumiendo as, el control total de las actividadesoperativas ya desarrolladas en USA (4 cementeras) 1998 se inicia la construccin de una nueva lnea

productiva, tecnolgicamente avanzada, en Chattanooga,Tennessee USA (Signal Mountain Cement), quesustituir completamente las labores de la planta anterior,eficiente pero ya no suficientemente competitivo

El 4 de junio de 1864 se funda en Amneburg Wilhelm

Historia Dyckerhoff(1)


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El 4 de junio de 1864 se funda en Amneburg, WilhelmGustav Dyckerhoff funda junto a sus hijos Gustav eRudolf, la empresa Portland-Cement-FabrikDyckerhoff & Snhe. 20 aos ms tarde el mercado

americano pide a la empresa la cantidad ms importantede cemento de la poca, 8.000 barriles de cementoPortland para la base de la Estatua de la Libertad

1909, se introducen los primeros hornos rotatorios 1911 la forma jurdica de la empresa cambia a

"Dyckerhoff & Shne GmbH 1931, se fusiona con Wicking AG, naciendo Portland-

Zementwerke Dyckerhoff Wicking AG. Este ao sefabrica el primer cemento Portland blanco DyckerhoffWeiss.

1936 la empresa cambia de nombre pasando a ser



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1936, la empresa cambia de nombre pasando a serDyckerhoff Portland-Zementwerke AG

1949, Dyckerhoffes el primer productor de materialesde construccin que almacena el cemento en silos y lo

suministra en cisternas 1956, cambia nuevamente de denominacin

Dyckerhoff Zementwerke AG; tres aos ms tarde seintroducen los hornos de va seca con torres de ciclonesy se inician operaciones en el hormign preparado

1963, Dyckerhoffaadquiere una unidad productiva enEspaa, Yeles (Toledo) y 10 aos ms tarde entra en en

el mercado de Luxemburgo 1977, fundan Dyckerhoff Transportbeton GmbH para

mejorar participacin en el hormign preparado

1985 cambia de nombre a Dyckerhoff AG y funda la



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1985, cambia de nombre a Dyckerhoff AG y funda ladivisin Dyckerhoff Ausbauprodukte, para ampliarposteriormente el sector de productos de acabado(morteros especiales)

1995 se crean las divisiones de Cemento, HormignPreparado y Morteros Especiales (que se cierra en el2001), mientras en 1997 nacen las divisiones CementoGermania e Cemento Internacional, que pasan a ser en2001 Cemento Alemania/Europa Occidental e CementoEuropa Centroriental/Amrica. En los ltimos aos,Dyckerhoffno ha cesado su expansin: en 1988 entra

en Norteamrica, en 1991 adquiere la cementera deDeuna en Turingia (ex Republica Democrtica Alemana),en 1994 entra en Rusia, en 1996 en Polonia, en 1997 enChequia

1999, adquiere parte de LoneHistoria Dyckerhoff(4)


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999, adqu e e pa te de

Star Industries en USA y en2000 entra en Ucrania

2002 se lanza el programa de

reestructuracin Dyckerhoff21, para mejorar la eficienciaoperativa

2003, Dyckerhoffvende a

HOLCIM la fbrica de Yeles enEspaa y aumenta su cuota del50% enAnneliese

Zementwerke AG;paralelamente incrementa laparticipacin en CimentsLuxembourgeois al 93%

Sep-99 Buzzi Cementi incorpora Unicem, asumiendo el

Historia conjunta (1)


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Sep 99Buzzi Cementi incorpora Unicem, asumiendo el

conjunto el nombre Buzzi Unicem SpA, sociedadpresente en la Bolsa Italiana, que cuenta con 13 plantasen Italia, 5 en USA y 2 in Mxico. En el hormignpreparado las controladas Unical e Betonval operan

cerca de 180 plantas, situadas en casi todo el territorioitaliano. El nuevo grupo dispone, en conjunto, de unacapacidad productiva de cemento de 15 MTn/ao, produce7,7 millones de M3 de hormign preparado y emplea a

