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2011 2012 CATASTRO DE MINEROS PROYECTOS MINING PROJECTS SURVEY www.minsurvey.com R ELIABLE AND T IMELY I NFORMATION 31 años

MINING PROJECTS SURVEY 2011 - latinomineria.com · de medios o sistemas, sin el consentimiento por escrito y previo de sus creadores. / It is prohibited its total or partial reproduction,

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20112012

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

www.minsurvey.com

2011

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012

R e l i a b l e a n d T i m e ly i n f o R m aT i o n

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R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N31

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STUDIES & COMPENDIUMS

The Most prestigious Directory of theChilean MiningIndustry.

• A strong mining industry analysis.• The balance of the industry in the last

10 years.• From small to large scaled mining.• All chilean mining operations.• A complete directory of suppliers in

the Industry.

The Most prestigious Directory of theChilean MiningIndustry.

In the Chilean Mining Compendium you will find all the information you need to know about mining industry in Chile:

For more information, visit www.mch.cl or contact us in [email protected]

CHILE’S LEADING BUSINESS AND TECHNICAL PUBLISHER

COMPENDIO MCH 2011.indd 14 23-08-11 18:23

11PRÓLOGO

Foreword

20112012

Fotografía Portada / Cover Picture:Con gentileza de / With courtesy of

SCM Lumina Copper Chile – Proyecto Caserones

La exploración minera es una de las actividades que posee mayores niveles de incertidumbre respecto de su resultado final aun así es la base de la minería que, para sustentar su producción, requiere

encontrar nuevos recursos. / Mineral exploration is an activity that has higher levels of uncertainty about its outcome, It is still the base of mining, that to sustain their

production, require new resources.

Preparado por / Prepared byEditec S.A.

Presidente / PresidentRicardo Cortés

Gerente General / General ManagerRoly Solís

Gerente de Producción / Production ManagerNelson Torres

Jefe de Estudios / Studies ChiefCristián Cifuentes

Análisis y Edición / Analysis and EditionÁrea de Estudios de Editec / Editec Research Department

Traducción / TranslationRoberto Andrade

Diseño y Producción / Layout and ProductionEdiarte S.A.

Impresión / PrintImprescolor Ltda.

Editec S.A. Av. del Cóndor 844 of. 205

Ciudad Empresarial, HuechurabaSantiago de Chile

Registro Propiedad Intelectual Nº 207.771

© Editec S.A. Prohibida su reproducción total o parcial, y por cualquier tipo de medios o sistemas, sin el consentimiento por escrito y previo de sus

creadores. / It is prohibited its total or partial reproduction, by any means, without the written and previous approval of is authors.

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

2 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS / 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

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Estimado lector:

La minería constituye una de las principales actividades económicas en muchos países de Sudamérica; sin embargo, su dependencia de las condiciones del mercado a nivel inter-nacional y del sector financiero, hace de este rubro un negocio riesgoso

Aun así, cabe destacar que el 2010 fue un año extraordina-rio en donde muchos de los proyectos mineros que se habían suspendido o paralizado como consecuencia de la crisis finan-ciera de 2008-2009, debido fundamentalmente a la recupera-ción de los precios de los metales.

Por lo anterior, es aún más importante conocer bien como se mueve la industria minera, los actores más relevantes y obvia-mente los futuros desarrollos mineros en carpeta. De esta ma-nera es más fácil de prever las tendencias y futuras necesidades que se puede traducir en ganancias.

En este contexto, proveemos una nueva edición de nuestro Catastro de Proyectos Mineros que desde su primera publica-ción en 1992 se ha convertido en una de las herramientas más importantes de análisis y consultas para el sector minero sud-americano. Con mucho agrado le presentamos la versión actua-lizada 2011-2012 que tiene Ud. en sus manos.

Este documento es el resultado de nuestro esfuerzo diario para buscar y proveer información confiable y oportuna desde hace 31 años a través de la revista MINERIA CHILENA, el Com-pendio de la Minería Chilena, y servicios de noticias diarias onli-ne, entre otros productos.

Dear Reader:

Mining represents one of the most impor-tant economic activities in many countries of South America. However, its dependence on global market conditions and the financial sec-tor makes this business risky.

Nevertheless, it has to be highlighted that 2009 was better than expected. Many of the projects that had been suspended or postponed as a consequence of the financial crisis in 2008 have been reactivated due to the recovery of metal prices.

Accordingly, it is even more important to know best the market, the most relevant players and, of course, their project pipeline. In this way, it is easier to predict trends and future requirements what can be translated directly into earnings.

Within this context, we provide a new edi-tion of our Mining Projects Survey which from its beginning in 1992 has become one of the most important tools for the South American mining sector. We are pleased to present you the updated volume 2010-2011 which you are holding in your hands.

The present document is the result of our daily effort searching for and providing reliable

33PRÓLOGO

Foreword

and timely information since 30 years, by means of MINERIA CHILENA magazine, the Chilean Mining Compendium, and a daily online news service, among other products.

Chapter 1 offers an introduction to the economy in general, and the mining sector, in particular, in each of the presented countries. The following sections present data on min-ing projects according to the country, project type, and stage of development.

In order to facilitate the access to further information sources, we also include a register of engineering and construction firms dedicated to the development of mining projects. The directory of junior mining com-panies in chapter 7 gives an overview over the key players in exploration.

An appendix and alphabetic index at the end of the book allow for a quick search of investments by project names, locations or other items.

We kindly invite you to get familiar with our Mining Projects Survey 2009-2010 – with detailed information, a clear structure and a modern layout.

The Editors

El primer capítulo del libro introduce al lector a la situación económica en general, y al rubro minero en particular, de cada uno de los países incluidos. En tanto, las secciones subsiguien-tes se presentan las inversiones según país, tipo de proyecto y etapas de desarrollo.

Con el objetivo de facilitar el acceso a otras fuentes de in-formación, además incluimos un directorio de empresas de inge-niería y construcción que se dedican al desarrollo de proyectos mineros. Un directorio de empresas mineras junior que permite formarse una idea de los actores más importantes en la explo-ración.

Asimismo un anexo y un índice alfabético al final del libro permiten una búsqueda rápida de inversiones e información es-pecífica a través de nombre, ubicación u otros ítems de cada proyecto.

Le invitamos a conocer el Catastro de Proyectos Mineros 2011-2012

Los editores

ES impORTAnTE conocer COmO SE muEvE

lA industria minERA, lOS actores

relevantes y lOS fuTuROS DESARROllOS

minEROS

4 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

Índ

ice

de

cont

enid

os

Inde

x Prólogo .............................................................. 2

capítulo 1 / Chapter 1 ..................... 9La minería en Sudamérica ............................... 11/ Mining in South America1.1 Exploración en el continente ....................... 13/ Exploration in the continent1.2 La región andina / The Andean region ................. 17

•Argentina / Argentina ..................................... 18•Chile / Chile .................................................. 25• El Tratado Binacional entre Chile ............. 36 y Argentina / Binational Agreement between Chile

and Argentina•Perú / Peru .................................................... 38

1.3 El Escudo continental de Sudamérica ....... 43/ The continental shield of South America

•La minería en Brasil / Mining in Brazil ........... 43• Vale –la minera líder del País .................... 51 / Vale – The country’s leading miner

1.4 Minería Latina fuera de Sudamérica ......... 53/ Latin mining outside of South America

capítulo 2 / Chapter 2 .................... 61Proyectos greenfield en Argentina/ Greenfield projects in ArgentinaEstudio / Study

•Agua Rica .................................................... 62•Calcatreu ..................................................... 67•Cerro Negro................................................. 70•Diablillos ....................................................... 74•Don Nicolás ................................................. 77•El Pachón .................................................... 81•Lindero ......................................................... 85•Los Azules ................................................... 88•Navidad ........................................................ 91•Río Colorado ............................................... 94•San Jorge .................................................... 98

Exploración / Exploration•Cerro Cuadrado ........................................ 102•Potrerillos ................................................... 104•Rio Grande ................................................ 106•Taca Taca ................................................... 109•Vicuña ........................................................ 111

capítulo 3 / Chapter 3 ..................... 115Proyectos en Chile / Projects in Chile3.1 Chile – Brownfield

•Cerro Bayo ................................................ 116Fabiola y Dagny .............................................. 116

•Codelco Andina ........................................ 120Nueva Andina 2 .............................................. 120

•Codelco El Teniente .................................. 124Nuevo Nivel / New Level...................................... 127Rajo Sur ........................................................ 125Diablo Regimiento Fase II / Phase II ...................... 130

•Codelco Chuquicamata ........................... 132Chuquicamata Subterráneo / Underground Mine ...... 132

•Codelco Radomiro Tomic ........................ 136Radomiro Tomic Sulfuros / Sulphides ..................... 137

•Codelco Salvador ..................................... 139San Antonio ................................................... 139

•Collahuasi .................................................. 142Extensión Fase 1 / Extension Phase 1 ...........................142Extensión Fase 2 / Extension Phase 2....................... 144

•El Abra ....................................................... 146Sulfolix .......................................................... 146

•El Dorado ................................................... 149Reactivación / Reactivation ................................... 149

•El Peñón .................................................... 152Ampliación / Expansion........................................ 152

•El Tesoro .................................................... 154Mirador ......................................................... 154

•Escondida .................................................. 157Expansión Fase 5 / Expansion Phase 5 .........................158Pila Dinámica de Óxidos de Cobre .................... 161/ Dynamic Snack of Copper Oxide

•Lomas Bayas ........................................... 163•Extensión - Lomas Bayas II / Extension - Lomas Bayas II ..163

