Download pdf - Forex Advance

8/18/2019 Forex Advance

1/86

FOREX ADVANCE ค มอการซ อขายสาหรับผ ใชงานขั นสง

0

FOREX ADVANCE

ค มอการซ อขายสาหรับผ ใชงานข ันสง

© สงวนลขสทธ ขอความสวนใดสวนหน งของเอกสารน ไมอนญาตใหทาซ า จัดเกบหรอสงตอในรปแบบใดหรอโดยวธ ใดๆ

ไมวาโดยวธการทางอเลกทรอนกส , เคร องถายเอกสาร, บันทกหรออ นๆ โดยไมไดรับอนญาตเปนลายลักษณอักษร เอกสารน ไมอนญาตใหจัดจาหนายโดยวธการทางการคาในร ปแบบของผลผกพันใดๆ ในการท จะมการเผยแพรโดยไมไดรับความยนยอม เปนลายลักษณอักษร

ความรับผดชอบในการสญเสย เอกสารน ไมมความผกพันตอกรณอันเกดจากการสญเสยของบคคลใดๆ อันเกดจากการซ อขาย Forex ซ งอาจเปนผลมาจากการอานเน อหาในเอกสารน ดังนั นผ อานจะตองรับความเส ยงในการลงทนดวยตนเอง


2/86


1

FOREWORD

ตลอดระยะเวลาท ผานมาผมไดเฝาศกษา การเคล อนไหวของราคา การกลับตัวของกราฟ รปแบบทางเทคนคอยางมากมาย รวมไปถงการศกษาปจจัยพ นฐาน ซ งกตองยอมรับครับวามความส ลับซับซอนมาก การศกษาในเร องดังกลาวไมใชเ ร องงายเลย ปญหาสาคัญท ผมพบคอการขาดแหลงรวมเน อหาท เปนอันหน ง อันเดยวกัน สงผลใหขาดการตอยอด อันเปนปญหาสาคัญในการประสบความสาเรจในตลาด เม อขาดการตอยอด สงผลใหไมมวทยาการใหมๆ เกดข น จงเปนผลเสยท ผมมองวาสาคัญมาก แมวาผมจะไมไดมความสามารถมากนัก

แตผมเช อเสมอวา ขั นตอนแรกของการประสบความสาเรจในตลาด จะตองรวบรวมวทยาการท มอย ในปจจบัน ใหเปนหน งเดยวกันเสยกอน นักลงทนไมสามารถปฏเสธความสัมพันธระหวางบคคลอ น เพราะน ันหมายถง การไมเปดรับวทยาการใหมๆ ดังน ันผมจงเขารวมกล มเพ อเรยนร แนวคดใหมๆ โดยสวนตัวผมเช อวา การแบงปน จะสงผลทาใหเกดการประสบความสาเรจในตลาดอยางแนนอน เพราะจะทาใหเกดการตอยอดทางความคดได ไมจากัด อันเปนปจจัยสาคัญไปส การประสบความสาเรจรวมกันของนักลงทน

ผมหวังวา E-Book จานวน 2 เลมน จะสามารถตอบโจทยนักลงทนไดไมมากกนอย ดวยการรวบรวม

ขอมลมาในระยะเวลาหน ง

ผมเช อวานักลงทนจะไดสานตอขอมลเหลาน ใหเปนประโยชนแกตัวของนักลงทนเอง

ผมถอโอกาสแจกจายเปนของขวัญเน องในโอกาสวันครบรอบอาย 23 ปบรบรณ หากมขอผดพลาดประการใด ผมขออภัยมา ณ ท น

Mr. Tanagool Kasemchoke

ผ จัดทา


3/86


2

CONTENT

HARMONIC TRADING 4

CANDLESTICK PATTERN 11

CHART PATTERN 17

FIBONACCI 27

ANATOMY 34

ELLIOTT WAVE 42

WOLFE WAVE 50

DIVERGENCE 55

VOLUME 60

RISK MANAGEMENT 63

TRENDLINE 66

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11


4/86


3

CONTENT

SWING TRADING 72

SCALPING TRADING 75

SNIPER TRADING 79

PSYCHOLOGY OF INVESTING 82

12

13

14

15


5/86


4

บทท 1

HARMONIC TRADING


6/86


5

Harmonic คออะไร Harmonic เปนวธการท ใชรปแบบการรับร ของราคาท เฉพาะเจาะจงประยกตกับตัวเลข Fibonacci เพ อตรวจสอบ

ความถกตองของกราฟ โดยใชความนาจะเปนเพ อคานวณหาจดพลกกลับในกราฟ โดยสามารถอนมานไดวารปแบบกราฟเชนเดยวกันหลายรปแบบนั น ในสักครั งหน งจะตองวนรอบในตัวเอง และนารปแบบเหลาน มาหาคาจดเขาหรอออกจาก Position โดยอาศัยความนาจะเปนท การเคล อนไหวของราคารปแบบเดยวกันท เคยเกดข นมา กอนหนาน

แมวารปแบบเหลาน จะไมถกตอง 100% แตกทาใหสามารถคนพบโอกาสในการเปด Position กับความเส ยงท ลดนอยลงมาก หลักการสาคัญของวธการน คอ ระยะเวลาของคล นท อย ใกลเคยงในการเคล อนไหวของราคา

มแนวโนมท จะเก ยวของกับกราฟลาดับถัดมาเปนจานวนมาก ทั งโดยขนาดใหญและขนาดเลก ในการเช อมโยงแนวคดท จะสามารถเขาใจวาคล นราคาหรอการเคล อนไหวราคาท แตกตางกันมความสัมพันธซ งกันและกันอยางไร จะตองนาตัวเลข Fibonacci มาคานวณหาคาอกครั ง รปแบบความสัมพันธเหลาน ใช ในการตรวจสอบท จดเปล ยนท อาจจะเกดข น เม อเหลาน จดเปล ยนจะมการระบคาอยางถกตองและแมนยาจะสามารถเขา Position ในระดับราคาท มการเปล ยนแปลงท สาคัญ โดยอางองคาตัวเลขจาก Fibonacci

Harmonic เปนรปแบบท สาคัญในการวเคราะหทศทางของกราฟ ในกราฟท ม Timeframe ขนาดเลกไมสามารถ

ทาใหทศทางชัดเจนไดเทากับ H4 ข นไป ดังน ัน หากเปน Position ท ถกเปดโดยจากสถาบันการเงนแลว แทบจะไมมขอสงสัยเลยวา เหต ใดนักลงทนจานวนมากจงนยมเทรดโดยใช Timeframe ตั งแต H4 ข นไป


7/86


6

Invalid Harmonic Setups

กราฟมักจะใหเบาะแสในการกาหนดราคาในอนาคตเสมอ แตอยางไรกตามทกอยางท นอกเหนอไปจากการ

คาดการณอาจเกดข นในตลาดไดตลอดเวลา การเคล อนไหวของราคาท ใหสัญญาณตรงขามอยางส นเชงกับส งท คาดการณมักจะใหสัญญาณเพ อบงช ถงลักษณะการเกดขอบกพรอง ซ งตองใหความสาคัญในระดับหน งเลยทเดยว ขอพจารณาท สาคัญท สดเม อมสัญญาณเตอนเหลาน คอการเคล อนไหวของราคาหลังจากท เขาส PotentialReversal Zone ท อาจเกดข น ราคาอาจจะกลับตัวไดแมจะม สัญญาณเตอนดังกลาว ดังน ันจงเปนส งสาคญัท จะตองรอใหตลาดยนยันทศทางราคาอกครั งเสยกอน

