WORKING P A P E R 2 5

INDUSTRIALISATION IN SUB-SAHARAN AFRICA

COUNTRY CASE STUDY -ZIMBABWE

b y

ROGER R I D D E L L

I S B N 0 8 5 0 0 3 1 1 3 3

O V E R S E A S D E V E L O P M E N T I N S T I T U T E R e g e n t ' s C o l l e g e

I n n e r C i r c l e , R e g e n t ' s P a r k LONDON, N W l 4NS

P r e f a c e

S i n c e e a r l y 1 9 8 7 , t h e O v e r s e a s D e v e l o p m e n t I n s t i t u t e h a s b e e n e n g a g e d o n a m a j o r p i e c e o f r e s e a r c h u n d e r t h e g e n e r a l t i t l e : ' I n d u s t r i a l i s a t i o n m s u b - S a h a r a n A f r i c a ' , i n v o l v i n g i n - d e p t h c a s e s t u d i e s o f s e v e n A f r i c a n c o u n t r i e s : B o t s w a n a , C a m e r o o n , C o t e d ' l v o i r e , K e n y a , N i g e r i a , Z a m b i a a n d Z i m b a b w e . T h e c a s e s t u d y w o r k f a l l s i n t o t w o d i s t i n c t p a r t s . F i r s t a n a n a l y s i s o f t h e i n d u s t r i a l i s a t i o n p r o c e s s f r o m t h e e a r l y 1 9 6 0 s t o t h e m i d - 1 9 9 0 s , f o l l o w e d b y d i s c u s s i o n o f t h e o p t i o n s f o r a n d p o s s i b i l i t i e s o f a c c e l e r a t e d i n d u s t r i a l i s a t i o n i n t h e l a t e 1 9 8 0 s a n d 1 9 9 0 s .

T h i s W o r k i n g P a p e r p r e s e n t s t h e f i r s t p h a s e o f t h e r e s e a r c h f o r Z i m b a b w e . W o r k i n g P a p e r s 24 a n d 26 p r e s e n t t h e f i r s t p h a s e o f t h e r e s e a r c h f o r C a m e r o o n a n d Z a m b i a . I t i s a l s o a n t i c i p a t e d t h a t t h e r e s e a r c h w o r k o n N i g e r i a w i l l b e p r o d u c e d a s a n O D I W o r k i n g P a p e r . T h e f i r s t p h a s e a n a l y s i s f o r K e n y a a n d B o t s w a n a a r e b e i n g r e p r o d u c e d a s D i s c u s s i o n P a p e r s o f t h e I n s t i t u t e o f D e v e l o p m e n t S t u d i e s a t t h e U n i v e r s i t y o f S u s s e x f r o m , w h e r e t h e y c a n b e o b t a i n e d .

I t i s a n t i c i p a t e d t h a t t h e c o m p l e t e d c o u n t r y s t u d i e s i n c o r p o r a ­t i n g b o t h p h a s e s o f t h e r e s e a r c h w o r k w i l l b e p u b l i s h e d t o g e t h e r a s a b o o k t o w a r d s t h e e n d o f 1 9 8 9 .

A n y f u r t h e r i n f o r m a t i o n o n t h e s e W o r k i n g P a p e r s o r t h e o v e r a l l r e s e a r c h p r o j e c t s h o u l d b e a d d r e s s e d t o M r R o g e r R i d d e l l a t t h e O D I .

E N C L O S E W I T H I T E M R e t u r n Date

S e e U s e r ' s H a n d b o o k

D N 0 4 0 0 2 Y L O A N ( D V E F ^ S E A B -

rn to- T h e B n t i s h L i b r a r y D o c u m e n t S u p p l y C e n t r e , B o s t o n S p a , l e r b y , W e s t Y o r k s h i r e L S 2 3 7 B Q if no other l ibrary i n d i c a t e d .

T A B L E OF C O N T E N T S P a g e I . I N T R O D U C T I O N 1

I I . O V E R V I E W OF T H E M A N U F A C T U R I N G S E C T O R 2

2.1 C u r r e n t S t a t u s 2 2.2 S t r u c t u r a l C h a n g e a n d L o n g - T e r m E x p a n s i o n 4 2.3 S o u r c e s o f I n d u s t r i a l G r o w t h 8 2.4 T r e n d s i n I m p o r t s a n d E x p o r t s 14 2.5 I n t e r n a t i o n a l C o m p a r i s o n s o f C o m p e t i t i v e n e s s 23 2.6 T r e n d s i n V a l u e A d d e d 28 2.7 S e e k i n g P r e l i m i n a r y E x p l a n a t i o n s 30

I I I . S U C C E S S E S AND F A I L U R E S A T T H E M I C R O - L E V E L 3 5

3.1 M a n u f a c t u r e r s o f A g r i c u l t u r a l I m p l e m e n t s 35 3.2 I n a d e q u a c i e s o f P r i c e s A s a B a s i s f o r P o l i c y

I m p l e m e n t a t i o n 39 3.3 Some C o n c l u d i n g O b s e r v a t i o n s 42

I V . T H E F O O D S T U F F S S U B - S E C T O R 4 5

4.1 G e n e r a l O v e r v i e w : S o u r c e s o f G r o w t h , T r a d e a n d 4 5 O u t p u t T r e n d s

4.2 Some F i r m - L e v e l E v i d e n c e 52

V. A G R O - I N D U S T R I A L L I N K A G E S 58

5.1 M a c r o - T r e n d s 58 5.2 A g r i c u l t u r a l I n p u t s i n t o M a n u f a c t u r i n g 6 1 5.3 M a n u f a c t u r i n g I n p u t s i n t o A g r i c u l t u r e 63

V I . C O N C L U S I O N S 70

6.1 Some M i s s i n g E l e m e n t s 7 0 6.2 T o w a r d s I n d u s t r i a l i s a t i o n i n t o T h e 1 9 9 0 s 7 2

N O T E S 7 5

R E F E R E N C E S 1 1 2

L I S T OF T A B L E S AMD D I A G R A M S P a g e

T A B L E S

1. C h a r a c t e r i s t i c s o f M a n u f a c t u r i n g b y S u b - S e c t o r , 1 9 8 2 / 8 3 . 3

2. O r i g i n o f G r o w t h i n G r o s s O u t p u t b y S u b - s e c t o r : 1 9 5 2 / 5 3 - 9 8 2 / 8 3 ; 1 9 5 2 / 5 3 - 5 4 / 6 5 ; 1 9 6 4 / 6 5 - 7 8 / 7 9 ; 1 9 7 8 / 7 8 - 8 2 / 8 3 .

3. " S o u r c e s " o f G r o w t h i n M a n u f a c t u r i n g O u t p u t b y S u b - S e c t o r , 1 3 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 a n d 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 6 4 / 6 5 .

4. " S o u r c e s " o f G r o w t h m M a n u f a c t u r i n g O u t p u t b y S u b - S e c t o r , 14 1 9 6 4 / 6 5 t o 1 9 7 8 / 7 9 a n d 1 9 7 8 / 7 9 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

5. R a t i o o f M a n u f a c t u r e d E x p o r t s t o G r o s s O u t p u t b y S u b - 17 S e c t o r , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

6. S u b - s e c t o r a l C h a n g e i n M a n u f a c t u r e d E x p o r t s , 1 9 8 0 / 8 1 t o 19 1 9 8 6 / 8 7 , $ mn.

7. P u r c h a s e s b y T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r b y I m p o r t e d a n d 2 1 D o m e s t i c O r i g i n .

8. S e l f - S u f f i c i e n c y I n d e x o f E x p o r t s o v e r I m . p o r t s b y 23 I n d u s t r i a l S u b - S e c t o r , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

9. I n t e r n a t i o n a l C o m p e t i t i v e n e s s o f M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r y , 25 DRC C a l c u l a t i o n s , 1 9 8 2 a n d 1 9 8 6 .

1 0 . M a n u f a c t u r e d E x p o r t s B y A r e a o f D e s t i n a t i o n , 1 9 8 0 , 1 9 8 4 a n d 1 9 8 6 , $ mn. 26

1 1 . M a n u f a c t u r e d E x p o r t s B y I n d u s t r i a l S u b - S e c t o r a n d D e s t i n a t i o n , 1 9 8 0 , 1 9 8 4 a n d 1 9 8 6 , $mn. 27

1 2 . F a c t o r s C o n s t r a i n i n g I n d u s t r i a l E x p a n s i o n i n Z i m b a b w e , 33 1 9 8 1 - 8 7 .

1 3 . C o m p a r a t i v e A d v a n t a g e I n d i c a t o r s f o r F o o d s t u f f s 50 S u b - S e c t o r 1 9 8 2 d a t a .

1 4 . A g r i c u l t u r a l O u t p u t a n d M a n u f a c t u r i n g I n p u t s , 1 9 6 5 , 1 9 7 5 63 a n d 1 9 8 1 / 8 2 .

1 5 . T h e S u p p l y o f M a t e r i a l I n p u t s T o T h e A g r i c u l t u r a l S e c t o r . 64

1 6 . P u r c h a s e o f M a t e r i a l I n p u t s B y T h e A g r i c u l t u r a l S e c t o r , 6 5 1 9 8 4 .

1 7 . C o m p e t i t i v e M e a s u r e s F o r Z i m b a b w e ' s F e r t i l i z e r I n d u s t r y . 67

1 8 . I n p u t s i n t o M a n u f a c t u r i n g O b t a i n e d F r o m W i t h i n T h e M a n u f - 7 1 a c t u r i n g S e c t o r , 1 9 7 5 a n d 1 9 8 1 / 8 2 .

F I G U R E S

1. R a t i o o f M a n u f a c t u r i n g V a l u e A d d e d t o G r o s s D o m e s t i c 5 P r o d u c t 1 9 5 5 t o 1 9 8 3 .

2. M a n u f a c t u r e d V a l u e A d d e d a t F i x e d ( 1 9 8 0 ) P r i c e s , 1 9 4 8 5 t o 1 9 8 3 .

3. M a n u f a c t u r i n g V o l u m e I n d e x , 1 9 6 4 - 8 7 . 6

4. S o u r c e s o f G r o w t h o f t h e G r o s s O u t p u t o f t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r b y I n d u s t r i a l S u b - s e c t o r , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 . 1 1

5. S o u r c e s o f G r o w t h , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 , A l l M a n u f a c t u r i n g . 1 2

6. M a n u f a c t u r i n g T o T o t a l C o m m o d i t y E x p o r t s , 1 9 3 9 t o 1 9 8 3 . 1 5

7. R a t i o o f E x p o r t s T o G r o s s O u t p u t , T o t a l M a n u f a c t u r i n g , 16 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

8. S u b - S e c t o r a l C o n t r i b u t i o n T o T o t a l M a n u f a c t u r i n g E x p o r t s , 16 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

9. M a n u f a c t u r e d E x p o r t s , 1 9 8 0 t o 1 9 8 6 , $ mn. 18

1 0 . S e l f - s u f f i c i e n c y I n d e x , M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r y , 1 9 5 2 / 5 3 22 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

1 1 . M a n u f a c t u r i n g V a l u e A d d e d P e r E m p l o y e e a t F i x e d ( G r o s s 28 N a t i o n a l I n c o m e ) P r i c e s , A l l S u b - S e c t o r s .

1 2 . R a t i o o f M a n u f a c t u r e d V a l u e d A d d e d T o G r o s s O u t p u t , A l l 2 9 S u b - S e c t o r s .

1 3 . I n d e x o f I n d u s t r i a l P r o d u c t i o n , F o o d s t u f f s S u b - S e c t o r , 46 1 9 6 4 t o 1 9 8 6 .

1 4 . S o u r c e s o f G r o w t h , F o o d s t u f f s S u b - S e c t o r , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 . 46

1 5 . R a t i o o f M a n u f a c t u r e d V a l u e A d d e d F o r T h e F o o d s t u f f s S u b - S e c t o r T o M a n u f a c t u r e d V a l u e A d d e d F o r T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r a s A W h o l e , 1 9 3 8 t o 1 9 8 2 . 47

1 6 . F o o d E x p o r t s a s A P r o p o r t i o n o f T o t a l M a n u f a c t u r i n g 48 E x p o r t s .

1 7 . E x t e r n a l M a n u f a c t u r e d T r a d e i n F o o d s t u f f s i n R e l a t i o n t o G r o s s O u t p u t o f T h e F o o d s t u f f s S u b - S e c t o r , 1 9 3 8 / 3 9 t o 1 9 8 2 / 8 3 . 4 9

1 8 . I n d e x o f F o o d P r o d u c t i o n , 1 9 6 7 t o 1 9 8 2 a t F i x e d ( 1 9 8 0 a n d G N I ) P r i c e s : M e a t P r o d u c t s , F r u i t a n d V e g e t a b l e P r o c e s s i n g a n d G r a i n a n d A n i m a l F e e d s . 5 1

1 9 . T h e P e r c e n t a g e C o n t r i b u t i o n o f A g r i c u l t u r e a n d

I . I N T R O D U C T I O N

Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s e x p a n d e d o v e r a t i m e s p a n o f m o r e t h a n 60 y e a r s t o b e c o m e , i n t h e l a t e 1 9 8 0 s , o n e o f t h e m o s t a d v a n c e d a n d d i v e r s i f i e d i n S u b - S a h a r a n A f r i c a ( S S A ) . I n d e e d t h e s o p h i s t i c a t i o n o f t h e Z i m b a b w e a n e c o n o m y a n d t h e p i v o t a l p l a c e o c c u p i e d b y i t s m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y h a v e l e d t o t h e s u g g e s t i o n t h a t , w i t h f a v o u r a b l e d o m e s t i c p o l i c i e s a n d a s u p p o r t i v e e x t e r n a l e n v i r o n m e n t , Z i m b a b w e c o u l d ( p e r h a p s w i t h S o u t h A f r i c a ) b e t h e f i r s t c o u n t r y i n S S A t o j o i n t h e r a n ) c s o f t h e h a n d f u l o f N e w l y - I n d u s t r i a l i s i n g C o u n t r i e s ( N I C s ) , c u r r e n t l y c o n f i n e d t o A s i a a n d L a t i n A m e r i c a .