Extensión - Lomas Bayas III / Extension - Lomas Bayas III ...167•Los Bronces .............................................. 169

Expansión / Expansion ........................................ 169•Mantos Blancos ........................................ 173

Expansión Santa Bárbara / Expansion Santa Barbara ......173

Mercedes ...............................................................175•Quebrada Blanca...................................... 177

Hipógeno / Hypogene ......................................... 177•Spence ....................................................... 179

Optimización / Optimization................................... 179•SQM .......................................................... 182

Pampa Blanca .......................................................1823.2 Chile – GreenfieldConstrucción / Construction

•Caserones ................................................. 185•Pascua Lama ............................................ 189

Estudio / Study•Antucoya .................................................... 196•Caspiche .................................................... 198•Cerro Blanco ............................................. 201

55CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

•Cerro Casale ............................................. 205•Copaquire .................................................. 209•El Morro ..................................................... 212•Inca de Oro ................................................ 216•Lobo-Marte ............................................... 219•Mina Ministro Hales .................................. 221•Relincho ..................................................... 226•Sierra Gorda .............................................. 229•Volcán ........................................................ 232

Exploración / Exploration•Antakena (Ex Apoquindo) ........................ 235•Cluster Toki ................................................ 239•Minera Patricia .......................................... 242•Santo Domingo ......................................... 244•Telégrafo .................................................... 247•Vizcachitas ................................................ 249

capítulo 4 / Chapter 4 ........................251Proyectos en Perú / Projects in Peru4.1 Perú - Brownfield

•Antamina .................................................. 252Expansión / Expansion ........................................ 252

•Cuajone ...................................................... 257Expansión / Expansion ........................................ 257

•Toquepala .................................................. 259Expansión / Expansion ........................................ 259

4.2 Perú - GreenfieldConstrucción / Construction

•Antapaccay ............................................... 262•Azulcocha .................................................. 265•Tantahuatay ............................................... 269

Estudio / Study •Cañariaco .................................................. 273•Conga ........................................................ 276•Constancia ................................................ 279•El Galeno ................................................... 282•Huaquira .................................................... 285•Las Bambas .............................................. 288•Los Chancas ............................................. 292•Magistral .................................................... 294•Marcobre / Mina Justa ............................. 299•Michiquillay ................................................ 303•Ollachea ..................................................... 306•Pico Machay ............................................. 308•Quellaveco ................................................. 312•Río Blanco ................................................. 315•Tía María .................................................... 320•Toromocho ................................................ 323

Exploración / Exploration•Berenguela ................................................ 327

•Bongará ..................................................... 330•La Libertad ................................................ 333

capítulo 5 / Chapter 5 .................. 335Proyectos en Brasil / Projects in Brazil5.1 Brasil - Brownfield

•Carajás ..............................................................336130 Mtpa ...............................................................336

•Chapada ...........................................................338Expansión / Expansion ...............................................338

•Paragominas ...................................................342Ampliación III / Expansion III ........................................342

•Turmalina ...........................................................344Expansión I / Expansion I ............................................344

5.2 Brasil - GreenfieldConstrucción / Construction

•Barro Alto ...........................................................346•Minas Río ...........................................................350•Salobo .................................................................353

Estudio / Study•Arapiraca ............................................................357•C1 Santa Luz ....................................................360•Carajás Serra Sul ............................................363•Cristalino ............................................................366•Níquel do Vermelho ........................................368•Pedra de Ferro .................................................371•Proyecto 118 Cobre ......................................374•Tucuma – Boa Esperança ............................376•Jacaré .................................................................378

capítulo 6 / Chapter 6 .........................381Otros proyectos en Latinoamérica/ Others projects in Latin AmericaConstrucción / Construction

•Fénix - Guatemala ..........................................382Estudio / Study

•Gaby - Ecuador ...............................................385•La Verde - México ...........................................388•Río Blanco - Ecuador ....................................390

Exploración / Exploration•Yuty - Paraguay ...............................................393

capítulo 7 / Chapter 7 .........................397Directorios de empresas de ingeniería y construcción ...................................................................398/ Directory of engineering and construction companies chapter 8 / Chapter 8 Directorio de empresas juniors .............................419/ Directory of junior companies

6 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS / 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

anexo - tablas / Tables............. 435

Tabla 1 / Table 1 .................................................. 436• Proyectos según país, etapa, inversión y

orígen de inversión / Projects by country, stage, investment and origin of investment

Tabla 2 / Table 2 .................................................. 444• Proyectos según etapa, mineral, reserva/

recurso y ley de mineral / Projects by stage, ore, reserve/resource and ore grade

Tabla 3 / Table 3 .................................................. 449• Proyectos según mineral, producción anual

y vida útil / Projects by ore, annual production and life of mine

Tabla 4 / Table 4 .................................................. 453• Proyectos según mineral, tipo de explotación

y proceso / Projects by ore, type of production and process

Tabla 5 / Table 5 .................................................. 456• Proyectos en Argentina según etapa,

empresa, mineral e inversión / Projects in Argentina by stage, company, ore and investment

Tabla 6 / Table 6 .................................................. 457• Proyectos en Chile según etapa, empresa,

mineral e inversión / Projects in Chile by stage, company, ore and investment

Tabla 7 / Table 7 .................................................. 459• Proyectos en Perú según etapa, empresa,

mineral e inversión / Projects in Peru by stage, company, ore and investment

Tabla 8 / Table 8 .................................................. 460• Proyectos en Brasil según etapa, empresa,

mineral e inversión / Projects in Brazil by stage, company, ore and investment

Tabla 9 / Table 9 .................................................. 460•Otros proyectos en Latinoamérica según etapa, empresa, mineral e inversión / Other projects in Latin America by stage, company, ore and investment

Tabla 10 / Table 10 ............................................... 461• Proyectos según su ubicación en provincias,

regiones, departamentos y estados / Projects by their location in provinces, regions, departments and states

Índice alfabético de los proyectos por país ... 465

/ Alphabetic index of projects

77CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

Distancia, superficie y volumen / Distance, suface and volumemm Milímetro / Millimeterm Metro / Meterkm Kilómetro / Kilometerm2 Metro cuadrado / Square meterm³ Metro cúbico / Cubic metermsnm Metros sobre nivel del mar masl Meters above sea level

Peso y Medida / Weight and Measureg Gramo / Grammkg Kilogramo / Kilogrammt Tonelada (métrica) / Tonne (metric)kt Kilotonelada / KilotonneMt Millones de toneladas (métricas)

/ Million tonnes (metric)oz Onza / Ouncekoz Miles de onzas / Thousand ouncesMoz Millones de onzas / million ounceslb Libra / PoundMlb Millones de libras / Million pounds

Minerales más comunes / Common mineralsCa Calcio / CalciumCu Cobre / CopperCuEq Cobre equivalente / Copper equivalentCu conc Cobre en concentrado / Copper in concentrateCu cat Cátodos de Cobre / Copper cathodesAu Oro / GoldAuEq Oro equivalente / Gold equivalentAg Plata / SilverMo Molibdeno / MolybdenumNi Níquel / NickelFe Hierro / IronZn Zinc / ZincPb Plomo / LeadI2 Yodo / Iodine SO4 Sulfatos / SulfatesKNO3 Nitrato de potasio / Potassium nitrateTiO2 Rutilio / RutileFsp Feldespato / Feldsparconc en concentrado / in concentratecat en cátodos / in cathodes

Concentración y Tasa de Producción / Concentration and Production Rateppm Partes por millón / Parts per milliongpt Gramos por tonelada / Grammes per tonnetph Toneladas métricas por hora

/ Metric tonnes per hourtpd Toneladas métricas por día

/ Metric tonnes per daytpm Toneladas métricas por mes

/ Metric tonnes per monthtpa Toneladas métricas por año

/ Metric tonnes per yearoz/a Onzas por año / Ounces per yearMoz/a Millones de onzas por año

/ Million ounces per year

Procesos e insumos / Processes and consumablesg/L Gramos por litro / Grams per literkg/L Kilogramos por litro / Kilogrammes por literl/s Litros por segundo / Liters per secondl/m Litros por mes / Liters per monthkV KilovoltioskVA Kilovoltio-amperiosMWh Megawatt-horas / Megawatt-hours

Procesos de Producción / Production ProcessesFlot Flotación / FlotationLix Lixiviación / LeachingSX Extracción por solventes / Solvent extractionEW Electro-obtención / Electro-winning

Moneda y Precios / Currency and PricesUS$ Dólares Estados Unidos / US dollarsMUS$ Millones de dólares / Million dollarsUS$/lb Dólares por libra / Dollars per pound

Tipo de Sociedades y Cargos / Type of Company and PositionsCía. Compañía / CompanyLtda. Responsabilidad Limitada / LimitedS.A. Sociedad anónima / IncorporatedSCM Sociedad contractual Minera / Contract Mining CompanyVP Vicepresidente / Vice president

s/a sin antecedentes / not available

abreviaciones/ Nomenclature

C A p Í T u l O 1la minerÍa en

sudamÉrica

MINING IN S O U T H A M E R I C A

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

20112012www.minsurvey.com

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

Figura 1.1 Mientras todos los países de Latinoamérica cuentan con algún tipo de producción minera y proyectos relacionados, en el presente Catastro de Proyectos Mineros se incluyen Argentina, Brasil, Chile y Perú (destacados en color ■ en el mapa), dándole un espacio por primera vez a países como Ecuador, México y Paraguay (Otros Latinoamérica, destacados en gris).