3.950 personas A fines de 1999 Buzzi Unicem pasa del 66,7% al 100%en la posesin de acciones de Alamo Cement

May-00 se unen entre si dos empresas participadasCementeria di Augusta SpA y Cementeria di BarlettaSpA, mediante incorporacin en la primera bajo el nombrede UNIMED, Cementerie del Mediterraneo SpA

Jun-01 Buzzi Unicem anuncia creacin de una alianza



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Jun 01, Buzzi Unicem anuncia creacin de una alianzacon la familia Dyckerhoff, accionista de referencia de lasociedad cementera alemana con el objetivo de crear lascondiciones para un aumento de la competitividad de los

respectivos grupos industriales y favorecer a medioplazo la oportunidad de desarrollo de accionesestratgicas. El acuerdo prev que Buzzi Unicemadquiera una participacin en Dyckerhoff AG en torno al

34% del capital ordinario, ofreciendo a la familiaDyckerhoff, adems, opciones de venta ejecutables afinales del 2004 sobre otro 34% de capital ordinario

Sep-01 Buzzi Unicem suscribe con Laterlite un acuerdopara la integracin de las actividades de los dos gruposen el sector de la arcilla expandida, de los hormigonesligeros y de los bloques aislantes

Esto prev la transferencia de las respectivas ramas de



75/114


p p

la empresa constituidas por los establecimientos BuzziUnicem de Lentella y Enna y de las plantas de Laterlitede Rubbiano e Bojano, en una sociedad de nuevacreacin. Buzzi Unicem participa en la nueva entidad

con una participacin del 30%Hacia el final del ejercicio la filial CorporacinMoctezuma anuncia pblicamente el proyecto deconstruccin de una nueva cementera en San Luis

Potos (Mjico) Feb-02 se inicia el proceso societario de incorporacinde Unimed SpA en Buzzi Unicem SpA, que termina ennov-02

Nov-02 la familia Dyckerhoffvende el 34% del capitalordinario de sta en posesin de Dyckerhoff AG. Losadquirentes son Buzzi Unicem (10%) y Banca IMI(24%)

2003, contina el proceso de gradual toma de control de



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, p g

Dyckerhoff. Durante el primer trimestre Buzzi Unicemcompra a Holcim acciones de Dyckerhoffppor el 5,5%del capital ordinario. En junio se lanza una OPA sobre latotalidad de las acciones privilegiadas de Dyckerhoff.

ofreciendo acciones de ahorro de Buzzi Unicem denueva emisin; la oferta concluye en septiembre connotable xito. A fin de ejercicio Buzzi Unicem tiene el49,6% de las acciones ordinarias y el 62,2% de las

acciones privilegiadas, que equivalen al 55,9% delcapital de Dyckerhoff.A continuacin del acuerdo alcanzado entre Sika yHeidelbergCement para la adquisicin del 50% poseido

por esta ltima enAddiment Italia Srl, Buzzi Unicem ySika subscriben un contrato de joint venture para seguirjuntos la actividad del sector qumico de la edificacin

Al inicio del 2004 Buzzi Unicem alcanza la mayora delHistoria conjunta (5)


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capital ordinario de Dyckerhoff. Un mes despus, enconsecuencia del ejercicio de opciones atribuidas aHolcim y Schwenk en marzo 2003, la parcipacin en lasociedad alemana sube al 67% del capital ordinario.La nueva realidad Buzzi Unicem est presente en 9paises, con 41 cementeras, que disponen de unacapacidad una capacidad productiva de cemento delorden de 38 millones de t/ao, adems, produce 15millones de M3 de hormign preparada y emplea ms de

