PERSPECTIVAS INTERNACIONALES PARA LOS COMMODITIES SEPTIEMBRE DEL 2012 1

PERSPECTIVAS INTERNACIONALESPARA LOS COMMODITIES

SEPTIEMBRE DEL 2012

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COMENTARIOS GENERALES

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COMENTARIOS GENERALESGRANOS BÁSICOS Y OLEAGINOSAS:

Para el 2012/13, en relación a lo estimado para 2011/12, el USDA proyecta que los precios pagados al productor en EUA aumentarán para todos los granos básicos, excepto para el arroz: maíz 26.4%, frijol de soya 28.51%, sorgo 22.95%, pasta soya 25.94%, cebada 16.82%, trigo 11.88%, avena 8.88%, mientras que el precio del arroz se redujo en 0.7%.

Para el periodo enero-agosto 2012, en relación al 2011, se registran decrementos en los precios internacionales del trigo (-7.59%) y maíz (-1.06%), mientras que se tiene un aumento importante en la pasta soya del 21.86% y en menor medida en arroz y frijol soya (3.94% y 6.65%, respectivamente).

Por otra parte, para los precios internacionales en agosto del 2012 versus el mes anterior registraron variaciones moderadas, siendo las más significativa el aumento de la pasta soya de un 7% y del frijol soya en un 3.17%

PRODUCTOS PECUARIOS:Para el 2013, en relación a las estimaciones para el 2012, los precios de los

principales productos pecuarios en EUA muestran un incremento (Puercos 6.61%, novillos 4.96% y pollos 4.76%), a excepción de los precios de los pavos y huevo que registran disminuciones en menor escala(0.93% y 1.27%, respectivamente).

Con base en las proyecciones del USDA, los precios de los principales productos lácteos en EUA en 2013 crecerán, destacado el aumento del 7.78% en los precios de la Leche en Polvo Descremada; en el suero deshidratado del 1.74%; Leche bronca (0.27%); Quesos (1.81%); en el caso de la mantequilla se espera un ligero decremento (-0.5%).

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COMENTARIOS GENERALESPESQUEROS (HARINA DE PESCADO Y CAMARÓN):

Los precios internacionales promedio del camarón y la harina de pescado para Enero- Agosto del presente año, muestran una disminución de -15.84% y -4.88, respectivamente, en comparación con los precios promedios Enero-Diciembre 2011.

Para el mes de agosto del 2012, versus el mes anterior, el precio internacional de la harina de pescado registró un aumento del 2.29%, mientras que el precio del camarón permaneció sin cambios.

INSUMOS (FERTILIZANTES):Para el promedio Enero- Agosto del presente año, versus el año anterior, algunos

precios de los fertilizantes registraron una importante reducción: Fosfato diamónico (-13%), el Superfosfato triple (-14%) y la Urea (-1.1%). Por su parte, el precio promedio del Cloruro de potasio registró una alza de 7.8%

Por su parte, para el mes de agosto del presente año versus el mes anterior, el precio del cloruro de potasio aumentó 1.08%, mientras que la Urea tuvo un decremento del 2.5%; el resto de los fertilizantes prácticamente no reportaron cambios.

PRECIOS DE INDIFERENCIA (GRANOS FORRAJEROS):Los precios de indiferencia en zona de consumo de maíz amarillo y sorgo se

encuentran en 5,096.02 y 4,876.42 pesos por tonelada, respectivamente, al 31 de agosto del 2012.

Por su parte, los promedios anuales de los precios de indiferencia de maíz amarillo y sorgo para el presente año (al 30 de agosto) se encuentran en 4,461.26 y 4,366.45 pesos por tonelada, respectivamente, por encima de los que han prevalecido desde el 2008.

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COMENTARIOS GENERALESOFERTA - DEMANDA MUNDIAL DE GRANOS Y OLEAGINOSAS:

La proyección para el año 2012/2013 indica que la producción mundial de trigo registrará una disminución de -5.2%, en las exportaciones del 12.8% y en los inventarios finales del 11%. La menor producción, resultado de expectativas de menor rendimiento (-3.7%) y superficie cosechada (-1.6%).

La proyección para el año 2012/2013 para los granos forrajeros muestra un decremento en la producción del 3.1%; en las exportaciones del 10%, y en los inventarios finales del 11.4%. La menor producción, resultado de la expectativa de menor rendimiento (-4.6%).

En cuanto a las oleaginosas la proyección para el año 2012/2013 muestra un aumento en la producción del 3.5%, derivado del crecimiento en el rendimiento del 1.6% y en la superficie cosechada del 1.8%.

OFERTA - DEMANDA PARA ESTADOS UNIDOS DE GRANOS Y OLEAGINOSAS:En el caso del trigo se registra un aumento en la producción del ciclo 2012/2013 del

13.5%, así como en las exportaciones del 14.4%, y en el consumo del 5.2%; por su parte, se espera un inventario final menor en 6.6%. La mayor producción, resultado de la expectativa de mayor superficie cosechada (+2.94%) y del rendimiento (+6.41%).

En el caso de los granos forrajeros se proyectan decrementos en la producción del 12%; en las exportaciones del 15.7%; en el consumo del 6.7% y en los inventarios finales del 35%. La menor producción, resultado del menor rendimiento (-17.2%), aún con el incremento en la superficie cosechada del 6.26%; esto resultado de la sequía registrada en los Estados Unidos.

En caso de las oleaginosas se espera una reducción en la producción y en las exportaciones (-10.2% y -21.4%, respectivamente), derivado de una disminución del rendimiento del 14.9%; no obstante, el consumo también se reducirá en 9.6%, lo que favorece que mejore el inventario final en 4.8%.

En el caso del arroz pulido se espera una reducción en los inventarios finales del 24.6%, derivado de que el consumo crece más rápido que la producción (15.2% versus 6.6%).

Se proyecta que para el 2013 en Estados Unidos, la utilización de maíz para producción de etanol aumente del 40.5% al 42%. 5

COMENTARIOS GENERALESOFERTA - DEMANDA DE PRODUCTOS PECUARIOS EN EUA:

En las proyecciones para el 2013 para EUA destacan las disminuciones en la producción de todos los productos pecuarios: Carne de res (-4.3%); carne de puerco (-1.3%); carne de pollo (-1.12%); carne de pavo (-2.21%); huevo (-2.0%) y leche (-0.5%).

Por su parte, se proyecta para el 2013 inventarios finales menores para la carne de res (-4.35%); carne de puerco (-3.7%) y particularmente de pavo (-10.0%). Por su parte, los inventarios finales de huevo permanecerían sin cambios y los de pollo y leche aumentarían en 4.35% y 4.8%, respectivamente.

Se proyecta que crecerán las importaciones de carne de res (8.89%); carne de puerco (3.96%); pollo (2.97%) y particularmente de huevo (24%). Por el contrario, las expectativas para las importaciones de pavo y leche son de reducciones del 4.76% y 2.7%, respectivamente.