Figure 1.1 Although all South American countries have some kind of mining production and related projects, in the present mining Projects Survey the most important for this economic sector are included (as highlighted in red in the map): Argentina, Brazil, Chile and Peru. However, in this edition, provides a new space for outstanding projects in Latin America in countries as Ecuador, Mexico and Paraguay.

BOLIVIA

PARAGUAY

La Paz

Sucre

Brasilia

Caracas

Bogotá

Monterrey

OCÉANOATLÁNTICO

MARCARIBE

OCÉANOPACÍFICO

Santiago

Lima

Quito

Asunción

AMÉRICA DEL SUR

AMÉRICA CENTRAL

AMÉRICA DEL NORTE

PERÚ

ECUADOR

CHILE

URUGUAY

ARGENTINA

MontevideoBuenos Aires

BRASIL

VENEZUELA

GUYANA

COLOMBIA SURINAME

ParamariboGeorgetown

GUATEMALA

MEXICO

Flores

1111

SI BIEN LA MINERÍA MASIvA parece ser un fenómeno de nuestra época, la historia minera en Sudamérica comenzó hace muchos siglos. Aunque con métodos primitivos, las primeras cul-turas indígenas ya utilizaban recursos naturales como el cobre o los metales preciosos, y pirquineros precolombinos extraían mi-nerales de la tierra con martillos de piedra y barretas de madera. Asimismo, culturas desarrolladas como los Incas fueron intensi-vas en el uso de los metales preciosos, en especial para joyería y decoración.

Con la llegada de los conquistadores españoles la minería se convirtió en responsabilidad de los colonizadores, que desde entonces extrajeron y comercializaron oro y plata a gran escala para exportar la mayor parte a los reinos de España o Portugal (este último fue el caso de Brasil), explotando las riquezas de los países sometidos.

Although mining seems to be a phenom-enon of our era, the mining history in South America has started many centuries ago. In spite of the primitive methods utilized in former days, the first indigenous cultures also took advantage of natural resources like copper or precious metals. Pre-Columbian artisan miners utilized stone hammers and wood digging bars to extract minerals from the ground. Moreover, developed cultures such as the Incas used precious metals massively, especially for jewels and decoration

With the arrival of the Spanish conquerors, min-ing was overtaken by the colonizers. They started to mine and trade precious metals at a big scale by ex-ploiting the subdued countries’ wealth and exporting the major part to the Kingdom of Spain, or Portugal in the case of Brazil..

In the present time, all South American coun-

tries have some kind of mining production that, in some of them, involves a high economic importance. Another characteristic of the mentioned countries is that a substantial part of the mining production is exported at large scale.

The most important products in value and vol-ume correspond to oil, copper, bauxite, iron ore, gold and silver. Thanks to massive mining, South America is a world leader in the production of iron ore (Brazil), copper (Chile) and silver (Peru). As well, it is listed among the major producers of molybdenum, lead, zinc, manganese and tin in the world (Table 1.1).

Organizations such as the Metals Econom-ics Group (MEG) indicates that Latin America has dominated for the past three years in the discovery of potential sites for base metals and precious metals.

On the other hand, important reserves of non-metallic minerals such as iodine, lithium, nitrates and borates are found in Chile together with potassium chloride in Argentina.

As far as volumes are concerned, Chile, Peru and Brazil are the countries that produce the higher

Actualmente, todos los países sudamericanos poseen algún tipo de producción minera y, en algunos de ellos, ésta tiene gran importancia en la economía. Otra característica de esta actividad es que parte relevante de la producción es destinada a la expor-tación a gran escala.

Los principales productos –en valor y volumen– son el pe-tróleo, el cobre, la bauxita, el mineral de hierro, el oro y la plata. Gracias a la minería masiva, Sudamérica es líder mundial en la producción de hierro (Brasil), cobre (Chile) y plata (Perú), encon-trándose además entre los mayores productores de aluminio, mo-libdeno, plomo, zinc, manganeso y estaño (Tabla 1.1).

Organizaciones como el Metals Economics Group (MEG) in-dican que Latinoamérica ha dominado durante los últimos tres años en el hallazgo de potenciales yacimientos de metales base y de metales preciosos.

Asimismo, en Latinoamérica existen importantes reservas de minerales no-metálicos como yodo, litio, nitratos y boratos en Chile, y cloruro de potasio en Argentina.

Mining in South America

La Minería en Sudamérica / CAPÍTuLO 1

AunquE COn mÉtodos Primitivos, lAS

pRimERAS culturas inDÍgEnAS yA uTilizAbAn

RECuRSOS nATuRAlES COmO El cobre O lOS

metales pRECiOSOS

C A p Í T u l O 2Proyectos

en arGentina

P R O J E C T S I N A R G E N T I N A

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62 ARgENTINA / CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

ag

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Pro

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25 km al norte de Andaglalá y 35 km al este de la mina. Bajo la Alumbrera, Provincia de Catamarca.25 km north of Andalgala and 35 km east of Bajo de la Alumbrera mine, Catamarca Province.

Mapa de Ubicación / Map of Location

CATAMARCA

Catamarca

Tucumán

La Rioja

CHILE

Salta

Santiagodel Estero

recursos medidas e indicados / Measured and : 201,00 Mt @ 0,39% Cu; indicated resources 0,039% Mo; 0,14 gpt Au; 2,82 gpt Ag recursos inferidos : 642,11 Mt @ 0,34% Cu; / Inferred resources 0,034% Mo; 0,12 gpt Au; 2,33 gpt Aginversión (millones de us$) : 2.100/ Investment (million US$)Producción anual : 170.000 tpa Cu; 9.200 tpa Mo; / Annual production 148.000 oz AuPuesta en marcha : 2015/ Start-upvida útil (años) : 27/ Life time (years)

etapa actual : Estudio, ingeniería básica/ Actual stage : Study, basic engineering razón social / Company : Minera Agua Ricadomicilio / Address : Av. Libertad esq. San Martínciudad / City : 4740 Andalgalá, Provincia

de CatamarcaPaís / Country : Argentinateléfono / Telephone : (54-3835) 423 153 / 423 161/ 423 166 fax : (54-11) 4312 4424internet : www.aguarica.com.ar eJecutivos a carGo / Executive StaffGerente de desarrollo : José Luis Martín/ Development Managere-mail : [email protected] comunicaciones corporativas : Lisa Doddridge/ VP Corporate Communicationse-mail : lisa.doddridge@ yamana.comcontacto / Contact : Guillermo Piccionee-mail : [email protected] Propiedad / Ownership : Yamana Gold 100% (opción

de compra al 100% entre Xstrata y Goldcorp / purchase option at 100% between Xstrata and Goldcorp)

objetivo : Extracción de mineral de cobre y concentración mediante el proceso de flotación.

/ Objective : Exploitation of copper ores and concentration by a flotation process.

minerales / Minerals : Cu, Mo, Aureservas probadas y probables / Proven & : 908,93 Mt @ 0,49% Cu; probable reserves 0,031% Mo; 0,22 gpt Au; 3,50 gpt Ag

Agua RicaAgua Rica

Argentina - greenfield

Camino / Road

6363Proyectos Greenfield en Argentina en estudio / CAPÍTuLO 2

Greenfield projects in Argentina under study

Descripción del Proyecto project description

DESDE LOS COMIENzOS del siglo XX el sector rico en mi-nerales de cobre, molibdeno y oro alrededor de Agua Rica, ubica-do cerca de 34 km de la Mina Alumbrera, en el noroeste de Argen-tina, atrajo muchos mineros y prospectores. La primera campaña de exploración moderna que se realizó en la región fue en los años 60 y en más detalle en los años 70. Luego, Northern Orion y BHP desarrollaron el primer programa de exploración sistemático du-rante los años 90. El dueño actual es la empresa Minera Agua Rica, una subsidiaria de la compañía canadiense Yamana Gold.

Breve historia:1970’s. Las perforaciones de Cities Service indican un

potencial significativo de cobre y oro. Al final de la década la propiedad vuelve a su propietario argentino original, Recursos Americanos Argentinos (RAA).

1990’s: Al comienzo de la década del ’90 BHP adquiere de RAA una opción (70% BHP/ 30% RAA); Northern Orion adquiere la totalidad de los derechos de RAA y llega a ser socio del negocio de riesgo (joint venture).

1994: Inicio de la exploración sistemática.

ThE AROunD AGuA RICA, rich in copper, molybdenum and gold, is located about 34 km from Alumbrera mine in northwest Argentina, and has attracted miners and prospectors since at least the early 1900s. The first modern exploration began in the early 1960s and more detailed in the 1970s. Then, Northern Orion and BHP conducted their first systematic exploration during the mid 1990s. Presently the deposit is owned by Minera Agua Rica, a subsidiary of the Canadian company Northern Orion Resources.

historical overview:1970s. Cities Service drilling indicates signifi-

cant potential for copper/gold deposit; by decade’s end the property had reverted to original Argentine owner, Recursos Americanos Argentinas (RAA)

Early 1990’s RAA options property to BHP Billiton (30% RAA / 70% BHP); Northern Orion

acquires majority of RAA’s exploration holding and becomes BHP’s joint venture partner.

