NokiaWorld2007 Chris Anderson

8/14/2019 NokiaWorld2007 Chris Anderson

1/28

F R E E : T H

E P A S T A N D F U T U R E

O F A R A D I C A L P R I C E

C h r i

A n d r n W

i r d


2/28

T h e F u t u r e , c

i r c a 1 9 5 4

I t i s n o t t o o

m u c

h t o e x p e c t t h a t o u r c

h i l d r e n w

i l l e

n j o y

e l e c t r i c a l

e n e r g y

i n t h e i r h o m e s t o o c h e a p

t o

m e

t e r .

- - A d m

i r a

l L e w

i s L .

S t r a u s s , t h

e n

C h a

i r m a n o

f t h e

U . S .

A t o m

i c E n e r g y

C o m m

i s s i o n

S i g n i n g c e r e m o n y

o f T r o

j a n n u c l e a r

p l a n

t , P o r

t l a n d ,

O r e g o n .


3/28


4/28

W h a t h a p p e n s w

h e n t h i n g s g e t

f r e e

?


5/28

W

a s t e

i s G o o d


6/28

A l a n

K a y ,

X e r o x

P A R C

( 1 9 7 2 )


7/28

W a s t e

T r a n s i s t o r s


8/28

W a s t e

S t o r a g e

( R e m e m

b e r

Y o u r m a i

l b o x

i s f u l l ? W h a t

w a s t h a

t a b o u t ?

)


9/28

W a s t e

B a n d w

i d t h


10/28F o r t h e f i r s t t i m e

i n h i s t o r y ,

c o m p l e x

i t y i s f r e e


11/28

S c a r c

i t y

A b u n

d a n c e


12/28


13/28

T h e T h r e e

R u l e s o

f t h e L o n g

T a i l

1 . I f y o u c a n

l o w e r t h e c o s t o f

d i s t r i

b u t i o n ,

y o u c a n

o f f e r m o r e s t u

f f / v a r

i e t y

2 . M o r e v a r i e t y

m e a n s t

h e a b i l

i t y t o s a t i s f y m o r e

m i n o r i t y t a s t e , a

n d a d

d r e s s m o r e g r a n u l a r m a r

k e t s

3 . T h e r e s a

l o t o

f r o o m a t t h e b o t t o m

a n

d a l l t h e

m o s t i n t e r e s t i n g t h i n g s c o m e f r o m t h e m o s t

u n e x p e c t e

d p l a c e s


14/28

W e b m a i

l m a r

k e t

H o

t m a

i l l a u n c h e d .

2 M B f r e e

G m a

i l l a u n c

h e

d .

1 G B f r e e N

e w

Y a h

o o m a

i l

l a u n c

h e d

. U n

l i m i t e

d

s t o r a g e

f r e e


15/28

E c o n

1 0 1

I n a

c o m p e t

i t i v e m a r

k e t

p r i c e f a l l s t o t h e

m a r g i n a l c o s t


16/28

R o u n

d d o w n

I f t h e u n

i t a r y c o s t o f

s o m e t

h i n g i s a p p r o a c h

i n g

z e r o ,

t r e a t i t a s z e r o a n d

s e l l s o m e t

h i n g

e l s e .


17/28

A t a x o n o m y o f

f r e e

C r o s s - s u

b s i

d y

( r a z o r s a n

d b l a d e s / c e

l l p h o n e s )

A d - s u p p o r t e

d ( m e d

i a )

" F r e e m

i u m

" ( u p s e l l i n g .

O l d m o d e l : g

i v e a w a y 1

% t o s e

l l

9 9 % ; n e w m o d e l : g

i v e

a w a y

9 9 % t o s e

l l 1 % )

D i g i t a l e c o n o m

i c s ( U n d e r

l y i n g c o s t o

f m a n u f a c t u r

i n g a n

d

d i s t r

i b u t i o n

d r o p p e

d n e a r z e r o ,

a s i n m u s

i c )

M a r k e t i n g

( f r e e s a m p

l e s t o g e n e r a t e w o r

d o f m o u t

h ,

m u l t i p

l i e d b y w e b

s v i r a

l p o w e r

)

G i f t E c o n

o m y

( W i k i p e d i a )


18/28

T h e N e w

S c a r c

i t i e s

A t t e n t i o n

R e p u t a t

i o n

T i m e +

M o n e y

+


19/28

T h e N e w

E c o n o m

i e s

C u r r e n c y

C o n v e r s i o n

m e c

h a n

i s m

A t t e n

t i o n

T r a f f i c

A d s

R e p u

t a t i o n

L i n k s >

P a g e R a n

k

T r a f

f i c >

A d s


20/28

R e d e f i n e t h e b u s

i n e s s y o u

r e i n


21/28


i n e s s y o u

r e i n


22/28


i n e s s y o u

r e i n


23/28

I n t e l :

1 + 1 ?

H o w a

b o u t

0 + 2 ?


24/28

M o b

i l e P h o n e s

C r o s s - s

u b s i d y m o d e l s a

l r e a d y

i n p l a c e :

M o

d e

l

E f f e c t

o n c o n s u m

e r s

G i v e a w a y

t h e p h o n e s a n d

s e l l m

i n u t e s a n

d s e r v

i c e s .

C a r r

i e r s o n

l y s u

b s i d i z e t e c

h n o l o g y

t h a t t h e y c a n m o n e t

i z e ,

a n d l i m i t a l

l

o t h e r u s e s .

R a d i c a

l l y l i m i t e d i n n o v a t i o n

a n d h i g h p r

i c e s .

B o b

F r e e

l o n g

d i s t a n c e

F a n t a s t i c

! E f f e c t o n t h e r e s t o

f l o n g

d i s t a n c e m a r

k e t :

C a t a s t r o p

h i c !

F r e e o f

f - p e a k m

i n u t e s

M i x e d . E

n c o u r a g e s a

d d i t i o n a

l u s e , b

u t

r e s u

l t s i n p r

i c i n g c o n f u s

i o n .


25/28

W h a t e l s e c o u

l d b e f r e e ?

S t o r a g e , p

r o c e s s

i n g

l e s s

f r e e t

h a n t h e r e s t o f

I T

( n e t w o r

k s c o s t s

+ s m a l

l d e v

i c e c o s t s )

B a n d w i

d t h m u c

h l e s s

f r e e t h a n t h e r e s t o f

I T ( b u t

W i F i c a n c h a n g e t h e

g a m e )

M

o b i l e C o n s

t r a i n t s :


26/28

F u t u r e :

W e b m o d e l

?

S e p a r a t

i o n o f c a r r

i a g e a n

d s e r v

i c e s

( a k a d u m

b p i p e

) :

C a r r i a g e : c o m m o d i t y p r

i c i n g

S e r v

i c e s :

f r e e

G o o g l e

4 1 1

F u l l - f e a t u r e

d b r o w s e r , w e b - b

a s e d a p p s

L o c a

l V M

m a n a g e m e n t

T w i t t e r / o t h e r

S M S - b a s e d s e r v

i c e s


27/28


28/28

o g :

l o n g t a

i l . c o m

Documents

NokiaWorld2007 Chris Anderson