11.800 personas.Tambin en ene-04 por las fusiones entre las actividadesamericanas de Unicem, controla al 100% RC Cement, ylas actividades cercanas de Dyckerhoff, naciendoBuzzi Unicem USA. Sumando tambin las aotras

actividades controladas en elAlamo Cement, la entidadresultante de la fusin resulta el cuarto productor decemento del pas, con una cuota de mercado prxima al10% (20% en las zonas servidas en solitario)

En Italia, Buzzi Unicem llega a ser socio nico en



78/114


g

Cementi Riva y la incorpora a continuacin. Laparticipacin en Cementi Moccia pasa del 30% al 50%.Para reforzar posteriormente la estructura patrimonial delgrupo, Buzzi Unicem propone al mercado un aumento

del capital con pago de 206 millones de euro. La ofertaen opcin concluye con gran xito durante el mes deagosto.In Mxico inicia actividad la nueva cementera de

Cerritos, con una capacidad productiva de 1,25 millonesde Tn/ao e inicia la construccin de una segunda lneagemela, che afianzar la lnea presente doblando sucapacidad de produccin

Anlisis DAFO


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Debilidades Fortalezas- Poco establecido en regiones del tercer mundo - Segunto productor de cemento en Italia y Alemania

- BDI bajos aunque aumentando - Lider en zonas locales

- Cifras de negocio estables

- Buena diversificacin (morteros, hormigones, ridos,

morteros especiales, aditivos, arcilla expandida, etc

Amenazas Oportunidades- Protocolo de Kyoto ya que la mayor parte de su

produccin est en Europa

- Mayor diversificacin de sus actividades

- Precios de los combustibles al alza - Adquisiciones de activos de cemento en el tercer mundo

- Oportunidades en el negocio de renovacin y

restauracin, adems de inmobiliario

Anhui Conch Cement Company Ltd. es el primer

Sntesis Conch Group


80/114


cementero chino que est llamado en los prximos aosa ocupar el puesto n3 de los productores mundiales Produce y comercializa varios tipos de cemento y clinker

La marca Conch sirve de paraguas producida por susfiliales da nombre para comercializar por la empresatiene aplicaciones en carreteras, puentes y solucioneshabitacionales

El clinker se vende a moliendas A finales de 2005, la empresa controlaba 48 filiales y 3

asociados, produciendo 45,8 y 40,7 Tn de clinker y

cemento, respectivamente N empleados en 2005: 15679.

Uno de los ms grandes grupos econmicos de Brasil

Sntesis Grupo (1)


81/114


g g p

Fundado en 1918, Votorantim es una compaa bajo elcontrol de una familia, ahora en la 3 generacin.

Su modo de controlar el grupo es a travs deposiciones estratgicas controladas en el Comit deDireccin reservando a los profesionales fuera de lafamilia para dirigir las unidades de negocio

La empresa est orgullosa de ser reconocida y elegidapor el IMD Business School y Lombard Odier DarierHentsch Bank como el mejor negocio familiar en el

mundo en 2005

Sus compaas son lideres u ocupan posiciones

Sntesis Grupo (2)


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preferenciales en mercados como cemento y hormign,ridos, metales (aluminio, cinc, nquel y acero), papel ypulpa. Igualmente relevantes son sus actividades en

concentrado de zumo de naranja, qumica y centrales deautogeneracin El Grupo juega un importante papel en el sector

financiero con el Banco Votorantim.

Nuevas y prometedoras reas como agricultura ybiotecnologa tambin estn en su cartera de deinversiones

Cifra de negocios de $ 19,000 millones en 2005, y un $6,000 millones ese ao con una ganancia neta de $2,600 millones

En 2005 sus inversiones tuvieron un monto de $ 5,500

Sntesis Grupo (3)


83/114


millones, 67% ms que en 2004 cuando llegaron a $3,300 millones. Las exportaciones alcanzaron los US$1,600 millones

Votorantim comenz su proceso de internacionalizacinen 2001, y llas unidades de negocio des Cementos,Metales, Pulpa y Papel, Agricultura y Finanzas se

encuentran activas todava en el extranjerocontribuyendo a la generacin de cifra de negocios paraBrasil

Votorantim Internacional es una herramientaestratgica que ofrece servicios financieros, fiscales,directivos y servicios de logstica

Presentes en ms de 100 pases, sus principales

Sntesis Grupo (4)


84/114


oficinas estn en Hamburgo y Antwerp (Europa),Delaware (Norte Amrica) y Singapore (Asia).