1994 Joint Venture undertakes extensive exploration

Agua Rica

DESDE lOS comienzos DEl SiglO xx

aGua rica ATRAjO muCHOS mineros y

pROSpECTORES

Etapa / Stage Empresa/ Company

Periodo/ Period

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Factibilidad/ Feasibility

s/a 2006 - 2011

Impacto Ambiental(1)

/ Environmental ImpactRescan Environmental

Services2007 - 2010

Factibilidad (actualización)/ Feasibility (update)

s/aQ1 2010 -

2011

Construcción / Construction

s/a 2012 - 2015

etap

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ges

(1) EIA entregado en 2007 / EIS presented in 2007

C A p Í T u l O 3Proyectos

en chile

P R O J E C T S I N C H I L E

C A T A S T R O D E

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MINING PROJECTS SURVEY

20112012www.minsurvey.com

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R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

116 ChILE / CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

cer

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fab

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agny

Pro

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El proyecto se ejecutará en la Región de Aysén, en la provincia General Carre-ra, comuna de Chile Chico, específicamente en sector de Laguna Verde s/n.The project will be implemented in the Aysen region, province of General Carrera, Chile Chico, specifically in Sector Laguna Verde s/n.

Mapa de Ubicación / Map of Location

etapa actual / Actual stage : Construcción razón social / Company : Compañía Minera Cerro

Bayo Limitadadomicilio / Address : Sector Laguna Verde S/Nciudad / City : Chile ChicoPaís / Country : Chileteléfono / Telephone : (56-2) 233 0379fax : (56-2) 233 1962internet : www.mandalayresources.come-mail : g.ditomaso@ mandalayresources.com eJecutivos a carGo / Executive Staff Gerente General mandalay chile : Neal Rigby/ General manager Mandaly ChileGerente General cerro bayo : Dominic Duffy / General Manager Cerro Bayo Propiedad / Ownership (%) : Mandalay Resources

Corporation. 100%objetivo : Reactivación de una mina

de Au-Ag y programas de exploración, con el fin de incorporar nuevos recursos al yacimiento.

/ Objective : Reactivation of Au-Ag mine and exploration programes

minerales / Minerals : Au, Agrecursos / Resources : 475.123 ton @ 2,7 gpt Au,

359 gpt Ag reservas / Reserves : 692.175 ton @ 2,61 gpt Au,

300 gpt Ag ley de corte / Cut-off grade : 0,45 gpt Au

Cerro BayoCerro Bayo

inversión (millones de us$) : 30 / Investment (million US$) Producción anual : 20.000 - 30.000 oz Au; / Annual production 3,5 Moz Ag.Puesta en marcha : 2011/ Start-upvida útil (años) : 5 /Life time (years)

3.1 Chile - Brownfield

Camino / Road

117117Proyectos Brownfield en Chile / CAPÍTuLO 3

Brownfield projects in Chile

Descripción del Proyecto project description

EL PROYECTO CERRO BAYO está alojado en una secuen-cia de tobas de cenizas del jurásico, cuya mineralización de oro y plata se encuentra predominantemente en vetas, stockwors y brechas. La propiedad minera Cerro Bayo se ubica en la región de Aysén, 130 km al sur de Coyhaique, y abarca 23.106 ha de concesiones de explotación y 4.700 ha de concesiones de ex-ploración.

CERRO bAyO PROJECT is located in a Ju-rassic ash tuff sequence whose gold and silver mineralization is mainly in veins, stockworks, and breccias. Cerro Bayo mining property is located in Aysén, 130 Km south of Coyhaique, and includes 23,106 ha exploitation leases and 4,700 ha exploration leases.

The mining plan includes underground operations, Sublevel Long Hole Stoping, and Shrinkage Stoping, which should allow high recovery in areas with better grades. Once the ore is extracted, it will be processes at the con-centrator plant located in the mining property.

El úlTimO rePorte pRESEnTADO En mARzO DEl

AñO 2010, mAnDAlAy RESOuRCES CORp. SE CEnTRó En

4 DE lAS 7 Potenciales vETAS pARA plAnifiCAR

Su REiniCiO DE OpERACiOnES

In sEpTEMBER 2010, dEvElopMEnT

And MInIng started, whIlE ThE

concentrator plAnT opERATIons

sTARTEd on jAnuARy 10, 2010

El plan minero contempla operaciones subterráneas –Sublevel Long Hole Stoping y Shrinkage Stoping–, con lo que se conseguiría alta recuperación de zonas de mejor ley. Una vez extraído el mineral, será procesado en la planta de concentración, ubicada en la propiedad minera.

Breve historiaEl yacimiento aurífero en el distrito de Cerro Bayo fue des-

cubierto en 1984 por la empresa FreePort Chile Exploration S.A., y en 1989 vendió los derechos a Coeur d’Alene Mines Corpo-ration, la que entre 1990 y 1993 concluyó la campaña de ex-ploración. El estudio de factibilidad se concluyo el año 1994, lo que llevó al inicio de las operaciones en 1995. Las operaciones se desarrollaron fundamentalmente mediante cielo abierto y mé-todos subterráneos auto-soportados hasta noviembre del 2000 cuando la caída en el precio de los metales y la profundización de las reservas extraíbles gatilló el cierre de las operaciones. En noviembre del 2002 se dio reinicio a las operaciones, esta vez mediante mineria subterránea en base a la Veta Lucero, operación que Coeur d’Alene Mines Corporation paralizó en 2008, producto del aumento en los costos y la caída en los mercados mundiales. La Compañía Minera Cerro Bayo fue adquirida en agosto del año 2010 por Mandaly Resources Corp.

Reservas y recursosSegún el último reporte presentado en marzo del año 2010,

Mandalay Resources Corp. se centró en 4 de las 7 potenciales vetas para planificar su reinicio de operaciones de estas 4 vetas 3 se encuentran en el sector de Laguna Verde y sólo Marcela Sur

Cerro Bayo

brief historyThe gold deposit in the Cerro Bayo District

was discovered in 1984 by the company Free-Port Chile Exploration S.A., which sold its rights to Coeur d’Alene Mines Corporation in 1989; the latter completed the exploration between 1990 and 1993. The feasibility study was completed in 1994, and operations started in 1995. Opera-tions were mainly open pit and self-supported underground methods until November 2000, when metal prices fell and extractable reserves became deeper and triggered the closure of operations. In November 2002, operation were restarted, this time through underground min-ing based on Lucero vein, an operation Coeur d’Alene Mines Corporation stopped in 2008 due to the increase in costs and falling prices in world markets. Compañía Minera Cerro Bayo was purchased by Mandalay Resources Corp. in August 2010.

C A p Í T u l O 4Proyectos

en Perú

P R O J E C T S I N P E R U

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C A T A S T R O D E

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252 PERú / CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

ant

amin

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n/

Exp

ansi

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Pro

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473 km al norte de Lima, Región de Ancash, Provincia de Huari473 km northest Lima, Ancash region, Huari province

Mapa de Ubicación / Map of Location

77% and add 6 years of the project life. Increase copper and zinc production by 31%.

minerales / Minerals : Cu, Znreservas probadas y probables / Proven and : 745 Mt @ 1,06% Cu; probable reserves 0,67% Zn; 11,7 gpt Ag; 0,026% Moinversión (millones de us$) : 1.300/ Investment (million US$) Producción anual : 360.000 tpa Cu; / Annual production 215.000 tpa ZnPuesta en marcha : 2013/ Start-upvida útil (años) : 17/ Life time (years)

etapa actual : Construcción/ Actual Stage : Construction razón social / Company : Compañía Minera

Antamina S.A.domicilio / Address : Av. El Derby 055, torre A,

Piso 8. Santiago de Surcociudad / City : LimaPaís / Country : Perúteléfono / Telephone : (51-1) 217 3000fax : (51-1) 372 6317internet : www.antamina.come-mail : [email protected] eJecutivos a carGo / Executive StaffGerente logística : Saúl Lozano Benique/ Logistic Managere-mail : [email protected] Programa expansión / Expansion : Allan BrownriggProgram DirectorGerente Programa expansión / Expansion : Gustavo BravoProgram Manager

Propiedad : Xstrata Copper 33,75%ownership (%) : BHP Billiton 33,75% : Teck Resources 22,5% : Mitsubishi Corporation 10%objetivo : Elevar la capacidad de

procesamiento de mineral de la planta concentradora en 38% mediante optimiza-ción de algunos circuitos, aumentar reservas procesa-das en 77% y añadir 6 años de vida útil al proyecto. Aumentar la producción de cobre y zinc en 31%.

/ Objective : Increase the treatment capacity of the concentrator plant by 38% by optimization of some circuits, process reserves increase by

Antamina Antamina ExpansiónExpansión

4.1 Perú - Brownfield

Camino / Road

253253Proyectos Brownfield en Perú / CAPÍTuLO 4

Brownfield projects in Perú

Antamina Expansión

Descripción del Proyecto project description

COMPAñÍA MINERA ANTAMINA S.A. está operando des-de 2001 una mina a rajo abierto con procesamiento metalúrgico mediante flotación que produce, principalmente, concentrados de cobre y zinc los que son posteriormente transportados por un mineroducto al puerto ubicado en punta Lobitos provincia de Huarmey, región de Ancash.

COMPAñíA MInERA AnTAMInA S.A., which has been operating since 2001, is an open-pit mining operation with metallurgical processing by means of flotation that produces mainly concentrates of copper and zinc which are later transported through an ore slurry pipeline to the port in Punta Lobitos, District of Huarmey, Ancash Region.

The expansion project aims to incorporate additional reserves into the mining plan and to allow processing of the mineral at a higher level by means of the optimization of some circuits in the concentrator plant.

The main proposed changes are:• Modification of the mine plan

incorporating new, proven and Probable reserves of 745 Mt.

• Increase average ore processing level of the concentrator plant.

• Incorporation of new mine area called Usu Pallares.

• Modification of waste rock deposits Este and Tucush, allowing for an increase in its capacities and prints.