Por su parte, las proyecciones para las exportaciones son de decrementos en la mayoría de los productos: Carne de res (-1.13%), Carne de pollo (-1.81%); carne de pavo (-6.88%); huevo (-12.1%) y leche (-9.2%), mientras que la de puerco se mantendría al mismo nivel que el 2012.

AZÚCAR:Los promedios Enero-Agosto 2012 de los precios del azúcar se encuentran por

debajo de los promedios registrados para enero-diciembre 2011. En el caso de la Unión Europea se encuentra 7.9% más abajo; en Estados Unidos 17.6% menor, y el promedio mundial se encuentra 13.7% por debajo del registrado el año anterior.

En el caso de los precios del azúcar para el mes de agosto del 2012, en relación al mes anterior, para la Unión Europea se registró un aumento del 0.9%, mientras que los Estados Unidos del 0.2% y la referencia mundial registró una reducción del -8.7%.

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ÍNDICES INTERNACIONALES DE PRECIOS

DE COMMODITIES

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ÍNDICE DE PRECIOS DE LOS ALIMENTOS DE LA FAO: GENERAL

El índice de precios de los alimentos de la FAO se situó en agosto de 2012 en un promedio de 213 puntos, sin cambios desde el mes anterior.

Pese a seguir siendo elevado, el valor del índice se encuentra 25 puntos por debajo de la cota máxima (238 puntos) alcanzada en febrero de 2011 y es 18 puntos inferior al valor registrado en agosto del año pasado.

FAO, Septiembre 2012


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ÍNDICE DE PRECIOS DE LOS ALIMENTOS DE LA FAO: POR RAMAS PRODUCTIVAS

El índice de precios de los cereales de la FAO registró un promedio de 260 puntos en agosto, el mismo que en julio, con algunos incrementos en el trigo y el arroz que contrarrestaron un ligero descenso en el maíz.El índice de precios de los aceites y las grasas de la FAO ascendió en agosto a un promedio de 226 puntos, sin cambios desde julio, situándose así por encima de la tendencia decenal aunque todavía por debajo de los niveles máximos de 2008 y 2011. El índice de precios de la carne de la FAO registró un promedio de 170 puntos en agosto, esto es, un aumento de 4 puntos (o un 2,2 %) desde julio.El índice de precios de los productos lácteos de la FAO registró un promedio de 176 puntos en agosto, esto es, un aumento de 3 puntos (o de un 1,6 %) desde julio, que se mantuvo gracias al incremento de los precios de la leche en polvo desnatada, la caseína, la mantequilla y la leche entera en polvo, en tanto que los precios del queso se mantuvieron estables.


FAO, Septiembre 2012 9

PRECIOS DE GRANOS Y OLEAGINOSAS EN EUA E

INTERNACIONALES

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EVOLUCIÓN ANUAL DE LOS PRECIOS DE GRANOS BÁSICOS Y OLEAGINOSAS EN EUA Y

PERSPECTIVAS

*Estimación

** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012

FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES.

(Precios pagados al productor, Dólares/Ton)

11

%Var. 2012-13**vs. 2011-12*

Trigo 125.7 156.5 238.1 249.1 178.9 209.4 266.0 297.6 11.88Maíz 78.7 119.7 165.3 159.8 139.8 203.9 246.1 311.0 26.40Sorgo 73.2 129.5 160.6 126 126.8 197.6 240.1 295.3 22.95Cebada 116.2 130.9 184.6 246.6 214.0 177.3 245.7 287.1 16.82Avena 112.3 128.8 181.2 217 139.2 173.6 240.4 261.8 8.88Arroz (Palay)

168.7 219.6 282.2 370.4 317.5 280.0 315.3 313.1 -0.70

Frijol Soya

208 236.3 371.1 366.3 352.4 415.2 457.5 587.9 28.51

Pasta Soya

192 226.5 370.3 365.1 343.1 380.9 437.6 551.2 25.94

2012/13**2009/10 2010/11 2011/12*2005/06 2006/07 2007/08 2008/09

EVOLUCIÓN Y PRONÓSTICO DE PRECIOS EN LOS EUA

PRINCIPALES GRANOS BASICOS

50

100

150

200

250

300

2002/03 2003/04 2004/05 2005/06 2006/07 2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12*2012/13**

Dóla

res/

Tone

lada

Trigo

Maíz

Sorgo

Cebada

Avena

*Estimación** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES


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EVOLUCIÓN Y PRONÓSTICO DE PRECIOS EN LOS EUA

ARROZ Y OLEAGINOSAS

50100150200250300350400450500550600650

2002/03 2003/04 2004/05 2005/06 2006/07 2007/08 2008/09 2009/10 2010/11 2011/12* 2012/13**

Dólar

es/To

nelad

a

Arroz(Palay)

FrijolSoya

PastadeSoya

*Estimación** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES


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EVOLUCIÓN ANUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE GRANOS BASICOS Y

OLEAGINOSAS (DÓLARES/TONELADA)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: MAIZ.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B.(LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. SORGO.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B. (LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. TRIGO.- EUA, NO. 2, ROJO SUAVE DE INVIERNO, PRECIO DE EXPORT. CON ENTREGA INMEDIATA O A 30 DIAS EN PTOS. DEL GOLFO. ARROZ.- 5% QUEBRADO, ARROZ BLANCO, PULIDO, PRECIO INDICATIVO BASADO EN ENCUESTAS SEMANALES DE LAS TRANSACCIONES DE EXPORTACIÓN, ESTANDARES GUBERNAMENTALES, F.O.B.(LIBRE A BORDO), BANGKOK FRIJOL SOYA.- EUA, C.I.F. ROTTERDAM. PASTA DE SOYA.- CUALQUIER ORIGEN; ARGENTINA 45/46% EXTRACCIÓN; C.I.F. ROTTERDAM.nd = no disponible

ENE – DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE - AGO

% VAR.

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2012 /2011

MAIZ 98.7 121.9 163.7 223.1 165.5 185.9 291.7 288.6 -1.06

SORGO 96.2 122.9 162.7 207.8 151.1 165.4 268.7 nd 0.00

TRIGO 152.4 192.0 255.2 326.0 224.1 223.6 316.3 292.3 -7.59

ARROZ 286.3 304.9 326.4 650.2 555.0 488.9 543.0 564.4 3.94

F. SOYA 274.7 269.0 384.0 523.0 437.0 450.0 541.0 577.0 6.65

P. SOYA 214.4 209.0 308.0 424.0 408.0 378.0 398.0 485.0 21.86

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EVOLUCIÓN MENSUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE GRANOS BASICOS Y

OLEAGINOSAS (DÓLARES/TONELADA)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: MAIZ.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B.(LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. SORGO.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B. (LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. TRIGO.- EUA, NO. 2, ROJO SUAVE DE INVIERNO, PRECIO DE EXPORT. CON ENTREGA INMEDIATA O A 30 DIAS EN PTOS. DEL GOLFO. ARROZ.- 5% QUEBRADO, ARROZ BLANCO, PULIDO, PRECIO INDICATIVO BASADO EN ENCUESTAS SEMANALES DE LAS TRANSACCIONES DE EXPORTACIÓN, ESTANDARES GUBERNAMENTALES, F.O.B.(LIBRE A BORDO), BANGKOK FRIJOL SOYA.- EUA, C.I.F. ROTTERDAM. PASTA DE SOYA.- CUALQUIER ORIGEN; ARGENTINA 45/46% EXTRACCIÓN; C.I.F. ROTTERDAM.nd = no disponible

SEP OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO % VAR.