- Blowouts

การเคล อนไหวของราคารปแบบดังกลาวเกดข นเม อ Potential Reversal Zone ท มศักยภาพถกราคาทะลผานอยางสมบรณ การกลับตัวของกราฟควรจะเกดข นได แตชวงราคากลับมขนาดใหญผดปกต เพราะความถ สัญญาณเตอนเหลาน เกดข นกตอเม อพบขอบกพรองท อาจเกดข นและเปนตัวช วัดท เช อถอไดของการกลับตัวท ไมถกตองนัก สถานการณเหลาน ใหเบาะแสของการตามทศทางเดมของกราฟตอไป เม อพบสัญญาณเตอนน จัดเปนสัญญาณ ท ชัดเจนวา Potential Reversal Zone ดังกลาวไมไดเปนโอกาสท ดในการเขา Position แมวาจะสงสัญญาณขอบกพรองท อาจเกดข นแลว กราฟควรจะแสดงชนดของการตามทศทางเดมของกราฟ เพ อยนยันการเคล อนไหวของราคาอกครั ง

- Gaps

ชองวางราคาท จะเกดข นใน Potential Reversal Zone จะมความสาคัญมาก ชองวางท เกดข นเม อการเคล อนไหวของราคากระโดดกอนแทงเทยนหนาน จะไมมการซ อขายเกดข น ชองวางของราคาใน Potential Reversal Zoneท อาจเกดข นแสดงใหเหนวาการเซตตัวของกราฟท จะไดรับการวเคราะหน ัน จะตองกระทาดวยความระมัดระวัง เพราะเปนส งสาคัญเน องจากชองวางราคาท แสดงใหเหนการเปล ยนแปลงท สาคัญเก ยวกับความเช อมั นตอราคา

- Tail Closes

บารท ราคาปดทั งสงหรอต าแตกลับไมมหางแทงเทยน เม อหางของแทงเทยนใกลเกดข น หลังจากผาน PotentialReversal Zone ไมสมควรท จะเขามาว นวายมากนกั แตหากมความจาเปนอาจจะตองความระมัดระวังสงมาก กราฟท ราคาปดท สงหรอต าจะแสดงความเช อมั นท แขงแกรง การเคล อนไหวของราคาน แสดงใหเหนวาสวนใหญของนักลงทนในกราฟน ันจะมความคดมาในทศทางเดยวกัน เพ อรอสัญญาณการกลับตัวท เหนไดชัดเจนกวา ในสถานการณเชนน เพราะความแขงแรงของการเคล อนไหวของราคามมาก


8/86


7

- Extreme Price Ranges

แทงเทยนแบบ Tower สะทอนใหเหนถงแนวโนมท แขงแกรงมาก การกระทาดังกลาวเปนการสงสัญญาณท ผดปกต

ท ควรจะใหความสนใจ วธหน งท จะตรวจสอบวาชวงราคาไดเปนอยางดคอการเปรยบเทยบกับชวงเฉล ย ถาราคามากกวาหน งเทาคร ง ชวงเฉล ยของราคาจะไดรับการพจารณาจากนักลงทนมาก แตกไมจาเปนท จะคานวณเปรยบเทยบเชนน เพราะชวงราคาท รนแรงควรจะชัดเจนในทางปฏบัตอย แลว แมวาชวงราคาท รนแรงสงสัญญาณขอบกพรองท อาจเกดข น ในความเปนจรงชวงราคาท รนแรงบอยครั งสามารถบงบอกถงสถานะของความออนแรงของราคาไดเชนกัน แตสถานะดังกลาวจะตองได รับการยนยันจากการเคล อนไหวของราคาเชน หากชวงราคามากสะทอนใหเหนถงการเปล ยนทศทาง แทงเทยนตอไปไมควรดาเนนการตอไปในทศทางเดยวกัน เปนตน


9/86


8

Harmonic Pattern

ในการเคล อนไหวของราคาในรปแบบ Harmonic ราคาไดมการเคล อนไหวเปนรปแบบเดมอยางนาอัศจรรย

นักลงทนไดมการจดบันทกลักษณะดังกลาวสบตอกันมาจนกระทั งถงปจจบัน รปแบบเหลาน เปนรปแบบท นกัลงทน ควรทราบเพ อเพ มโอกาสในการทากาไรใหกับนักลงทน

AB=CD

เปนรปแบบ Harmonic ยอดนยมท อาศัยขนาดความยาวของเสน AB=CD หรอมคาใกลเคยงกันเสมอ เปาหมาย ในการคาดหวังการทากาไรอย ท ระดับ 161.8%

Butterfly

รปแบบการเคล อนท ของราคามลักษณะคลายกับผ เส อ แตละจดของปกผเส อคอจดกลับของราคาท สาคัญ เปาหมายในการคาดหวังการทากาไรอย ท ระดับ 127.2%


10/86


9

Crab

รปแบบการเคล อนท ของราคามลักษณะคลายกับป เกดข นใน Potential Reversal Zone จดกลับตัวแตละจด

ของรปแบบดังกลาวจะสอดคลองกันเสมอ เปาหมายในการคาดหวังการทากาไรอย ท ระดับ 161.8%

Shark

รปแบบการเคล อนท ของราคามลักษณะคลายกับปลาฉลาม อาศัยคาการแกวงของราคามากผดปกต เปาหมาย ในการคาดหวังการทากาไรอย ท ระดับ 113%


11/86


10

Bat

รปแบบการเคล อนท ของราคามลักษณะคลายกับคางคาว เปนหน งในรปแบบ Harmonic ท พบบอยท สด เปาหมาย

ในการคาดหวังการทากาไรอย ท ระดับ 88.6%

Gartley

รปแบบการเคล อนท ของราคาท ประกอบดวย 5 จด Pivot Point ท สาคัญ เปนรปแบบท มลักษณะใกลชดกับ ลาดับ Fibonacci มการใชอัตราการแกวงในการเคล อนไหวในการสรางรปแบบข นมา เปาหมายในการคาดหวัง การทากาไรอย ท ระดับ 78.6%


12/86


11

บทท 2

CANDLESTICK PATTERN


13/86


12

Japanese Candlesticks

กราฟแทงเทยนแสดงใหเหนถงการกอตัวของราคาในลักษณะของบาร กอเกดเปนราคาในลักษณะท ชัดเจนมาก

กราฟแทงเทยนญ ป นมการใชมานานหลายศตวรรษ จัดเปนรปแบบท นาสนใจของการวเคราะหทางเทคนค แทงเทยนทั วไปกแบงออกเปน Bullish Candlesticks และ Bearish Candlesticks แทงเทยนอ นๆ ท มความสาคัญมากตอกราฟท อาจเกดการกลับตัวเกดข น มขอบงช ท แขงแกรงอยางมากตอกราฟไดแก Doji Candlesticks ซ งจะมรปแบบแตกตางกันออกไป

Bullish Candlesticks และ Bearish Candlesticks

ภาพแสดงการเกดชองวางระหวางราคา (Gap)


14/86


13

การกลับตัวของ Japanese Candlesticks- Doji Candlesticks, Dragonfly Doji และ Gravestone Doji

Doji Candlesticks, Dragonfly Doji และ Gravestone Doji

Doji เปนสัญญาณการพลกกลับท ราคาเปดและราคาปดอย ท เดยวกันหรอใกลราคาเดยวกัน Doji เปนสัญญาณเตอนการพลกกลับท อย ระหวางดาเนนการสะสมพลัง โปรดใชความระมัดระวังใน Doji เพราะตองยนยันดวย แทงเทยนกอนท จะเปดการซ อขายใดๆ Dragonfly Doji ใหสัญญาณการกลับตัวท แรงกวา Hammer และ Gravestone Doji ใหสัญญาณการกลับตัวท แรงกวา Shooting Star