El pROyECTO DE exPansión TiEnE COmO

ObjETivOS El Procesamiento DEl minERAl

A un nivel máS ElEvADO

Etapa / StageEmpresa/ Company

Periodo/ Period 2007 2008 2009 2010 2011

Impacto AmbientalEnvironmental Impact

Golder Associates Perú

Hasta Q3 2007

Estudio de Factibilidad/ Feasibility

s/anot assineg

2009

Construcción (EPCM)/ Construction (EPCM)

Aker Solutions Q1 2010 – Q4 2011

etap

as

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EPCM: Gestión de ingeniería, procura y construcción /Engineering, procurement and construction management

El Proyecto de Expansión tiene como objetivos principales el incorporar en el plan minero reservas adicionales y permitir el procesamiento del mineral a un nivel más elevado mediante la op-timización de algunos circuitos en la planta concentradora.

Los principales cambios propuestos son:•IncorporacióndenuevasReservasprobadasyprobables

de 745 Mt.•Aumentoenelniveldeprocesamientopromediodemineral

en la planta concentradora.•Incorporacióndenuevaáreaarajo,denominadaUsuPa-

llares.•Modificación de botaderos de desmonte Este y Tucush,

considerando un aumento en sus capacidades y huellas.

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C A p Í T u l O 5Proyectos

en brasil

P R O J E C T S I N B R A S I L

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336 BRASIL / CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

car

ajás

130

mtp

a

Pro

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Al norte de Carajás, Estado de ParáNorth of Carajás, Pará State.

Mapa de Ubicación / Map of Location

etapa actual : Estudio, Ingeniería de detalles./ Actual Stage : Study, Detail engineering. razón social / Company : Vale – Área Operacional de

Carajásdomicilio / Address : Estrada Raymundo Mascar-

enhasciudad / City : Parauapebas, ParáPaís / Country : Brasilteléfono / Telephone : (55-91) 3327 4705internet : www.vale.comcontacto / Contactcomunicaciones : Lívia Amaral/ Communication teléfono / Telephone : (55-91) 3214 5432e-mail : [email protected] eJecutivos a carGo / Executive StaffGerente de proyectos : Gilberto Acevedo/ Project Manager Propiedad / Ownership : Vale 100%objetivo : Aumentar capacidad de

producción en 30 Mtpa, construcción de nueva planta de chancado y clasi-ficación, y mejoramiento de infraestructura.

/ Objective : Increase production capacity by 30 Mtpa, construction of a new crushing and classification plant, improvement of infrastructure.

minerales / Minerals : Feinversión (millones de us$) : 2.478/ Investment (million US$)Producción anual / Annual production : 130 MtpaPuesta en marcha : Q3 – Q4 2012/ Start-up

CarajásCarajás130 Mtpa130 Mtpa

5.1 Brasil - Brownfield

Camino / Road

337337Proyectos Brownfield en Brasil / CAPÍTuLO 5

Brownfield projects in Brasil

Descripción del Proyecto project description

CARAJáS 130 MTPA es un proyecto tipo brownfield que tiene como objetivo aumentar la capacidad productiva en el norte de la provincia minera de Carajás. La inversión se estima en US$ 2.478 millones, monto que cubrirá la expansión de la actual mina, la instalación de una planta de chancado primario e infraestructura logística.

La operación minera de Carajás está ubicada en la Sierra Nor-te de Carajás, en el Estado de Pará, donde su dueño, la compañía brasileña Vale, ya cuenta con una capacidad de producir 100 Mtpa.

El objetivo de la iniciativa es aumentar la capacidad productiva en 30 Mtpa. Para ello la nueva planta tendrá un chancador primario, además de unidades de beneficio y clasificación. Junto a ello se prevé ampliar la capacidad de transporte, almacenamiento y des-carga en el terminal marítimo de Ponta de Madeira, en el estado de Maranhão.

El costo de capital destinado para este 2011 por la compañía es de US$423 millones, entre otros, para el desarrollo de la ingeniería de detalle, iniciada el 2007. El proyecto ya cuenta con la aprobación del consejo de administración y las licencias de extracción, estimán-dose el inicio de la operación para el primer semestre de 2012.

CARAJáS 130 MTPA is a brownfield project to increase production capacity in the Northern range of the Carajás mineral province. Investment is estimated in US$2.478 billion, an amount that will cover the current mine expansion, the installa-tion of a primary crushing plant, and the logistics infrastructure.

The mine site Carajás is located in Northern Carajás, in the state of Pará, Brazil, with a current production capacity of 100 Mtpa.

Its current owner, the Brazilian company Vale, is developing a project designed to add 30 Mtpa to present capacity. Activities include the construction of a plant with primary crusher, beneficiation and classification units. Expansion of transportation, storage, and unloading capacity at the Ponta de Madeira maritime terminal, State of Maranhão, is also foreseen.

Capital cost assigned by the company for 2011 is US$423 million which includes detail engineering development, started in 2007. The project has already been approved by the adminis-tration council and extraction permits have been granted. The operation estimated start is 2012 first semester.

Carajás 130 Mtpa

El COSTO DE CApiTAl DESTinADO pARA ESTE 2011 pOR

lA comPañÍa ES DE uS$423 millOnES, EnTRE

OTROS, pARA El desarrollo DE lA ingEniERÍA

DE DETAllE, iniCiADA El 2007

Obras Principales / Main tasks

fic

ha t

écni

caTe

chni

cal s

heet

• Planta de chancado primario• Unidades de beneficio y clasificación

Unidades de logística:• Terminales• Canchas de Acopio

Viradores de vagonesVagonesLocomotivas

Equipos y maquinarias / equipment

• Primary Crusher Plant• Beneficiation and classification units

logistics units:• Terminals • Stockyards

Rotary car dumpersWagonsLocomotives

C A p Í T u l O 6otros

Proyectos en latinoamÉrica

O T H E R S P R O J E C T S I N

L AT I N A M E R I C A

20112012

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

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31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

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382 LATINOAMéRICA / CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

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Gua

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ala

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Departamento de Izabal, municipio de El Elestor. Sector Finca Cahaboncito Norte. 400 – 800 msnmDepartment of Izabal, Municipality of El Elestor. Finca Cahaboncito Norte Sector. 400 – 800 masl

Mapa de Ubicación / Map of Location

Puesta en marcha : 2011/ Start-upvida útil (años) : 30Life time (years)

etapa actual : Construcción/ Actual stage : Contruction

razón social / Company : Compañía Guatemalteca de Níquel S.A (CGN)

domicilio / Address : 3ª Avda 13-78 Zona 10 Torre Citibank, Oficina 401.

ciudad / City : GuatemalaPaís / Country : Guatemalateléfono / Telephone : (502) 2419 0200fax : (502) 2419 0201internet : www.cgn.com.gt.e-mail : relacionescorporativas@

cgn.com.gt [email protected]

eJecutivos a carGo / Executive StaffPresidente / President : David Garofalovicepresidente ejecutivo : W. Warren Holmes/ Executive VP Propiedad / Ownership (%) : HudBay Minerals Inc.: 98,2% Gobierno de Guatemala : 1,8%objetivo : Explotación a rajo abierto

de minerales de níquel y habilitación y ampliación de planta de tratamiento existentes.

/ Objective : Exploitation open pit nickel ores and habilitation and expansion of existing processing plant.

minerales / Minerals : Ni, Ferecursos / Resources : 36,2 Mt @ 1,92% Niley de corte : 1,6% Ni/ Cut-off gradeinversión (millones de us$) : 754/ Investment (million US$) Producción anual / : 22.700 tpa ferro-níquel / / Annual production ferro-nickel (35% Ni; 65% Fe)

FénixFénix

Camino / Road

383383Otros proyectos en Latinoamérica en construcción / CAPÍTuLO 6

Others projects in Latin America under construction

Descripción del Proyecto project description

EL PROYECTO féNIx es un proyecto tipo Brownfield ubica-do en la zona oriente de Guatemala, cercano a El Elestor, Izabala. El depósito esta constituido por minerales de níquel laterita en la zona inferior, y en la zona superior una capa de limonita separada por una capa irregular de transición.

La Compañía Guatemalteca de Níquel S.A (CGN) cuya propie-dad está en manos de HudBay Minerals Inc. (98,2%) y el Gobierno Guatemalteco (1,8%), será quien administre la operación durante los 30 años que dure en operación. El modelo de desarrollo con-templa una operación a rajo abierto y en plena producción espera alimentar con 1,5 millones de toneladas de Saprolita con leyes me-dias de 1,6% de níquel a la reacondicionada planta de procesa-miento Exmibal, la que fue utilizada hasta 1980 cuando fue cerrada debido al alza en el precio del petróleo y la devaluación del precio de níquel.

En el año 2005 Skye Resources (Incorporada a la firma Hu-dBay Minerals Inc el 2008) comenzó el desarrollo del estudio de factibilidad, cuyos resultados dio a conocer en septiembre del 2006. El estudio incluía el reacondicionamiento y expansión de la mina y la planta existente, además de la construcción de una planta de generación de energía. Complementariamente se llevó a cabo una evaluación para procesar, mediante hidrometalurgia, la capa de limonita que cubre el depósito principal.

Los estudios de impacto ambiental para la mina, elaborados por Klohn Crippen Berger y la firma local Consultoría y Tecnología Ambiental S.A (CTA), comenzaron en el 2004 y fueron aprobados el 2006. Con la obtención de las licencias el año 2008 se dio inicio a la

FEnIx PROJECT IS A bROwnFIELD-type project located east of Guatemala, near El Elestor, Izabala. The deposit is formed by laterite nickel in the lower and upper parts, a limonite layer separated by an irregular transition layer.