2011 2011 2011 2011 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012Ago. 12 /Jul. 12

MAIZ 295.3 274.8 274.4 258.6 272.8 279.5 280.7 274.0 269.3 267.3 333.1 332.0 -0.33

SORGO 288.8 263.7 265.4 256.4 265.7 269.2 274.0 254.9 216.7 216.7 216.7 nd 0.00

TRIGO 315.9 289.0 281.0 269.0 274.9 277.8 283.9 266.3 264.4 276.2 345.7 349.4 1.07

ARROZ 598.8 599.4 615.3 585.8 542.0 537.5 548.0 547.8 600.5 600.0 573.5 565.3 -1.43

F. SOYA 530.0 503.0 486.0 474.0 498.0 512.0 543.0 575.0 573.0 567.0 662.0 683.0 3.17

P. SOYA 395.0 374.0 354.0 342.0 367.0 387.0 421.0 463.0 496.0 504.0 601.0 643.0 6.99

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EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALES DE GRANOS BÁSICOS (PROMEDIOS ANUALES)

50100150200250300350400450500550600650700

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012*

Dóla

res/

Tone

lada

Trigo

Maíz

Sorgo

Arroz

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: TRIGO.- EUA, NO. 2, ROJO SUAVE DE INVIERNO, PRECIO DE EXPORT. CON ENTREGA INMEDIATA O A 30 DIAS EN PTOS. DEL GOLFO. MAIZ.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B.(LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. SORGO.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B. (LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. ARROZ.- 5% QUEBRADOS, ARROZ BLANCO (WR), PULIDO, PRECIO INDICATIVO BASADO EN ENCUESTAS SEMANALES DE LAS TRANSACCIONES DE EXPORTACIÓN, ESTANDARES GUBERNAMENTALES, F.O.B.(LIBRE A BORDO), BANGKOK * Promedio enero – agosto de 2012

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EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALES DE GRANOS BÁSICOS (PROMEDIOS MENSUALES A AGOSTO 2012)

50150250350450550650750850950

E-07 M S E-08 M S E-09 M S E-10 M S E-11 M S E-12 M

Dóla

res/

Tone

lada Trigo

Maíz

Sorgo

Arroz

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA:TRIGO.- EUA, NO. 2, ROJO SUAVE DE INVIERNO, PRECIO DE EXPORT. CON ENTREGA INMEDIATA O A 30 DIAS EN PTOS. DEL GOLFO.MAIZ.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B.(LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO.SORGO.- EUA, NO. 2, AMARILLO, F.O.B. (LIBRE A BORDO), PUERTOS DEL GOLFO. ARROZ.- 5% QUEBRADOS, ARROZ BLANCO (WR), PULIDO, PRECIO INDICATIVO BASADO EN ENCUESTAS SEMANALES DE LAS TRANSACCIONESDE EXPORTACIÓN, ESTANDARES GUBERNAMENTALES, F.O.B.(LIBRE A BORDO), BANGKOK

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EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALES FRIJOL SOYA Y PASTA DE SOYA,

PROMEDIOS ANUALES

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: FRIJOL SOYA.- EUA, C.I.F. ROTTERDAM. PASTA DE SOYA.- CUALQUIER ORIGEN; ARGENTINA 45/46% EXTRACCIÓN; C.I.F. ROTTERDAM. * Promedio enero - agosto de 2012.

100

150

200

250

300

350

400

450

500

550

600

650

1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012*

Dó

lare

s/to

nel

ada

Frijol Soya Pasta Soya

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EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALESFRIJOL SOYA Y PASTA DE SOYA,

PROMEDIOS MENSUALES

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA:FRIJOL SOYA.- EUA, C.I.F. ROTTERDAM.PASTA DE SOYA.- CUALQUIER ORIGEN; ARGENTINA 45/46% EXTRACCIÓN; C.I.F. ROTTERDAM.

200250300350400450500550600650700750

2007F M A M J A S O N D 2008F M A M J J A S O N D 2009F M A M J J A S O N D 2010F M A M J J A S O N D 2011F M A M J J A S O N D 2012F M A M J J A

Dólar

es/To

nelad

a

Frijol Soya Pasta de Soya

20

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE PRODUCTOS

PECUARIOS

20

PRECIOS DE LOS PRINCIPALES PRODUCTOS PECUARIOS EN EUA

* Estimado con base en el reporte del mes de septiembre del 2012

**Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012

*** 2013 vs 2012

1/ 5 regiones; directo; total para todos los grados.

2/ Base nacional; equivalente en pie; 51-52% carne magra.

3/ Al mayoreo; promedio para 12 ciudades.

4/ Gallinas de 8 a 12 libras; a nivel nacional.

5/ Grado A grande; New York; compradores de gran volumen.

FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES 2121

2010 2011 2012* 2013** % Var ***Novillos 1/ Dls/kg 0.43 0.52 0.55 0.58 4.96Puercos 2/ Dls/kg 0.25 0.30 0.27 0.29 6.61Pollos 3/ Dls/kg 0.38 0.36 0.38 0.40 4.76Pavos 4/ Dls/kg 0.41 0.46 0.49 0.48 -0.93Huevos 5/ Dls/Docena 1.06 1.15 1.18 1.17 -1.27

PRECIOS DE PRINCIPALES PRODUCTOS LÁCTEOS EN EUA (DÓLARES POR KILOGRAMO)

1/ Precio recibido por los productores, toda la leche.

2/ 2013 vs 2012



FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES

2222

Queso Mantequilla Leche en

Polvo Descremada

Suero deshidratado

Leche 1/

2009 2.86 2.67 2.03 0.57 0.28 2010 3.36 3.75 2.58 0.82 0.36 2011 4.02 4.30 3.32 1.17 0.44 2012* 3.66 3.50 2.83 1.27 0.40 2013** 3.73 3.48 3.05 1.29 0.40 % Var 2/ 1.81 - 0.50 7.78 1.74 0.27

23

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE PRODUCTOS

PESQUEROS

23

24

EVOLUCIÓN MENSUAL Y ANUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES

DE HARINA DE PESCADO (dls / ton) Y CAMARÓN (cts dls / kg)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: Harina de pescado de cualquier origen 64-65%, CIF Bremen Camarón Mexicano, costa oeste, congelado, blanco no 1, sin pelar, sin cabeza, 26 a 30 piezas por libra, precio al mayoreo en Nueva York

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-DIC

ENE-AGO % VAR.