- Spinning Top

Spinning Top

Spinning Top เปนรปแบบการกลับตัวท แขงแรงท สดในกล ม Candlestick Pattern การกลับตัวท มลาตัว ไมยาวมากนัก สามารถบอกทศทางตลาดไดเปนอยางด โดยดจากสแทงเทยน


15/86


14

- Hammer

Hammer

Hammer แทงเทยนแทงเดยวอย ใตสดของระดับราคา รปแบบดังกลาวเปนการกลับตัวท เกดข นลางสดของแนวโนม สวนใหญนยมใช Hammer ในการตรวจสอบการปรับฐานของราคา Hammer ใหสัญญาณ Bullish

- Inverted Hammer

Inverted Hammer

Inverted Hammer แทงเทยนแทงเดยวอย ใตสดของระดับราคา รปแบบดังกลาวเปนการกลับตัวท เกดข นลางสดของแนวโนมเชนเดยวกับ Hammer และใหสัญญาณ Bullish


16/86


15

- Shooting Star และ Shooting Star with Spinning Top

Shooting Star และ Shooting Star with Spinning Top

Shooting Star และ Shooting Star with Spinning Top แทงเทยนแทงเดยวอย สงสดของระดับราคา รปแบบดังกลาวเปนการกลับตัวท เกดข นบนสดของแนวโนม สวนใหญนยมใช Shooting Star ในการตรวจสอบการปรับฐานของราคา Shooting Star ใหสัญญาณ Bearish ในขณะท Shooting Star with Spinning Top ใหสัญญาณการกลับตัวแรงกวาปกต

- Bullish Engulfing และ Bearish Engulfing

Bullish Engulfing และ Bearish Engulfing

สาหรับ Bullish Engulfing แนวโนมจะตองชัดเจน เทยนแรกคอสของแนวโนมในระยะสั น (ลดลง) หรอ Dojiเทยนท สองเปนสของการกลับตัว (สงสด) แทงเทยนสองมความยาวกวาลาตัวแทงเทยนแรก โดยไมสนใจไสเทยน สัญญาณจะย งแขงแกรงเม อกลนกนความยาวของ 2 หรอ 3 แทงเทยนกอนหนาน ไดสาเรจ

สาหรับ Bearish Engulfing แนวโนมจะตองชัดเจน เทยนแรกคอสของแนวโนมในระยะสั น (ข นไป) หรอ Dojiเทยนท สองคอสของการกลับตัว (ต าสด) แทงเทยนสองมความยาวกวาลาตัวแทงเทยนแรก โดยไมสนใจไสเทยน สัญญาณจะย งแขงแกรงเม อกลนกนความยาวของ 2 หรอ 3 แทงเทยนกอนหนาน ไดสาเรจ


17/86


16

- Tweezer Top และ Tweezer Bottom

Tweezer Top และ Tweezer Bottom

สาหรับ Tweezer Top และ Tweezer Bottom แทงเทยน 2 แทงเทยนท มราคาปดของแทงเทยนท 1 เทากับราคาเปดของแทงเทยนท 2 หรอ Doji แตกตางกันเพยงทศทางเทาน ัน Tweezer Top ใหสัญญาณ Bearish ในขณะท Tweezer Bottom ใหสัญญาณ Bullish สัญญาณกลับตัวทั ง 2 รปแบบน ควรใหความสนใจเปนพเศษ

- Morning Star และ Evening Star

Morning Star และ Evening Star

สาหรับ Morning Star เปนรปแบบการกลับตัวท ประกอบไปดวย 3 แทงเทยน แทงเทยนแรกคอลาตัวแทงเทยน

สแดงลาตัวยาว แทงเทยนท สองคอแทงเทยนขนาดเลก (สเขยว, สแดงหรอ Doji กได) ท ราคาเปดจะตอง เกดการกระโดดลงไปเปดและสงข นมา และแทงเทยนท สาม เปนเทยนส เขยวยาวท ปดส งกวา 50% ของ แทงเทยนแรก Morning Star ใหสัญญาณ Bullish

สาหรับ Evening Star เปนรปแบบการกลับตัวท ประกอบไปดวย 3 แทงเทยน แทงเทยนแรกคอลาตัวแทงเทยน สเขยวลาตัวยาว แทงเทยนท สองคอแทงเทยนขนาดเลก (สเขยว, สแดงหรอ Doji กได) ท ราคาเปดจะตอง เกดการกระโดดข นไป เปดและต าลงมา และแทงเทยนท สามเปนเทยนสแดงยาวท ปดต ากวา 50% ของ

แทงเทยนแรก Evening Star

ใหสัญญาณ Bearish


18/86


17

บทท 3

CHART PATTERN


19/86


18

Chart Patterns

รปแบบกราฟท เกดข นในการซ อขาย ชวยใหนักลงทนคาดการณทศทางท นาจะเปนของค สกลเงนท มแนวโนม

ท จะเคล อนไหว การใชงาน Chart Pattern จาเปนจะตองใชควบค ไปกับ Japanese Candlesticks เน องจาก Japanese Candlesticks ใหขอมลเชงลกท นาเช อถอ สามารถทาใหราคาเปล ยนทศทางไดทันท โดยสามารถแบง ประเภทของ Chart Pattern ได 2 ประเภทคอ Reversal Patterns (เปล ยนทศทาง) และ ContinuationPatterns ( ไมเปล ยนทศทาง)

Reversal Patterns

- Rising Wedge

Rising Wedge เปนรปแบบการไตข นของราคาในกราฟ อันเกดจากการสญเสยโมเมนตัมในการเคล อนไหว สงผลใหเกดการปรับตัวลดลงขนาดใหญ ในภายหลัง

- Falling Wedge

Falling Wedge เปนรปแบบของราคาในลักษณะลาดชันอยางตอเน อง แตความลาดชันดังกลาวไมชัดเจนนัก

จงเกดเปนการปรับตัวของราคาขนาดใหญ ในภายหลัง


20/86


19

- Head and Shoulders

Head And Shoulders เปนรปแบบการปรับตัวท อาศัย Neckline ประกอบไปดวยสวนของราคาท อย สงสด ตรงกลาง และราคาท อย สงสดจะอย ต ากวาจดตรงกลางทั งทางซายและทางขวา เปนรปแบบการกลับตัวของกราฟ ท พบมากท สด

- Double Top

Double Top เปนรปแบบการปรับตัวท พบไดทั วไปของกราฟ เกดข นเม อกราฟ เพ มข นในระยะเวลาหน งและ ปรับลดตัวลง จากน ันกราฟกลับมาเพ มข นอกครั ง ระยะยอตัวของกราฟคอระยะความยาวท ใชในการทากาไร โปรดระวัง Double Top ราคาอาจจะเกดการทะล (Breakout) ได กอนทาการซ อขายควรตรวจสอบรปแบบ ใหแนใจอกครั งหน ง Double Top ควรมจดสงสดอย หางกันสักระยะหน ง เพ อบงบอกถงความแขงแรงของ แนวโนมราคา


21/86


20

- Double Bottom

Double Bottom เปนรปแบบการกลับตัวในลักษณะคลายกับ Double Top ท สามารถบอกระดับลกสดของราคา แนวโนมดังกลาวได โปรดระวัง Double Bottom ราคาอาจจะเกดการทะล (Breakout) ได กอนทาการซ อขาย ควรตรวจสอบรปแบบใหแน ใจอกครั งหน ง Double Bottom ควรมจดสงสดอย หางกันสักระยะหน ง เพ อบงบอกถง ความแขงแรงของแนวโนมราคา

Continuation Patterns

- Rectangle

Rectangle เปนรปแบบการเคล อนไหวของราคาในกรอบส เหล ยมผนผา ราคาจะยังคงเคล อนไหวในทศทางเดม การเคล อนไหวของราคาในท ส เหล ยมผนผาเปนการสะสมพลังงาน ดังน ันเม อราคาหลดจากส เหล ยมผนผาแลว จะเกดการเคล อนไหวอยางรนแรง