Compañia Guatemalteca de Niquel S.A. (CGN), owned by HudBay Minerals Inc. (98.2%) and the Guatemala Government (1.8%) will manage the operation during its 30 years. The development model includes an open pit opera-tion and, in full production, it is expected to feed 1.5 million tons saprolite, with 1.6% average nic-kel grade, to the remodeled Exmibal processing plant. This plant was used until 1980, and closed due to oil price increase and low nickel price.

In 2005, Skye Resources (incorporated to HudBay Minerals Inc. in 2008) started developing the feasibility study, whose results were publis-hed in September 2006. The study included re-modeling and expansion of the existing mine and plant, in addition to a power plant construction. Also, an assessment was carried out regarding the processing, through hydrometallurgy, of the limonite layer covering the main deposit.

The mine Environmental Impact Studies, carried out by Klohn Crippen Berger and the local company Consultoria y Tecnologia Ambiental

Etapa / Stage Empresa/ Company

Periodo/ Period

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Impacto Ambiental(1)

/ Environmental ImpactKlohn Crippen Berger, CTA

2004 - Q2 2006

Ingeniería conceptual/ Conceptual engineering

Hatch Consul-tors

2005 - 09/2006

Ingeniería de detalle / Detailed engineering

s/aQ4 2008 -

2011

etap

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fénix

397397Directorio de Empresas de Ingeniería y Construcción / CAPÍTuLO 7

Directory of Engineering and Construction Companies

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

C A p Í T u l O 7directorio

de emPresasde inGenierÍa y construcción

D I R E C T O R Y

O F E N G I N E E R I N G A N D C O N S T R U C T I O N

C O M PA N I E S

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

20112012www.minsurvey.com

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

398 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2010-2012

ACD Consultores AmbientalesEcotecnica GeoconsultGolder Associates ArgentinaHatch Argentina Ingeniería di Bacco

Intergeo Argentina Knight Piésold Argentina ConsultoresLihue IngenieríaLM-ING Penta SurSade Ingeniería y Construcción

Serman & Asoc. SGS Argentina Skanska Techint ArgentinaTecnet Vector Argentina

Argentina

ACD CONSULTORES AMBIENTALES

Dirección / Address : Balcarce 954, Santa FeCiudad / City : RosarioTeléfono / Telephone : (54-341) 440 4399Fax : (54-341) 440 4399Internet : www.acdambiental.com.arE-mail : mandrews@acdambiental.

com.ar

Personal Ejecutivo / executivesDirector : Matthew Andrews

Servicios / services• Estudios de línea de base ambiental

/ Environmental base line studies • Estudios de impacto ambiental

/ Environmental impact studies• Estudios de impacto socioeconómico

/ Socio-economic impact studies• Planes de gestión ambiental

/ Environmental management plans•Planes de cierre / Closure plans•Planificación ambiental / Environmental planning• Programas de rehabilitación y revegetación

/ Programs for rehabilitation and revegetation

ECOTÉCNICA

Dirección / Address : Paraguay 792 piso 5Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 4312 6904Fax : (54-11) 4312 6904Internet : www.ecotecnica.com.ar E-mail : [email protected]

Servicios / services• Análisis de riesgos ambientales

/ Environmental risk analysis•Auditorías ambientales / Environmental auditing•Cursos de inducción / Induction courses• Estudios de impacto ambiental

/ Environmental impact studies

•Estudios de línea de base / Base line studies•Planes de cierre / Mine closure plans• Planes de emergencia y contingencia

/ Emergency and contingency plans• Planes de gestión ambiental

/ Environmental management plans•Programas de monitoreo / Monitoring programs

GEOCONSULT

Dirección / Address : General César Días 1651/ 57

Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 4103 1820Fax : (54-11) 4103 1820Internet : www.geoconsult.com.arE-mail : [email protected]

Servicios / services•Balance hidrogeológico / Hydrogeological balance• Caracterización geológica preliminar

/ Preliminary geological characterization•Cartografía / Cartography•Climatología / Climatology• Determinación del nivel de base ambiental

/ Determination of environmental base level•Inventario de industrias / Industry inventory• Previsión de impacto ambiental

/ Environmental impact precaution• Técnicas específicas de remediación

/ Specific repair techniques

GOLDER ASSOCIATES ARGENTINA

Dirección / Address : Del Bono 647Ciudad / City : San JuanTeléfonos/ Telephones : (54-264) 426 5844 : (54-264) 426 5944 : (54-264) 426 1377Fax : (54-264) 426 5844Internet : www.golder.com

E-mail : [email protected] [email protected]

Servicios / services• Construcción administración

/ Construction administration•Control medio ambiental / Environmental control• Control y monitoreo de Pendientes y Laderas

/ Control and monitoring of hanging walls•Monitoreo medio ambiental / Environmental monitoring•Cierre de minas / Mine closure•Consultoría en / Consultancy in

- Canchas de lixiviación / Leaching pads- Evaluación de impacto ambiental

/ Environmental impact assessment- Ingeniería geotécnica / Geotechnical engineering- Mecánica de rocas / Rock mechanics- Medio ambiente / Environment- Tratamientos / Processing- Tronadura / Blasting

•Servicios geotécnicos / Geotechnical services

HATCH ARGENTINA

Dirección / Address : Calle Mitre 625Ciudad : San JuanFono : (54-264) 420 3572Fax : (54-264) 420 3572Internet : www.hatch.ca

Servicios / services Ver servicios en Directorio de Chile / For services see Directory Chile

INGENIERÍA DI BACCO

Dirección / Address : Ruta 9 Km. 1298 Ciudad/ City : San Miguel TucumánTeléfono / Telephone : (54-381) 437 2206Fax : (54-381) 437 2194Internet : www.dibacco.com.arE-mail : [email protected]

399399Directorio de Empresas de Ingeniería y Construcción / CAPÍTuLO 7

Directory of Engineering and Construction Companies

Servicios / services• Análisis de constructibilidad / Constructability Estimation•Consultoría / Consultancy • Gestión y Ejecución de Proyectos

/ Project Managment and Development•Ingeniería Básica / Basic Engineering•Ingeniería de detalles / Detail Engineering•Mantenimiento y Reparación / Maintenance and Repair•Montajes Industriales / Industrial Assembly•Presupuestación / Budgeting•Planeamiento integral / Integral Planning•Plantas llave en mano / Turnkey Plants•Proyectos de ingeniería / Engineering Projects• Fabricación de partes y equipos completos / Fabrica-

tion of Parts and Complete Equipmen

INTERGEO ARGENTINA

Dirección / Address : Av. Triunvirato 2976Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 455 37266 : (54 -911) 443 86088Fax : (54-11) 455 37266Internet : www.intergeo-consulting.

comE-mail : patricia.marino@intergeo-

consulting.com

Personal Ejecutivo / executivesDirector : Patricia C. MarinoE-mail : patricia.marino@intergeo-

consulting.com

Servicios / services•Análisis de Riesgos / Risk assessment•Auditorías / Auditing• Ingeniería y Consultoría Ambiental

/ Environmental engineering and consultancy• Implementación de sistemas de gestión

/ Implementation of management systems• Proyectos de remediación de suelos y aguas sub-

terráneas y superficiales / Remediation of soils, underground and surface water

KNIGHT PIÉSOLD ARGENTINA CONSULTORES

Dirección / Address : 25 de Mayo 234 OesteCiudad / City : San JuanTeléfono / Telephone : (54-262) 421 0014Fax : (54-262) 421 0014Internet : www.knightpiesold.comE-mail : [email protected]

Servicios / services•Caracterización de desechos / Waste analysis•Cierre de mina / Mine closure

• Diseño de áreas de pilas de lixiviación / Leaching pad design

• Manejo de desechos mineros / Mining waste handling•Manejo de relaves / Tailings handling•Manejo de las aguas / Water handling•Mecánica de rocas / Rock mechanics•Medio Ambiente / Environment

LIHUE INGENIERÍA

Dirección / Address : Diagonal 78 N° 1348. Villa Zagala.

Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 471 33137Fax : (54-11) 472 40093Internet : www.lihue.com.ar

Servicios / services•Análisis de riesgo / Risk assessment•Asesoramiento normativo / Normative assessment•Auditoría / Auditing•Control de erosión / Erosion control• Estudios de impacto ambiental

/ Environmental impact studies•Estudios de factibilidad y tratabilidad de residuos

/ Feasibility and residuals treatment studies•Gestión de residuos sólidos urbanos

/ Managment of urban solid residues•Monitoreo y tratamiento de efluentes

/ Effluent monitoring and treatment•Remediación de suelos y aguas contaminadas

/ Remediation of soils and contaminated water•Sistemas de gestión / Management systems

LM-ING

Dirección / Address : Av. 44 esq. 2053, piso 1Ciudad / City : La PlataTeléfono / Telephone : (54-221) 479 5196Fax : (54-221) 470 8307Internet : www.lming.com.ar E-mail : [email protected]

Servicios / services•Diseño de cañerías de procesos / Process piping design•Diseño de instalaciones industriales

/ Design of industrial installations•Ingeniería Básica / Basic engineering•Ingeniería Detalle / Detailed engineering•Inspección de Equipos y Cañerías

/ Equipment and piping inspection

PENTA SUR

Dirección / Address Maipú 780Ciudad / City TucumánTeléfono / Telephone (54-381) 422 6151

Fax (54-381) 497 5757Internet www.penta.netE-mail [email protected]

Servicios / services•Almacenamiento y terminales

/ Bulk storage and terminals •Análisis de medio ambiente / Environmental analysis •Análisis de reservas / Reserve analysis •Diseño de ingeniería / Design engineering •Estudio de plazos / Time studies •Estudios de factibilidad / Feasibility studies •Manejo de material / Material Handling •Minería y excavación de minerales

/ Mining/Quarrying of raw materials •Molienda y procesamiento / Grinding and processing •Presupuestos / Capital budgeting •Presupuestos de operación / Operating budgeting •Servicios de construcción / Construction services •Servicios medioambientales / Environmental services •Ventilación de minas / Mine ventilation

SADE INGENIERÍA Y CONSTRUCCIONES

Dirección / Address : Av. Pte. Roque Saenz Peña 788

Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 4341 7000Fax: : (54-11) 4341 7080

Servicios / services•Construcción / Construction•Ingeniería de proyectos / Project engineering

SERMAN & ASOC.