En 2004, Votorantim Internacional gestion

exportaciones de US$520 millones, de las que enEuropa (42.5%), Sudamrica (25%) y Norteamrica(17.5%) fueron sus principales mercados. La empresa

contribuy con US$1,100 millones para las unidades denegocio del Grupo Votorantim.

Sntesis Grupo (5)


85/114


Tres grandes divisionesque controlan toda laestructura del grupo

8 unidades de negocio y

30.000 personas

Tiene diversas actividades:

Sntesis (1)


86/114


Agroindustria: exporta el 100% de su produccin a 75 pases

Papel:

Empresa de capital abierto, siendo el ms importante fabricantede papel en Brasil y Latinoamrica Energa:

optimiza la energa consumida por el grupo, 12 millones deGW/ao

Metales: 5 productor de Zn en el mundo y primero de Amrica, adems

de 2 fabricante de Brasil y aluminio no ferroso

Qumica: Controla la Nitroquimica Brasileira y la Industria de Igarassa,siendo el 3 fabricante de nitrolcelulosa del mundo (24 millonesde Tn) que exporta a 30 pases

Cementos:

Sntesis (2)


87/114


28 millones de Tnproducidas en 2003 conms de 8,000 empleados

Presente en Brasil, USA y

Canad Nuevos Negocios: Volcada en la gestin del

riesgo y diversificacin dela cartera de negocios delgrupo

Financiero: Banco Votorantim es el

8 banco de Brasil

Votorantim Cementos (VC) la empresa brasilea,



88/114


rene las empresas de cemento, ridos, cal hidratada,argamasa, caliza agrcola, yeso y hormign del GrupoVotorantim. Una de las diez mayores empresas decemento del mundo, acta en Brasil, Estados Unidos y

Canad En Brasil, con 20 unidades de produccin (cemento,argamasa, cal hidratada y calcreo agrcola), 56 centrosde distribucin, 102 centrales de hormign (Engemix) y

5 unidades exclusivas para la produccin de agregados,VC es lder en el mercado nacional de cemento, con unaparticipacin de 40%

Su capacidad de produccin, en Brasil y en elextranjero, alcanza los 31 millones de toneladas/ao decemento y 5,8 millones de metros cbicos dehormign/ao, dando empleo a ms de 8000 personas

En el exterior, Votorantim Cementos se sita



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actualmente entre las diez mayores productoras decemento en el mundo. En Amrica del Norte, VC operaen dos regiones: en los Grandes Lagos (frontera de USAcon Canad) y en el estado americano de Florida

Con el 30% de participacin en el mercado en la reginde los Grandes Lagos, Votorantim opera en el local pormedio de St. Marys Cement, que tiene cuatro fbricasde cemento; dos moliendas; ocho centros de distribucin

y 39 plantas de hormign (Canada Building Materials) En Florida (EE.UU.), Votorantim Cementos posee el

50% de Suwannee American Cement y de la planta dehormign Trinity Materiais, joint-ventures con Anderson

Group Facturacin de cemento: 1.540 Millones de $ (2003)

1933 elgrupo Votorantim cementos inicia la

Historia


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construccin de la fbrica de Santa Helena en el estadode Sao Paulo

1936 elgrupo Votorantim cementos inaugura la planta

de cementos de Santa Helena en el estado de SanPaulo 1936 iniciacin de la construccin del Viadoto do Ch

construido con el cemento de dicha fbrica 1944 iniciacin de la molienda de cemento de Itajai 1950 inauguracin de la fbrica de cemento Portland