I m p r e s s i v e t h o u g h t h e e x p a n s i o n o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g b a s e m i g h t h a v e b e e n d o w n t o t h e p r e s e n t d a y , a g r o w i n g c o n s e n s u s i s e m e r g i n g f r o m w i t h i n t h e c o u n t r y a n d a m o n g e x t e r n a l a d v i s o r s t h a t f a r - r e a c h i n g c h a n g e s a r e n e e d e d i f t h e s e c t o r i s t o c o n t i n u e o n i t s h i s t o r i c a l p a t h o f e x p a n s i o n a n d t o p l a y a g r e a t e r r o l e i n g e n e r a t i n g j o b s a n d f o r e i g n e x c h a n g e f o r t h e t o t a l e c o n o m y ' . W h i l e s u c c e s s i n a c h i e v i n g d y n a m i c a n d e x p a n s i v e s t r u c t u r a l c h a n g e w i l l o b v i o u s l y d e p e n d u p o n t h e c h o i c e a n d c o n s i s t e n c y o f t h e o b j e c t i v e s c h o s e n a s w e l l a s a r a n g e o f b e n e f i c i a l o r , a t w o r s t , n e u t r a l e x t e r n a l f a c t o r s - s u c h a s t h e n a t u r e o f Z i m ­b a b w e ' s r e l a t i o n s h i p w i t h S o u t h A f r i c a a n d m o r e g e n e r a l l y t h e f u t u r e c o u r s e o f w o r l d t r a d e - i t w i l l a l s o b e d e p e n d e n t f u n ­d a m e n t a l l y o n a n a c c u r a t e a n a l y s i s o f p a s t a n d c o n t e m p o r a r y i n d u s t r i a l i s a t i o n . I t i s c l e a r l y c r u c i a l , f o r i n s t a n c e , t o k n o w t h e r e a s o n s f o r p a s t i n d u s t r i a l e x p a n s i o n , i n n o v a t i o n a n d s t r u c t u r a l c h a n g e , m o s t p a r t i c u l a r l y t o j u d g e t h e e f f e c t i v e n e s s a n d i m p o r t a n c e o f d i f f e r e n t p o l i c i e s a d o p t e d v i s - a - v i s o t h e r c a u s e s o f c h a n g e . O n e c a n n o t , f o r i n s t a n c e , a c h i e v e t h e d e s i r e d o b j e c t i v e o f m o r e r a p i d i n d u s t r i a l e x p a n s i o n b y c o n c e n t r a t i n g e x c l u s i v e l y o r p r e d o m i n a n t l y u p o n d o m e s t i c p r i c e i n c e n t i v e s , i n t h e h o p e o f e v e n t u a l l y s o l v i n g t h e p r o b l e m o f f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s , i f c u r r e n t f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e i s a f a r m o r e i m p o r t a n t c o n s t r a i n t t o s u c h e x p a n s i o n a n d t h i s r e m a i n s u n a d -d r e s s e d . S i m i l a r l y , o n e c a n n o t e x p e c t e x p o r t e x p a n s i o n t o t a k e p l a c e b y s u p p l y i n g m u c h - n e e d e d f o r e i g n e x c h a n g e t o p u r c h a s e i n p u t s i f e q u a l l y c r i t i c a l c o n s t r a i n t s t u r n o u t t o b e m a r k e t i g n o r a n c e , l a c k o f m a n a g e m e n t s k i l l s , h i g h t r a n s p o r t c o s t s a n d i n a d e q u a t e p l a n t m a i n t e n a n c e a n d t e c h n o l o g y .

I t i s t h e h i g h l i g h t i n g o f t h e s e f a c t o r s w h i c h p r o v i d e s t h e c o n t e x t f o r t h e p r e s e n t p a p e r o n Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y . T h e r e i s n o p a u c i t y e i t h e r o f b a s i c r a w d a t a o n t h e r e c e n t p e r f o r m a n c e o f t h e s e c t o r ^ o r o f n o r m a t i v e p o l i c y p r e s c r i ­p t i o n s p r o p o s i n g a l t e r n a t i v e ( a l b e i t d i f f e r e n t ) s t r a t e g i e s f o r t h e f u t u r e ' . T h e f o r m e r , h o w e v e r , t e n d p r e d o m i n a n t l y t o b e d e s c r i p t i v e a n d t h e r e f o r e t o t h r o w l i m i t e d l i g h t o n p o l i c y i s s u e s , w h i l e m a n y o f t h e p o l i c y p r o p o s a l s t h e m s e l v e s , a s a r e s u l t , t e n d t o b e b a s e d m o r e o n a p r i o r i a s s u m p t i o n s t o a c h i e v e w h a t a r e s e e n a s d e s i r a b l e o b j e c t i v e s t h a n t o b e r o o t e d i n t h e e v i d e n c e o f Z i m b a b w e ' s e c o n o m y i n g e n e r a l o r o f t h e p r a c t i c a l w o r k i n g s o f i t s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n p a r t i c u l a r . I n c o n t r a s t , t h e o b j e c t i v e h e r e i s t o a t t e m p t t o e x p l a i n b o t h w h y a n d how

m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y d e v e l o p e d i n Z i m b a b w e d o w n t o t h e p r e s e n t t i m e ( d e v o t i n g a s l i t t l e s p a c e a s p o s s i b l e t o s i m p l e d e s c r i p t i o n ) a n d t o i s o l a t e a n d e v a l u a t e t h e i m p o r t a n c e o f t h e d i f f e r e n t c o n s t r a i n t s , o p p o r t u n i t i e s , p o l i c i e s a n d p r a c t i c e s w h i c h t h e s e c t o r f a c e s . T h i s a n a l y s i s s h o u l d p r o v i d e a c r u c i a l i n g r e d i e n t t o t h e s e c o n d c a s e - s t u d y p a p e r o n Z i m b a b w e w h i c h w i l l o u t l i n e t h e r o o m f o r m a n o e u v r e f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e y e a r s a h e a d .

T h e r e s t o f t h e p a p e r w i l l b e d i v i d e d i n t o f i v e p a r t s . P a r t I I g i v e s a n o v e r v i e w o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w h i c h w i l l p r o v i d e t h e g e n e r a l f r a m e w o r l i f o r m o r e s p e c i f i c a n a l y s i s i n t h e f o l l o w i n g t h r e e p a r t s . F i r s t , t h e f a c t o r s i n p r e s e n t - d a y Z i m b a b w e t h a t d e t e r m i n e s u c c e s s a n d f a i l u r e b e t w e e n d i f f e r e n t i n d u s t r i a l f i r m s w i l l b e a n a l y s e d ; s e c o n d , t h e f o o d s t u f f s s u b -s e c t o r w i l l b e e x a m i n e d a n d , f i n a l l y , t h e l i n k s b e t w e e n t h e m a n u f a c t u r i n g a n d a g r i c u l t u r a l s e c t o r s w i l l b e a n a l y s e d " . T h e f i f t h p a r t w i l l b r i e f l y d r a w t h e v a r i o u s t h r e a d s o f t h e d i s c u s ­s i o n t o g e t h e r t o f o r m a n o v e r a l l a s s e s s m e n t o f t h e e v o l u t i o n a n d p r e s e n t s t a t u s o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r .

I I . O V E R V I E W OF T H E M A N U F A C T U R I N G S E C T O R

2. 1 C u r r e n t S t a t u s

A l t h o u g h t h e o r i g i n s o f m a n u f a c t u r i n g i n p r e s e n t - d a y Z i m b a b w e c a n b e t r a c e d b a c k t o t h e e a r l y y e a r s o f t h i s c e n t u r y , i t w a s i n t h e 1 9 3 0 s t h a t b o t h a s i g n i f i c a n t m a n u f a c t u r i n g s e c t o r c o u l d b e i d e n t i f i e d a n d s u b - s e c t o r a l d i v e r s i f i c a t i o n b e c a m e i m p o r t a n t . I n 1 9 3 8 , w h e n t h e f i r s t i n d u s t r i a l c e n s u s w a s t a k e n , n o t o n l y h a d t h e i r o n a n d s t e e l f o u n d r i e s a n d m i l l s b e e n b u i l t a n d t h e R h o d e s i a n I r o n a n d S t e e l C o r p o r a t i o n e s t a b l i s h e d ' , b u t t h e c o u n t r y w a s e x p o r t i n g g o o d s m a n u f a c t u r e d i n e a c h o f t h e I n t e r n a t i o n a l S t a n d a r d I n d u s t r i a l C l a s s i f i c a t i o n ( I S I C ) s u b -s e c t o r s ^ .

B y t h i s t i m e - 50 y e a r s a g o - Z i m b a b w e ' s ' m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w a s a l r e a d y r e s p o n s i b l e f o r 1 0 % o f G r o s s D o m e s t i c P r o d u c t -( G D P ) , i t e m p l o y e d 7% o f t h e f o r m a l s e c t o r l a b o u r f o r c e a n d a c c o u n t e d f o r 8% o f t o t a l e x p o r t e a r n i n g s . T o p u t t h i s i n t o a c o n t e m p o r a r y p e r s p e c t i v e , t h e m o s t r e c e n t d a t a f o r S u b - S a h a r a n A f r i c a s h o w s t h a t b y 1 9 8 4 i n a t l e a s t 7 0 % o f c o u n t r i e s , t h e r a t i o o f M a n u f a c t u r e d V a l u e A d d e d (MVA) t o GDP w a s l e s s t h a n 1 0 % , i n o v e r 5 6 % o f c o u n t r i e s m a n u f a c t u r e d e x p o r t s a c c o u n t e d f o r l e s s t h a n 1 0 % o f t o t a l n a t i o n a l e x p o r t s a n d i n o v e r 4 0 % o f c o u n t r i e s f e w e r t h a n 1 0 % o f e m p l o y e e s w e r e w o r k i n g i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r ^ . W h a t t h e s e c o m p a r i s o n s h i g h l i g h t i s t h a t a n a s s e s s m . e n t o f Z i m b a b w e ' s c o n t e m p o r a r y i n d u s t r i a l s t a t u s n e e d s t o b e p l a c e d f i r m l y w i t h i n t h e c o n t e x t o f a n e x t r e m e l y l o n g h i s t o r y .

T h e c u r r e n t s t a t u s o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a n d i t s i m p o r t a n c e t o t h e o v e r a l l e c o n o m y c a n b e s e e n f r o m t h e

f o l l o w i n g s u m m a r y d a t a . B y 1 9 8 5 / 8 6 t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w a s r e s p o n s i b l e f o r j u s t o v e r 2 5 % o f GDP, w i t h n e t o u t p u t v a l u e d a t o v e r $ 2 . 5 b i l l i o n ^ ( U S $ 1 . 5 b i l l i o n ) . I t w a s t h e s e c o n d l a r g e s t m o d e r n e m p l o y m e n t s e c t o r , e m p l o y i n g s o m e 1 6 0 , 0 0 0 p e o p l e , 1 6 % o f t h e f o r m a l s e c t o r l a b o u r f o r c e . I n 1 9 8 5 , t h e e x p o r t s o f m a n u f a c ­t u r e d p r o d u c t s t o t a l l e d $ 7 2 6 m i l l i o n ( U S S 4 5 0 m i l l i o n ) , a l m o s t 5 0 % o f d o m e s t i c e x p o r t s , f a l l i n g , h o w e v e r , t o $ 3 9 2 m i l l i o n ( U S $ 2 4 5 m i l l i o n ) , 2 5 % o f t h e t o t a l , i f e x p o r t s o f c o t t o n l i n t a n d f e r r o ­a l l o y s a r e e x c l u d e d ' " . O v e r t h e t w o y e a r p e r i o d , 1 9 8 3 - 8 4 , 1 8 % o f t o t a l g r o s s f i x e d i n v e s t m e n t o r i g i n a t e d i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , v a l u e d a t $ 2 1 5 m i l l i o n f o r e a c h y e a r .

T h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i t s e l f c o n s i s t s o f s o m e 1 , 2 6 0 s e p a r a t e u n i t s p r o d u c i n g p r o b a b l y o v e r 7 , 0 0 0 d i f f e r e n t p r o d u c t s . F i f t y p e r c e n t o f a l l m a n u f a c t u r i n g t a l c e s p l a c e i n t h e c a p i t a l , H a r a r e , w i t h a l m o s t h a l f o f t h e r e m a i n d e r o f p r o d u c t i o n s i t u a t e d i n t h e s e c o n d l a r g e s t c i t y , B u l a w a y o . T a b l e 1 p r o v i d e s r e c e n t c o m p r e h e n s i v e d a t a o n t h e s u b - s e c t o r a l b r e a k d o w n o f t h e s e c t o r . A l t h o u g h t h e i m p o r t a n c e o f e a c h s u b - s e c t o r v a r i e s t o s o m e e x t e n t i n t e r m s o f d i f f e r e n t c h a r a c t e r i s t i c s , t h e o v e r a l l d o m i n a n c e o f

T a b l e 1

C h a r a c t e r i s t i c s o f M a n u f a c t u r i n g b y S u b - S e c t c r . 1 9 8 2 / 9 3 •

S u b - * ' P e r c e n t a g e C o n t r i b u t i o n s e c t o r a l N u m b e r G r o s s V a l u e N u m b e r C a p i t a l E x p o r t s E x p o r t s D v i s i o n o f O u t p u t A d d e d o f S t o c k B r o a d N a r r o w

U n i t s E m p l o y e e s D e f n . + D e f n . + ( 1 ) ( 2 ) ( 3 ) ( 4 ) ( 5 ) ( 5 ) ( 7 ) ( B )

1 11 26 16 16 15 10 19 2 4 10 7 8 9 1 2 3 5 9 S 12 10 22 7 4 11 5 8 12 3 3 5 5 7 3 3 7 2 3 5 6 8 5 6 E 5 1 2 7 9 13 12 8 14 5 9 8 4 3 4 4 7 2 3 9 3 0 2 0 2 1 23 32 48 37

10 3 4 4 3 2 1 2 11 7 1 1 1 2 1 4 8

T c t a l ' 3 , 2 5 7 3 , 2 9 3 . 8 1 , 1 6 6 . 2 1 7 2 . 3 3 , 7 5 6 . 3 3 3 3 . 9 1 7 4 . 6 ; A c t u a 1 s )

N o t e s : * u n i t s f o r A c t u a l s : C o l u m n ( 2 ) , u n i t s ; ( 3 ) , $ m n s ; ( 4 ) , $ m n s ; ( 5 ) , OOOs; ( 6 ) , $ m n s ; ( 7 ) $ m n s ; ( 8 ) , $ n i n s .

+ B r o a d d e f i n i t i o n i n c l u d e s e x p o r t s o f c o t t o n l i n t & f e r r o - a l l o y s T h e S u b - s e c t o r a l c l a s s i f i c a t i o n i s l i s t e d i n N o t e 5.

S c u r c e : C e n s u s o f P r o d u c t i o n , 1 9 8 2 / 8 3 a n d 1 9 8 3 / 8 4 ; S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e , 1 9 8 2 a n d 1 9 8 3 a n d UNI DO( ( 1 9 8 6 b : 6 4 ) .

s u b - s e c t o r ( 9 ) , M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s , i s c l e a r . A d d i t i o n ­a l l y , T a b l e 1 i n d i c a t e s t h a t o v e r 5 0 % o f a l l m a n u f a c t u r i n g g r o s s o u t p u t , v a l u e a d d e d , e m p l o y m e n t , c a p i t a l s t o c k a n d e x p o r t s o r i g i n a t e s i n j u s t t h r e e s u b - s e c t o r s : F o o d s t u f f s ( 1 ) , C h e m i c a l s ( 7 ) a n d M e t a l P r o d u c t s { 9 ) 1 ' .

R e v e a l i n g t h e c u r r e n t c o n t r i b u t i o n o f m a n u f a c t u r i n g t o t h e w i d e r e c o n o m y a n d e x a m i n i n g i t s m a j o r s u b - s e c t o r a l c h a r a c t e r i s ­t i c s r e m a i n o n l y o f l i m i t e d u s e t o p o l i c y d e b a t e s b e c a u s e t h e y e x p l a i n l i t t l e o f t h e e v o l u t i o n o f t h e s e c t o r , i t s l i n k s w i t h t h e r e s t o f t h e e c o n o m y a n d i t s p r e s e n t s t r e n g t h s a n d w e a k n e s s e s . A s t a r t t o a b e t t e r u n d e r s t a n d i n g o f t h e s e i s s u e s c a n b e g l e a n e d f r o m e x a m i n i n g t h e o v e r a l l p e r f o r m a n c e o f t h e s e c t o r o v e r t i m e .

2.2 S t r u c t u r a l C h a n g e a n d L o n g - t e r m E x p a n s i o n

I n p l a c i n g t h e e v o l u t i o n o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n h i s t o r i c a l p e r s p e c t i v e , t h e m o s t i m p o r t a n t f a c t o r t o r e c o r d i s t h a t s u b s t a n t i a l a n d a l m o s t u n i n t e r r u p t e d e x p a n s i o n o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s t a k e n p l a c e i n t h e 5 0 y e a r s s i n c e 1 9 3 8 1 2 .