Dirección / Address : Blanco Encalada 2387 P.21Ciudad / City : Buenos AiresTeléfono / Telephone : (54-11) 478 67577Fax: : (54-11) 478 67727Internet : www.serman.com.ar

Servicios / services•Asistencia técnica / Technical assistence•Auditorías / Auditing•Desarrollo institucional / Institutional development•Estrategia y planificación de proyectos

/ Project strategies and planification•Gestión y formulación de proyectos

/ Project managment and formulation•Ingeniería básica / Basic engineering•Ingeniería de detalle / Detailed engineering•Estudios de base / Base studies•Estudios y simulación de fenómenos hidrometeo-

rológicos e inundaciones / Study and simulation of hydrometeorological fenomenom and floodings

419419Directorio de Empresas Junior / CAPÍTuLO 8

Directory of Juniors Companies

C A p Í T u l O 8directorio

de emPresasJunior

D I R E C T O R YO F J U N I O R

C O M PA N I E S

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

20112012

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

www.minsurvey.com

420 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

Este capítulo incluye una selección de empresas junior que se encuen-tran desarrollando actividades de exploración en Argentina, Brasil, Chile y Perú. Este tipo de compañías mineras se dedica básicamente a la exploración de yacimientos. En general, no cuentan con operaciones mineras en producción, sino solamente con propiedades en prospec-ción o exploración.

This chapter includes a selection of junior mining companies that are active in South America, particularly in Argentina, Brazil, Chile and Peru. This type of mining companies are mainly dedicated to exploration of ore deposits. In general, they do not have mining sites under operation, but only properties under prospection or exploration.

ACERO-MARTIN RESOURCES

AGUILA AMERICAN RESOURCES

ALDERSHOT RESOURCES

ALEXANDER MINING

ALTURAS MINERALS

AMARILLO GOLD

AMAZON MINING

AMERA RESOURCES

AMERIX PRECIOUS METALS

ANACONDA MINING

ANDEAN AMERICAN MINING

ANDEAN RESOURCES

ANDINA MINERALS

ANTARES MINERALS

APOQUINDO MINERALS

ARGENTEX MINING

ATNA RESOURCES

AUEX VENTURES

AURA MINERALS

AUSTRAL GOLD

BEAR CREEK MINING

BRAZAURO RESOURCES

BRAZILIAN DIAMONDS

BRETT RESOURCES

BROOKMOUNT EXPLORATION

CANADIAN SHIELD RESOURCES

CANDENTE

CAPELLA RESOURCES

CARDERO RESOURCES

CASTILLIAN RESOURCES

CATALINA RESOURCES

CELESTE COPPER

CHARIOT RESOURCES

COLOSSUS MINERALS

CONDOR RESOURCES

CONSTITUTION MINING

CORO MINING

COUGAR METALS

CRUSADER RESOURCES

CUERVO RESOURCES

Empresas Junior

DOREX MINERALS

ECOMETALS

ESPERANZA SILVER CORPORATION

EXETER RESOURCE

EXPLORATOR RESOURCES

FAR WEST MINING

FORTUNE VALLEY RESOURCES

FRANC-OR RESOURCES

GALILEO MINERALS

GEOLOGIX EXPLORATIONS

GINGURO EXPLORATION

GITENNES EXPLORATION

GLOBAL COPPER

GLOBAL GOLD

GLOBAL HUNTER

GOLDEN ARROW RESOURCES

GOLDEN PEAKS RESOURCES

GOLDEYE EXPLORATIONS

GOLDMARK MINERALS

GRENVILLE GOLD

HERENCIA RESOURCES

HIDEFIELDS GOLD

HORIZONTE MINERALS

INCA PACIFIC RESOURCES

INTERNATIONAL MINERALS

INTERNATIONAL NICKEL VENTURES

INTERNATIONAL PBX

INTREPID MINERALS

IRON CREEK CAPITAL

KARMIN EXPLORATION

LA MANCHA RESOURCES

LARA EXPLORATION

LOS ANDES COPPER

LUMINA COPPER

LUNDIN MINING

MAGELLAN MINERALS

MANDALAY RESOURCES

MANSFIELD MINERALS

MEDINAH MINERALS

MINERA ANDES

MINERA IRL

MINERA PEREGRINE

MIRASOL RESOURCES

MUNDO MINERALS

NETWORK EXPLORATION

NEW DIMENSION RESOURCES

NEWGOLD

NGEX RESOURCES

PANAMERICAN SILVER

PANORO MINERALS

PLEXMAR RESOURCES

POLAR STAR MINING

RADIUS GOLD

RED LAKE EXPLORATION

REY RESOURCES

RIO CRISTAL ZINC

ROCKWELL DIAMONDS

SAMEX MINING

SAVANT EXPLORATIONS

SILVER STANDARD RESOURCES

SOLEX RESOURCES

SOLITARIO EXPLORATION & ROYALTY

SOLOMON RESOURCES LIMITED

SOUTH AMERICAN GOLD AND COPPER COMPANY

SOUTH AMERICAN SILVER

SOUTHERN HEMISPHERE MINING

SOUTHWESTERN RESOURCES

SOUTHWESTERN GOLD

ST. ELIAS MINES

STRAIT GOLD

STRIKE RESOURCES

TALON METALS

VALENCIA VENTURES

VENA RESOURCES

WHITE MOUNTAIN TITANIUM

ZINCORE METALS

421421Directorio de Empresas Junior / CAPÍTuLO 8

Directory of Juniors Companies

ACERO-MARTIN RESOURCES

Dirección / Address : 1601, 700 West Pender Street Vancouver, BC, Canada, V6C 1G8

Teléfono / Telephone : (1-877) 646 0067Fax : (1-604) 646 0640Internet : www.aceromartinexp.comE-Mail : [email protected]

Prospectos en Chile / prospects in chile•La Mamita•Minas Lucho•Pinaya Gold

AGUILA AMERICAN RESOURCES

Dirección / Address : 1305 - 1090 W. Georgia Street

: Vancouver, BC, : Canada, V6E 3V7Teléfono / Telephone : (1-604) 633 0998Fax : (1-604) 646 0640Internet : www.aguilaamerican.caE-Mail : [email protected]

Proyecto en Perú / project in peru: •Angostura

ALDERSHOT RESOURCES

Dirección / Address : Suite 209, Old Stock Exchange Building

: 475 Howe Street : Vancouver, B.C. : Canada, V6C 2B3Teléfono / Telephone : (1-604) 682 6718Fax : (1-604) 682 6722Internet : www.aldershotresources.comE-Mail : [email protected]

Prospectos en Chile / prospects in chile•Hornitos (option)

ALEXANDER MINING

Dirección / Address : 1st Floor, 35 Piccadilly, London, W1J 0DW UKTeléfono / Telephone : (44-20) 7292 1300Fax : (44-20) 7292 1313Internet : www.alexandermining.comE-Mail : [email protected]

Prospectos y Proyectos en Chile / prospects and projects in chile: •Argentina•León

•Perú•Malinetes

ALTURAS MINERALS

Dirección / Address : 330 Bay Street, Suite 820 Toronto, ON CanadáTeléfono / Telephone : (1-416) 366 5555Fax : (1-416) 703 6515Internet : www.alturasminerals.com

Perú:Dirección / Address : Manuel de Falla 297, Piso 5,

San Borja Lima, PerúTeléfono / Telephone : (51-1) 475 1700Fax : (51-1) 225 1233

Prospectos y Proyectos en Perú / prospects and projects in peru: •Baños del Indio•Callejones•Ccaccapaqui•Chavina•Huajoto•Huilacollo•La Divina•Pampa Colorada•Pausa•San Antonio•Sombrero•Utupara / Chapi Chapi

AMARILLO GOLD

Dirección / Address : Suite 2833 - 595 Burrard Street Vancouver, BC

Canadá V7X 1C4Teléfono / Telephone : (1-604) 689 1799Fax : (1-604) 689 8199Internet : www.amarillogold.comE-Mail : [email protected]

Brasil / BrazilRazón Social : Amarillo Mineraçao / Business Name do Brasil LtdaDirección / Address : Rua Pernambuco 353, sala

409 : Bairro Funcionarios, Belo

Horizonte, MG Brasil CEP 30130-151Teléfono / Telephone : (55-31) 3261 5974

Proyectos en Brasil / projects in Brazil: •Lavros do Sul•Mara Rosa•Ourolandia•Santo Antonio

AMAZON MINING

United KingdomDirección / Address : Salatin House 19 Cedar Road Surrey SM2 5DA United KingdomTeléfono / Telephone : (44-20) 8816 7641Fax : (44-20) 7405 7773Internet : www.amazonplc.comE-Mail : [email protected]