Ro Branco

1952 inauguracin del primer horno de cemento blanco 1998 Creacin del holding Votorantim Cimentos

2001 Adquisicin de Saint Mary Cement en Canad,

i l i t i li i d l

Historia


91/114


primer paso para la internacionalizacin del grupo 2002 Adquisicin de Engemix que le dio una posicin

de hegemona en el mercado brasileo del hormign

preparado 2003 Adquisicin de Suwannee American Cement inFlorida USA

2004 Adquisicin deS&M Materials Incorporated

, unade las ms grandes compaas productoras de cementode la regin de Florida (USA)

Anlisis DAFO


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Debilidades Fortalezas- Es un pequeo entre los grandes - Primer productor nacional de cemento bien apoyado

por Estado Brasileo

- Empresa familiar - Buena diversificacin en diferentes lneas de negocio

- Buena direccin gerencial en los ltimos aos


- Precios de los combustibles y electricidad al alza - Posibilidad de actuar paises asaticos

- Protocolo de Kyoto ya que la mayor parte de suproduccin est en Europa

- Actuacin en el sector de la renovacin

Cimentos de Portugal, CIMPOR es un grupo

i t i l t di



93/114


internacional que acta en diez pases: Portugal, Mozambique, Marruecos, Egipto, Sudfrica, Tnez,Brasil, Espaa, Angola y Cabo Verde

La capacidad de produccin instalada y la produccin

real son de 23,9 y 19,8 millones de Tn, respectivamente Posee la totalidad del capital de Scanang Holding, elnico activo por el que participa con el 49% en NovaCimangola

El principal mercado de la compaa es el rea deLuanda donde sus ventas representan el 80% delmercado angoleo

La primera actividad de CIMPOR es la produccin ycomercializacin de cemento y sus derivados: Cemento, cal hidrulica, hormign y ridos, prefabricados,

morteros especiales y otros productos relacionados

CIMPOR posee dos entidades que actan sobre I+D:

CEDI que se interesa sobre I+D industrial



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CEDI que se interesa sobre I+D industrial GGQ que se interesa por los sistemas de gestin de calidad y

desarrollo operacional

CIMPOR est intentando consolidar su posicin

presente a travs de los crecimientos de los mercadosen los que acta Esta estrategia incluye acciones para mejorar la

eficiencia de sus instalaciones industriales, as como

acciones dentro de los negocios anejos como hormigny canteras de ridos

CIMPOR SGPS, S.A. se fund en 1976.

1982 tena una capacidad de 1millon de Tn/ao

Historia (1)


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1982, tena una capacidad de 1millon de Tn/ao 1983, se produjo el proceso de adaptacin de cambio defuel oil a carbn se inici en todas sus plantas y la lneade produccin restante se transform de va hmeda a

va seca 1991, termina su oferta pblica y sale a BolsaPortuguesa

1992, comienza el proceso de internacionalizacin conla compra de holding espaol de Corporacin delNoroeste en Galicia. Adems compra los activos deCMP -Cimentos Maceira e Pataias

1994, adquieren Cimentos de Moambique inMozambique

1996, adquieren la empresa marroquAsment deTemara

1996, se crea el holding de Cimentos de Portugal

CIMPOR como cabeza del resto de empresas

Historia (2)


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CIMPOR como cabeza del resto de empresas 1997, se adquieren Cisafra y otras actividadescementeras del Grupo Serrana llevando a la creacinde Sociedade de Cimentos do Brasil

1998, adquieren Societ des Ciments deJbel Oust enTnez

1999, potencia su posicin en Brasil adquiriendoBrennand Group, que incluye: Companhia de Cimentos Gois Companhia de Cimento Atol Companhia de Cimento Portland

2000, adquiere las instalaciones deAmeriyah Cement,en Egipto, con una capacidad de produccin de 2.4millones/ao

2001, CIMPOR completa la 4 fase de su proceso de

privatizacin que haba comenzado en 1994 El EstadoP t d ti i i (10 05%) T i i

Historia (3)