UNIDAD 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 20122012 / 2011

HARINA DE PESCADO Dol. / Ton 731.0 1,166.0 1,177.0 1,133.0 1,230.0 1,688.0 1,537.0 1,462.0 -4.88CAMARÓN MEXICANO Ctvs / Kg 1,034.0 1,024.0 1,010.0 1,069.0 945.0 1,004.0 1,193.0 1,004.0 -15.84


UNIDAD 2011 2011 2011 2011 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012Ago. 12 / Jul. 11

HARINA DE PESCADO Dol. / Ton 1,353.0 1,359.0 1,339.0 1,309.0 1,307.0 1,292.0 1,300.0 1,383.0 1,480.0 1,581.0 1,658.0 1,696.0 2.29CAMARÓN MEXICANO Ctvs / Kg 1,140.9 1,102.3 1,083.0 1,069.0 1,069.0 1,047.0 1,047.0 992.0 970.0 970.0 970.0 970.0 0.00

25

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALES HARINA DE PESCADO Y CAMARÓN MEXICANO

PROMEDIOS ANUALES

0

200

400

600

800

1000

1200

1400

1600

1800

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012*

Harina de Pescado Camarón

Dls / Ton

Ctv Dls / Kg

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: Harina de pescado de cualquier origen 64-65%, CIF Bremen Camarón Mexicano, costa oeste, congelado, blanco no 1, sin pelar, sin cabeza, 26 a 30 piezas por libra, precio al mayoreo en Nueva York * Promedio enero - agosto de 2012.

26

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS MUNDIALESHARINA DE PESCADO Y CAMARÓN MEXICANO,

PROMEDIOS MENSUALES

500700900

110013001500170019002100

2007F M A M J J A S O N D 2008F M A M J J A S O N D 2009F M A M J J A S O N D 2010F M A M J J A S O N D 2011F M A M J J A S O N D 2012F M A M J J A

Harina de Pescado Camarón

Dls / Ton

Ctv Dls / Kg

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA: Harina de pescado de cualquier origen 64-65%, CIF Bremen Camarón Mexicano, costa oeste, congelado, blanco no 1, sin pelar, sin cabeza, 26 a 30 piezas por libra, precio al mayoreo en Nueva York

27

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE LOS

FERTILIZANTESY DEL PETRÓLEO

28

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DEL PETRÓLEO (EUA DÓLARES/BARRIL)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA BRENT = PRECIO SPOT DEL PETRÓLEO CRUDO (38 API´S) EN REINO UNIDO; LIBRE A BORDO EN LOS PUERTOS DE ESE PAÍS.WTI = PRECIO INTERMEDIO DEL PETRÓLEO CRUDO EN EL OESTE DE TEXAS (40 API´S); LIBRE A BORDO EN LA REGIÓN CENTRAL DE ESA ENTIDAD.

Ene-Dic 2008

Ene-Dic 2009

Ene-DIc 2010

Ene-Dic 2011

Ene-Ago 2012

% Var. 2012-2011

Brent 97.64 61.86 79.64 110.94 112.36 1.28West Texas Int. 99.56 61.65 79.43 95.05 96.37 1.39

Sep-2011

Oct-2011

Nov-2011

Dic-2011

Ene-2012

Feb-2012

Mar-2012

Abr-2012

May-2012

Jun-2012

Jul-2012

Ago-2012

%Var. Ago 2012 / Jul. 2012

Brent 110.88 109.47 110.50 107.91 111.16 119.70 124.93 120.46 110.52 95.59 103.14 113.34 9.89West Texas Int. 85.58 86.41 97.12 98.56 100.29 102.21 106.15 103.28 94.68 82.36 87.90 94.11 7.06

102030405060708090

100110120

1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 *

Dóla

res/

Barr

il

Brent WTI

29

PRECIOS MUNDIALES DEL PETRÓLEO (DÓLARES/BARRIL),

PROMEDIOS ANUALES

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA BRENT = PRECIO SPOT DEL PETRÓLEO CRUDO (38 API´S) EN REINO UNIDO; LIBRE A BORDO EN LOS PUERTOS

DE ESE PAÍS.WTI = PRECIO INTERMEDIO DEL PETRÓLEO CRUDO EN EL OESTE DE TEXAS (40 API´S); LIBRE A BORDO EN LA

REGIÓN CENTRAL DE ESA ENTIDAD. * Promedio enero – agosto de 2012.

30

PRECIOS MUNDIALES DEL PETRÓLEO (EUA DÓLARES/BARRIL),

PROMEDIOS MENSUALES*

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA BRENT = PRECIO SPOT DEL PETRÓLEO CRUDO (38 API´S) EN REINO UNIDO; LIBRE A BORDO EN LOS PUERTOS

DE ESE PAÍS.WTI = PRECIO INTERMEDIO DEL PETRÓLEO CRUDO EN EL OESTE DE TEXAS (40 API´S); LIBRE A BORDO EN LA

REGIÓN CENTRAL DE ESA ENTIDAD. * Actualización al mes de agosto de 2012.

-

10.00

20.00

30.00

40.00

50.00

60.00

70.00

80.00

90.00

100.00

110.00

120.00

130.00

140.00

2006

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2007

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2008

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2009

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2010

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2011

MA

R

MA

Y

JUL

SEPT

NO

V

2012

MA

R

MA

Y

JUL

EU

A D

s. /

Bar

ril

Brent WTI

31

EVOLUCIÓN ANUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE FERTILIZANTES

(PROMEDIOS ANUALES; EUA DLS/TON)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA.FOSFATO DIAMÓNICO.- A GRANEL; SPOT; F.O.B. PUERTOS DEL GOLFO, EUA.CLORURO DE POTASIO.- GRADO ESTÁNDAR; SPOT; F.O.B. VANCOUVER, CANADA.SUPERFOSFATO TRIPLE.- A GRANEL; SPOT; F.O.B. PUERTOS DEL GOLFO, EUA.UREA (MAR NEGRO).- A GRANEL; SPOT; F.O.B. ORIGEN MAR NEGRO, PRINCIPALMENTE YUZHNYY)

FERTILIZANTEENE-DIC

2006ENE-DIC

2007ENE-DIC

2008ENE-DIC

2009ENE-DIC

2010ENE-DIC

2011ENE-AGO

2012%VAR.