N o t o n l y h a s r a p i d m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n b e e n a c h i e v e d b u t t h e s e c t o r h a s p l a y e d a n i n c r e a s i n g l y i m p o r t a n t r o l e i n t h e o v e r a l l e c o n o m y . I n r e a l t e r m s , m a n u f a c t u r e d v a l u e a d d e d (MVA) d o u b l e d i n t h e s i x y e a r p e r i o d 1 9 3 8 t o 1 9 4 4 , d o u b l e d a g a i n i n t h e f o u r y e a r s t o 1 9 4 8 a n d d o u b l e d y e t a g a i n i n t h e s e v e n y e a r p e r i o d t o 1 9 5 5 . B y t h i s t i m e t h e MVA/GDP r a t i o h a d r i s e n t o 1 5 % , u p f r o m t h e 1 0 % l e v e l a c h i e v e d i n 1 9 3 8 ( t h e y e a r w h e n r e l i a b l e d a t a w a s f i r s t c o l l e c t e d ) . F i g u r e s 1 , 2 a n d 3 s h o w t h e s t e a d y e x p a n ­s i o n a c h i e v e d o v e r t h e p a s t 3 5 t o 4 0 y e a r s , w i t h t h e e x c e p t i o n o f a s h o r t p e r i o d i n t h e m i d t o l a t e 1 9 7 0 s w h e n b o t h r e a l MVA a n d t h e MVA/GDP r a t i o f e l l a n d , m o r e r e c e n t l y i n t h e p e r i o d 1 9 8 2 - 8 4 w h e n t h e v o l u m e o f p r o d u c t i o n c o n t r a c t e d . T h e m o s t m a r k e d e x p a n s i o n - i n t e r m s o f b o t h r e a l i n c r e a s e s i n v a l u e a d d e d a n d i n t h e c o n t r i b u t i o n o f MVA t o GDP - o c c u r r e d d u r i n g t h e f i r s t f u l l n i n e y e a r s o f t h e U n i l a t e r a l D e c l a r a t i o n o f I n d e p e n d e n c e ( U D I ) p e r i o d ( 1 9 6 6 t o 1 9 7 5 ) a n d t h e f i r s t f e w y e a r s o f t h e I n d e p e n d e n c e p e r i o d .

N o t s u r p r i s i n g l y , m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n h a s b e e n p a r a l ­l e l e d b y a s t e a d y i n c r e a s e i n e m p l o y m e n t i n t h e s e c t o r . T o t a l m a n u f a c t u r i n g e m p l o y m e n t , w h i c h s t o o d a t 1 7 , 5 0 0 i n 1 9 3 8 , d o u b l e d t o 3 5 , 0 0 0 b y 1 9 4 6 a n d d o u b l e d a g a i n t o 7 0 , 0 0 0 b y 1 9 5 3 . T h e r e ­a f t e r i t r o s e p r o g r e s s i v e l y t o r e a c h s o m e 1 7 0 , 0 0 0 b y t h e m i d -1 9 8 0 s , w i t h t h e m o s t r a p i d e x p a n s i o n o c c u r r i n g i n t h e t e n y e a r p e r i o d t o 1 9 7 4 - 7 5 . A s a p r o p o r t i o n o f t o t a l f o r m a l s e c t o r e m p l o y m e n t , m a n u f a c t u r i n g e m p l o y m e n t s t o o d a t 1 2 % i n 1 9 5 4 / 5 5 b u t f e l l t o 1 0 . 5 % ' b y 1 9 6 4 / 6 5 ; i t t h e n r o s e s t e a d i l y t o r e a c h 1 6 % o f t o t a l f o r m a l s e c t o r e m p l o y m e n t b y t h e m i d - 1 9 8 0 s .

F i g u r e 1. R a t i o of M a n u t a c t u r i n g V a l u e Added t o GDP. 1953 t o 1983.

1 4 -

1 3 -

1 2 -

I 1 -

1 0 - | — i 1 — I — I — I 1—I 1—I 1—[ 1 — ; 1—I 1—I 1—I 1 — i — 1 1—1 I I \ 5 5 5 6 5 7 6 6 5 9 6 0 61 6 2 6 3 6 4 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 71 7 2 7 3 7 4 7 5 7 6 7 7 7 8 7 9 8 0 81 8 2 B 3

F i g u r e 2. M a n u f a c t u r e d V a l u e Added a t F i x e d (1980) P r i c e s , 1 9 4 8 - 8 3 .

9 0 0 -1 • — a

4 8 4 9 5 0 5 1 5 2 5 3 5 4 5 5 5 6 5 7 6 8 5 9 6 0 6 1 6 2 6 3 6 4 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 7 1 7 2 7 3 7 4 7 5 7 6 7 7 7 8 7 9 8 0 8 1 8 2 8 3

T i m e p e r i o d i n Y c o r r

S:-rce f o r F i g u r e s 1&2: Zimbabwe, N a t i o n a l Income and E x p e n d i t u r e R e p o r t The Census o f P r o d u c t i o n , 1962,1967,1979/80,1983/84,CSO, H a r a r e and

X r i r i ^ l v D i g e s t o f S t a t i s t i c s , v a r i o u s y e a r s

F i g u r e 3. M a n u f a c t u r i n g Volume I n d e x , 1964 t o 1987. 120 •

I I s

- 1 — I — I — I — I — I — I — 1 — I — 1 — r — I — I — 1 — I — r 64 6 5 6 6 6 7 68 6 9 7 0 71 7 2 73 74 75 76 77 7 S 7 9 8 D 8 1 62 83 84 8 5 8 6 8 7

S o u r c e : D i g e s t o f S t a t i s t i c s ( M o n t h l y and Q u a r t e r l y ) v a r i o u s y e a r s .

N o t e : 1987 f i g u r e s b a s e d on a u t h o r ' s e s t i m a t e b a s e d on J a n u a r y -A u g u s t d a t a and f o r e c a s t s by t h e CZI and t h e S t a n d a r d C h a r t e r e d Bank o f Zimbabwe.

T h e s t r u c t u r e a n d o w n e r s h i p o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r ­i n g s e c t o r h a s a n i m p o r t a n t b e a r i n g u p o n b o t h i t s o r i g i n s a n d i t s e v o l u t i o n a n d t h u s n e e d s t o b e h i g h l i g h t e d h e r e . A l t h o u g h Z i m b a b w e i s a n A f r i c a n c o u n t r y , n e i t h e r d e c i s i o n s r e l a t e d t o t h e e s t a b l i s h m e n t o f t h e c o u n t r y ' s m a n u f a c t u r i n g b a s e n o r t o i t s e x p a n s i o n owe v e r y m u c h t o t h e i n d i g e n o u s b l a c k p e o p l e o f t h e c o u n t r y . M a n u f a c t u r i n g h a s a l w a y s b e e n l a r g e l y o w n e d , m a n a g e d a n d o p e r a t e d b y s k i l l e d p e r s o n n e l f r o m e i t h e r t h e s e t t l e r w h i t e c o m m u n i t y o r e l s e o w n e d b y f o r e i g n c a p i t a l i n t e r e s t s w h i c h m a d e u s e o f t h e s e s e t t l e r s k i l l s . T h e l o c a l b l a c k p o p u l a t i o n w a s u s e d p r e d o m i n a n t l y a s u n s k i l l e d l a b o u r i n m a n u f a c t u r i n g u p t o t h e 1 9 5 0 s . T h e r e a f t e r s o m e o p e n i n g s w e r e made f o r b l a c k s t o a c q u i r e s k i l l s , a l t h o u g h t h e s e s k i l l s w e r e s c a r c e l y r e f l e c t e d i n w a g e l e v e l s , s t a t u s o r a b i l i t y t o a c h i e v e u n i m p e d e d u p w a r d j o b m o b i l ­i t y u n t i l I n d e p e n d e n c e ' 3 . T h e 1 9 8 1 N a t i o n a l M a n p o w e r S u r v e y r e c o r d e d t h a t w i t h i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , o f a l l P r o f e s s i o n a l T e c h n i c a l a n d R e l a t e d p e r s o n n e l i n e m p l o y m e n t , o n l y 3 6 % w e r e b l a c k , a n d o f a l l M a n a g e r i a l a n d A d m i n i s t r a t i v e p e r s o n ­n e l , o n l y 2 4 % w e r e b l a c k . A s t h e p r o p o r t i o n o f b l a c k p e r s o n n e l i n t h e e n t i r e e c o n o m y w a s 4 9 % a n d 2 1 % r e s p e c t i v e l y , i t i s a p ­p a r e n t t h a t d i s c r i m i n a t i o n i n s e n i o r p o s t s w a s h i g h e r f o r m a n u -

f a c t u r i n g (GOZ 1 9 8 3 ) . T h e d i s p r o p o r t i o n a t e a c c e s s o f b l a c k Z i m b a b w e a n s t o t h e s e s e n i o r p o s t s i s d r a m a t i c a l l y s e e n w h e n o n e c o m p a r e s t h e s e f i g u r e s w i t h t h e r e s p e c t i v e p o p u l a t i o n d i s t r i b u ­t i o n : i n t h e e a r l y 1 9 8 0 s l e s s t h a n 3 % o f Z i m b a b w e ' s t o t a l p o p u l a ­t i o n w a s w h i t e , o v e r 9 6 % w a s b l a c k .

F o r d e c a d e s , b l a c k e n t r e p r e n e u r s w e r e i n p r a c t i c e b a r r e d f r o m e s t a b l i s h i n g m a n u f a c t u r i n g e n t e r p r i s e s o u t s i d e t h e i n f o r m a l s e c t o r a n d b e c a u s e o f b o t h r a c i a l r e s i d e n t i a l d i s c r i m i n a t i o n a n d h a r s h l a w s r e s t r i c t i n g t h e m o v e m e n t o f b l a c k s i n u r b a n a r e a s , t h e s m a l l - s c a l e i n f o r m a l m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n Z i m b a b w e h a s b e e n f a r l e s s d e v e l o p e d t h a n i n m a n y o t h e r A f r i c a n c o u n t r i e s . A d d i ­t i o n a l i n d i r e c t b a r r i e r s o p e r a t e d i n t h e f a c t t h a t s o m e o u t l e t s f o r b l a c k e n t r e p r e n e u r s w e r e p r o v i d e d i n t h e f i e l d s o f c o m m e r c e -o p e r a t i n g b u s e s , r u n n i n g s t o r e s a n d p r o v i d i n g g o o d s t r a n s p o r t -

a n d a s s u b s t a n t i a l p r o f i t s ( a l b e i t o n l y f o r a f e w ) c o u l d b e e a r n e d i n t h e s e b u s i n e s s e s , t h e y t e n d e d t o a t t r a c t t h e m o r e s u c c e s s f u l b l a c k e n t r e p r e n e u r s . T h e f a c t t h a t b l a c k b u s i n e s s m e n w e r e a b l e t o f i n a n c e t h e p u r c h a s e o f f l e e t s o f b u s e s a n d t h e c o n s t r u c t i o n o f s u b s t a n t i a l r e t a i l o u t l e t s d u r i n g t h e c o l o n i a l p e r i o d i n d i c a t e s t h a t i t w a s n o t t h e s h o r t a g e o f c a p i t a l w h i c h p r o v i d e d a n i n s u p e r a b l e b a r r i e r t o t h e e s t a b l i s h m e n t o f b l a c k m a n u f a c t u r i n g e n t e r p r i s e s . T h e e f f e c t o f t h e s e d i f f e r e n t i n ­f l u e n c e s w a s t h a t b y I n d e p e n d e n c e s c a r c e l y a d o z e n b l a c k e n t r e ­p r e n e u r s r a n t h e i r o w n o f f i c i a l l y - r e c o g n i s e d m a n u f a c t u r i n g e n t e r p r i s e s o u t o f a t o t a l o f 1 , 3 0 0 m a n u f a c t u r i n g u n i t s ' ' ' . S i n c e t h e r e m o v a l o f o v e r t r a c i a l d i s c r i m i n a t i o n a n d a l l r a c i a l l a w s i n 1 9 7 9 / 8 0 , s c o r e s o f Z i m b a b w e a n b l a c k s h a v e b e e n p r o m o t e d t o s e n i o r p o s t s a n d s h o w n t h e m s e l v e s w e l l a b l e t o c o m p e t e w i t h t h e i r w h i t e c o m p a t r i o t s . A t t h e m o s t s e n i o r l e v e l t h i s i s s h o w n c l e a r l y b y t h e m a n n e r i n w h i c h m a n y h a v e a d v a n c e d t o t o p e x e c u t i v e p o s i t i o n s i n t h e c o u n t r y ' s l e a d i n g c o m p a n i e s a n d c o r p o r a t i o n s ' ' .

O f f i c i a l s t a t i s t i c s a n d e s t i m a t e s s u g g e s t t h a t i n 1 9 8 2 , o u t o f a t o t a l c a p i t a l s t o c k o f s o m e $ 3 , 7 5 6 mn i n m a n u f a c t u r i n g , $ 2 , 2 5 0 mn ( 8 5 % ) w a s o w n e d b y p r i v a t e c o m p a n i e s , $ 5 2 5 mn ( 1 4 % ) b y c e n t r a l g o v e r n m e n t o r p a r a - s t a t a l c o m p a n i e s a n d t h e r e m a i n i n g $ 3 7 mn ( l e s s t h a n 1%) b y u n i n c o r p o r a t e d p r i v a t e e n t e r p r i s e . W i t h f o r e i g n c o m p a n i e s r e s p o n s i b l e f o r t h e o w n e r s h i p o f s o m e 4 8 % o f t h e t o t a l a s s e t s o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , t h e y a c c o u n t e d f o r a b o u t 8 0 % o f t h e t o t a l c a p i t a l o f p r i v a t e m a n u f a c t u r i n g c o m p ­a n i e s ' ^ . H o w e v e r s i n c e t h e n - a n d i n q u i t e t h e r e v e r s e p a t t e r n o f w h a t h a s b e e n h a p p e n i n g i n m a n y o t h e r A f r i c a n c o u n t r i e s i n t h e l a s t f e w y e a r s - t h e s t a t e h a s e i t h e r d i r e c t l y o r i n d i r e c t l y b e e n a c q u i r i n g e i t h e r m a j o r i t y o r p a r t - o w n e r s h i p i n i n c r e a s i n g n u m b e r s o f k e y m a n u f a c t u r i n g c o n c e r n s , t h e l a t e s t o f w h i c h i s i n t h e D e l t a C o r p o r a t i o n , t h e l a r g e s t c o n g l o m e r a t e i n t h e c o u n t r y , w i t h a n e t a s s e t v a l u e i n N o v e m b e r 1 9 8 7 o f $ 1 7 3 m n ' .