22/86


21

- Ascending Triangle

Ascending Triangle โดยทั วไปรปแบบสามเหล ยมจะถอเปนความตอเน องหรอรปแบบการควบรวมราคา

บางครั งการกอตัวโดยการพลกกลับของแนวโนมใน เขตสามเหล ยมสมมาตร ความกวางของสามเหล ยม จากมากไปนอยเปนรปสามเหล ยมในอัตราสวนเทาเดม

Ascending Triangle เปนรปแบบของ Chart Pattern ท มความนาเช อถอมากท สด เน องจากการกาหนดคา อยางงายดายประกอบกับความแมนยาในระดับสง เพยงกาหนดลักษณะของรปสามเหล ยมจากความกวาง จากมากไปนอย ในรปแบบของการเพ มข นของราคาในอัตราสวนเทากัน หากการกอตัวรปแบบน ผดพลาด ไมวาเหตผลใด จะสงผลใหแพทเทรนไมสมบรณทันท รปแบบน มักจะเกดข นหลังจากท ราคาไดมการเคล อนไหวท

แขงแกรง

ปรับตัวสงข น

เน องจากปจจัยพ นฐานในเชงบวก

นักลงทนเช อวาราคาห นท สงข นมากมมมมองพ นฐานท ด

แตมราคาแพงเกนไปท จะรบเขาซ อ (A) สวนหน งของนักลงทนจะไดซ อห น ในราคาท ต า กวา มาก (B)และเทขายออกมาอกครั ง (C) นักลงทนจะกลับเขามาซ ออกเม อราคาต าลงมาเลกนอย (D) กอนท จะมการทะลผาน (Breakout) (E)

ปรมาณการเพ มข นของ Volume ในจด A เปนโอกาสท ดสาหรับการออกจาก Position และเขาชอนซ ออกครั ง ในจด B ดวยความตองการอยางแขงแกรงราคาจะกระชากสงข นอยางแนนอน ซ งจะมการแยงกันซ อและขายเชงรก นักลงทนควรจะปลอยใหพวกเขาซ อขายไปพลางๆ เพ อรักษาโอกาสในการทากาไรท ดกวาจะเหมาะสมกวา

การเขาไปแขงขันเชงรกดังกลาว


23/86


22

- Descending Triangle

Descending Triangle เชนเดยวกับ Ascending Triangle แตเปนรปแบบการพลกกลับของแนวโนม Bearishซ งโดยทั วไปมรปแบบขาลงจากมมมองของเวลาในชวงระยะเวลาหน ง สามเหล ยมของ Descending Triangle

จะตองมจดบรรจบเสนแนวโนมของแนวรับและและแนวตานตอการกอตัว ซ งชวยใหรปรางของสามเหล ยมโดดเดน ในชวงเวลาท นักลงทนไมแนใจวาตลาดจะเปนทศทางใด ความไมแนนอนเหลาน ันจะแสดงออกมาบนกราฟ ถาราคาปดเหนอระดับแนวตานดวยเหตผลใดกตามรปแบบจะไมถกตอง

Descending Triangle กาหนดลักษณะของการกอตัวเปนรปสามเหล ยมท เอยงและมระดับต าสดเทากัน รปรางท เอยงหลังจากชวงเวลาท ราคาไดลดลงอาจจะเปนผลมาจากขาวเชงลบ นักลงทนระยะยาวมักจะร สกวา แพทเทรนน สามารถบอกราคาท สมเหตสมผลในการเขาซ อขาย Position ได เม อกอตัวราคาจะเคล อนไหวชา

อยางมนัยยะสาคัญ ในความเปนจรง ความชาน ันเกดจากความยับยั งชั งใจของนักลงทนหลายกล มท ไมแน ใจวาราคาจะเคล อนไหวไปในทศทางใด แตเม อการกอตัวบางสวนเร มสรางความไมสมดลอยางมากจะถกปลดปลอยออกมา และสงผลถงราคาในสัปดาหตอมาท ลดลงตามไปดวย

- Symmetrical Triangle

Symmetrical Triangle เปนรปแบบการเคล อนท ของราคาในกรอบสามเหล ยมสมมาตร ท มคาการแกวงอย ภายใน สามเหล ยมสมมาตรน ัน 75% ของความสงของสามเหล ยมสมมาตรคออัตรากาไรท คาดหวังของนักลงทน รปแบบการเปด Position จะตองตรวจสอบวาราคาไดทะลแนวฝ งใด ราคาจะเคล อนไหวไปในทศทางน ัน


24/86


23

- Bull Flag

Bull Flag เปนรปแบบท มปรมาณการซ อขายท แขงแกรงบนพ นฐานอันเปนปจจัยบวก Bull Flag เก ยวของกบัราคาสองสวนท แตกตางกัน สวนของเสาธงอย ใกลแนวตั งท มปรมาณสงเสาธงมความยาว อกสวนคอการเคล อนไหวของราคาท อย ใน Range ซ งเปนชวงท ราคาจะมคา Volume ต ากวาปกต 4 จดเปนอยางนอยและฝาวงลอม (Breakout) ได ในท สด สวนใหญ Bull Flag เกดข นในชวงกลางของการเคล อนไหวท มขนาดใหญและยาวมาก จงพบไดทั วไปตั งแตกราฟ H4 ข นไป หากกราฟหลดจาก Range ลงมาปดดานลางแลว รปแบบน จะไมสมบรณ การกอตัวจะตองนอยกวา 20 ชวงการซ อขายในแตละระยะเวลา Bull Flag เปนท ช นชอบในสายเทคนค เพราะมักจะนาไปส การเคล อนไหวของราคาขนาดใหญและคาดการณไดเชนเดยวกับรปแบบตอเน องอ นๆ Bull Flag จะเปนแพทเทรนในชวงกลางของแนวโนมขนาดใหญ

สวนแรกของ Bull Flag เรยกวา Flagpole ชวงน ราคาจะข นสงมาก (A) ซ งหากมองปจจัยพ นฐานจะพบวา มมมมองเชงบวก ท อาจเกดจากการแปลกใจในตัวเลขทางเศรษฐกจในเชงบวก แตการเปล ยนแปลงของราคา จะถกผ ถอครองกล มแรกขายทากาไร ราคาจงรวงลงมา (B) ถัดจากน ันผ ซ อใหมเขาซ ออกครั ง เกดเปนการซ อ รอบใหมท สงราคาข นมาในระดับหน ง (C) และผ ซ อรอบใหม ไดขายทากาไรอกครั ง (D) หลังจากน ันจะเกดเหตการณ ซ าแบบเดมอกครั งแตคราวน จะมแรงซ อมากกวาเดม ใหสังเกตจากปรมาณ Volume ท จะเพ มข นเร อยๆ ในท สดจะสงผลใหราคาเกดการทะล (Breakout) (E) สาหรับการตั ง Target ใหนาเอาความยาวของ Flagpole

มาวางตอจากจด Breakout จะไดคา Target ในขณะท Stop Loss ใหตั งไวต ากวา Range ประมาณ 25 จด


25/86


24

- Bear Flag

Bear Flag เปนรปแบบท มปรมาณการซ อขายท แขงแกรงบนพ นฐานอันเปนปจจัยลบ อันเกดจากตัวเลขทางเศรษฐกจท มปรมาณออนแอกวาตามมาดวยแรงเทขาย เปาหมายทางเทคนคคอคาความสงของ Flagpole

