What are PROMOTION

STRATERGY?

By:- SHIVAM GUPTA

• Promotion refers to raising customer awareness of a product or brand, generating sales, and creating brand loyalty. It is one of the four basic elements of the market mix, which includes the four P's: price, product, promotion, and place.

PROMOTION

• Integrated marketing communications (IMC) is the coordination of all promotional activities—media advertising, direct mail, personal selling, sales promotion, and public relations—to produce a unified customer-focused message.

Advantages and

Disadvantages of

Promotion.

Advantages • AdvertisingGood for building awarenessEffective at reaching a wide audienceRepetition of main brand and product positioning helps build customer trust.• Sales Promotion Can stimulate quick increases in sales by targeting promotional incentives on particular products. Good short term tactical tool• Public RelationsOften seen as more "credible" - since the message seems to be coming from a third party (e.g. magazine, newspaper). Cheap way of reaching many customers - if the publicity is achieved through the right media

Disadvantages• AdvertisingImpersonal - cannot answer all a customer's questions. Not good at getting customers to make a final purchasing decision.• Sales PromotionIf used over the long-term, customers may get used to the effect. Too much promotion may damage the brand image.• Public RelationsRisk of losing control - cannot always control what other people write or say about your product.

Ethical and

Unethical Promotion Strategy.

Ethical Code of Conduct• Marketing communication should not contain statements or visuals that offend standards of decency.

• Relevant factors likely to affect a customer’s decisions should be communicated in a way and time so they can be taken into account.

• Marketing communication should not play on fear or exploit misfortune.• Marketing communication should not appear to condone unlawful behavior.

• Marketing communication should be truthful and not by implication, omission, ambiguity or exaggeration mislead the customer

• Marketing should not misuse research results or quotations of individuals.• Marketing claims made about a location should be capable of substantiation and that evidence should be available so it can be provided to any organization responsible for regulation of ethics of the profession.

• When an advertisement appears in a medium containing news or editorial matter, it should be recognizable as an advertisement and the identity of the advertiser should be identifiable. Where appropriate, it should contain contact information to enable the customer to contact the advertiser.

• Marketing communication that contains comparisons should comply with the principles of fair competition and be based on facts that can be substantiated and not unfairly selected.

• Marketing communication should not denigrate any person, group of persons, organization or community.

• Marketing should not contain any testimonial or endorsement unless it is genuine, verifiable and relevant.

• Marketing communication should not imitate those of another marketer in any way likely to mislead or confuse the customer.

• Those who collect data in connection with marketing communication activity should have a written privacy policy that is readily available to customers.

• In any communication channel (including social media), if an opinion is put forward that could lead to an action that financially benefits the author (or employer), it should include a full disclosure statement.

Unethical Code of Conduct

Examples of Promotion Strategy.

Introduction• Formed in 1946, is a dairy cooperative movement in India. • A brand name managed by Gujarat Co-operative Milk Marketing Federation(GCMMF).

• Jointly owned by 2.79 million milk producers in Gujarat.• Spurred the White Revolution of India, which has made India the largest producer of milk and milk products in the world. 

• Overseas markets - Mauritius, UAE, USA, Bangladesh, Australia, China, Singapore, Hong Kong and a few South African countries .

• Fresh plans of flooding the markets of Japan & Sri Lanka.

Amul Marketing MixProduct

• Dairy Products• Cooking

Products

Price• Low Pricing

Strategy

Place•  Rural & Urban 

Market•   International 

Market

Promotion•   

Advertisements

Moving consumers from loose milk to packaged milk and gradually move them up the value chain (tetra pack to beverages)

Being exposed to a brand, it is natural for a customer to try more products 

Defense Strategy

Successful Product Strategy1. Product Positioning Strategy-

Low price Amul Ice - Creams made Kwality walls life hell. Chocolate milk was launched ‘Amul Kool koko’

 2. Product Re-Positioning Strategy- Jaldhara – Narmada Neer

3. Product Overlap Strategy –  Amul Processed Cheese Vs Cheese Spread Nutramul Energy Drink Vs Amul Kool

4. Product Design Strategy –  Use of Utterly – Butterly Girl since 1967

5. Product Elimination –   Eliminated Jaldhara – bottled water

Some Creative Ads of AMUL

And so Sridevi returns in English Vinglish...

Introduction• McDonald’s is the world's leading food service retailer with more than 30,000 restaurants in 119 countries serving 47 million customers each day. It is one of the world's most well-known and valuable brands and holds a leading share in the globally branded quick service restaurant segment of the informal eating-out market in virtually every country in which they do business.

Promotion Strategies:• McDonald’s knows that some customers go to its stores to take a quick break from their day’s activities and not because McDonald’s made the food ten seconds faster than their competitors could. Therefore, McDonald’s marketing executives then put together the phrase, “Have you had your break today?” They continued to develop this idea with “You deserve a break today,” and now are in the “I’m Lovin’ It!” mantra. “I’m Lovin’ It!” doesn’t seem to have as much punch as the earlier catch phrase, which still seems to be the favorite. McDonald’s sees the use of these catch phrases and the use of the Golden Arches as a very successful way of differentiating the restaurants from other fast food competitors. McDonald’s has taken price competition out of the picture because the customer feels they have gotten quality, convenience, service, and value – and McDonald’s still makes you feel like you are getting a break in your hectic day. Creating catch phrases are only one kind of promotion, and McDonald’s uses many kinds of promotions to keep the restaurants at the top of the industry.

McDonald’s India

• McDonald’s opened its doors in India in October 1996. They have restaurants in Mumbai, Delhi, Pune, Ahmedabad, Vadodara, Ludhiana, Jaipur, Noida Faridabad, Doraha, Manesar and Gurgaon.

• McDonald’s in India is a 50-50 joint venture partnership between McDonald’s Corporation [USA] and two Indian businessmen. Amit Jatia’s company Hardcastle Restaurants Pvt. Ltd. owns and operates McDonald’s restaurants in Western India. While Connaught Plaza Restaurants Pvt. Ltd headed by Vikram Bakshi owns and operates the Northern operations.

• Determining which way to market McDonald’s and its products is a very important decision that can either cause products to fail or take flight. These same decisions must be made in regards to the marketing of the company as a whole. Strategy is the name of this game.

THANK YOU