W h i l s t e x p a n s i o n o f t h e i n d u s t r i a l b a s e o f a c o u n t r y i s c o m m o n l y t a k e n t o b e a n i n d i c a t o r o f d e v e l o p m e n t , i t d o e s n ' t n e c e s s a r i l y f o l l o w t h a t a l l i n d u s t r i a l g r o w t h i s b e n e f i c i a l n o r t h a t p a s t i n d u s t r i a l e x p a n s i o n i s a n i n d i c a t o r t h a t a l l i s w e l l w i t h t h e s e c t o r a n d t h a t f u t u r e e x p a n s i o n i s t h e r e b y a s s u r e d . A t t h e e x t r e m e , i f t h e p r i c e o f g o o d s m a n u f a c t u r e d d o m e s t i c a l l y i s h i g h e r t h a n p o t e n t i a l i m p o r t s , e x p a n d e d m a n u f a c t u r i n g w o u l d

i n v o l v e a n i n c r e a s i n g n e t l o s s o f f o r e i g n e x c h a n g e t o t h e e c o n o m y ; o r , a g a i n , i f t h e c o s t s o f i n p u t s n e e d e d t o p r o d u c e t h e g o o d s e x c e e d t h e s e l l i n g p r i c e t h e n p r o d u c t i o n w i l l b e t a k i n g p l a c e w i t h n e g a t i v e v a l u e a d d e d . B u t t h e s e e x t r e m e s d o n o t h a v e t o b e r e a c h e d f o r a j u d g e m e n t t o b e m a d e a b o u t t h e s t r e n g t h o f a c o u n t r y ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . W h i l e e m p l o y m e n t c r e a t i o n i s c l e a r l y a n i m p o r t a n t f a c t o r i n j u d g i n g t h e c o n t r i b u t i o n o f m a n u f a c t u r i n g t o t h e w h o l e e c o n o m y , i t s o v e r a l l e f f e c t a n d i m p a c t o n t h e w i d e r e c o n o m y i s c l e a r l y o f f u n d a m e n t a l s i g ­n i f i c a n c e . I n t h i s r e g a r d i t i s i m p o r t a n t t o a n a l y s e t h e c o m p e t i t i v e n e s s o f t h e s e c t o r a n d i t s i m p a c t o n e a r n i n g a n d s p e n d i n g t h e c o u n t r y ' s s c a r c e f o r e i g n e x c h a n g e . E x a m i n i n g t h e s e f a c t o r s n o t o n l y p r o v i d e s a d e e p e r u n d e r s t a n d i n g o f t h e d y n a m i c s o f t h e s e c t o r , w i t h i t s u n d e r l y i n g s t r e n g t h s a n d w e a k n e s s e s , b u t a l s o e q u i p s o n e t o a s s e s s b e t t e r i t s f u t u r e p r o s p e c t s . I t i s i n t h i s c o n t e x t t h a t we s h a l l n o w m o v e o n t o e x a m i n e a n u m b e r o f l o n g t e r m t r e n d s i n c l u d i n g t h e s o u r c e s o f g r o w t h , t h e i n t e r ­n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s o f t h e s e c t o r a n d i t s o v e r a l l f o r e i g n e x c h a n g e p o s i t i o n .

2 .3 S o u r c e s o f I n d u s t r i a l G r o w t h

F o l l o w i n g L e w i s a n d S o l i g o ( 1 9 6 5 ) , L e w i s ' ( 1 9 7 1 ) a n d C h e n e r y ( 1 9 6 0 a n d 1 9 8 6 ) , t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h o f Z i m b a b w e ' s m a n u ­f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e 30 y e a r p e r i o d 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 h a v e b e e n c a l c u l a t e d a n d d e c o m p o s e d i n t o t h e i r t h r e e c o n s t i t u e n t e l e m e n t s -i m p o r t s u b s t i t u t i o n , d o m e s t i c d e m a n d a n d e x p o r t g r o w t h . ' = T h e

r e s u l t s f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e a r e s h o w n p i c t o r i a l l y i n F i g u r e s 4 a n d 5 a n d T a b l e 2 ' ' . T h e y r e v e a l s o m e i n t e r e s t i n g r e s u l t s .

O f t h e t o t a l g r o w t h i n g r o s s o u t p u t o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e p e r i o d 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 , m o s t ( o v e r 2 5 % ) w a s a t t r i ­b u t a b l e t o t h e F o o d s t u f f s s u b - s e c t o r ( 1 ) , w i t h t h e f i r s t f o u r s u b - s e c t o r s ( f o o d s t u f f s , b e v e r a g e s a n d t o b a c c o , t e x t i l e s a n d c l o t h i n g ) , t h e m o r e c o n s u m e r - o r i e n t e d s u b - s e c t o r s , a c c o u n t i n g f o r a n a l m o s t c o n s i s t e n t 4 8 - 4 9 % o f t o t a l o u t p u t g r o w t h . W h a t d i s t i n g u i s h e s Z i m b a b w e ' s r e c o r d o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h f r o m s o m a n y o t h e r S S A c o u n t r i e s , h o w e v e r , i s t h e c o n s i s t e n t l y h i g h p r o p o r t i o n o f t o t a l g r o w t h o r i g i n a t i n g i n t h e i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l g o o d s s u b - s e c t o r s . S u b - s e c t o r 9, m e t a l s a n d m e t a l p r o d u c t s , w a s n o t o n l y t h e o n e c o n t r i b u t i n g m o s t t o o v e r a l l g r o w t h , a f t e r f o o d s t u f f s , b u t i n t h e U D I p e r i o d ( 1 9 6 5 - 7 9 ) i t s r a t e o f g r o w t h e x c e e d e d t h a t a c h i e v e d b y t h e f o o d s t u f f s s u b -s e c t o r . A d d i t i o n a l l y , t h e i m p o r t a n c e o f s u b - s e c t o r 7, c h e m i c a l s a n d p h a r m a c e u t i c a l s s h o u l d b e n o t e d . I n a l l , s u b - s e c t o r s 3,7 a n d 9 c o n s i s t e n t l y c o n t r i b u t e d b e t w e e n 5 7 % a n d 6 0 % t o t o t a l m a n u ­f a c t u r i n g o u t p u t g r o w t h t h r o u g h o u t t h e 30 y e a r p e r i o d .

T a b l e 2 O r i g i n o f Growth i n G r o s s O u t p u t by S u b - s e c t o r

1952/53-82/83;1952/53-1945/65; 1964/65-1978/79 and 1978/79-82/83

P e r c e n t a g e c o n t r i b u t i o n o f t o t a l g r o w t h f r o m e a c h s - s e c t o r

Sub-s e c t o r 1952/53-82/83 1952/53-64/65 1964/65-78/79 1978/79-82/83

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11

25.1 9.3 9.2 5.9 2.9 5.2

15.0 2.8

20.1 3.4 1.1

23.4 8.7 7.9 6.8 2.6 6.2

16.7 0.6

18.2 8.7 0.4

23.1 7.2

12.5 5.4 2.7 4.6

13.6 2.7

26.0 1.1 1.2

26.7 10.8 7.2 6.0 3.2 5.4

15.7 3.1

16.6 4.1 1.1

T o t a l 100.0 100.0 100.0 100.0

S o u r c e : As F i g u r e 4.

W i t h F i g u r e s 4 a n d 5, we b e g i n t o a n a l y s e t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , d i s - a g g r e g a t e d i n t o i m p o r t s u b s t i t u t i o n , e x p o r t g r o w t h a n d d o m e s t i c d e m a n d . T h e l e f t - h a n d p a r t o f F i g u r e 4 r e c o r d s t h e b r e a k d o w n o f g r o w t h f r o m 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 . T h e m a j o r s o u r c e o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h t h r o u g h o u t t h e p a s t 3 0 y e a r s ( a c c o u n t i n g f o r 5 2 % o f t h e c h a n g e i n o u t p u t ) i s d e r i v e d f r o m i m p o r t s u b s t i t u t i o n , w i t h d o m e s t i c d e m a n d a c c o u n t i n g f o r 4 8 % a n d e x p o r t g r o w t h t r a i l i n g a t 4 . 5 % . T h e o v e r a l l p e r f o r m a n c e t h u s c o n f i r m s t h e c o n v e n t i o n a l v i e w o f t h e Z i m b a b w e a n e c o n o m y - a m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w h i c h h a s b e e n c h a r a c t e r i s e d b y a c t i v e p o l i c y o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d ( u n t i l p o s t - 1 9 8 3 ) f e w p o l i c y i n i t i a t i v e s s u b s t a n t i a l l y g e a r e d t o w a r d e x p a n d i n g m a n u f a c ­t u r e d e x p o r t s . N o n e t h e l e s s , t h e r e a r e s o m e i m p o r t a n t f e a t u r e s , o b s e r v a b l e i n t h e d i f f e r e n t h i s t o r i c a l s e c t i o n s o f t h e g r a p h , w h i c h n e e d h i g h l i g h t i n g . T h e s e r e l a t e t o t h e p e r i o d o f t h e F e d e r a t i o n o f R h o d e s i a a n d N y a s a l a n d ( 1 9 5 3 t o 1 9 6 3 ) , t h e p e r i o d o f U D I ( 1 9 6 5 t o 1 9 7 9 / 8 0 ) a n d , f i n a l l y , t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d .

F i r s t , a c c o r d i n g t o t h e a s s u m p t i o n s o f t h e " s o u r c e s o f g r o w t h " a p p r o a c h , Z i m b a b w e ' s m a j o r i m p o r t s u b s t i t u t i o n t h r u s t o c c u r r e d p r i o r t o U D I , t h e p e r i o d w h e n d i r e c t c o n t r o l s w e r e i m p o s e d a n d g o v e r n m e n t p o l i c y a c t i v e l y e n c o u r a g e d i m p o r t s u b ­s t i t u t i o n i n d u s t r i a l i s a t i o n . T h e m a j o r s o u r c e o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h i n t h e U D I p e r i o d o r i g i n a t e d i n d o m e s t i c d e m a n d e x p a n s i o n ( r e s p o n s i b l e f o r t w i c e a s m u c h o f t h e o u t p u t g r o w t h d e r i v e d f r o m i m p o r t s u b s t i t u t i o n ) . T h i s i s o f i n t e r e s t n o t o n l y b e c a u s e t h e U D I p e r i o d h a s a l w a y s b e e n k n o w n a s t h e p e r i o d o f i m p o r t s u b ­s t i t u t i o n p a r e x c e l l e n c e b u t a l s o b e c a u s e , a s s h o w n i n F i g u r e s 1

i n v o l v e a n i n c r e a s i n g n e t l o s s o f f o r e i g n e x c h a n g e t o t h e e c o n o m y ; o r , a g a i n , i f t h e c o s t s o f i n p u t s n e e d e d t o p r o d u c e t h e g o o d s e x c e e d t h e s e l l i n g p r i c e t h e n p r o d u c t i o n w i l l b e t a k i n g p l a c e w i t h n e g a t i v e v a l u e a d d e d . B u t t h e s e e x t r e m e s d o n o t h a v e t o b e r e a c h e d f o r a j u d g e m e n t t o b e m a d e a b o u t t h e s t r e n g t h o f a c o u n t r y ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . W h i l e e m p l o y m e n t c r e a t i o n i s c l e a r l y a n i m p o r t a n t f a c t o r i n j u d g i n g t h e c o n t r i b u t i o n o f m a n u f a c t u r i n g t o t h e w h o l e e c o n o m y , i t s o v e r a l l e f f e c t a n d i m p a c t o n t h e w i d e r e c o n o m y i s c l e a r l y o f f u n d a m e n t a l s i g ­n i f i c a n c e . I n t h i s r e g a r d i t i s i m p o r t a n t t o a n a l y s e t h e c o m p e t i t i v e n e s s o f t h e s e c t o r a n d i t s i m p a c t o n e a r n i n g a n d s p e n d i n g t h e c o u n t r y ' s s c a r c e f o r e i g n e x c h a n g e . E x a m i n i n g t h e s e f a c t o r s n o t o n l y p r o v i d e s a d e e p e r u n d e r s t a n d i n g o f t h e d y n a m i c s o f t h e s e c t o r , w i t h i t s u n d e r l y i n g s t r e n g t h s a n d w e a k n e s s e s , b u t a l s o e q u i p s o n e t o a s s e s s b e t t e r i t s f u t u r e p r o s p e c t s . I t i s i n t h i s c o n t e x t t h a t we s h a l l n o w m o v e o n t o e x a m i n e a n u m b e r o f l o n g t e r m t r e n d s i n c l u d i n g t h e s o u r c e s o f g r o w t h , t h e i n t e r ­n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s o f t h e s e c t o r a n d i t s o v e r a l l f o r e i g n e x c h a n g e p o s i t i o n .

2.3 S o u r c e s o f I n d u s t r i a l G r o w t h

F o l l o w i n g L e w i s a n d S o l i g o ( 1 9 6 5 ) , L e w i s ( 1 9 7 1 ) a n d C h e n e r y ( 1 9 6 0 a n d 1 9 8 6 ) , t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h o f Z i m b a b w e ' s m a n u ­f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e 3 0 y e a r p e r i o d 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 h a v e b e e n c a l c u l a t e d a n d d e c o m p o s e d i n t o t h e i r t h r e e c o n s t i t u e n t e l e m e n t s -i m p o r t s u b s t i t u t i o n , d o m e s t i c d e m a n d a n d e x p o r t g r o w t h . ' ^ T h e

r e s u l t s f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e a r e s h o w n p i c t o r i a l l y i n F i g u r e s 4 a n d 5 a n d T a b l e 2 ' ^ . T h e y r e v e a l s o m e i n t e r e s t i n g r e s u l t s .

O f t h e t o t a l g r o w t h i n g r o s s o u t p u t o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e p e r i o d 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 , m o s t ( o v e r 2 5 % ) w a s a t t r i ­b u t a b l e t o t h e F o o d s t u f f s s u b - s e c t o r ( 1 ) , w i t h t h e f i r s t f o u r s u b - s e c t o r s ( f o o d s t u f f s , b e v e r a g e s a n d t o b a c c o , t e x t i l e s a n d c l o t h i n g ) , t h e m o r e c o n s u m e r - o r i e n t e d s u b - s e c t o r s , a c c o u n t i n g f o r a n a l m o s t c o n s i s t e n t 4 8 - 4 9 % o f t o t a l o u t p u t g r o w t h . W h a t d i s t i n g u i s h e s Z i m b a b w e ' s r e c o r d o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h f r o m s o m a n y o t h e r S S A c o u n t r i e s , h o w e v e r , i s t h e c o n s i s t e n t l y h i g h p r o p o r t i o n o f t o t a l g r o w t h o r i g i n a t i n g i n t h e i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l g o o d s s u b - s e c t o r s . S u b - s e c t o r 9, m e t a l s a n d m e t a l p r o d u c t s , w a s n o t o n l y t h e o n e c o n t r i b u t i n g m o s t t o o v e r a l l g r o w t h , a f t e r f o o d s t u f f s , b u t i n t h e U D I p e r i o d ( 1 9 6 5 - 7 9 ) i t s r a t e o f g r o w t h e x c e e d e d t h a t a c h i e v e d b y t h e f o o d s t u f f s s u b -s e c t o r . A d d i t i o n a l l y , t h e i m p o r t a n c e o f s u b - s e c t o r 7, c h e m i c a l s a n d p h a r m a c e u t i c a l s s h o u l d b e n o t e d . I n a l l , s u b - s e c t o r s 3,7 a n d 9 c o n s i s t e n t l y c o n t r i b u t e d b e t w e e n 5 7 % a n d 6 0 % t o t o t a l m a n u ­f a c t u r i n g o u t p u t g r o w t h t h r o u g h o u t t h e 30 y e a r p e r i o d .

T a b l e 2 O r i g i n o f Growth i n G r o s s O u t p u t bv S u b - s e c t o r

1952/53-82/83;1952/53-1945/65; 1964/65-1978/79 and 1978/79-82/83

P e r c e n t a g e c o n t r i b u t i o n o f t o t a l g r o w t h f r o m e a c h s - s e c t o r

Sub-s e c t o r 1952/53-82/83 1952/53-64/65 1964/65-78/79 1978/79-82/83

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11

25.1 9.3 9.2 5.9 2.9 5.2

15.0 2.8

20.1 3.4 1.1

23.4 8.7 7.9 6.8 2.6 6.2

16.7 0.6

18.2 8.7 0.4

23.1 7.2

12.5 5.4 2.7 4.5

13.6 2.7

25.0 1.1 1.2

26.7 10.8 7.2 6.0 3.2 5.4

15.7 3.1

16.5 4.1 1.1

T o t a l 100.0 100.0 100.0 100.0

S o u r c e : As F i g u r e 4.