สวนแรกของ Bear Flag เรยกวา Flagpole ชวงน ราคาจะข นต ามาก (A) ซ งหากมองปจจัยพ นฐานจะพบวา มมมมองเชงลบ ท อาจ เกดจากการตกใจในตัวเลขทางเศรษฐกจในเช งลบ แตการเปล ยนแปลงของราคา

จะถกผ ถอครองกล มแรกเขาชอนซ อ ราคาจงเคล อนไหว (B) ถัดจากน ันมการเทขายอกครั ง เกดเปนการขาย รอบใหมท สงราคาลงมาในระดับหน ง (C) และกล มท 2 เขาชอนซ ออกครั ง (D) หลังจากน ันจะเกดเหตการณ ซ าแบบเดมอกครั งแตคราวน จะมแรงซ อมากกวาเดม ใหสังเกตจากปรมาณ Volume ท จะเพ มข นเร อยๆ ในท สดจะสงผลใหราคาเกดการทะล (Breakout) (E) สาหรับการตั ง Target ใหนาเอาความยาวของ Flagpoleมาวางตอจากจด Breakout จะไดคา Target ในขณะท Stop Loss ใหตั งไวสงกวา Range ประมาณ 25 จด


26/86


25

- Bullish Pennant

Bullish Pennant เปนรปแบบการซ อขายท มปรมาณแขงแกรงในเชงบวก อันเกดจากปจจัยพ นฐานท แขงแกรงตดตอกันหลายวัน Volume ท อย ในขอบขายของแพทเทรนจะมคาเพ มข นเร อยๆ Bullish Pennant เก ยวของกับราคาสองสวนท แตกตางกันเชนเดยวกับ Bull Flag แตมความสมมาตรของสามเหล ยม ประกอบดวย 4 จด เปนอยางนอยและจดฝาวงลอม (Breakout) การรวมรปสามเหล ยมในชวงการกอตัวของ Bullish Pennantเปนเร องสาคัญอยางมาก เพราะจะตองมความสมมาตร การกอตัวจะตองนอยกวา 20 ชวงการซ อขายในแตละ ระยะเวลา ถาราคาปดต ากวาระดับ Range ดวยเหตผลใดกตามรปแบบจะไมถกตองทันท

สวนแรกของรปแบบ Bullish Pennant ชวงน ราคาจะข นสงมาก (A) ซ งหากมองปจจัยพ นฐานจะพบวา มมมมองเชงบวก ท อาจเกดจากการแปลกใจในตัวเลขทางเศรษฐกจในเชงบวก แตการเปล ยนแปลงของราคา จะถกผ ถอครองกล มแรกขายทากาไร ราคาจงรวงลงมา (B) แตดวยเกดการรั วไหลของขาว ผ ซ อใหมเขาซ ออกครั ง เกดเปนการซ อรอบใหมท สงราคาข นมาในระดับหน ง (C) และผ ซ อรอบใหมไดขายทากาไรอกครั ง (D)หลังจากน ันจะเกดเหตการณ ซ าแบบเดมอกครั งแตคราวน จะอย ภายใตความกดดันจากขาวท ผานมากอนหนาน ใหสังเกตจากปรมาณ Volume ท จะเบาบางลงเร อยๆ ตอมาจะมแรงซ อมหาศาลหลังจากคลายความกังวลในขาว

ในท สดจะสงผลใหราคาเกดการทะล (Breakout) (E) สาหรับการตั ง Target ใหนาเอาความยาวของ Flagpoleมาวางตอจากจด Breakout จะไดคา Target ในขณะท Stop Loss ใหตั งไวต ากวา Range ประมาณ 25 จด


27/86


26

- Bearish Pennant

Bearish Pennant เปนรปแบบการซ อขายท มปรมาณแขงแกรงในเชงลบ อันเกดจากปจจัยพ นฐานท ออนแอตดตอกันหลายวัน Volume ท อย ในขอบขายของแพทเทรนจะมคาเพ มข นเร อยๆ Bearish Pennant เก ยวของกับราคาสองสวนท แตกตางกันเชนเดยวกับ Bear Flag แตมความสมมาตรของสามเหล ยม ประกอบดวย 4 จด เปนอยางนอยและจดฝาวงลอม (Breakout) การรวมรปสามเหล ยมในชวงการกอตัวของ Bearish Pennantเปนเร องสาคัญอยางมาก เพราะจะตองมความสมมาตร การกอตัวจะตองนอยกวา 20 ชวงการซ อขายในแตละ ระยะเวลา ถาราคาปดสงกวาระดับ Range ดวยเหตผลใดกตามรปแบบจะไมถกตองทันท

สวนแรกของรปแบบ Bearish Pennant ชวงน ราคาจะลดลงมาก (A) ซ งหากมองปจจัยพ นฐานจะพบวา มมมมองเชงลบ ท อาจ เกดจากการตกใจในตัวเลขทางเศรษฐกจในเช งลบ แตการเปล ยนแปลงของราคา จะถกผ ถอครองกล มแรกเขาชอนซ อ ราคาจงเคล อนไหว (B) แตดวยเกดการรั วไหลของขาว จงมแรงเทขายอกครั ง สงผลตอราคาในระดับหน ง (C) และกล มท 2 เขาชอนซ ออกครั ง (D) หลังจากน ันจะเกดเหตการณ ซ าแบบเดมอกครั งแตคราวน จะอย ภายใตความกดดันจากขาวท ผานมากอนหนาน ใหสังเกตจากปรมาณ Volume ท จะเบาบางลงเร อยๆ ตอมาจะมแรงซ อมหาศาลหลังจากคลายความกังวลในขาว ในท สดจะส งผลใหราคา เกดการทะล (Breakout) (E) สาหรับการตั ง Target ใหนาเอาความยาวของ Flagpole มาวางตอจากจด Breakout จะไดคา

Target ในขณะท Stop Loss ใหตั งไวต ากวา Range ประมาณ 25 จด

False Breaks

หากราคาไมเคล อนไหวไปในทศทางท คาดไว อาจจะเกดจากรปแบบลมเหลว อยางไรกตามนักลงทนสามารถ กลับสถานะ Position ใหตรงขามไดเพ อคงโอกาสในการทากาไร สาหรับ Breakout ท ผดพลาดมักเกดข นเม อราคาท ผานมาเคล อนไหวสักระยะหน งและเกดการเปล ยนแปลงอยางรวดเรวในทศทางตรงขาม โดยยอนกลับผดจากรปแบบโดยไมคาดคด ลักษณะเชนน สามารถแก ไขได โดยการใชลาดับ Fibonacci มาคานวณแนวรับและแนวตาน


28/86


27

บทท 4

FIBONACCI


29/86


28

ผ คนพบ Fibonacci คอเลโอนารโด เดอ ปซา (Leonardo Fibonacci) Fibonacci เปนลาดับของตัวเลขท กาหนด โดยสมการเชงเสนท เกดข นซ าอกครั ง ดังสมการ

Fn = Fn-1 + Fn-2

Fibonacci Ratio Series

การเรยงตัวของ Series ในลาดับ Fibonacci โดยปกตจัดเรยงไดคา 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89,144, 233, 377, 610 ไปเร อยๆ โดยมวธการคานวณคาดังกลาวออกมาดังน 0 + 1 = 1, 1 + 1 = 2, 1 + 2 = 3,2 + 3 = 5, 3 + 5 = 8, 5 + 8 = 13, 8 + 13 = 2, 13 + 21 = 34, 21 + 34 = 55, 34 + 55 = 89,

55 + 89 = 144, 89 + 144 = 233 คานวณเชนน ไปเร อยๆ แตท นามหัศจรรยคออัตราสวน Golden RatioRetreat ซ งเม อนาลา ดับ Fibonacci ตัวหนามาหารดวยตัวหลังจะพบวามคาประมาณ 0.618 โดยเฉพาะคา