CanadáDirección / Address : 47 Colborne Street, Suite

307 Toronto, ON Canada M5E 1P8

Teléfono / Telephone : (1-416) 866 2966Fax : (1-416) 866 8829

Brasil / BrazilDirección / Address : 430 Av. Antonio Abrahao

Caram, sala 301 Bairro Sao Jose Belo Horizonte MG

Teléfono / Telephone : (55-31) 3245 0205

Proyecto en Brasil / project in Brazil: •Madeira•Mimoso •Tucano vanadio

AMERA RESOURCES

Dirección / Address : Suite 709, 837 West Has-tings Street Vancouver, BC Canada V6C 3N6

Teléfono / Telephone : (1-604) 687 1828Fax : (1-604) 687 1858Internet : www.ameraresources.comE-Mail : [email protected]

Prospectos / prospects:

Argentina•Mogote

Peru•Acero•Cocha•Fuyani•Loma Colorado•Mitu

AMERIX PRECIOUS METALS

Dirección / Address : 302 - 65 Queen Street West Toronto, ON Canada, M5H 2M5

Teléfono / Telephone : (1-416) 637 4625Fax : (1-416) 203 4197

435435ANExO - TABLAS

Tables

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

C A T A S T R O D E

M I N E R O SPROYECTOS

MINING PROJECTS SURVEY

20112012

anexo

tablas

TA B L E S

www.minsurvey.com

31 años

R E L I A B L E A N D T I M E LY I N F O R M AT I O N

436 CATASTRO DE PROyECTOS MINEROS 2011 - 2012

Mining Projects Survey 2011-2012

ARGENTINA Pascua Lama * Construcción / Construction 3.300 - 3.600 Barrick Gold Canadá / Canada Don Nicolás Estudio / Study 60 Minera IRL Limited Perú / Peru Calcatreu Estudio / Study 79 Pan American Silver Canadá / Canada Lindero Estudio / Study 228 Mansfield Minerals Canadá / Canada Cerro Negro Estudio / Study 275 Goldcorp Canadá / Canada San Jorge Estudio / Study 277 Coro Mining Canadá / Canada Navidad Estudio / Study 760 Pan American Silver Canadá / Canada Agua Rica Estudio / Study 2.100 Yamana Gold Canadá / Canada Los Azules Estudio / Study 2.800 Minera Andes EE.UU., Canadá / USA, Canada El Pachón* Estudio / Study 2.400 - 3.000 Xstrata PLC Suiza / Switzerland Río Colorado Estudio / Study 3.364 Vale Brasil / Brazil Diablillos Estudio / Study s/a Silver Standard Resources Canadá / Canada Potrerillos Exploración / Exploration 2 Golden Arrow Resources Corporation Canadá / Canada Cerro Cuadrado Exploración / Exploration 7 NGEx Resources Canadá / Canada Vicuña * Exploración / Exploration 13 - 14 NGEx Resources 60% ; Jogmec 40% Canadá, Japón / Canada, Japan Taca Taca Exploración / Exploration s/a Lumina Copper Canadá / Canada Río Grande Exploración / Exploration s/a Regulus Resources 50 %; Pachamama Resources 50% Canadá / Canada Total Inversión / Total Investment 16.115 CHILE El Dorado Construcción / Construction 3 Zapata Inversiones Mineras E.I.R.L Chile Mantos Blancos - Construcción / Construction 26 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa Expansión Santa Bárbara / Santa Barbara Expansion Cerro Bayo Construcción / Construction 30 Mandalay Resources Corp. Canadá / Canada Codelco El Teniente - Construcción / Construction 61 Codelco - División El Teniente Chile Diablo Regimiento III Lomas Bayas II Construcción / Construction 293 Xstrata Copper Suiza / Switzerland El Abra - Sulfolix Construcción / Construction 725 El Abra (Freeport-McMoRan 51%; Codelco 49%) EE.UU., Chile / USA, Chile Collahuasi Expansión 1 Construcción / Construction 750 Collahuasi (Anglo American plc 44%; Reino Unido-Sudáfrica, Suiza, Japón / Expansion 1 Xstrata 44%; Mitsui & Co. 12%) / UK-South Africa, Switzerland, Japan Codelco - Mina Ministro Hales - Construcción / Construction 1.605 Codelco - División Ministro Hales Chile Caserones Construcción / Construction 1.860 Minera Lumina Copper Chile (Pan Pacific Copper) Japón / Japan Los Bronces Desarrollo Construcción / Construction 2.300 - 2.500 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa / Development SQM - Pampa Blanca Estudio / Study 20 SQM Chile El Tesoro - Mirador - Estudio / Study 65 Antofagasta Minerals 70%; Marubeni Corporation 30% Chile, Japon / Chile, Japan Mantos Blancos - Mercedes Estudio / Study 68 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa Codelco El Teniente - Estudio / Study 179 Codelco - División El Teniente Chile Explotación Rajo Sur / Rajo Sur Exploitation Spence Optimización Estudio / Study 200 BHP Billiton Reino Unido - Australia / UK - Australia

TABLA 1 / TABLE 1 PROYECTOS SEgúN PAÍS, ETAPA, INvERSIóN Y ORIgEN DE INvERSIóN proJects By country, staGe, investMent and oriGin of investMent

PAÍS NOMBRE PROYECTO ETAPA INvERSIóN (uS$ MILLONES) EMPRESA PAÍS DE ORIgENcountry proJect naMe staGe investMent (us$ Million) coMpany country of oriGin

*Proyectos binacionales a lo largo de la frontera entre Chile y Argentina. / Binational projects along the frontier between Chile and Argentina.(1) Considera 50% de la inversión de los proyectos Pascua Lama, El Pachón y Vicuña. / Considers only 50% of the investment of the binational projects Pascua Lama, El Pachon and Vicuña.

437437ANExO - TABLAS

Tables

ARGENTINA Pascua Lama * Construcción / Construction 3.300 - 3.600 Barrick Gold Canadá / Canada Don Nicolás Estudio / Study 60 Minera IRL Limited Perú / Peru Calcatreu Estudio / Study 79 Pan American Silver Canadá / Canada Lindero Estudio / Study 228 Mansfield Minerals Canadá / Canada Cerro Negro Estudio / Study 275 Goldcorp Canadá / Canada San Jorge Estudio / Study 277 Coro Mining Canadá / Canada Navidad Estudio / Study 760 Pan American Silver Canadá / Canada Agua Rica Estudio / Study 2.100 Yamana Gold Canadá / Canada Los Azules Estudio / Study 2.800 Minera Andes EE.UU., Canadá / USA, Canada El Pachón* Estudio / Study 2.400 - 3.000 Xstrata PLC Suiza / Switzerland Río Colorado Estudio / Study 3.364 Vale Brasil / Brazil Diablillos Estudio / Study s/a Silver Standard Resources Canadá / Canada Potrerillos Exploración / Exploration 2 Golden Arrow Resources Corporation Canadá / Canada Cerro Cuadrado Exploración / Exploration 7 NGEx Resources Canadá / Canada Vicuña * Exploración / Exploration 13 - 14 NGEx Resources 60% ; Jogmec 40% Canadá, Japón / Canada, Japan Taca Taca Exploración / Exploration s/a Lumina Copper Canadá / Canada Río Grande Exploración / Exploration s/a Regulus Resources 50 %; Pachamama Resources 50% Canadá / Canada Total Inversión / Total Investment 16.115 CHILE El Dorado Construcción / Construction 3 Zapata Inversiones Mineras E.I.R.L Chile Mantos Blancos - Construcción / Construction 26 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa Expansión Santa Bárbara / Santa Barbara Expansion Cerro Bayo Construcción / Construction 30 Mandalay Resources Corp. Canadá / Canada Codelco El Teniente - Construcción / Construction 61 Codelco - División El Teniente Chile Diablo Regimiento III Lomas Bayas II Construcción / Construction 293 Xstrata Copper Suiza / Switzerland El Abra - Sulfolix Construcción / Construction 725 El Abra (Freeport-McMoRan 51%; Codelco 49%) EE.UU., Chile / USA, Chile Collahuasi Expansión 1 Construcción / Construction 750 Collahuasi (Anglo American plc 44%; Reino Unido-Sudáfrica, Suiza, Japón / Expansion 1 Xstrata 44%; Mitsui & Co. 12%) / UK-South Africa, Switzerland, Japan Codelco - Mina Ministro Hales - Construcción / Construction 1.605 Codelco - División Ministro Hales Chile Caserones Construcción / Construction 1.860 Minera Lumina Copper Chile (Pan Pacific Copper) Japón / Japan Los Bronces Desarrollo Construcción / Construction 2.300 - 2.500 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa / Development SQM - Pampa Blanca Estudio / Study 20 SQM Chile El Tesoro - Mirador - Estudio / Study 65 Antofagasta Minerals 70%; Marubeni Corporation 30% Chile, Japon / Chile, Japan Mantos Blancos - Mercedes Estudio / Study 68 Anglo American Reino Unido, Sudáfrica / UK, South Africa Codelco El Teniente - Estudio / Study 179 Codelco - División El Teniente Chile Explotación Rajo Sur / Rajo Sur Exploitation Spence Optimización Estudio / Study 200 BHP Billiton Reino Unido - Australia / UK - Australia

TABLA 1 / TABLE 1 PROYECTOS SEgúN PAÍS, ETAPA, INvERSIóN Y ORIgEN DE INvERSIóN proJects By country, staGe, investMent and oriGin of investMent

PAÍS NOMBRE PROYECTO ETAPA INvERSIóN (uS$ MILLONES) EMPRESA PAÍS DE ORIgENcountry proJect naMe staGe investMent (us$ Million) coMpany country of oriGin

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