W i t h F i g u r e s 4 a n d 5, we b e g i n t o a n a l y s e t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , d i s - a g g r e g a t e d i n t o i m p o r t s u b s t i t u t i o n , e x p o r t g r o w t h a n d d o m e s t i c d e m a n d . T h e l e f t - h a n d p a r t o f F i g u r e 4 r e c o r d s t h e b r e a k d o w n o f g r o w t h f r o m 1 9 5 2 t o 1 9 8 3 . T h e m a j o r s o u r c e o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h t h r o u g h o u t t h e p a s t 3 0 y e a r s ( a c c o u n t i n g f o r 5 2 % o f t h e c h a n g e i n o u t p u t ) i s d e r i v e d f r o m i m p o r t s u b s t i t u t i o n , w i t h d o m e s t i c d e m a n d a c c o u n t i n g f o r 4 8 % a n d e x p o r t g r o w t h t r a i l i n g a t 4 . 5 % . T h e o v e r a l l p e r f o r m a n c e t h u s c o n f i r m s t h e c o n v e n t i o n a l v i e w o f t h e Z i m b a b w e a n e c o n o m y - a m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w h i c h h a s b e e n c h a r a c t e r i s e d b y a c t i v e p o l i c y o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d ( u n t i l p o s t - 1 9 8 3 ) f e w p o l i c y i n i t i a t i v e s s u b s t a n t i a l l y g e a r e d t o w a r d e x p a n d i n g m a n u f a c ­t u r e d e x p o r t s . N o n e t h e l e s s , t h e r e a r e s o m e i m p o r t a n t f e a t u r e s , o b s e r v a b l e i n t h e d i f f e r e n t h i s t o r i c a l s e c t i o n s o f t h e g r a p h , w h i c h n e e d h i g h l i g h t i n g . T h e s e r e l a t e t o t h e p e r i o d o f t h e F e d e r a t i o n o f R h o d e s i a a n d N y a s a l a n d ( 1 9 5 3 t o 1 9 6 3 ) , t h e p e r i o d o f U D I ( 1 9 6 5 t o 1 9 7 9 / 8 0 ) a n d , f i n a l l y , t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d .

F i r s t , a c c o r d i n g t o t h e a s s u m p t i o n s o f t h e " s o u r c e s o f g r o w t h " a p p r o a c h , Z i m b a b w e ' s m a j o r i m p o r t s u b s t i t u t i o n t h r u s t o c c u r r e d p r i o r t o U D I , t h e p e r i o d w h e n d i r e c t c o n t r o l s w e r e i m p o s e d a n d g o v e r n m e n t p o l i c y a c t i v e l y e n c o u r a g e d i m p o r t s u b ­s t i t u t i o n i n d u s t r i a l i s a t i o n . T h e m a j o r s o u r c e o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h i n t h e U D I p e r i o d o r i g i n a t e d i n d o m e s t i c d e m a n d e x p a n s i o n ( r e s p o n s i b l e f o r t w i c e a s m u c h o f t h e o u t p u t g r o w t h d e r i v e d f r o m i m p o r t s u b s t i t u t i o n ) . T h i s i s o f i n t e r e s t n o t o n l y b e c a u s e t h e U D I p e r i o d h a s a l w a y s b e e n k n o w n a s t h e p e r i o d o f i m p o r t s u b ­s t i t u t i o n p a r e x c e l l e n c e b u t a l s o b e c a u s e , a s s h o w n i n F i g u r e s 1

a n d 2, a b o v e , t h e f i r s t t e n y e a r s o f t h e U D I e r a w e r e t h e p e r i o d o f t h e m o s t r a p i d i n c r e a s e i n r e a l v a l u e a d d e d a n d i n t h e MVA/GDP r a t i o . A s e c o n d n o t a b l e f e a t u r e i n d i c a t e d b y t h e o v e r a l l r e s u l t s - a n d o n e w h i c h , i f a n a c c u r a t e r e f l e c t i o n o f w h a t a c t u a l l y o c c u r r e d , c a s t s d o u b t , a t l e a s t i n p a r t , u p o n t h e m o r e f r e e -m a r k e t p o l i c y p r e s c r i p t i o n s f o r t h e s e c t o r - i s t h a t t h e r e i s n o m a r k e d d i f f e r e n c e i n t h e r e l a t i v e e x p o r t p e r f o r m a n c e o f t h e s e c t o r d u r i n g t h e m o r e " o p e n " F e d e r a l p e r i o d a n d t h e m o r e " c l o s e d " U D I p e r i o d . T h e r e i s , h o w e v e r , a s t r i k i n g c o n t r a s t w i t h t h e f i n a l p e r i o d w h e n t h e e x p o r t g r o w t h c o m p o n e n t o f t h e c h a n g e i n o u t p u t f e l l d r a m a t i c a l l y a t t h e s a m e t i m e a s d o m e s t i c d e m a n d a c c o u n t e d f o r i n e x c e s s o f 1 0 0 % o f t h e i n c r e a s e i n g r o s s o u t -p u t ^ " . T h i s d r o p i n e x p o r t s h a r e s o c c u r r i n g c o n c u r r e n t l y w i t h a r i s e i n t h e s h a r e a t t r i b u t e d t o d o m e s t i c d e m a n d ^ i c o n f i r m s t h e h y p o t h e s i s p r e s e n t e d i n t h e 1 9 8 6 U N I D O r e p o r t t h a t , a t l e a s t f o r n o n - t r a d i t i o n a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s , t h e r e a p p e a r s t o b e a t r a d e - o f f b e t w e e n t h e d o m e s t i c a n d e x p o r t m a r k e t s w i t h t h e e x p o r t m a r k e t s u f f e r i n g w h e n d o m e s t i c d e m a n d r i s e s ( 1 9 8 6 b : 2 6 7 - 3 0 6 ) .

T h e s e r e s u l t s d o , h o w e v e r , r a i s e t h e m o r e g e n e r a l q u e s t i o n o f t h e a c c u r a c y o f t h i s " s o u r c e s o f g r o w t h " a n a l y s i s a n d t h e e x t e n t t o w h i c h i t d o e s r e f l e c t a d e q u a t e l y t h e d y n a m i c c h a n g e s w h i c h h a v e t a k e n p l a c e w i t h i n m a n u f a c t u r i n g . I n p a r t i c u l a r , t h e a p p r o a c h a l m o s t c e r t a i n l y u n d e r e s t i m a t e s t h e e x t e n t o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n b e c a u s e i t o n l y r e g a r d s a r e d u c t i o n i n t h e i m p o r t r a t i o a s i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n t h e y e a r i n w h i c h t h e r e l e v a n t f a l l i n i m p o r t s i s r e c o r d e d ; t h e r e a f t e r t h e i m p o r t s u b s t i t u t i o n e f f e c t i s n o t e x p l i c i t l y c o n s i d e r e d a n d t h e c h a n g e i n o u t p u t i s a l l o c a t e d e i t h e r t o d o m e s t i c d e m a n d o r e x p o r t , a s a p p r o p r i a t e ^ ^ _

F i n a l l y , i t s h o u l d b e r e i t e r a t e d t h a t t h i s a s p e c t o f t h e " s o u r c e s o f g r o w t h " a n a l y s i s i s d e s i g n e d t o i n d i c a t e r e l a t i v e c h a n g e s i n t h e d i f f e r e n t c o n s t i t u e n t s o u r c e s o f o u t p u t - i t i s n o t d e s i g n e d t o r e v e a l a b s o l u t e c h a n g e . T h u s a l t h o u g h t h e r i g h t h a n d p a r t o f F i g u r e 4 r e c o r d s i m p o r t s u b s t i t u t i o n a s n e g a t i v e i n t h e p e r i o d 1 9 7 8 / 7 9 t o 1 9 8 2 / 8 3 , t h i s d o e s n o t m e a n t h a t t h e r e h a s b e e n a r e v e r s a l o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n m a n u f a c t u r i n g o v e r t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d : i t i s o n l y a r e l a t i v e f a l l w h i c h i s i n d i c a t e d . A n y o n e f a m i l i a r w i t h Z i m b a b w e a n i n d u s t r y k n o w s f u l l w e l l t h a t c o n t i n u e d i m p o r t s u b s t i t u t i o n h a s b e e n a n o t a b l e f e a t u r e o f m a n y f i r m s i n r e c e n t y e a r s , r u n n i n g n o t i n f r e q u e n t l y i n t o m i l l i o n s o f d o l l a r s o f i m p o r t s a v i n g ^ ^ .

" S o u r c e s " o f g r o w t h d a t a f o r t h e w h o l e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r o v e r t h e p a s t 30 y e a r s m a s k d i f f e r e n t p a t t e r n s o f p e r f o r m a n c e w i t h i n p a r t i c u l a r s u b - s e c t o r s o v e r d i f f e r e n t p e r i o d s o f t i m e . T a b l e s 3 a n d 4, t o g e t h e r w i t h F i g u r e 5, s u m m a r i s e t h e s u b -s e c t o r a l d a t a .

Some i n i t i a l o b s e r v a t i o n s c a n b e m a d e f r o m t h i s d a t a . T h e p a t t e r n o f g r e a t e r r e l a t i v e i m p o r t s u b s t i t u t i o n o c c u r r i n g i n t h e F e d e r a l r a t h e r t h a n U D I p e r i o d , o b s e r v e d i n t h e a g g r e g a t e d a t a , i s r e p e a t e d f o r a l l s u b - s e c t o r s ^ •> : f o r s u b - s e c t o r s { 4 ) , ( 5) , (7 ) ,-( 8 ) a n d ( 9 ) t h e d i f f e r e n c e s a r e e x t r e m e l y m a r k e d . I r . c o n t r a s t w i t h t h e F e d e r a l p e r i o d , d u r i n g U D I , t h e r e w a s a l s o a s i g n i f i c a n t f a l l i n t h e r e l a t i v e g r o w t h o f e x p o r t s f o r t h e r a j o r i t y c f

F i g u r e 4: S o u r c e s o f Growth o f t h e G r o s s O u t p u t o f t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r , b y I n d u s t r i a l S u b - s e c t o r , 1952/53 t o

1982/83.

S o u r c e : Census of P r o d u c t i o n , 1953, 1962, 1979/80 and 1983/84 -S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e , 1950-52,1965,1975,1976,1978,1979-

3, CSO. H a r a r e , 1954 t o 1985

F i g u r e 5. S o u r c e s o f Growth 1952/3 t o 1982/3, A l l M a n u f a c t u r i n g

1952/53-64/5 M o n u f o c t u r i n Q S u b — S « ; t o ™

IXS 19«4 /S -7a /9 WZA 1978/9-B2/3

S o u r c e : As f o r F i g u r e 4.

N o t e : F o r t h i s e x e r c i s e t h e i n d u s t r i a l c l a s s : f i c a t i o n of t h e d e t a i l e d t r a d e s t a t i s t i c s were n o t u s e d ; i n s t e a d t h e i n d i v i d u a l i t e m s were r e - c l a s s i f i e d t o c o n f o r m w i t h t h e i n d u s t r i a l d i v i s i o n s o f t h e Census o f P r o d u c t i o n . The p r o c e s s i n g o f i n d i v i d u a l m e t a l s was e x c l u d e d from t h e a n a l y s i s , b u t f e r r o - a l l o y s and i r o n and s t e e l p r o d u c t s were i n c l u d e d .

s u b - s e c t o r s e v e n t h o u g h t h e o v e r a l l c o n t r i b u t i u o n o f e x p o r t s t o a g g r e g a t e g r o w t h d i d n o t f a l l s u b s t a n t i a l l y . T h e h i g h r e l a t i v e r a t e s o f g r o w t h o f e x p o r t s a n d i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n t h e p r e - U D I p e r i o d t e n d s t o s u g g e s t s t h a t ( f o r t h e r e l e v a n t s u b - s e c t o r s ) i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d e x p o r t g r o w t h w e r e i n i t i a l l y c o m b i n e d a n d p e r h a p s i n t e r - r e l a t e d r a t h e r t h a n s e q u e n t i a l a c t i v i t i e s ^ ' . A d d i t i o n a l l y t h e f i g u r e s s h o w t h a t f o r t w o s u b - s e c t o r s - ( 3 ) a n d ( 9 ) - e x p o r t g r o w t h w a s a m o r e i m p o r t a n t s o u r c e o f g r o w t h d u r i n g t h e " p r o t e c t i o n i s t " U D I t h a n i n t h e " l i b e r a l " F e d e r a l p e r i o d ^ ^ . P a r t o f t h e e x p l a n a t i o n f o r t h i s l i e s i n t h e r a p i d g r o w t h a n d e x p o r t o f c o t t o n l i n t a n d f e r r o - a l l o y p r o d u c t i o n ^ ' . B u t t h i s d o e s n o t p r o v i d e a n a d e q u a t e e x p l a n a t i o n o f e i t h e r t h e m a i n ­t e n a n c e o f e x p o r t g r o w t h i n t h e F o o d s t u f f s s e c t o r o r t h e t o t a l g r o w t h o f e x p o r t s i n s u b - s e c t o r ( 9 ) - a n d t h e M e t a l s s u b - s e c t o r a l s o e x p e r i e n c e d a v e r y s i g n i f i c a n t r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d a s a s o u r c e o f g r o w t h i n t h e U D I p e r i o d . F i n a l l y i n t h e m o s t r e c e n t p e r i o d , 1 9 7 8 / 7 9 t o 1 9 8 2 / 8 3 , i n a l l s u b - s e c t o r s t h e p r e d o m i n a n t s o u r c e o f g r o w t h h a s l a i n i n t h e r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d ; t h e i m p a c t o f e x p o r t o r i m p o r t s u b s t i t u t i o n g r o w t h h a s b e e n e i t h e r m i n i m a l o r n e g a t i v e . H o w e v e r s u b - s e c t o r s ( 3 ) a n d ( 9 ) h a v e c o n t i n u e d t o e x p e r i e n c e r e l a t i v e e x p o r t g r o w t h ( e v e n i f s m a l l e r t h a n i n p r e v i o u s p e r i o d s ) w h i l e s o m e r e l a t i v e i n c r e a s e i n i m p o r t s u b s t i t u t i o n g r o w t h h a s o c c u r r e d i n s u b - s e c t o r s ( 7 ) a n d ( 8 ) .

T a b l e 3 " S o u r c e s " o f Growth i n M a n u f a c t u r i n g O u t p u t by S u b - s e c t o r

1952/53 - 1982/83 and 1952/53 - 1964/65

Sub-s e c t o r s

P e r c e n t a g e o f T o t a l g r o w t h due t o : D o m e s t i c E x p o r t I m p o r t D o m e s t i c Demand Growth Sub.

1952/53 t o 1982/83

Demand E x p o r t G rowth

I m p o r t Sub.

1952/53 t o 1964/65

1 79.50 2.52 17.98 74.10 12.61 13.28 2 88.61 0.08 11.31 78.32 11.52 10.16 3 19.66 4.95 75.39 33.20 1.13 65.67 4 41.62 1.08 57.30 13.71 18.84 67.64 5 40.48 3.45 56.06 2.94 18.29 78.77 6 45.61 0.87 53.52 45.13 7.59 47.28 7 34.56 0.71 64.73 28.99 6.40 64.60 8 69.59 2.89 27.52 0.00' 25.88 74.12 9 24.18 4.42 71.42 13.01 8.63 78.36

10 60.19 0.56 39.25 26.41 5.59 67.99 11 35.92 9.25 54.83 94.86 67.75 -52.62

b a l 48.70 3.50 51.70 36.06 10.17 53.76

N o t e : 1. A l t h o u g h t h i s i s t h e f i g u r e c a l c u l a t e d f r o m t h e raw d a t a , i t seems t o be an u n l i k e l y r e s u l t and may be due t o change i n s e c t o r a l d e f i n i t i o n s o v e r t i m e .