ท เกดจากการหาร 34 / 55 = 0.618181818, 89 / 144 = 0.618055555 และ 233 / 377 = 0.6180371353เปนคาท ควรใหความสาคัญพเศษในเร อง Golden Ratio Retreat

การนาลาดับ Fibonacci ไปประยกต ใชงานในโปรแกรม MetaTrader 4 ในโปรแกรม MetaTrader 4 มรปแบบ Fibonacci หลากหลายใหนักลงทนเลอกสรร หลังจากวาด Fibonacci ในกราฟเปนครั งแรกจะตองแนใจวาไดวาด Fibonacci ลงไปบนแนวรับหรอแนวตานท ถกตองแลว เม อวาดลาดับ Fibonacci โดยใชเคร องมอท ตองการแลว ผลลัพธท ไดควรมคา -1, -0.618, -0.382, -0.272, 0, 0.236, 0.382

0.5, 0.618, 0.764 และ 1 นักลงทนสามารถปรับเปล ยนการตั งคาของลาดับ Fibonacci ไดโดยการคลกขวา เลอก Objects List สามารถใชป มลัด Ctrl + B แทนได หลังจากน ันเลอก Fibonacci และใสรายละเอยด ท นักลงทนตองการ สามารถเพ มหรอลดลาดับ Fibonacci ไดตามท ตองการ

ลาดับ Fibonacci หลักคอวธการท สาคัญท จะคานวณการเคล อนไหวของราคาไดอยางถกตองและระบโอกาส ในการเปด Position ท มศักยภาพ ตัวเลขเหลาน สามารถใชในการกาหนดรปแบบการเปน Harmonicตัวเลขหลักประกอบดวย 0.618, 0.786, 1.27, 1.618 ตัวเลขเหลาน จะเปนพ นฐานสาหรับการระบโอกาส ในการเปด Position ท อาจเกดข น ทั งน กราฟจะตองพจารณาสอดคลองกัน เม อการเคล อนไหวของราคาตกลับ จากตัวเลขเหลาน การมาถงของราคาอาจสอดคลองกันมากข นในอนาคต


30/86


29

Fibonacci Basics

หลักการใชงานลาดับ Fibonacci ใหนกัลงทนมองหาจด Swing High และ Swing Low ถัดจากน ันใหลากเสน Fibonacci จากจด Swing High และ Swing Low ในภาพเปนการลากเสน Fibonacci โดยใชเคร องมอ Fibonacci Retracement หลักการวาดเสน Fibonacci คอการสังเกตการแกวงตัวในระดับสงและแกวงตัว ในระดับต าในรปแบบกอนท จะวาดเสน Fibonacci สาหรับ Swing High และ Swing Low จะตองตามดวย Uptrend หรอ Downtrend เสมอ

หลักการประยกต ใช Golden Ratio Retreatสาหรับการใชงานฟงกชั นน จะตองวาดเสน Fibonacci ข นมากอน จากน ันจะปรากฏเสนลาดับ Fibonacciท มคา 23.6, 38.2, 50.0, 61.8 และ 100 จากภาพดานบน โปรดสังเกตการเคล อนท ขาลงดังกลาวขางตน 50% ใน Fibonacci Retracement แตราคาไม ไดปดใต 61.8 ซ งเปน Golden Ratio Retreat ท สาคัญ ใหมองรปแบบ

กราฟสาหรับการกลับข นไปท ระดับ 38.2 โดยทั วไปแลว 61.8 ไดรับการยอมรับใหเปนจดใหสัญญาณเทรดสาหรับ ทศทางท ถกตอง เม อราคากลับมาท 38.2 จะเปนจดพจารณาสาคัญวาควรจะถอครอง Position ตอไปอกหรอไม ในสภาวะ Bullish ทาเชนเดยวกับวธการขางตนเพยงแตสลับขางเทาน ัน

กลไกสาคัญของ Golden Ratio Retreat ขณะท ราคาตกลับออกจาก 0.618 Golden Ratio Retreat ท เปนไปไดคอการกลับลงไปท ระดับ 0.382 โดยระดับ 0.382 เปนระดับแรกของท ราคาจะว งเขามา หากราคาว งมาแรงเกนไปอาจหลดจากระดับ 0.382 ไปท 0.236 หากไมไดคาดหวังอะไรมากนัก เปนไปไดท ราคาจะว งไป 1 แตถาหากหลดจากระดับ 0.236 แลวราคา

จะกลับไปท 0

ระดับเหลาน เปนระดับท มศักยภาพท ด ในการพจารณาเขาออกจาก Position

หัวใจสาคัญคอ 0.618


31/86


30

The Divine Proportion Wiggle (DPW)

รปแบบของลาดับ Fibonacci สามารถใชเปนจดกลับตัวของราคาได ในสวนน จะกลาวถงวธการทากาไรโดยใช

อัตราสวน The Divine Proportion Wiggle ในขั นแรกจะตองวาดเสน Fibonacci ข นมากอน หลังจากน ันรอใหราคาเคล อนไหวมายัง 0 เม อราคาเคล อนไหวมาถงจดน แลวราคาจะทาปฏกรยาได 2 แนวทางคอ ถาราคา เปล ยนทศทางในเสน 0 ราคาจะว งกลับไป 38.2 อกครั ง กับอกแนวทางหน งคอราคาทะลเสน 0 และเคล อนไหวไป -23.6 ใหมองหา -27.2 หากไมม ใหสรางข นมาโดยการคลกขวาเลอก Objects List สามารถใชป มลัด Ctrl + Bแทนได หลังจากน ันเลอก Fibonacci และใสรายละเอยดท นักลงทนตองการ สามารถเพ มหรอลดลาดับ Fibonacci ไดตามท ตองการ สาหรับ -27.2 เปนจดสาคัญท ควรออกจาก Position เน องจากราคาจะกลับตัวท จดน หากไม ไดกลับตัวและยังคงทะลผาน -23.6 ไปแลว -38.2 และ -61.8 จะเปนจดกลับตัวถัดไป

Fibonacci Thrust

รปแบบของลาดับ Fibonacci สามารถใชเปนจดกลับตัวของราคาได ในสวนน จะกลาวถงวธการทากาไรโดยใช อัตราสวน Fibonacci Thrust

Fibonacci Thrust แบงออกเปน 2 รปแบบคอ 1. Clean Thrust แทงเทยนสวนใหญเปล ยนทศทางอยางรวดเรว จัดเปนรปแบบท แขงแรงท สด 2. Sloppy Thrust แทงเทยนสวนใหญตดปญหาทางเทคนค ราคาไมสามารถทะลจดสาคัญไปได แตสดทาย

จะทะลมาได ในท สด


32/86


31

การเปด Position โดยใช Fibonacci Thrustนับจาก Swing Low หากราคาสามารถผานระดับ 50.0 ไปไดแต ไมไดปดเหนอ 61.8 ใหมองหาทศทาง Bearish

ในบางครั งราคาสามารถเคล อนไหวในกรอบแคบๆ ไดเปนเวลานานในชวงระยะของ 61.8 แตมความเปนไปได ในระดับสงท ราคาจะกลับมาท 38.2 อกครั ง สาหรับทศทางแบบ Swing High ใหทาเชนเดยวกันแตกลับทศทาง เม อราคากลับไปท 38.2 มไมบอยนักท ราคาจะกลับไปท 23.6 และนอยมากท ราคาจะกลับไปท 0 นักลงทน สามารถเลอกใชระดับราคาท เหมาะสมเหลาน ในการตั งคา Stop Loss และ Target อยางเหมาะสมได หลักการตั ง Stop Loss ใน Fibonacci Thrust แบงเปน 2 กรณคอ กรณท ราคาไมเคยว งมาถง 61.8 สามารถใช 61.8 เปนจด Stop Loss ไดทันท และอกกรณหน งคอราคาว งมาถง 61.8 ใหใชจดสงท สดของแทงเทยนเปน จด Stop Loss