2012-2011Fosfato Diamónico (18-46-00) 260.3 432.5 967.6 323.1 500.7 618.9 538.4 -13.0Cloruro de potasio 174.5 200.2 570.1 630.4 331.9 435.3 469.1 7.8Superfosfato triple 201.6 339.1 879.4 257.4 381.9 538.3 462.8 -14.0Urea (46-00-00) 222.9 309.4 492.7 249.6 288.6 421.0 416.4 -1.1

32

EVOLUCIÓN ANUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE FERTILIZANTES

(PROMEDIOS ANUALES; EUA DLS/TON)

100

300

500

700

900

ENE-DIC2004

ENE-DIC2005

ENE-DIC2006

ENE-DIC2007

ENE-DIC2008

ENE-DIC2009

ENE-DIC2010

ENE-DIC2011

ENE-AGO2012

EUA

Dls

/Ton

Fosfato Diam ónico (18-46-00) Cloruro de potasio

Superfosfato triple Urea (46-00-00)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA

33

EVOLUCIÓN MENSUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES

DE FERTILIZANTES (EUA DÓLARES/TONELADA)


Jul Ago SEP OCT NOV DIC ENE FEB MAR ABR MAY JUN JUL AGO % VAR.

2011 2011 2011 2011 2011 2011 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012Ago. 12 /

Jul 12FOSFATO DIAMÓNICO 651 659 643 631 611 575 530 517 503 518 553 564 563 559 -0.73CLORURO DE POTASIO 461 483 470 470 474 475 476 483 480 469 458 458 463 468 1.08SUPERFOSFA-TO TRIPLE 555 560 560 593 570 530 435 445 441 441 485 485 485 485 0.00UREA 475 478 504 487 471 354 368 383 411 493 497 420 385 375 -2.50

34

EVOLUCIÓN MENSUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE FERTILIZANTES: FOSFATO DIAMÓNICO Y CLORURO DE

POTASIO

0

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1000

1100

1200

1300

ene-

06 Mar

May Ju

lSe

pN

oven

e-07 Mar

May Ju

lSe

pN

oven

e-08 Mar

May Ju

lSe

pN

oven

e-09 Mar

May Ju

lSe

pN

oven

e-10 Mar

May Ju

lSe

p N

oven

e-11 Mar

May Ju

lSe

pN

oven

e-12 Mar

May Ju

l

EU

A D

ls/T

on

Fosfato Diamónico Cloruro de Potasio


* Actualización al mes de agosto de 2012.

35

EVOLUCIÓN MENSUAL DE LOS PRECIOS INTERNACIONALES DE FERTILIZANTES: SUPERFOSFATO TRIPLE Y UREA


* Actualización al mes de agosto de 2012.

100

200

300

400

500

600

700

800

900

1,000

1,100

1,200

ene-

06

Abr

Jul

Oct

ene-

07

Abr

Jul

Oct

ene-

08

Abr

Jul

Oct

ene-

09

Abr

Jul

Oct

ene-

10

Abr

Jul

Oct

ene-

11

Abr

Jul

Oct

ene-

12

Abr

Jul

Dó

lare

s/T

on

elad

a

Superfosfato TripleUrea

36

EVOLUCIÓN DE LOS PRECIOS DE LOS MERCADOS DE

FUTUROS

37

2.5

3.0

3.5

4.0

4.5

5.0

5.5

6.0

6.5

7.0

7.5

8.0

8.5

Dó

lare

s / B

ush

el

Precio Futuros de Maíz Amarillo(2 junio 2008 a 11 septiembre 2012)

$ 7.61

2.94

+181.6%

Fuente: CBOT; cotizaciones de contrato con fecha de entrega más cercana

8.28

7.81

-5.68%

38

Precio Futuros de Trigo(16 septiembre 2008 a 11 septiembre 2012)

4.0

5.0

6.0

7.0

8.0

9.0

10.0

Dó

lare

s / B

ush

el

$4.3

+118.6%


$8.7

$9.4 -7.4%

39

Precio Futuros de Arroz(1º octubre 2008 a 11 septiembre 2012)

9.0

10.0

11.0

12.0

13.0

14.0

15.0

16.0

17.0

18.0

19.0

Dó

lare

s / B

ush

el

$ 18.34

-20.3%


$ 9.4

+93.6%

$14.5

$18.2

40

Precio Futuros de Soya(16 septiembre 2008 a 11 septiembre 2012)

7.58.08.59.09.5

10.010.511.011.512.012.513.013.514.014.515.015.516.016.517.017.518.018.5

16/0

9/20

08

16/11

/2008

16/0

1/200

9

16/0

3/200

9

16/0

5/200

9

16/0

7/20

09

16/0

9/20

09

16/11

/2009

16/0

1/2010

16/0

3/2010

16/0

5/2010

16/0

7/20

10

16/0

9/20

10

16/11

/2010

16/0

1/2011

16/0

3/2011

16/0

5/2011

16/0

7/20

11

16/0

9/20

11

16/11

/2011

16/0

1/2012

16/0

3/2012

16/0

5/2012

16/0

7/20

12

Dó

lare

s / B

ush

el

$ 7.8

+126.9%

$ 12.1


$ 17.1

$ 17.7-3.4%

41

Precio Futuros de Harina de Soya(16 septiembre 2008 a 11 septiembre 2012)

2.2

2.4

2.6

2.8

3.0

3.2

3.4

3.6

3.8

4.0

4.2

4.4

4.6

4.8

5.0

5.2

5.4

5.6

5.8

Dó

lare

s / B

ush

el

$ 2.41

+127.8%$ 5.27


$ 4.28

$ 5.49-4.0%

Precio Futuros de Algodón(24 septiembre 2010 a 11 septiembre 2012)

60.0

80.0

100.0

120.0

140.0

160.0

180.0

200.0

220.0

240.0

cts

/ lb

42

72.0-68.9%

215.2

Fuente: ICE (New York); cotizaciones de contrato con fecha de entrega más cercana

66.8

+7.8%

Precio Futuros de Café Arábiga ICE

(24 septiembre 2010 a 11 septiembre 2012)

1.4

1.5

1.6

1.7

1.8

1.9

2.0

2.1

2.2

2.3

2.4

2.5

2.6

2.7

2.8

2.9

3.0

3.1

3.2

dls

/ lb

-50%

43

3.0

1.7


1.5

+13.3%

Precio Futuros de Café Robusta(24 septiembre 2010 a 11 septiembre 2012)

1,600.0

1,800.0

2,000.0

2,200.0

2,400.0

2,600.0

2,800.0

dls

/ t

on

+60.5%

1,621

2,058

44

2,602

-20.91%


Precio Futuros de Res en Pie(28 julio 2009 a 11 septiembre 2012)

75.0

80.0

85.0

90.0

95.0

100.0

105.0

110.0

115.0

120.0

125.0

130.0

135.0

cts

/ l

b.

+63.8%

79.5

125.8

45

122.8

Fuente: CME; cotizaciones de contrato con fecha de entrega más cercana

130.2 -3.4%

Precio Futuros de Cerdo(28 julio 2009 a 11 septiembre 2012)

40.0

45.0

50.0

55.0

60.0

65.0

70.0

75.0

80.0

85.0

90.0

95.0

100.0

105.0

110.0

cts

/ lb

.