S o u r c e : As f o r F i g u r e 4.

A n u m b e r o f a d d i t i o n a l t r e n d s f r o m t h e s u b - s e c t o r a l d a t a s h o u l d a l s o b e n o t e d . F o r t h e F o o d s t u f f s s u b - s e c t o r , ( 1 ) , t h e

p r e d o m i n a n t s o u r c e o f g r o w t h h a s l a i n i n d o m e s t i c d e m a n d , w i t h t h e e f f e c t s o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n m i n i m a l ; t h e e x p o r t g r o w t h o f t h i s s u b - s e c t o r h a s c o n s i s t e n t l y b e e n a b o v e t h e s e c t o r a l a v e r a g e . T h e f a r l o w e r g r o w t h o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n t h e C l o t h i n g a n d F o o t w e a r s u b - s e c t o r ( 4 ) c o m p a r e d w i t h T e x t i l e s ( 3 ) a n d t h e d e c l i n i n g t r e n d i n e x p o r t g r o w t h i n t h e f o r m e r h i g h l i g h t a s t r i k i n g l a c k o f e x p o r t - o r i e n t e d l i n k a g e b e t w e e n t h e s e t w o g r o u p s o f i n d u s t r i e s . F i n a l l y , s u b - s e c t o r ( 1 0 ) , T r a n s p o r t E q u i p m e n t , a p p e a r s t o h a v e b e e n i n a s t a t e o f c o n t i n u a l d e c l i n e o r a t l e a s t o n a " c a r e a n d m a i n t e n a n c e " f o o t i n g f o r a t l e a s t t h e l a s t 2 0 y e a r s . W h e r e a s i n t h e F e d e r a l p e r i o d , t h i s s u b - s e c t o r e x ­p e r i e n c e d c o n s i d e r a b l e g r o w t h i n i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d e x p o r t s , s u b s e q u e n t g r o w t h i n e a c h o f t h e s e e l e m e n t s h a s b e e n n e g a t i v e .

T a b l e 4

" S o u r c e s " o f Growth i n M a n u f a c t u r i n g O u t p u t by S u b - s e c t o r 1964/65 - 1978/79 and 1978/79 - 1982/83

s u b -s e c t o r s

P e r c e n t a g e of T o t a l Growth due t o : D o m e s t i c E x p o r t Import D o m e s t i c Demand Growth Sub.

1964/65 t o 1978/79

Demand E x p o r t Growth

Import Sub.

1978/79 t o 1982/83

1 75.27 11.54 13.19 104.48 -3.98 -0.51 2 93.46 0.21 6.32 100.55 -1.40 0.85 3 29.59 14.33 56.08 89.20 11.94 -1.13 4 68.22 2.20 29.58 108.45 -4.09 -4.35 5 65.20 7.52 27.28 95.55 2.54 0.91 6 65.09 -1.62 36.53 103.76 1.83 -5.58 7 77.81 0.00 22.19 92.82 0.68 6.49 8 88.21 -1.55 13.34 84.96 5.95 6.49 9 50.36 12.93 36.71 113.78 11.64 -25.43

10 111.96 -7.59 -4.37 141.83 -0.38 -41.45 11 18.35 13.80 57.85 81.90 3.29 14.81

T o t a l 60.99 9.08 29.93 103.60 2.30 -5.90

S o u r c e : As f o r F i g u r e 4 and T a b l e 2, above

2.4 T r e n d s i n I m p o r t s a n d E x p o r t s

A s t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h a n a l y s i s p r o v i d e s i n s u f f i c i e n t i n f o r m a t i o n o n a c t u a l t r a d e t r e n d s , i n t h i s s e c t i o n t h e e x p o r t a n d i m p o r t p e r f o r m a n c e o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a r e e x a m i n e d i n s o m e d e t a i l .

A t c u r r e n t p r i c e s , m a n u f a c t u r e d e x p o r t s h a v e e x p a n d e d , a t t i m e s r a p i d l y , i n t h e p e r i o d u p t o t h e e a r l y I S S O s r i s i n g f r o m $ 1 . 8 mn i n 1 9 3 8 t o $ 2 8 mn b y t h e s t a r t o f t h e F e d e r a t i o n , $ 9 8 mn b y t h e c o m m e n c e m e n t o f U D I i n 1 9 6 5 , $ 3 0 7 mn j u s t b e f o r e I n d e p e n ­d e n c e i n 1 9 7 9 , t o $ 3 8 6 mn i n a n d t o $ 7 4 1 mn b y t h e e n d o f 1 9 8 6 . T h i s s e e m i n g s e c u l a r r i s e i n m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i s , h o w e v e r , d e c e p t i v e f o r i t c o n c e a l s m a j o r s t r u c t u r a l c h a n g e s a p p a r e n t i n

d i f f e r e n t t i m e p e r i o d s . A s a p r o p o r t i o n o f t o t a l c o m m o d i t y e x p o r t s , t h e c o n t r i b u t i o n o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r d i d i n c r e a s e i n t h e p e r i o d 1 9 3 8 t o a r o u n d 1 9 7 5 ; h o w e v e r , a s s h o w n c l e a r l y i n F i g u r e 6, m a n u f a c t u r i n g ' s r i s i n g s h a r e o f t o t a l c o m m o d i t y e x p o r t s p r o g r e s s i v e l y w e a k e n e d o v e r t h i s p e r i o d . A f t e r t h e m i d - 1 9 7 0 s , t h i s s t e a d y , a l b e i t l e s s r a p i d , p r o g r e s s w a s q u i t e d r a m a t i c a l l y r e v e r s e d ^ s . A f t e r t h e f i r s t t h r e e f u l l y e a r s o f I n d e p e n d e n c e , t h e p r o p o r t i o n o f m a n u f a c t u r i n g t o t o t a l e x p o r t s h a d f a l l e n b a c k t o t h e p r e - U D I l e v e l s r e c o r d e d i n 1 9 6 3 - 6 5 , a l t h o u g h a n e q u a l l y d r a m a t i c r e c o v e r y t o o k p l a c e i n t h e t h r e e y e a r s f r o m 1 9 8 4 t o 1 9 8 6 . H o w e v e r i f t h e e x p o r t s o f c o t t o n l i n t a n d f e r r o - a l l o y s a r e d e d u c t e d f r o m b o t h m a n u f a c t u r e d a n d t o t a l e x p o r t s , t h e n t h e p r o p o r t i o n a t e p o s t - I n d e p e n d e n c e f a l l i s e v e n m o r e s e v e r e , b r i n g i n g t h e r a t i o o f m a n u f a c t u r e d t o t o t a l e x p o r t s d o w n t o j u s t o v e r 2 0 % , b a c k t o t h e l e v e l p r e v i o u s l y a c h i e v e d i n t h e e a r l y 1 9 5 0 s , w i t h o n l y m a r g i n a l r e c o v e r y i n t h e f i n a l 1 9 8 4 t o 1 9 8 6 p e r i o d .

F i g u r e 6. M a n u f a c t u r i n g t o T o t a l Commodity E x p o r t s , 1939 t o 1986.

5 0

0 - i i — 1 — I — I — I — I — 1 — I — I — ) — I — I — r — I — I — I — I — I — I — 1 — I — I — I — I — I —

» 41 4 3 4 5 4 7 4 9 61 5 3 5 5 5 7 5 9 61 6 3 6 5 e ? 6 5 71 7 J 7 5 7 7 7 9 81 8 3 8 4 8 5 8 6

M f c b j r e d o^a- T o t o l E x p o r t o C N o n G o l d ) • Al l M f c i r e d E x p o r t s : -f- L c i S F r C h r . C t n L n t

S o u r c e : as f o r F i g u r e 7 and u n p u b l i s h e d t r a d e d a t a , CSO ( 1 9 8 7 ) .

A n e q u a l l y c l e a r , a l t h o u g h n o t i d e n t i c a l , p i c t u r e o f s t r u c t u r a l c h a n g e i s e v i d e n t f r o m e x a m i n i n g t h e r e l a t i o n o v e r t i m e o f m a n u f a c t u r e d e x p o r t s t o t h e t o t a l g r o s s o u t p u t o f t h e m a n u f a c t ­u r i n g s e c t o r . A s s h o w n i n F i g u r e 7, b y t h e e a r l y p o s t - I n d e p e n ­d e n c e p e r i o d o n l y s o m e 1 0 % o f t o t a l m a n u f a c t u r i n g o u t p u t w a s b e i n g e x p o r t e d c o m p a r e d w i t h a b o u t 1 8 % i n t h e l a t e 1 9 7 0 s a n d a p e a k l e v e l o f a r o u n d 2 6 % a t t h e c o m m e n c e m e n t o f U D I . T h e m a r k e d c o n t r a s t b e t w e e n t h e F e d e r a l a n d U D I p e r i o d s i s s h o w n

F i g u r e 1952/53 t o 1982/3.

Jit

2 6 - \ 2 5 - \ 2 + ^ \

o. 2 3 - \

0 2 2 - \

0 2 1 - \

L 0

2 0 -\

o 1 9 -

t 1 8 -o

1 7 -1 7 -\

1 6 - \ 0 \ 0 I S - \ O

ft: 1 4 - \ 1 3 - \ 1 2 - \ I 1 - \ 1 D - ' 1 ] [ r I I 1 1 1 1 1 1 J I

5 2 / 5 3 5 4 / 5 5 5 6 / 5 7 5 8 / 5 9 6 0 / 6 1 6 2 / 6 3 6 4 / 6 5 6 6 / 6 7 6 3 / 6 9 7 0 / 7 1 7 2 / 7 3 7 4 / 7 5 7 6 / 7 7 7 8 / 7 9 6 0 / 8 1 8 2 / 8 !

S o u r c e s f o r F i g u r e s 6,7 and 8: E x t e r n a l T r a d e , v a r i o u s y e a r s . M o n t h l y D i g e s t of Census o f P r o d u c t i o n D a t a , v a r i o u s y e a r s . S t a t e m e n t o f S t a t i s t i c s , v a r i o u s y e a r s .

F i g u r e 8. S u b - s e c t o r a l C o n t r i b u t i o n t o T o t a l M a n u f a c t u r i n g E x p o r t s , 1952/53 t o 1982/83.

1 9 5 2 / 5 3

M o n u f a c t u r e d s u b — ^ c ^ o r s [ V q 1 9 6 4 / 6 5 K ? ^ 1 9 7 S / 7 9 X V v " ^ • 9 8 2 / 8 3

s t r i k i n g l y i n t h e g r a p h : i n t h e f o r m e r , e x p o r t s c o n t i n u e d t o r i s e a s a p r o p o r t i o n o f t o t a l g r o s s o u t p u t b u t i n t h e U D I p e r i o d t h i s r a t i o f e l l , a n d f a r m o r e r a p i d l y t h a n d u r i n g t h e p r e - U D I r i s e . ^ ^

T h e d a t a i n F i g u r e s 6 a n d 7 a r e c o n s i s t e n t w i t h t h a t p r o v i d e d i n t h e s o u r c e s o f g r o w t h a n a l y s i s ; h o w e v e r , t h e y r e v e a l f a r m o r e c l e a r l y t h e s u b s t a n t i a l s t r u c t u r a l c h a n g e s w h i c h h a v e o c c u r r e d i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e .

A s c o u l d b e a n t i c i p a t e d , t h e a g g r e g a t e d a t a c o n c e a l s s u b s t a n t i a l s u b - s e c t o r a l v a r i a t i o n s . F i g u r e 8 s h o w s t h e c h a n g e i n c o m p o s i t i o n o f m a n u f a c t u r e d e x p o r t s b y s u b - s e c t o r s i n c e t h e e a r l y 1 9 5 0 s . T h e m o s t d r a m a t i c s h i f t h a s o c c u r r e d i n r e l a t i o n t o s u b - s e c t o r s ( 1 ) , ( 3 ) , ( 4 ) a n d ( 9 ) . W h e r e a s i n 1 9 5 2 / 5 3 , 4 3 % o f m a n u f a c t u r e d e x p o r t s c o n s i s t e d o f F o o d s t u f f s ( 1 ) a n d C l o t h i n g a n d F o o t w e a r ( 4 ) , t h e i r j o i n t c o n t r i b u t i o n h a d f a l l e n t o 3 0 % b y 1 9 6 4 / 6 5 a n d t o a m e r e 1 3 % b y 1 9 8 2 / 8 3 . On t h e o t h e r h a n d , t h e M e t a l s s u b - s e c t o r o n l y c o n t r i b u t e d 1 1 % t o m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n 1 9 5 2 / 5 3 , b u t i t s c o n t r i b u t i o n h a d r i s e n t o o v e r 4 5 % o f t h e t o t a l b y t h e e a r l y 1 9 8 0 s , w i t h T e x t i l e s ( 3 ) r i s i n g f r o m 1 1 % t o 2 2 % o f t h e t o t a l i n t h e s a m e t i m e p e r i o d s .

P e r h a p s e v e n m o r e d r a m a t i c h a v e b e e n t h e c h a n g e s w h i c h o c c u r r e d i n t h e e x p o r t t o g r o s s o u t p u t r a t i o s f o r t h e d i f f e r e n t s u b - s e c t o r s o v e r t i m e . T h e s e a r e r e c o r d e d i n T a b l e 5. O v e r t h e

T a b l e 5

R a t i o o f M a n u f a c t u r e d E x p o r t s t o G r o s s O u t p u t by S u b - s e c t o r 1952/53 t o 1982/83

S u b - M a n u f a c t u r e d E x p o r t s o v e r G r o s s O u t p u t ( p e r c e n t a g e )

T o t a l

i r 1 9 5 2 / 5 3 1 9 6 4 / 6 5 1 9 7 6 / 7 7 1 9 7 8 / 7 9 1 9 8 0 / 8 1 1 9 8 2 / 8 3

1 1 8 . 8 0 1 6 . 7 0 1 4 . 3 1 13 . 86 6 . 0 5 3 . 7 1 2 1 7 . 0 1 1 4 . 4 4 5 . 1 1 4 . 5 0 2.54 0.84 3 5 6 . 1 7 1 7 . 1 1 2 9 . 0 3 3 0 . 4 7 2 5 . 5 0 2 3 . 5 7 4 6 5 . 9 5 5 1 . 5 3 21 .95 1 7 . 1 4 1 0 . 7 0 5 . 4 3 5 21 .09 3 1 . 0 8 2 1 . 5 8 1 5 . 7 5 1 0 . 8 6 8.42 6 5 . 7 0 1 5 . 4 8 2 .73 2 . 4 7 1 .60 2 . 2 3 7 1 9 . 5 3 2 3 . 6 0 5. 0 2 5 . 6 0 4 . 4 3 2 . 9 5 8 1 6 . 9 2 2 0 . 2 8 5 .88 2 . 9 2 4 , 55 5 . 4 0 9 2 3 . 9 1 4 0 . 4 8 2 5 . 2 4 2 8 . 5 5 2 7 . 6 6 2 3 . 0 7

10 1 0 . 5 2 2 1 . 8 1 1 0 . 2 7 1 0 . 3 7 e . 2 7 3 . 2 3 11 2 8 . 1 7 8 4 . 7 9 5 5 . 6 7 64 .1 5 2 2 . 8 1 3 3 . 7 7

24 .07 2 5 . 4 1 1 6 . 6 6 1 7 . 2 4 1 3 . 2 B 9.51

S o u r c e : Census o f P r o d u c t i o n and S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e V a r i o u s Y e a r s .

p e r i o d 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 , F o o d s t u f f s ( 1 ) e x p o r t s h a v e f a l l e n f r o m 1 9 % t o 4% o f g r o s s o u t p u t . C l o t h i n g a n d F o o t w e a r ( 4 ) f r o m a s t a g g e r i n g 6 6 % t o a m e r e 5% a n d e v e n f o r t h e T e x t i l e s ( 3 ) s u b -s e c t o r t h e r a t i o h a s f a l l e n . F r o m t h e s t a r t o f t h e U D I p e r i o d d o w n t o t h e f i r s t f e w y e a r s o f I n d e p e n d e n c e i n 1 9 8 0 , a d e c r e a s i n g a m o u n t o f g r o s s o u t p u t h a s b e e n p r o g r e s s i v e l y e x p o r t e d i n e a c h a n d e v e r y i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r . W i t h t h e e x c e p t i o n o f T e x t i l e s ( 3 ) a n d M e t a l s ( 9 ) , t h e r a t i o w a s l e s s t h a n 1 0 % f o r e v e r y s u b -s e c t o r , w h e r e a s i t e x c e e d e d 1 4 % f o r e v e r y o n e a t t h e s t a r t o f U D I .