หมายเหต Fibonacci Thrust ในขณะท ราคาเคล อนไหวครั งแรกจะมปรมาณ Volume ท สงกวาแทงเทยนอ น เม อราคา กลับส สภาวะปกตปรมาณ Volume จะลดลง หลกเล ยงการใชแทงเทยนท มขนาดยาว (Tower) ระหวางวันหรอจดส นสดของชวงวัน ใชเฉพาะการซ อขายตามทศทางของตลาดโดยรวม นอกจากน ยังตองใชในขณะอนดเคเตอร ADX มคาสงกวา 20 และไมสามารถใชคานวณกราฟรายสัปดาหและรายเดอนได


33/86


32

Fibonacci Extensions

รปแบบของลาดับ Fibonacci Extensions เปนการจัดเรยงตัวของลาดับ Fibonacci ใหอย ในรปแบบของคล น

ประกอบไปดวย A, B, C, 0.618, 1.00 และ 1.618 เปนหน งในรปแบบของลาดับ Fibonacci ท ไมมการนาเร อง แนวรับและแนวตานเขามาใชงาน สาหรับการใชงาน Fibonacci Extensions จัดวางายกวาการใชงาน ลาดับ Fibonacci ในรปแบบอ นมาก เพยงแคมองกราฟใหออก หาจด Swing High และ Swing Low ใหพบ ถัดจากน ันสามารถใชเคร องมอเพ อใหโปรแกรมคานวณคาใหไดทันท ในโปรแกรม MetaTrader 4 บางร น อาจไมสามารถใชงานฟงกชั นน ได ใหเลอกใชอนดเคเตอร Fibonacci Extensions แทนการใชฟงกชั นโดยตรง


34/86


33

Fibonacci Time Ratios

รปแบบของลาดับ Fibonacci Time Ratios เปนการจัดเรยงตัวของลาดับ Fibonacci ใหอย ในรปแบบของ

ชวงเวลา ประกอบไปดวย -1, 0, 0.500, 1.000, 1.272, 1.618, 2.000, 2.272, 2.618 และ 3.618 โดยมขอจากัด เร องของความแมนยาท จะตองใชการคานวณหนาจอให ไดผลลัพธภายใน 1 วันเทาน ัน เทากับไมสามารถใชฟงกชั น Fibonacci Time Ratios ในกราฟท มระยะเวลาเกน 15 นาทได หากเกนกวาเวลาดังกลาวคาท ไดจะคลาดเคล อน สาหรับการลากเสนใหนักลงทนมองหาจด Swing High และ Swing Low ถัดจากน ันใหลากเสน Fibonacciจากจด Swing High และ Swing Low คลายกับการใช Fibonacci Retracement แตผลลัพธท ไดจะแตกตางกัน


35/86


34

บทท 5

ANATOMY


36/86


35

Anatomy of Bullish

เพ อเร มตนกระบวนการ Bullish ราคาเร มท จะตกลงเร อยๆ หลังจากสัปดาหแหงการรวงลงผานไป การเคล อนไหว

ขาข นขนาดเลกท มจดสงสดลดลง (Lower High) จะปรากฏข น มองผวเผนดเปนตลาดแบบ Bearish แตในสภาวะแบบน จะมระดับหน งท บางครั งนกัลงทนจะเร มท จะหวาดกลัวกวาราคาอาจจะมการเปล ยนทศทาง (Panic Sell)หรอ Herd และจะมแนวโน มท จะเทขาย Position ของพวกเขาท ถอครองทั ง หมดในเวลาเดยวกัน เกดเปนนักลงทนท ออนแรง เม อเหลานักลงทนน เทขายออกมาจานวนมากแลว จะไมสามารถรับความสญเสยใดๆ ในจานวนมากข นและจะอกสั นขวัญแขวนมากข นเม อใกลเวลาท จะมการประกาศตัวเลขทางเศรษฐกจหรอ ขาวสาคัญ ดังน ันจะย งมแรงเทขายมากข นอก ในเม อนักลงทนท ออนแรงไดเทขายออกมาอกน ัน นักลงทนมออาชพ จะกาวเขามาในระบบและเร มชอนซ อเพราะในมมมองของพวกเขาราคาในขณะน สามารถขายไดในราคาท สง ท จดใดจดหน งในอนาคต นอกจากน หากวาชอนซ อแลวยังมโอกาสท จะซ อทรัพยสนอ นโดยไมตองจายแพงเทาเดม

จงสงผลใหเกดการซ อสะสมอยางตอเน อง กระบวนการน จะเกดข นตลอดเวลาในการสรางวัฏจักรทั งขนาดเลกหรอขนาดใหญของราคา และการเคล อนไหวของทรัพยสนอย ในสัดสวนแปรตามกับราคาท มการเปล ยนแปลงผ ถอครอง

เพ อสรางวัฏจักร Bullish ท สาคัญ นักลงทนจะตองมองหาจดสงสดของราคา ปรากฏการณน เกดข นเสมอ เม อมการเทขายท สาคัญของราคาจากนักลงทนท ออนแรง และเหตการณน จะเกดข นเสมอเม อนกัลงทนผ ออนแรง เปนผ ถอครอง Position เขาเหลาน ันไมสามารถหลกเล ยงความกลัวและความกดดันจากการสญเสยได เพราะเขาเคยเทขายอยางแรง (Panic Sell) มาแลวครั งหน ง ทาใหไมสามารถทนตอความผันผวนของราคา จานวนมากไดอกตอไป นักลงทนท ออนแอจงยนดขายใหกับนกัลงทนท เขาชอนซ อ จงชวยใหนักลงทนท ชอนซ อ ม โอกาสท จะเขาซ อและเพ อใหครอบคลม Position ระยะสั นของพวกเขา โดยไมตองจายแพง พวกเขาจะซ อสะสม แสดงใหเหนวามผลประโยชนขนาดใหญถกกระต นในหม นักลงทน จะสงผลใหเกดคาสั งซ อขนาดใหญตามมา คาสั งซ อเหลาน จะแตกตางกันภายใตเง อนไขของตลาดท แตกตาง เม อเวลาผานไปจะพบวา Position จานวนมากและมขนาดใหญถกโอนไปยังนักลงทนแลว การเปล ยนแปลงน จะสงผลใหเกดความไมสมดลของอปสงคและอปทาน มากข น และจะสงผลใหเกดสภาวะแบบ Bullish ข นแทนท สภาวะแบบ Bearish

นักลงทนมออาชพจะเขาใจจตวทยาของมนษย พวกเขาร วานักลงทนสวนใหญท ใหความสนใจ ในราคา

ดังน ันพวกเขาสามารถจะเขยาวงการโดยออกจากการถอครอง Position

ของพวกเขา

เพ อใหนกัลงทนสวนใหญเกดความวตกกังวล ในขณะท พวกเขาอดทนรอใหนกัลงทนสวนใหญเทขายออกมาแลว พวกเขาจะกลับเขาชอนซ อ แตหากพวกเขาเร มท จะคดวาราคายังคงแพงไป เขาจะยังคงปลอยตอไปอกสักระยะหน ง ซ งทาใหดเหมอนจะลดลงอยางรวดเรวอกครั ง แต ในครั งน มคาสั งขายท จะถลมราคาลงมาอกครั ง เพ อชวยใหการซ อสามารถทาไดมากย งข น พวกเขาอาจจะเทขายออกมามากกว าเด มอ ก แตส ดทายแลวจะมการชอนซ อ ในตอนทายของวัน หากนักลงทนท ออนแอตดอย ในขั นตอนน ของวัฏจักร พวกเขาจะตองเผชญกับการสั นคลอนใน Positionน ันแสดงใหเหนถงสาเหตพ นฐานสาหรับการปรับเปนขาข น คอการสะสม Position อางองจานวนมหาศาล ซ งพบบอยในกล มหรอองคกรบางแหงซ งมอานาจเพยงพอในตลาด แมกระทั งผ เช ยวชาญยังตองตระหนักถง

