T.A.C. Consumer PCL

Operating Results 1st

H2018

Opportunity Day

18.9.2018

“To be a leading company in ASEAN offering beverages and lifestyle products

to promote everyone’s well-being”

VISION

MISSION

TACC is committed to become a leading company offering beverages and lifestyle

products, both in B2B and B2C model focusing on CLC group of countries-Cambodia, Laos and

China. We will solidify our position as a leader by contributing 4 types of benefits as follows:

1. Benefits to customers, by creating high quality products with reasonable price to

satisfy consumers.

2. Benefits to trading partners, by emphasizing on sustainable and long term trading

relationships.

3. Benefits to the society, by taking part of improving community and society’s quality

of lives and the environment.

4. Benefit to organization, by providing satisfactory return to shareholders and

compensation to employees.

First Trade Date: 2 December 2015

Major Shareholders

As of Aug 23, 2018

Total Shareholders 4,579

• Thai Shareholders 4,573

• Foreign Shareholders 6

% Shares of Minor Shareholders

(% Free float) = 57%

Major Shareholder #Shares % Shares

1. Mr.Chatchawe Vatanasuk 180,302,543 29.66

2. Mr.Thanutum Kiatphaibool 62,142,143 10.22

3. Thai Life Insurance PCL 18,920,000 3.11

4. Mr.Chanaphan Piriyaphan 15,168,300 2.49

5. Mr.Nuthajak Liengchayetz 14,500,000 2.38

6. Mr.Petch Phaewphraikul 11,617,771 1.91

7. Mr Chaiyachet Sriwaleephan 11,122,010 1.83

8. Thai NVDR Company Limited 9,114,138 1.50

9. Mr.Chanit Suwanparin 8,888,572 1.46

10. Mrs.Pinporn Tubtimjaroon 7,368,100 1.26

Strategic Shareholders ผูม้สีว่นรว่มในการบรหิารงาน

1) กรรมการ ผูจ้ดัการ หรอืผูด้ ารงต าแหนง่ระดบับรหิาร 4 รายแรกนับตอ่จากผูจ้ัดการลงมา 2) ผูถ้อืหุน้ทีถ่อืหุน้เกนิกวา่รอ้ยละ 5 ของทนุช าระแลว้ โดยนับรวมการถอืหุน้ของผูท้ีเ่กีย่วขอ้งดว้ย 3) ผูม้อี านาจควบคมุ หมายถงึ ผูท้ีม่พีฤตกิารณ์มีอทิธพิลตอ่การก าหนดนโยบาย การจัดการ หรอืการด าเนนิงานของบรษัิทอยา่งมนัียส าคญั บคุคลทีม่คีวามสมัพนัธ ์หมายถงึบคุคลทีม่ีความสมัพันธท์างสายโลหติ หรอืโดยการจดทะเบยีนตามกฏหมาย ไดแ้ก ่คูส่มรส บดิา มารดา พีน่อ้ง บตุร และคู่สมรสของบตุร

Jan Feb Apr May Jun Aug Sep Oct Nov Dec

AGM Checklist

Key Milestones 2018

4

B2B

B2C

Others

Low Sugar

tax formula

Agenda

Our Business

1st

H2018 Financial Figures

2nd

H2018 Direction

Agenda Our Business

1st

H2018 Financial Figures

2nd

H2018 Direction

Nature of business

93% 7%

B2B 93%

Counter Drinks

%Mix between B2B (Exclusive for 7-Eleven) & B2C (TACC’s Brands) As of 2Q2018

B2C 7%

CMLV+3 Thailand,

Malaysia, Singapore

7-Eleven, Thailand Cambodia, Thailand

China Thailand,

Australia

Beverage Other

Character Bu.

Year B2B B2C

2016 88% 12%

2017 84% 16%

Counter Drinks:

1. Cold Beverage Dispenser

2. All Café

3. Hot Beverage Dispenser

2 3 1

B2B(Exclusive for 7-Eleven)

TACC covers 3 segments in beverages

Hot Beverage

Dispenser

Cold Beverage

Dispenser

Core Flavor : Espresso,

Latte, Milk Tea

Seasonal Flavor : Thai black

coffee, Honey lemon

Hershey’s Freeze etc.

1

3

A. Counter Drinks

Non Coffee Menu

@ All Café coffee corner 2 Q1/18

Q3/18

Q4/18

Q1/18

618 units

B2B(Exclusive for 7-Eleven)

Q2/18

TACC’s own brand to diversify the business TACC’s Products

at 7-Eleven

Bakery business 1 Leverage TACC’s strength to

capture new valued business

Stationary business

2 Capture high growth category

…the first ever

donut that can

customize your

sweetness

level. Every

bite gives you

“a smile”-

Stationary

heaven…,

Tools for

your

everyday

enjoyment.