+131.5%

72.6

46

44.4

102.8

-29.4%

Fuente: CME; cotizaciones de contrato con fecha de entrega más cercana

PRECIOS DE INDIFERENCIA EN ZONA DE CONSUMO (PIZC) DE MAÍZ AMARILLO Y SORGO (PESOS/TON)

ENERO 2007- AGOSTO 2012

Elaborado por el CNA con datos del GCMAPromedio de precios de las ciudades de Culiacán, Mérida, Puebla, Distrito Federal y Guadalajara.Precio promedio actualizado al 31 de agosto del 2012

Elaborado por el CNA con datos del GCMAPromedio de precios de las ciudades de Culiacán, Mérida, Puebla, Distrito Federal y Guadalajara.Precio promedio actualizado al 31 de agosto del 2012 47

SORGO, 4876.42

MAÍZ, 5096.02

1,000

1,500

2,000

2,500

3,000

3,500

4,000

4,500

5,000

5,500ag

o-05

Nov Feb

May

Ago

Nov Feb

May

Ago

Nov Feb

May

Ago

Nov Feb

May

o

Ago

Nov Feb

May

Ago

Nov Fe

b

May

Ago

Nov

feb-

12

may

-12

ago-

12

SORGO

MAÍZ

$/Ton

48

PROMEDIOS ANUALES DE PRECIOS DE INDIFERENCIA EN ZONA DE CONSUMO (PIZC) DE

MAÍZ AMARILLO Y SORGO (PESOS /TON; PROMEDIO A AGOSTO DEL 2012)

•Datos al 31 de Agosto del 2012•Promedio de precios de las ciudades de Culiacán, Mérida, Puebla, Distrito Federal y Guadalajara.Fuente: Elaborado por el CNA con datos de GCMA

49

EVOLUCIÓN DE LA OFERTA-DEMANDA MUNDIAL Y PARA EUA DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS

50

COMPORTAMIENTO Y EXPECTATIVAS DE LA PRODUCCION

MUNDIAL DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS

PROD. EXPORT. CONSUMO INV. FINAL RELACIÓN %(000 TON) (000 TON) (000 TON) (000 TON) INV/CONSUMO

TRIGO 2007/08 611,020 117,210 617,300 122,660 202008/09 682,190 143,660 641,480 166,660 262009/10 685,590 135,800 650,160 202,500 312010/11 651,900 132,480 654,500 197,950 302011/12* 695,040 154,640 694,350 198,640 292012/13** 658,730 134,830 680,660 176,710 26% VAR. 1/ -5.2 -12.8 -2.0 -11.0

GRANOS 2007/08 1,078,730 127,080 1,056,450 161,710 15FORRAJEROS 2008/09 1,110,240 113,040 1,079,490 195,630 18(MAIZ Y 2009/10 1,115,550 122,960 1,114,560 195,380 18SORGO) 2010/11 1,097,950 116,460 1,129,950 165,280 15

2011/12* 1,148,890 129,810 1,141,550 172,620 152012/13** 1,113,320 116,770 1,133,000 152,940 13% VAR. 1/ -3.1 -10.0 -0.7 -11.4

CULTIVO CICLO

*Estimación** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 20121/ 2012/13 vs 2011/12FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES

51

SUPERFICIE SEMBRADA, COSECHADA Y RENDIMIENTO

DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS MUNDIAL

CULTIVO CICLO SUP. COSECHADA PRODUCCION RENDIMIENTOMillones/Ha Millones/Ton Ton/Ha

TRIGO 2007/08 217.91 611.02 2.802008/09 224.72 682.19 3.042009/10 227.71 685.59 3.012010/11 218.22 651.90 2.992011/12* 221.75 695.04 3.132012/13** 218.31 658.73 3.02% VAR. 1/ -1.6 -5.2 -3.7

GRANOS 2007/08 318.23 1,078.73 3.39FORRAJEROS 2008/09 312.98 1,110.24 3.55(Maíz, sorgo, 2009/10 310.48 1,115.55 3.59cebada y avena; 2010/11 303.11 1,097.95 3.62más del 90% de 2011/12* 311.04 1,148.89 3.69los dos primeros) 2012/13** 316.05 1,113.32 3.52

% VAR. 1/ 1.6 -3.1 -4.6

*Estimación** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 20121/ 2012/13 vs 2011/12FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL PRODUCTION

52


MUNDIAL DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSASCULTIVO CICLO PROD. EXPORT. CONSUMO INV. FINAL RELACIÓN %

(000 TON) (000 TON) (000 TON) (000 TON) INV/CONSUMOARROZ PULIDO 2007/08 434,000 31,250 428,140 81,000 19

2008/09 448,070 28,910 436,870 91,480 212009/10 442,690 31,370 440,070 94,320 212010/11 449,500 34,840 445,960 98,710 222011/12* 465,300 35,460 458,280 105,720 232012/13** 464,200 36,030 467,690 102,230 22% VAR. 1/ -0.2 1.6 2.1 -3.3

OLEAGINOSAS 2007/08 392,220 92,670 339,090 61,680 182008/09 396,310 94,160 338,660 54,970 162009/10 445,130 108,320 358,830 72,830 202010/11 456,710 109,210 377,730 82,170 222011/12* 437,650 108,310 391,310 62,720 162012/13** 453,060 111,330 388,240 60,940 16% VAR. 1/ 3.5 2.8 -0.8 -2.8


53


DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS MUNDIAL 1/

CULTIVO CICLO SUP. COSECHADA PRODUCCION RENDIMIENTOMILLONES/HA MILLONES/TON TON/HA

ARROZ PULIDO 2007/08 155.02 434.01 4.18(Rend de Arroz 2008/09 157.79 448.07 4.25Palay) 2009/10 156.02 442.69 4.23

2010/11 157.73 449.50 4.252011/12* 158.91 465.30 4.372012/13** 158.76 464.20 4.36% VAR. 2/ -0.1 -0.2 -0.2

OLEAGINOSAS 2007/08 193.08 375.41 1.942008/09 201.99 378.69 1.872009/10 206.83 427.03 2.062010/11 213.77 438.15 2.052011/12* 216.61 419.20 1.942012/13** 220.50 433.61 1.97% VAR. 2/ 1.8 3.4 1.6

1/ Datos totales para los mayores productores mundiales2/ 2012/13 vs 2011/12*Estimación** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL PRODUCTION

54


DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS EN EUACULTIVO CICLO PROD. EXPORT. CONSUMO INV. FINAL RELACIÓN

(000 TON) (000 TON) (000 TON) (000 TON) INV/CONSUMOTRIGO 2007/08 55,820 34,360 28,610 8,320 29

2008/09 68,020 27,640 34,290 17,870 522009/10 60,370 23,930 30,980 26,550 862010/11 60,060 35,080 30,710 23,470 762011/12* 54,410 28,560 32,150 20,210 632012/13** 61,730 32,660 33,830 19,000 56% VAR. 1/ 13.5 14.4 5.2 -6.0