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privatizacin que haba comenzado en 1994. El EstadoPortugus vende su participacin (10,05%) a TeixeiraDuarte

Mar-02, CIMPOR adquiere el 32.79% de las acciones de

Pretoria Portland Cement (PPC) y Natal PortlandCement (NPC), que tiene su sede central en Durban,frica del Sur. NPC posea una planta de produccin declinker, una molienda de escoria de alto horno y una

molienda de cemento en la regin de KwaZulu Natal,con una capacidad de produccin instalada de 1 millonde toneladas de cemento con una cuota de mercado enla zona del 77%

2003, CIMPOR adquiere a Lafarge las fbricas deCrdoba y Niebla en Espaa, aumentando su capacidadde produccin en la Pennsula Ibrica a 9,7 millones Tn

En mar-04, CIMPOR adquiere, por 140 millones $, 18

plantas de hormign situadas en Extremadura y

Historia (4)


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plantas de hormign situadas en Extremadura yAndaluca en Espaa

En nov-04, CIMPOR hace otra adquisicin estratgica.

Controla totalmente el capital de Scanang Holding, elnico activo en el que su participacin es del 49% enNova Cimangola. El principal mercado de la empresaestaba en el rea de Luanda, donde las ventas

representan el 80% del mercado angoleo En mar-05, CIMPOR adquiere Nordic Trading poseedor

del 86,65% de Cementos Cabo Verde, S.A., con lo que

el grupo CIMPOR accede a un nuevo mercado en frica


Geografa


99/114


6,1%

3,3% 7,4%0,8% 2,6%

14,8%

24,2%3,5% 3,8%

33,6%PortugalEspaa

MarruecosTnezEgiptoBrasil

MozambiqueSudafricaCabo VerdeShipping


Anlisis DAFO


100/114


Debilidades Fortalezas- Es un pequeo entre los grandes - Primer productor nacional y empresa estatal

- No es una empresa innovadora - Buena relacin desde antiguo con LAFARGE

- Buen control de los paises de habla portuguesa


- Precios de los combustibles y electricidad al alza - Posibilidad de actuar fuera de su pas

- Protocolo de Kyoto ya que la mayor parte de su

produccin est en Europa - Actuacin en el sector de la renovacin

Consumo en el mundoProduccin total ao 2005: 2.030 millones de Toneladas


101/114


India

6%USA5%

China38%

Japn4%

Corea3%

Espaa2%

Italia2%

Brasil2%

Rusia2%

Otros24%

Alem ania2%

Irn2%

Mjico2%

Tailandia2%

Turqua2%Indonesia

2%

Consumo en el mundoProduccin total ao 2005: 2.030 millones de Toneladas


102/114


Oceania0%

Africa5%America

13%

Asia63%

W. Europe14%

E. Europe5%

Los 10 mayores productores. 2002

Millones Tn


103/114


150 142

81 7760 55

4128 23 21

2522

17 19

1115

4

0 0 2

0

20

4060

80

100

120140

160

180

200

Lafarg

e

Holcim

Ceme

x

Heid

elberg

Italc

emen

ti

Taiheiy

o

Buzzi/D

yckerho

ff

Votoranti

m

Siam

Ceme

nt

Cimp

or

Influencia

Bajo control

Millones Tn

175

164

98 96

71 70

4528 23 23

Onestone Consulting Group

Los 10 mayores productores1990 2000 2003 2010E


104/114


Holderbank Holderbank Lafarge Holcim

Lafarge Lafarge Holcim Lafarge

Cemex Cemex Cemex CemexHeidelberg Heidelberg Heidelberg Heidelberg

Italcementi Italcementi Italcementi Conch Group

Ciments Franais Blue Circle Taiheiyo ItalcementiCBR Taiheiyo Buzzi/Dyckerhoff Buzzi/Dyckerhoff