TACC’s Focus

7-Eleven is a dominant CVS in Thailand with

over 10,000 outlets nationwide.

TACC has covered 4 additional categories in

7-Eleven (B, C, D, E) as one of TACC’s tools under

Risk Management strategy.

B. Bakery

C. Stationary

D. Non Food

E. Cosmetics

A. Counter Drink

1) Cold Beverage

Dispenser

2) All Café

3) Hot Beverage

Dispenser

TACC’s Products

at 7-Eleven B2B

(Exclusive for 7-Eleven)

2018

B2C (TACC’s Brands)

B2C 7%

CMLV+3 Thailand, Malaysia,

Singapore

7-Eleven, Thailand Cambodia, Thailand

China Thailand, Australia

Beverage Other

Character Bu.

Character Business

Sumikko gurachi

Kamonohashikama

Character Business

Some Fact about Licensing

business

Global market value

8 trillion THB

(8,000,000,000,000thb)

Thailand license market at

18 billion (18,000,000,000thb)

- Thailand licensing market

Ranked # 37th

of the world

- Fastest growth at 25.9%

of the world

Estimate License fee market

value (6%) at 1,080,000,000thb

Refer: The Nation Apr 05,2017

4 year Contract : 2018-2021

7 countries territory : CMLV + Thailand + Sing/ Mal

TACC’S official agent and representative for San-X Japan

Business Model : Character Business

การรบัรูร้ายได ้

1. รบัเงนิแลว้ บนัทกึได ้2. รบัเงนิแลว้ บนัทกึไมไ่ด ้

รายไดร้บัลว่งหนา้ /เงนิคงคา้งตามสญัญา

1H On track to execute

2018 Business strategy

pillars

Renew Contract 2Licensees

Number of Licensee 1

Existing

19

New

5 92% 4% 4%

Type of License 2

Merchandising

88%

Premium

12%

Proportion of Character 3

70% 15% 7% 4% 4%

4

1H On track to execute

2018 Business strategy

pillars

Agenda

Our Business

1st

H2018 Financial Figures

2nd

H2018 Direction

Sales Revenue

Million Baht

1,004

1,177

1,281

283 282 329 325

613 606

2015 2016 2017 1Q17 1Q18 2Q17 2Q18 6M17 6M18

+8.90%

vs. y-o-y

+17%

vs. y-o-y

1. All Café

2. Cold Beverages Dispenser

3. A Smile, Twist Donut

4. Character Business

UP

SIDE :

16%

Growth

Cambodia

No Revenue in

Q1, Q2

DOWN

SIDE

68.00

101.83 112.47

25.82 15.52

31.15 21.43

56.97

36.95

2015 2016 2017 1Q17 1Q18 2Q17 2Q18 6M17 6M18

Net Profit

+10.45%

vs. y-o-y

million baht

2015 2016 2017 1Q18 2Q18 6M18

%Net Profit to Sales Revenue 6.75% 8.60%

8.78% 5.50% 6.59% 6.10%

+50%

vs. y-o-y

The decrease in net profit

had been driven by the

decline in gross margin

because of

1.The Sugar tax

2.The Zenya RTD green tea

business in Cambodia

Gross Profit Margin (%)

[VALUE]% [VALUE]%

[VALUE]%

[VALUE]%

[VALUE]% [VALUE]%

[VALUE]%

[VALUE]%

2016 2017 1Q17 1Q18 2Q17 2Q18 6M17 6M18

237 255 62 54 68 72 130 127

20.00%

19.77%

21.91%

19.15% 20.61%

22.18% 21.00%

20.75%

0% 0

100

200

300

2016 2017 1Q17 1Q18 2Q17 2Q18 6M17 6M18

%Selling and Administrative

Expenses to total revenue

Total Asset

(Million baht)

Total Liability

(Million baht)

Equity

(Million baht)