GRANOS 2007/08 349,860 69,890 274,530 45,060 16FORRAJEROS 2008/09 325,870 50,940 275,980 47,060 17(MAIZ Y 2009/10 348,760 54,660 295,340 48,130 16SORGO) 2010/11 330,240 50,650 297,950 32,290 11

2011/12* 323,700 41,000 284,950 32,800 122012/13** 284,710 34,560 265,860 21,330 8% VAR. 1/ -12.0 -15.7 -6.7 -35.0


55


DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS EN EUACULTIVO CICLO SUP. SEMBRADA SUP. COSECHADA RENDIMIENTO

Millones/Ha Millones/Ha Ton/HaTRIGO 2007/08 24.48 20.64 2.70

2008/09 25.58 22.54 3.022009/10 23.96 20.19 2.992010/11 21.69 19.26 3.112011/12* 22.01 18.49 2.942012/13** 22.66 19.75 3.13% VAR. 1/ 2.94 6.78 6.41

GRANOS 2007/08 44.11 39.78 8.80FORRAJEROS 2008/09 41.20 36.83 8.85(Maíz, sorgo, 2009/10 40.47 36.22 9.61cebada y avena; 2010/11 40.31 36.42 9.07más del 90% de 2011/12* 41.48 36.87 8.77los dos primeros) 2012/13** 44.11 39.17 7.27

% VAR. 1/ 6.34 6.26 -17.18

* Estimación* Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 20121/ 2012/13 vs 2011/12FUENTE: USDA. WORLD AGRICULTURAL SUPPLY AND DEMAND ESTIMATES

56


DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS EN EUA

CULTIVO CICLO PROD. EXPORT. CONSUMO INV. FINAL RELACIÓN(000 TON) (000 TON) (000 TON) (000 TON) INV/CONSUMO

ARROZ PULIDO 2007/08 6,340 3,350 4,080 940 232008/09 6,400 3,000 3,960 960 242009/10 7,130 3,510 4,020 1,180 292010/11 7,590 3,530 4,320 1,510 352011/12* 5,870 3,220 3,480 1,300 372012/13** 6,260 3,190 4,010 980 24% VAR. 1/ 6.6 -0.9 15.2 -24.6

OLEAGINOSAS 2007/08 82,450 33,050 53,500 6,910 132008/09 89,200 35,690 49,340 5,620 112009/10 98,900 41,690 51,490 5,550 112010/11 100,380 41,830 49,340 7,310 152011/12* 91,320 37,640 50,410 4,540 92012/13** 81,960 29,590 45,550 4,760 10% VAR. 1/ -10.2 -21.4 -9.6 4.8


57


DE GRANOS BASICOS Y OLEAGINOSAS EN EUACULTIVO CICLO SUP. SEMBRADA SUP. COSECHADA RENDIMIENTO

MILLONES/HA MILLONES/HA TON/HA

ARROZ PULIDO 2007/08 1.12 1.11 8.09(Rend de Arroz 2008/09 1.21 1.21 7.67Palay) 2009/10 1.27 1.25 7.94

2010/11 1.47 1.46 7.542011/12* 1.09 1.06 7.922012/13** 1.09 1.08 8.22% VAR. 1/ 0.4 2.3 3.8

OLEAGINOSAS 2007/08 26.18 25.94 2.80(Frijol Soya) 2008/09 30.63 30.23 2.67

2009/10 22.33 22.01 2.962010/11 31.32 31.00 2.932011/12* 30.35 29.78 2.792012/13** 30.80 30.19 2.37% VAR. 1/ 1.5 1.4 -14.9


58

UTILIZACIÓN DE MAÍZ EN LA PRODUCCIÓN DE ETANOL EN LOS ESTADOS UNIDOS (MILLONES DE

TONELADAS)

* Estimado

** Proyección con base en el reporte del mes de septiembre del 2012


CicloProducción Total

en los EE.UU.

Consumo para la Producción de

Etanol

% Part. Prod. Etanol

Consumo Pecuario

% Part Consumo

Pec.

2002/2003 227.77 25.30 11.1

141.18 62.0

2003/2004 256.27 29.67 11.6

147.20 57.4

2004/2005 299.91 33.61 11.2

156.42 52.2

2005/2006 282.31 40.72 14.4

156.34 55.4

2006/2007 267.50 53.83 20.1

142.02 53.1

2007/2008 331.18 77.45 23.4

150.20 45.4

2008/2009 307.15 94.21 30.7

131.63 42.9

2009/2010 332.55 116.62 35.1

130.18 39.1

2010/2011 316.17 127.54 40.3

121.75 38.5

2011/2012* 313.91 127.01 40.5

111.77 35.6

2012/2013** 272.48 114.31 42.0

105.41 38.7

EVOLUCIÓN DE LA OFERTA-DEMANDA PARA EUA DE PRODUCTOS

PECUARIOS

59

DISPONIBILIDAD-DEMANDA DE LAS PRINCIPALES CARNES EN EUA (MILLONES

DE TONELADAS)



1/ 2013 vs 2012


60

Año Inventario inicial Producción Importaciones

Oferta Total Exportación

Inventario final

Consumo interno

2010 0.26 11.98 1.04 13.28 1.04 0.27 11.972011 0.27 11.93 0.93 13.12 1.26 0.27 11.592012* 0.27 11.74 1.09 13.10 1.12 0.26 11.722013** 0.26 11.23 1.19 12.68 1.11 0.25 11.32% Var. 1/ - 4.17 - 4.30 8.89 - 3.20 - 1.13 - 4.35 - 3.37 2010 0.24 10.19 0.39 10.81 1.92 0.25 8.652011 0.25 10.33 0.36 10.94 2.35 0.25 8.342012* 0.25 10.53 0.37 11.15 2.42 0.31 8.422013** 0.31 10.40 0.38 11.08 2.43 0.29 8.36% Var. 1/ 24.54 - 1.30 3.96 - 0.56 0.07 - 3.70 - 0.63

Carne de Res

Carne de puerco

DISPONIBILIDAD-DEMANDA DE LAS PRINCIPALES CARNES EN EUA (MILLONES

DE TONELADAS)



1/ 2013 vs 2012


61

Año Inventario

inicial Producción Importaciones Oferta Total Exportación

Inventario final

Consumo interno

Pollo 2010 0.28 16.56 0.05 16.89 3.07 0.35 13.47

2011 0.35 16.69 0.05 17.09 3.16 0.27 13.66

2012* 0.27 16.50 0.05 16.81 3.21 0.26 13.34

2013** 0.26 16.31 0.05 16.62 3.15 0.27 13.20

% Var. 1/ -2.54 -1.12 2.97 -1.13 -1.81 4.35 -1.08

Pavo 2010 0.12 2.53 0.01 2.66 0.26 0.09 2.31

2011 0.09 2.59 0.01 2.69 0.32 0.10 2.27 2012* 0.10 2.67 0.01 2.77 0.34 0.11 2.32

2013** 0.11 2.58 0.01 2.71 0.31 0.10 2.29 % Var. 1/ 18.48 -3.21 -4.76 -2.47 -6.88 -10.00 -1.46