Blue Circle Dyckerhoff Conch Group Taiheiyo

Scancem Cimpor Votorantim Votorantim

SiamCement RMC Cimpor Cimpor

>10 Millones Tn >18 Millones Tn >23 Millones Tn >30 Millones Tn


TOP 10 Capacidad/Mta Centros Moliendas Pases


105/114


1 Lafarge 150.0 142 32 43

2 Holcim 145,2 129 30 47

3 Cemex 88.0 53 n/d 144 Heidelberg 83.0 55 17 24

5 Italcementi 60.0 60 13 19

6 Taiheiyo 50.0 27 4 9

7 Buzzi/Dyckerhoff 38.4 47 9 8

8 Conch Group 30.0 32 21 1

9 Votorantim 28,4 25 7 3

10 Cimpor 23,5 25 7 10

Total 696,5 595 n/d n/d

Control de la produccin de los10 ms grandes


106/114


37%

10%

56%

Top 10 Control

Top 10 Influence

Otros


Los 10 mayores productores

2000Millones Tn


107/114


319

679

1071

1041

0200

400

600

800

1000

1200

1400

1600

1800

1993 2002

Otros

Top 10, Control

1390

1720

x 1,2

x 2,1



Cambios en capacidades de produccin de los TOP 10


108/114


Cambios en capacidades de produccin de los TOP 10

45

58

39 40 35 4025

11 16

10

81 77

6055

41

2823 21

142150

0

20

40

60

80

100

120

140

160

La

farg

e

Hol

cim

Cem

ex

Heide

lber

g

Italce

men

ti

Taihe

iyo

Buzz

i/Dycke

rhof

f

Votor

antim

SiamCe

men

t

Cim

por

1993

2002

Millones Tn



Capacidades de produccin de los TOP 10


109/114


Capacidades de produccin de los TOP 10

60

38,4

23,528,430

50

83 82

145,2150

0

20

40

60

80

100

120

140

160

Lafarge

Holcim

Heide

lberg

Ce

mex

Italcem

enti

Taihe

iyo

Buzzi/D

ycke

rhoff

ConchG

roup

Votor

antim

Cimpo

r

2003

Millones Tn


Precio medio de los TOP 10 Ao 2002


110/114


Precio medio de los TOP 10. Ao 2002

6965

79 81

63 6357

75

37

67

0

10

20

30

40

50

6070

80

90

Laf

arge

Holc

im

C

emex

Heidelbe

rg

Italcem

enti

Taih

eiyo

Buzz

i/Dyck

erho

ff

Votora

ntim

SiamC

emen

t

C

impo

r

Precio medio en $



Desarrol lo de la capacidad de produccin de los TOP


111/114


p p

10 (hornos rotatorios). Ao 2002

270

550 697

900

1020

11051053

1080

0

500

1000

1500

2000

2500

1990 2000 2003 2010E

Otros

TOP 10

1290

1655 1750

1980



Fbricas moliendas y paises de los TOP 10


112/114


Fbricas, moliendas y paises de los TOP 10

46 45

15

41

199 9

2 18

113

125

5361 60

27

42

18

5

1830 32

15

4 9 7

07

0

2040

60

80

100

120

140

La

farg

e

H

olci

m

Cem

ex

Heide

lber

g

Italce

men

ti

Taih

eiyo

Buzz

i/Dyck

erho

ff

Votora

ntim

SiamC

emen

t

Cim

por

Paises

FbricasMoliendas

na na

Millones Tn


Adquisiciones en los ltimosaos

Millones Tn Transacciones


113/114


45

35

45

35

25

50

95

60

85

15

33

6560

3035

70 72

50

32

20

010

20

30

40

50

60

70

80

90

100

1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002

Millones Tn Transacciones


Fusin impedida


114/114


En India, durante 2002, Grasim intento una OPA sobreLarsen&Toubro que

que le hubiera hecho, top-10 mundial, pero las autoridades monetarias indiaslo impidieron por atentar contra la libre competencia

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