934 948 863

2016 2017 6M2018

278 283

213

2016 2017 6M2018

656 665 650

2016 2017 6M2018

สว่นใหญ่เกดิจากลกูหนี้การคา้ ลดลงจากการรับช าระเงนิจากลกูหนีท้ีถ่งึ

ก าหนดช าระ

สว่นใหญ่เกดิจากเจา้หนีก้ารคา้ ลดลงจากการจา่ยช าระเงนิหนีท้ีถ่งึก าหนดช าระ

จา่ยเงนิปันผล ประจ าปี 2560

อตัรา 0.09 บาท/หุน้

TACC’s Ratio

Financial Ratio Target 6M2018 3M2018 2017

อตัราส่วนสภาพคล่อง (Liquidity Ratio) อตัราสว่นสภาพคลอ่ง/Current Ratio (เทา่/X) > 2 3.65 3.52 3.05 อตัราสว่นสภาพคลอ่งหมนุเรว็/Quick Ratio (เทา่) > 1 3.45 3.25 2.83

ระยะเวลาเกบ็หนี้เฉลีย่/Average Collection Period (วนั) เครดติเทอม

45-60 96 101 81

ระยะเวลาช าระหนี้/Average Payment Period (วนั) เครดติเทอม

cash-60 66 75 68 ระยะเวลาขายสนิคา้เฉลีย่/Average Sale Period (วนั) < 15 11 15 11 อตัราส่วนแสดงความสามารถในการหากาํไร (Profitability Ratio) อตัราก าไรขัน้ตน้/ Gross Profit Margin (%) > 29% 27.63% 25.59% 30.22% อตัราก าไรสทุธ/ิ Net Profit Margin (%) > 8.0% 6.08% 5.48% 8.72% EBITDA (%) > 10.0% 9.13% 6.86% 12.24% อตัราผลตอบแทนผูถ้อืหุน้/ Return on Equity (%) > 16% 11.34% 9.23% 17.03% อตัราผลตอบแทนจากสนิทรพัย/์ Return on Assets (%) > 11% 8.21% 6.64% 17.03% อตัราส่วนวิเคราะหน์โยบายทางการเงิน (Financial Policy Ratio)

อตัราสว่นหนี้สนิต่อสว่นของผูถ้อืหุน้/ Debt to Equity Ration (เทา่) < 1.0 0.33 0.35 0.42

Agenda Our Business

1st

H2018 Financial Figures

2nd

H2018 Direction

SWOT

S Counter drinks @7-Eleven

A Smile, Bakery

W Zenya RTD Green Tea

O China

QSR Channel

Character Business

T Sugar Tax

2018

Growth >12%

GP 1Q = 25%

GP 2Q = 29%

Estimated GP in the

2nd

Half 2018 >30%

0 Revenue

Hershey’s

San-X

A. Counter Drinks

TACC’s Products at 7-Eleven

TACC’s is a Representative Agent

of Hershey’s Beverage

in HORECA+QSR channel

Hershey’s Freeze Milk Chocolate

come back in 4Q2018

B2C (TACC’s Brands)

B. Bakery

Double Chocolate

Twist Donut Japanese Style

Price 15 Baht On shelf September 24, 2018

B2C (TACC’s Brands) Expansion to HORECA channel

Assigned as partner for non carbonated beverage in A&W Thailand

Expansion to Food HORECA channel B2C (TACC’s Brand)

Assigned as partner for non carbonated beverage in A&W Thailand

A&W Express Combo menu 10 ส.ค. : MRT สถานเีพชรบรุ ี17 ส.ค. : MRTสถานพีระราม 9 24 ส.ค. : สาขาแฟช ัน่ไอซแ์ลนด ์

Expansion to Food HORECA channel B2C (TACC’s Brand)

Assigned as partner for non carbonated beverage in A&W Thailand

A&W Express Combo menu 10 ส.ค. : MRT สถานเีพชรบรุ ี17 ส.ค. : MRTสถานพีระราม 9 24 ส.ค. : สาขาแฟช ัน่ไอซแ์ลนด ์

Hot and Cold

Dispenser machine

6 hot & Cold menu

: Coffee

: Chocolate

: Honey Lemon

Character Business : San-X B2C (TACC’s Brand)

2018 Half Year outlook

B2B (TACC’s Brands) Character Business : San-X

90% 88% 84% 65%

10% 12% 16% 35%

2015 2016 2017 2020

B2B B2C

TACC in 2020

%Mix between of B2B (OEM for 7-Eleven) & B2C (TACC’s Brand)

Part 2

Global brand

Beverage

Representative Agent

of San-X (Rilakkuma)

Cambodia

China

Q&A

T.A.C. Consumer PCL

9/231-233 Ramkhamhaeng Road,

Suanluang, Bangkok 10250

www.tacconsumer.com

https://www.facebook.com/TACConsumer

IR Contact : Panjaporn Roeksomboon

Tel : +66-2-717-2898#77

Fax : +66-2-717-2899

Email : ir@tacconsumer.com

Thank you