DISPONIBILIDAD-DEMANDA DE HUEVO EN EUA (MILLONES DE DOCENAS)



1/ 2013 vs 2012


2009 2010 2011 2012* 2013** % Var. 1/

Inventario Inicial 17.2 18.0 19.3 27.7 26.0 -6.1Producción 7547.1 7630.0 7655.0 7665.0 7510.0 -2.0Importaciones 10.5 11.8 20.9 20.9 24.0 14.8Oferta Total 7,574.8 7,659.8 7,695.2 7,713.6 7,560.0 -2.0

Exportación 242.2 258.4 276.3 292.2 256.0 -12.4Para incubación 955.2 982.2 952.1 937.9 930.0 -0.8Inventario Final 18.0 19.3 27.7 26.0 26.0 0.0Demanda Total 6,359.4 6,399.9 6,439.1 6,457.5 6,348.0 -1.7

Demanda per cápita (Número) 248.4 247.9 247.7 248.6 240.8 -3.1

DISPONIBILIDAD-DEMANDA DE LECHE EN EUA (MILLONES DE TONELADAS) 1/

Nota: los totales pueden variar debido al redondeo en la fuente original



1/ Cifras con base en la leche descremada, a excepción de la producción.

2/ 2013 vs 2012

3/ Producción disponible para el mercado

4/ Retiros netos de Credit Commodity Coorporation


2009 2010 2011 2012* 2013** Var 2/

Producción 85.9 87.5 89.0 90.7 90.2 - 0.5

Auto consumo 0.5 0.5 0.5 0.5 0.5 -

Ventas Internas 3/ 85.41 87.00 88.54 90.22 89.77 - 0.5

Inventario inicial 4.6 5.1 4.9 4.9 4.8 - 3.7

Importaciones 2.5 1.9 1.6 1.7 1.6 - 2.7

Oferta Total 92.53 93.94 95.03 96.84 96.16 - 0.7

Exportaciones 2.0 3.9 4.3 4.4 4.0 - 9.2

Inventario final 5.1 4.9 4.9 4.8 5.0 4.8

Retiros Netos 4/ 0.3 0.1 0.0 0.0 0.0 -

Consumo interno 85.05 85.05 85.82 87.63 87.13 - 0.6

Precios InternacionalesPrecios InternacionalesDel AzúcarDel Azúcar

Fuente: Banco Mundial y Mercado de FuturosFuente: Banco Mundial y Mercado de Futuros

64

EVOLUCIÓN ANUAL DEL PRECIO INTERNACIONAL DEL AZÚCAR

(EUA CTVS. DLR./KILOGRAMO)

FUENTE: WORLD BANK, COMMODITY PRICE DATA:

Unión Europea.- Precio negociado de importación a la Unión Europea para azúcar standard a granel de África, el Caribe y el Pacífico bajo las Convenciones de Lome. CIF puertos europeos.EUA.- Contratos a futuros para fecha más cercana; CIF.Mundial.- Precio diario con base en el Acuerdo Internacional del Azúcar (ISA), standard, FOB, estibado en los principales puertos de Caribe.

65

ENE–DIC ENE–DIC ENE–DIC ENE–DIC ENE–DIC ENE–DIC ENE–DIC ENE–AGO % VAR.2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2012

/2011Unión Europea

66.5 64.6 68.1 69.7 52.4 44.2 45.5 41.9 -7.9

Estados Unidos

46.9 48.8 45.8 46.9 54.9 79.3 83.9 69.2 -17.6

Mundial 21.8 32.6 22.2 28.2 40.0 46.9 57.3 49.5 -13.7

EVOLUCIÓN MENSUALDEL PRECIO INTERNACIONAL DEL AZÚCAR

(CTVS DLS/KG)


Unión Europea.- Precio negociado de importación a la Unión Europea para azúcar standard a granel de Africa, el Caribe y el Pacífico bajo las Convenciones de Lome. CIF puertos europeos.EUA.- Contratos a futuros para fecha más cercana; CIFMundial.- Precio diario con base en el Acuerdo Internacional del Azúcar (ISA), standard, FOB, estibado en los principales puertos de Caribe.

66


2011 2011 2011 2011 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012 2012Jun. 12 / May. 12

Unión Europea 44.9 44.8 44.3 42.9 42.2 43.2 43.2 43.0 41.8 41.0 40.1 40.5 0.9Estados Unidos 88.5 82.8 83.6 79.8 76.5 74.1 76.4 70.3 66.6 63.1 63.2 63.4 0.2Mundial 58.8 56.1 53.0 50.8 51.9 53.2 53.1 50.2 45.9 45.1 50.4 46.0 -8.7

EVOLUCIÓN DEL PRECIO MUNDIAL DEL AZÚCAR, PROMEDIOS ANUALES

10

20

30

40

50

60

70

80

90

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

*

Ctv

s D

lr /

Kg

Unión Europea

Estados Unidos

Mundial


• Unión Europea.- Precio negociado de importación a la Unión Europea para azúcar standard a granel de Africa, el Caribe y el Pacífico bajo las Convenciones de Lome. CIF puertos europeos.

• EUA.- Contratos a futuros para fecha más cercana; CIF• Mundial.- Precio diario con base en el Acuerdo Internacional del Azúcar (ISA),

standard, FOB, estibado en los principales puertos de Caribe.

* Promedio enero - agosto de 2012.

67

EVOLUCIÓN DEL PRECIO MUNDIAL DEL AZÚCAR, PROMEDIOS MENSUALES

10

30

50

70

90

E-05A J O E-06A J O E-07A J O E-08A J O E-09A J O E-10A J O E-11A J O E-12A J

EUA

Cts

Dlr /

Kgr

Unión Europea Estados Unidos


• Unión Europea.- Precio negociado de importación a la Unión Europea para azúcar standard a granel de Africa, el Caribe y el Pacífico bajo las Convenciones de Lome. CIF puertos europeos.

• EUA.- Contratos a futuros para fecha más cercana; CIF• Mundial.- Precio diario con base en el Acuerdo Internacional del Azúcar (ISA), standard,

FOB, estibado en los principales puertos de Caribe.• * Actualizado al mes de agosto de 2012.

68

Precio Futuros de Azúcar(28 julio 2009 a 11 septiembre 2012)

12.0

14.0

16.0

18.0

20.0

22.0

24.0

26.0

28.0

30.0

32.0

34.0

36.0

38.0

dls

/ lb

13.7

+127.7%

19.4

69

18.5

31.2

-37.8%


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PERSPECTIVAS INTERNACIONALES PARA LOS COMMODITIES SEPTIEMBRE DEL 2012 1