D i s t u r b i n g t h o u g h t h e s e c h a n g e s i n m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s h a v e b e e n , m o r e r e c e n t e v i d e n c e s u g g e s t s t h a t i n t h e p o s t - 1 9 8 3 p e r i o d s o m e m o r e f a v o u r a b l e c h a n g e s h a v e o c c u r r e d . A l t h o u g h a l l d a t a a r e n o t a v a i l a b l e t o e x t e n d t h e t r a d e t o o u t p u t t r e n d s o f F i g u r e 7 a n d T a b l e 5, p u b l i s h e d t r a d e s t a t i s t i c s r e v e a l t h a t a f t e r 1 9 8 2 t h e r e w e r e s i g n i f i c a n t u p s w i n g s i n m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s i n 1 9 8 4 a n d 1 9 8 5 , w i t h s o m e d r a m a t i c e x p a n s i o n s h o w n a t t h e s u b - s e c t o r a l l e v e l e v e n i f t h e 1 9 8 6 f i g u r e s , h o w e v e r , a r e l e s s e n c o u r a g i n g . F i g u r e 9 s h o w s t h e c r u d e t r e n d s f r o m 1 9 8 0 t o 1 9 8 6 3 ° . T h e t o p l i n e i n F i g u r e 9 s h o w s t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n c l u d i n g f e r r o - a l l o y s , c o t t o n l i n t a n d s t e e l e x p o r t s , t h e m i d d l e l i n e t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s l e s s t h e e x p o r t s o f c o t t o n l i n t a n d f e r r o - a l l o y s a n d t h e l o w e r l i n e t o t a l m a n u f a c ­t u r e d e x p o r t s l e s s a l l t h r e e c a t e g o r i e s - c o t t o n l i n t .

F i g u r e 9. M a n u f a c t u r e d E x p o r t s , 1978 t o 1986, $ mn. 8 0 0 - | —

1 0 D - | 1 1 1 — \ 1 1 T

1 9 7 8 1 9 7 9 1 9 8 0 1 9 8 1 1 9 8 2 1 9 8 3 1 9 8 + 1 9 8 S 1 9 8 6

Y e o r e Q A I I + L e s s C L n t . F . C r r n - : » U s s L n l C r r r v ; S t e e l

S o u r c e : E x t e r n a l T r a d e S t a t i s t i c s , v a r i o u s y e a r s , CSO

f e r r o - a l l o y s a n d s t e e l e x p o r t s . A d d i t i o n a l l y , t h e f i g u r e s a l s o s h o w t h a t b y 1 9 8 5 / 8 6 a s a p r o p o r t i o n o f t o t a l c o m m o d i t y e x p o r t s , m a n u f a c t u r e d e x p o r t s h a d b e g u n t o r e g a i n t h e i r p r e - I n d e p e n d e n c e s h a r e , a l t h o u g h , a g a i n , t h e 1 9 8 6 f i g u r e s i n d i c a t e t h a t t h e g a i n s m a d e i n 1 9 8 4 a n d 1 9 8 5 w e r e n o t s u s t a i n e d i n t o 1 9 8 6 3 1 . I n i t i a l e v i d e n c e f o r 1 9 8 7 r e v e a l s t h a t m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s c o n t i n u e d t o e x p a n d f o r c l o t h i n g a n d f o o t w e a r ( 5 7 % i n c r e a s e o v e r 1 9 8 6 ) , t e x t i l e s ( 3 2 % i n c r e a s e ) , f o o d s t u f f s , d r i n k a n d t o b a c c o , n o n -m e t a l l i c m i n e r a l s a n d c u r i o a n d l e a t h e r p r o d u c t s . F o r s u b - s e c t o r 1 0 , h o w e v e r , e x p o r t s a r e e s t i n m a t e d t o h a v e c o n t r a c t e d b y 3 0 % i n r e l a t i o n t o 1 9 8 6 l e v e l s ^ ^ .

A s c a n b e s e e n f r o m T a b l e 6, s o m e o f t h e s u b - s e c t o r a l i n c r e a s e s i n m a n u f a c t u r e d e x p o r t s h a v e b e e n v e r y s i g n i f i c a n t , w h i l e b e v e r a g e s a n d t o b a c c o ( 2 ) a n d w o o d a n d f u r n i t u r e p r o d u c t s ( 5 ) h a v e p e r f o r m e d e x c e p t i o n a l l y p o o r l y . O v e r a l l , t h e e x p o r t s o f m a n u f a c t u r e s e x c l u d i n g c o t t o n l i n t , f e r r o - a l l o y s a n d s t e e l s p r o d u c t s h a v e m o r e t h a n d o u b l e d o v e r t h e p a s t s e v e n y e a r s , r i s i n g f r o m $ 1 4 7 mn i n 1 9 8 0 / 8 1 t o $ 3 1 8 mn

T a b l e 6 S u b - s e c t o r a l Changes i n M a n u f a c t u r e d E x p o r t s

1980/81 t o 1985/86, S mn ( c u r r e n t ) *

Sub- M a n u f a c t u r e d E x p o r t s P e r c e n t a g e s e c t o r 1980/81 (2 y e a r av) 1985/86 Change

1 33.9 95.7 182 2 4.5 3.3 -27 3* 13.7 45.0 229 4 18.5 25.2 36 5 10.4 9.5 9 6 2.1 7.4 252 7 17.1 32.1 88 8 3.4 9.5 179 9** 29.3 44.0 50 10 5.7 14.4 153 11 8.2 31.9 289

T o t a l * * * 146.8 297.9 103

S o u r c e : S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e 1980 and 1981 and u n p u b l i s h e d t r a d e s t a t i s t i c s , CSO.

N o t e s : * E x c l u d i n g e x p o r t s o f C o t t o n L i n t . ** E x c l u d i n g e x p o r t s of f e r r o - a l l o y s and s t e e l .

*** T o t a l e x c l u d i n g t h e above named i t e m s . + The s t a t i s t i c a l d i g e s t does n o t c a t e g o r i s e e x p o r t s by

i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r so j u d g m e n t s had t o be made t o c l a s s i f y them i n t h i s manner.

i-iz A d d i t i o n a l l y , i t i s a l s o i m p o r t a n t t o h i g h l i g h t t h a t ..T zz t h s v a l u e o f t h e e x p o r t s o f f e r r o - a l l o y s , c o t t o n l i n t = -.z I'.eel p r o d u c t s d o u b l i n g f r o m $ 1 9 7 mn i n 1 9 8 0 / 8 1 t o $ 4 1 2 mn i n iilz li z'r.a p r o p o r t i o n o f " o t h e r " m a n u f a c t u r e d e x p o r t s r o s e , i f - L - - _ r = l l T , f r o m 4 2 . 7 % t o 4 3 . 6 % o f a l l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s . ? = = £:r-S *-:-y t h i s r e v e r s a l i n t h e d e c l i n e o f m a n u f a c t u r e d e x p o r t s r,-g"-t h a v e o c c u r r e d i n t h e l a s t f e w y e a r s a r e d i s c u s s e d b e l o w , e s p e c i a l l y i n S e c t i o n 3 . 3 .

We n o w s h i f t a t t e n t i o n f r o m e x p o r t s t o i m p o r t s . M a n u ­f a c t u r e d a r t i c l e s i m p o r t e d i n t o a c o u n t r y f a l l i n t o t h r e e g r o u p s : t h o s e t h a t a r e p u r c h a s e d d i r e c t l y f o r f i n a l c o n s u m p t i o n ( c o n s u m e r a n d d u r a b l e p r o d u c t s ) ; t h o s e t h a t a r e t o b e u s e d a s i n p u t s i n t o p r o d u c t i o n ( i n c l u d i n g m a n u f a c t u r i n g p r o d u c t i o n ) a n d , f i n a l l y , p l a n t a n d m a c h i n e r y w h i c h i s u s e d t o e x p a n d t h e p r o d u c t i v e b a s e o f t h e e c o n o m y . I n g e n e r a l a s a c o u n t r y i n d u s t r i a l i z e s , m a n u f a c ­t u r e d i m p o r t s w i l l r i s e i n v a l u e ^ ^ b u t t h e i r c o m p o s i t i o n w i l l c h a n g e . O v e r t i m e o n e w o u l d e x p e c t t h e r e t o b e a r e d u c t i o n i n t h e p r o p o r t i o n ( a n d p e r h a p s , t h o u g h n o t n e c e s s a r i l y , t h e t o t a l q u a n t i t y ) o f m o r e s i m p l e m a n u f a c t u r e d i m p o r t s - m a n y p r o d u c t s a t t h e c o n s u m e r e n d o f t h e m a r k e t - a n d f o r t h e i m p o r t s o f m o r e c o m p l e x m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s , i n t e r m e d i a t e i n p u t s a n d p l a n t a n d m a c h i n e r y t o r i s e - i n t h e c a s e o f Z i m b a b w e , t h o s e c l a s s i f i e d a s p r o d u c t s f r o m s u b - s e c t o r s ( 6 ) , ( 7 ) , ( 9 ) a n d ( 1 0 ) .

I n r a t h e r c r u d e t e r m s , t h i s p a t t e r n i s o b s e r v a b l e f o r Z i m b a b w e ' " . G r o u p i n g m a n u f a c t u r e d i m p o r t s i n t o t h e p r o d u c t i o n c l a s s i f i c a t i o n f o r Z i m b a b w e a n i n d u s t r y r e v e a l s t h a t i n 1 9 5 2 / 5 3 , i m p o r t s o f s i m p l e r ( m o s t l y c o n s u m p t i o n ) g o o d s a c c o u n t e d f o r 3 6 % o f t o t a l m a n u f a c t u r e d i m p o r t s , w h i l e m o r e c o m p l e x ( i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l ) g o o d s a c c o u n t e d f o r 6 5 % o f t h e t o t a l . B y 1 9 6 4 / 6 5 t h e s i m p l e r , m o s t l y c o n s u m p t i o n , g o o d s h a d f a l l e n t o 2 7 % o f t h e t o t a l a n d b y 1 9 8 2 / 8 3 t h e y a c c o u n t e d f o r o n l y 1 1 % o f t o t a l m a n u f a c t u r e d g o o d s ' ' . I n c o n t r a s t , 8 6 % o f a l l m a n u f a c t u r e d i m p o r t s w e r e m o r e c o m p l e x , m o s t l y i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l p r o d u c t s ' * .

A f u r t h e r i n d i c a t o r o f t h e p r o c e s s o f i n d u s t r i a l d e v e l o p m e n t w o u l d b e p r o v i d e d b y a n a l y s i n g t h e d e g r e e t o w h i c h , o v e r t i m e , t h e o r i g i n o f t h e c o m p o s i t i o n o f i n p u t s i n t o m a n u f a c t u r i n g p r o d u c t i o n c h a n g e s . I n g e n e r a l o n e w o u l d e x p e c t t h a t a s a c o u n t r y i n d u s t r i a l i z e s , i n c r e a s i n g a m o u n t s e s p e c i a l l y o f i n t e r ­m e d i a t e a n d c a p i t a l g o o d s w i l l b e m a d e d o m e s t i c a l l y ( w i t h a d e c r e a s i n g f o r e i g n e x c h a n g e c o m p o n e n t i n t h e i r p r o d u c t i o n ) r a t h e r t h a n b e i n g i m p o r t e d d i r e c t l y . T h e r e a r e , r e g r e t t a b l y , n o r e l i a b l e t i m e s e r i e s d a t a t o a n a l y s e t h e r e s p e c t i v e p r o p o r t i o n o f p u r c h a s e s m a d e b y t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w h i c h a r e i m p o r t e d a n d a r e p u r c h a s e d d o m e s t i c a l l y " . H o w e v e r d a t a f r o m t h e 1 9 6 5 i n p u t / o u t p u t m o d e l , s u p p l e m e n t e d b y t h e 1 9 8 0 UNCTAD u p d a t e o f t h e s e f i g u r e s f o r 1 9 7 5 a n d b y c r u d e e s t i m a t e s m a d e i n t h e 1 9 8 6 U N I D O s t u d y o f . t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r ( 1 9 8 6 b : 4 1 , 7 0 ) f o r t h e p e r i o d 1 9 8 0 - 8 2 p r o v i d e t h e b e s t t i m e s e r i e s a v a i l a b l e . T h e s e a r e s h o w n i n T a b l e 7. O v e r a l l t h i s s h o w s d i r e c t i m p o r t s o v e r a l l f a l l i n g f r o m 4 2 % o f t o t a l i n p u t s p u r c h a s e d i n 1 9 6 5 t o 3 5 % i n 1 9 7 5 a n d d o w n t o a b o u t 2 3 % o f t o t a l p u r c h a s e s b y t h e e a r l y 1 9 8 0 s . F o r t h e l a t t e r p e r i o d t h e s e v a r y f r o m a l o w o f 2 . 4 % f o r

T a b l e 7 P u r c h a s e s by t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r

by I m p o r t e d and D o m e s t i c O r i g i n

Sub- P e r c e n t a g e of I n p u t s I m p o r t e d D i r e c t l y ' S e c t o r 1965 1975 1980-82(av.)

1 11.6 9.0 2.4 2 15.6 10.1 24.0 3 40.9 35.0 23.0 4 30.9 24.9 39.0 5 46.5 39.9 14.0 6 49.1 52.0 24.0 7 76.7 59.3 52.0 8 30.0 29.8 16.0 9 49.2 47.0 41.0 10 79.3 82.0 60.0 11 58.8 60.3 25.3

A l l 42.3 34.8 25.3

N o t e s : 1. The f i g u r e s i n t h i s f i n a l column a r e b a s e d on a sample s u r v e y of m a n u f a c t u r e r s who were a s k e d t h e o r i g i n of t h e i r raw m a t e r i a l p u r c h a s e s , whereas t h e d a t a i n t h e f i r s t two columns a r e f o r t o t a l i n p u t s , i n c l u d i n g p u r c h a s e s o f c a p i t a l e q u i p m e n t . Hence t h e d i f f e r e n c e s i n t h e 1980-82 d a t a p r o b a b l y o v e r e s t i m a t e t h e r e d u c t i o n i n d i r e c t i m p o r t d e p e n d e n c e .

S o u r c e : C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e , N a t i o n a l A c c o u n t s and B a l a n c e o f Payments S t a t i s t i c s o f R h o d e s i a , 1965, H a r a r e , CSO, UNCTAD (1980) Annex I I I and UNIDO (1986b:70) .