โอกาสท จะเกดข น


37/86


36

การสะสม Position เปนเร องธรรมดาของนักลงทนท จะชอนซ อในจานวนมาก ซ งตองมการวางแผนการตัดสนใจ ท แมนยา เขาเหลาน ันมทักษะการคาและเงนทนท เพยงพอ การกระทาของนักลงทนเหลาน จะสงผลถงราคา

ท ตอบสนอง ในการเปล ยนแปลงเหลาน มปรมาณนอยและมักจะเหนการปรับข นอยางฉับพลันในเวลาตอมา ราคาจะถกกระทบอยางหนักและรวดเรวโดยการเทขายเพยงพอท จะเปล ยนราคาใหกลับเปนขาลงอกครั ง นักลงทนทั วไปควรคาดวาจะมการทดสอบในขาวท อาจจะออกมาไมดของนักลงทนขนาดใหญ เพราะน ันหมายความวาสภาวะ Bullish อาจจะเร มกอตัวข นแลว นอกจากน ยังเปนไปไดท จะเกดการสะสม Positionเพ มข นบางสวน การสังเกตน ันสามารถทาไดเพราะนักลงทนท ชอนซ อจะกระทาการโดยรบรอน อาจจะมเงน จานวนมากกวาปกตเขามาชอนซ อ

กระบวนการท จะทาใหนักลงทนผ ชอนซ อกลายเปนกล มท ไดกาไรในตลาด ในคาสั งซ อของเขาเปน Supply (ขาย)ท นาเสนอจะถกทาใหขายไดอยางรวดเรว ถาเขาจะสะสมเขาจะตองซ อท ราคาท เพ มมากข นทาใหเกดการหยดซ อ สงผลใหราคาจะด งกลับลงไปครั งแรกในจดท เขาเร มตนขาย เพราะเขาเปนเพยงกล มเดยวท ซ อและไมไดควบคมตลาดทั งหมด Supply จงลอยในระดับราคาท ต ากวาปกต นักลงทนท ไม ทันสังเกตปรมาณ Supply ท ลดลง จะหว ันไหวจากการถอครอง Position ของพวกเขา และพวกเขายนดท จะเทขายออกมาเพ อรักษาเงนทน ของพวกเขา ความตานทานตอการเคล อนไหวของราคาใดๆ ของนักลงทนมออาชพท มการสะสม Positionตองชอนซ อในระดับสงเพ อใหราคาเพ มข น การเพ มข นน ลดจานวนนักลงทนท ออนแรงลง สภาวะแบบ Bullish

จะเพ มข นอยางตอเน องซ งแตกตางจากสภาวะแบบ Bearish ท ตกลงอยางรวดเรว เหตการณสาคัญท สงผลใหเกด กระบวนการน คอ การเกดขาวสารขนาดใหญเชน การทาสงคราม การลมละลายของบรษัทขนาดใหญ เปนตน


38/86


37

Up-Thrust

ในทางเทคนคคอการทดสอบกับแนวตานของราคาลมเหลว ในทางปจจัยพ นฐานคอ ปรมาณการซ อขาย (Volume)แสดงการซ อขายจานวนมาก แตกลับมการเคล อนไหวของราคาในกรอบแคบ เกดแทงเทยนแบบ Up-Thrust(แทงเทยนท มระยะหางระหวาง High – Low มากและราคาปดอย ใกล Low) และแทงเทยนตอมาปดรวงลงยาว ต ากวาจดต าสดของแทงเทยนกอนหนาน สงผลใหราคารวงลงและเกดสภาวะแบบ Bearish โปรดระลกวา นักลงทนไม ไดพยายามท จะชนะตลาด แตพยายามเขารวมกับกล มมออาชพ ดังน ันไมควรสวนทางหากพบรปแบบน


39/86


38

Reverse Up-Thrust

เม อมาถงจด (A) เราจะเหนจดสงสดของการซ อขาย สามารถตรวจสอบจากปรมาณการซ อขาย (Volume)การกระทาน สรางสภาวะ Bearish ข นมา การออนแรงลงของปรมาณการซ อขาย (Volume) จะปรากฏข นบน แทงเทยนและทศทางท แทจรงจะปรากฏข นบนลงแทงเทยนเชนกัน ในชวงเวลาน นกัลงทนท ออนแรงจะเผชญสภาวะทางอารมณและความหวาดกลัวและยนดเทขาย Position ของพวกเขาออกมา ในทางปฏบัตแลว

การมองหาจด (A) เปนเร องยาก แตหากสังเกตสภาวะตลาดในเวลาน ันสามารถชวยในการตัดสนใจไดเปนอยางด

เม อมาถงจด (B) ตลาดมการเคล อนไหวขาลงอยางเหนไดชัดเจน อันเปนปฏกรยาท เกดจากผลกระทบโดยตรงของจด (A) เพ อยนยันมมมองน ราคาจะเร มตนปรับตัวท จด (C) โดยเปนการปรับตัวข นใน Range ไปยังจด (D)ซ งมขอบงช ท สาคัญคอปรมาณการซ อขาย (Volume) สงข นอกครั ง แตราคากลับไมไดเปล ยนเปนขาข นแตอยางใด ราคาจงลดลงมาสักระยะหน งกอนปรับตัวข นไปใหมอกครั งท จด (E) และจะถกความผันผวนของตลาดเขาแทรกแซง ราคาจะว งมายังจด (F) (คลายกับจด (B) อกครั ง) และสดทายราคาทะล Range มายังจด (G) แสดงใหเหนวา

ขณะน Supply สามารถเอาชนะความตองการไดแลว สภาวะแบบ Bullish ท แขงแกรงไดเร มตนข นแลว


40/86


39

Stops a Down-Move

แทงเทยนขาลงท ปดต ากวาแทงเทยนกอนหนาน จะถกตความถงการขาย (Sell) แตความแตกตางท กาหนดใหเปน Stops a Down-Move คอการท แทงเทยนกลับไปปดสงและมปรมาณการซ อขาย (Volume) ในระดับสงเชนกัน แทงเทยนท มขนาดยาวเหลาน เปนสัญญาณเตอนชั นด ใหตระหนักถงราคาในทศทางขาลงท กาลังจะส นสดลง

Market Bottom

จากกราฟราคาเปนขาลงมาตลอดท จด (A) โดยมปรมาณการซ อขาย (Volume) ในระดับสง แตราคาไมสามารถ รวงลงไดตอไป เม อราคาว งมายังจด (B) กลับมปรมาณการซ อขาย (Volume) ในระดับต าและยังไมสามารถทะล แนวรับไปได แสดงใหเหนวานักลงทนมออาชพไดเร มถอนสถานะ Position ออกไปแลว ราคาจะว งอกครั งไปยัง จด (C) และครั งน ปรมาณการซ อขาย (Volume) จะสงมาก หากราคาไมสามารถทะลไปไดอกน ันหมายความวา

ไดเกด Market Bottom ใหพจารณาแนวทาง Bullish ไดทันท หากราคาทะลผานแนวรับรปแบบจะไมสมบรณ


41/86


40

Shake-Out

รปแบบการเคล อนไหวแบบ Shake-Out เปนอกหน งรปแบบท สามารถบอกไดวาสภาวะ Bearish ไดส นสดลงแลว เกดข นเม อราคามาถงจด (A) เกดขา