F o o d s t u f f s ( l ) t o a h i g h o f 6 0 % f o r T r a n s p o r t E q u i p m e n t ( 1 0 ) ' » . T h e r e m a i n d e r c o n s i s t e d o f i n p u t s a n d c a p i t a l e q u i p m e n t m ade l o c a l l y w i t h e i t h e r l o c a l m a t e r i a l s o r w i t h a n ( u n k n o w n ) m i x o f l o c a l a n d i m p o r t e d m a t e r i a l s ' ' .

W i t h m o r e a c c u r a t e t i m e s e r i e s d a t a w h i c h d o e x i s t , i t i s p o s s i b l e t o e x a m i n e t h e r e l a t i o n s h i p o v e r a l l a n d c l a s s i f i e d i n t o i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r g r o u p i n g s b e t w e e n m a n u f a c t u r e d i m p o r t s a n d e x p o r t s . U s i n g t h e s e d a t a a " s e l f - s u f f i c i e n c y i n d e x " h a s b e e n c o n s t r u c t e d w h i c h i s d e r i v e d b y e x p r e s s i n g t h e r a t i o o f e x p o r t s o v e r i m p o r t s a s a p e r c e n t a g e . I f t h e i n d e x v a l u e e x c e e d s 1 0 0 t h e n t h e c o u n t r y e x p o r t s m o r e o f t h e g o o d s t h a n i t i m p o r t s i n t h e g r o u p s d e f i n e d , t h e g r e a t e r t h e v a l u e i n e x c e s s o f 1 0 0 t h e l a r g e r t h e t r a d e s u r p l u s a n d t h e l o w e r t h e v a l u e l e s s t h a n 1 0 0 t h e l a r g e r t h e t r a d e d e f i c i t . W h i l e t h e r e i s , c l e a r l y , n o " c o r r e c t " i n d e x l e v e l e i t h e r f o r m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s a s a w h o l e o r f o r d i f f e r e n t s u b - s e c t o r s , a r i s i n g i n d e x o v e r t i m e w o u l d i n d i c a t e a m o r e f a v o u r a b l e i m p a c t o f m a n u f a c t u r e s o n t h e b a l a n c e o f p a y ­m e n t s , w h i l e a f a l l i n g i n d e x a n d o n e c o n s i s t e n t l y w e l l b e l o w t h e c r i t i c a l l e v e l o f 1 0 0 w o u l d i n d i c a t e b o t h a b s o l u t e a n d i n c r e a s i n g l o s s e s o f f o r e i g n e x c h a n g e * " .

F i g u r e 1 0 . S e l f - S u f f i c i e n c y I n d e x , M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r y , 1 9 5 2 / 3 - 8 2 / 3 .

1 0 D - •

9 0 -

« BD -t o

1 0 -

D H ^ - 1 i 1 1 i 1 1 ] 1 1 —I j i ;

S2/5J54/65S6/675e/59&0/f.162/636</eSSS/676S/6970/7172/737i/7S7C/777&/7930/ei 82/83

S o u r c e : S t a t e m e n t o f T r a d e ( v a r i o u s Y e a r s ) .

F i g u r e 1 0 r e c o r d s t h e a g g r e g a t e i n d e x f o r a l l m a n u f a c t u r e s . I t s h o w s t h e r i s e o f t h e i n d e x f r o m 1 5 i n 1 9 5 2 / 5 3 t o a p e a k o f 7 0 i n 1 9 7 8 / 7 9 , f a l l i n g r a p i d l y t o a l i t t l e o v e r 30 b y 1 9 8 2 / 8 3 .

T a b l e 8 g i v e s t h e v a r i o u s i n d e x l e v e l s g r o u p e d b y i n d u s t r i a l s u b -s e c t o r . T h e f i g u r e s s u g g e s t t h a t t h e y c a n b e g r o u p e d t o g e t h e r i n t o t w o s u b - d i v i s i o n s . I n t e r n a t i o n a l t r a d e o f p r o d u c t s g r o u p e d i n t o t h e f i r s t f i v e i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r s h a v e p r o d u c e d a s e l f -s u f f i c i e n c y i n d e x v a l u e o f o v e r 1 0 0 a l m o s t c o n t i n u o u s l y f o r t h e p a s t 20 y e a r s , i n d i c a t i n g t h a t Z i m b a b w e e x p o r t s m o r e o f t h e p r o d u c t s o f t h e s e s u b - s e c t o r s t h a n i t i m p o r t s , e v e n i f t h e v a l u e s o f t h e d i f f e r e n t i n d i c e s h a v e f a l l e n s u b s t a n t i a l l y i n t h e e a r l y p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d . T h e r e v e r s e d L - s h a p e o f F i g u r e 1 0 i s m i r r o r e d i n t h e p e r f o r m a n c e o f t h e t r a d e o f i t e m s g r o u p e d u n d e r i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r ( 9 ) , w i t h a n e x t r e m e l y l o w l e v e K l e s s t h a n 1 5 ) a n d a f a l l i n g i n d e x l e v e l r e c o r d e d f o r t r a d e o f i t e m s g r o u p e d u n d e r s u b - s e c t o r s ( 5 ) , ( 7 ) a n d ( 1 0 ) .

T a b l e 8 S e l f - s u f f i c i e n c y I n d e x * o f E x p o r t s o v e r I m p o r t s by I n d u s t r i a l

S u b - s e c t o r , 1952/53 t o 1982/83 ( v a r i o u s y e a r s )

I n d u s t r i a l S e l f - S u f f i c i e n c y I n d e x f o r t h e f o l l o v i n g y e a r s : S u b - s e c t o r

1952/53 1964/65 1978/79 1980/81 1982/83

1 85.9 143.0 2,042.3 319.9 382.6 2 131.6 250.0 407.1 236.8 147.4 3 15.5 13.2 150.3 87.9 113.0 4 49.6 171.1 596.3 248.0 101.8 5 16.9 102.5 331.8 173.3 197.8 6 4.5 30.0 21.1 7.3 14.7 7 7.1 32.8 13.1 9.7 7.9 8 31.0 57.6 13.0 25.4 35.5 9 5.7 39.3 70.4 54.8 41.0 10 2.9 15.3 7.1 4.1 1.6

A l l 15.3 41.4 70.0 42.8 33.3

N o t e : * The i n d e x i s t h e r a t i o o f p r o d u c t s e x p o r t e d d i v i d e d by p r o d ­u c t s i m p o r t e d , g r o u p e d t o g e t h e r by t h e c e n s u s o f p r o d u c t i o n c l a s s i f i c a t i o n . S o u r c e : S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e ( V a r i o u s Y e a r s ) .

2 . 5 I n t e r n a t i o n a l C o m p a r i s o n s o f C o m p e t i t i v e n e s s

W h i l e a n a l y s i n g r a t e s o f i n d u s t r i a l g r o w t h , e x p a n s i o n a n d s t r u c t u r a l c h a n g e a n d t h e r e l a t i v e d i f f e r e n c e s i n i m p o r t s u b s t i ­t u t i o n a n d e x p o r t s o v e r t i m e p r o v i d e s o m e g u i d e t o t h e e v o l v i n g h e a l t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , a n i n c r e a s i n g l y - u s e ' d m e t h o d o f a s c e r t a i n i n g v i a b i l i t y a n d s t r e n g t h i s t o c a l c u l a t e r a t e s o f p r o t e c t i o n f o r t h e s e c t o r a s a w h o l e , f o r s u b - s e c t o r s a n d e v e n d o w n t o t h e l e v e l o f a p a r t i c u l a r i n d u s t r y o r f i r m . R a t e s o f e f f e c t i v e p r o t e c t i o n p r o v i d e a m e a s u r e ( a t t h e p o i n t o f t i m e i n w h i c h t h e y a r e c a l c u l a t e d ) o f t h e r e l a t i v e w o r l d o r " f r e e " t r a d e p r i c e s o f g o o d s m a n u f a c t u r e d d o m e s t i c a l l y i n c o n t r a s t w i t h t h e b o r d e r p r i c e s o f c o m p a r a b l e g o o d s ; t h e y t h u s g i v e a n i n d i c a t i o n o f t h e d e g r e e o f i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s o f t h e i n d u s t r y , f i r m o r s u b - s e c t o r b e i n g a n a l y s e d . F o r i n s t a n c e , a n E f f e c t i v e

P r o t e c t i o n C o e f f i c i e n t ( E P C ) o f l e s s t h a n u n i t y i m p l i e s t h a t v a l u e a d d e d i s l o w e r t h a n c o u l d b e a c h i e v e d w i t h b o t h i n p u t s a n d o u t p u t s v a l u e d a t i n t e r n a t i o n a l ( b o r d e r ) p r i c e s . L i l ^ e w i s e , t h e D o m e s t i c R e s o u r c e C o s t (DRC) m e a s u r e s t h e r a t i o o f d o m e s t i c c o s t s a t s o c i a l p r i c e s t o v a l u e a d d e d , a l s o a t s o c i a l p r i c e s , g i v i n g a s o c i a l p r o f i t a b i l i t y i n d e x . A DRC v a l u e o f l e s s t h a n u n i t y i n d i c a t e s t h a t t h e f i r m , i n d u s t r y o r s u b - s e c t o r i s p r o d u c i n g a p r o d u c t o r p r o d u c t s w h i c h , e v e n i n t h e a b s e n c e o f g o v e r n m e n t c o n t r o l s a n d d o m e s t i c s u b s i d i e s e t c . , w o u l d p r o v i d e e n o u g h v a l u e a d d e d f o r t h e w o r l t f o r c e t o b e r e m u n e r a t e d a n d f o r a r e t u r n o n c a p i t a l t o b e e a r n e d . I n s h o r t , D R C s m e a s u r e c o m p a r a t i v e a d v a n t a g e a t t h e p o i n t o f t i m e w h e n t h e d a t a a r e c o l l e c t e d . C o m p a r i n g E P C s a n d D R C s o v e r t i m e w o u l d t h u s s h o w t h e c h a n g i n g p a t t e r n o f i n d u s t r i a l v i a b i l i t y r e l a t e d t o i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i ­t i v e n e s s , a n d p r o v i d e a g o o d c o m p a r a t i v e i n d i c a t o r o f t h e s t r e n g t h o f i n d u s t r y . T h e m e a s u r e s a r e p a r t i c u l a r l y u s e f u l i n d e t e r m i n i n g t h e e x t e n t t o w h i c h i n d u s t r i e s o r f i r m s a r e a b l e ( a t a g i v e n p o i n t o f t i m e ) t o e x p o r t t h e i r p r o d u c t s .

M e a s u r e s o f r a t e s o f p r o t e c t i o n h a v e n o t b e e n c a l c u l a t e d f o r Z i m b a b w e a n i n d u s t r y u n t i l r e c e n t l y ; h o w e v e r , m a n u f a c t u r i n g - w i d e d a t a a r e a v a i l a b l e f o r t h e y e a r 1 9 8 2 , s u p p l e m e n t e d b y s o m e p a r t i a l d a t a f o r 1 9 8 6 . T h e 1 9 8 6 c a l c u l a t i o n s w e r e d o n e b y a W o r l d B a n l ^ i n d u s t r i a l s e c t o r m i s s i o n " ' . I n t e r a l i a , t h i s m i s s i o n ' s r e p o r t i n d i c a t e s t h a t t h e 1 9 8 2 f i g u r e s a l m o s t c e r t a i n l y u n d e r ­e s t i m a t e d t h e d e g r e e o f i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s o f Z i m b a b ­w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , i n s o m e s u b - s e c t o r s , s u c h a s s t e e l , d r a m a t i c a l l y s o ( I B R D , 1 9 8 7 : 6 9 - 7 2 , 9 0 ) .

T h e a v a i l a b l e d a t a , r e p r o d u c e d i n s u m m a r y f o r m i n T a b l e 9, s h o w t h a t i n 1 9 8 2 , f o r f o u r s u b - s e c t o r s ( a c c o u n t i n g f o r 4 7 % o f M V A ) , t h e a v e r a g e DRC w a s l e s s t h a n u n i t y a n d t h a t f o r e v e r y s u b - s e c t o r t h e r e w e r e f i r m s o p e r a t i n g w i t h D R C s s u b s t a n t i a l l y l e s s t h a n u n i t y .

T h i s t a b l e h i g h l i g h t s t w o i m p o r t a n t f a c t o r s . T h e f i r s t i s t h a t i n 1 9 8 2 Z i m b a b w e a n i n d u s t r y w a s , i n g e n e r a l t e r m s , i n a f a r f r o m weak i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e p o s i t i o n " ^ . T h e s e c o n d i s t h a t b e h i n d t h e a v e r a g e s u b - s e c t o r a l d a t a l i e a n a s t o n i s h i n g l y w i d e a r r a y o f d i f f e r e n t DRC s c o r e s . W i t h i n t h e c o n t e x t o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g h i s t o r y , t h i s d a t a ( w i t h i t s q u a l i f i c a ­t i o n s ) l e a d t o t w o i m p o r t a n t p o l i c y c o n c l u s i o n s . F i r s t , t h e l o n g p e r i o d o f p r o t e c t i o n i s t i n d u s t r i a l p o l i c i e s d u r i n g t h e U D I p e r i o d d o e s n o t a p p e a r t o h a v e l e d t o t h e e v o l u t i o n o f a h i g h l y u n c o m ­p e t i t i v e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r e v e n t h o u g h , a s h i g h l i g h t e d a b o v e , i t d i d l e a d t o a r e l a t i v e d e c l i n e i n c h a n g e s i n o u t p u t d e r i v e d f r o m b o t h i m p o r t s u b s t i t u t i o n a c t i v i t i e s a n d e x p o r t g r o w t h " ' . S e c o n d , t h e w i d e r a n g e o f DRC s c o r e s w i t h i n d i f f e r e n t s u b -s e c t o r s , a n d i n d e e d w i t h i n p a r t i c u l a r i n d u s t r i e s , i n d i c a t e s t h a t f o r f i r m s a n d i n d u s t r i e s t o a c h i e v e i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s i n v o l v e s f a r m o r e t h a n p r o v i d i n g t h e " c o r r e c t " m a c r o - e c o n o m i c f r a m e w o r k a n d i n c e n t i v e s t r u c t u r e - a n i s s u e t o b e d i s c u s s e d f u r t h e r , b e l o w " " . F i n a l l y , h o w e v e r , i t s h o u l d a l s o b e b o r n i n m i n d t h a t t h e DRC c a l c u l a t i o n s a r e t h e m s e l v e s o n l y e s t i m a t e s ( t h e a c c u r a c y o f w h i c h i s i t s e l f u n k n o w n ) b a s e d

s o m e t i m e s o n q u e s t i o n a b l e a s s u m p t i o n s a n d g u e s s e s . T h u s , a s t h e 1 9 8 7 W o r l d B a n k s t u d y o f Z i m b a b w e a n i n d u s t r y s t a t e s , t h e DRC s c o r e s s h o u l d b e u s e d w i t h a g r e a t d e a l o f c a u t i o n ' ' ' .

T a b l e 9 I n t e r n a t i o n a l C o m p e t i t i v e n e s s o f M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r y

DRC C a l c u l a t i o n s , 1982 and 1986

Sub- DRC M e a s u r e s f o r 1982 DRCs f o r 1986 S e c t o r G e n e r a l W i t h Range

25% o f V a l u e s D e v a l . Found

1 0.88 0.70 0.53 t o 1.65 2 0.88 0.70 0.61 t o 1.84 3 1.28 1.02 0.75 t o 2.45 0.89 t o 1.14 4 1.05 0.84 0.89 t o 2.20 5 1.33 1.06 not a v a i l a b l e 6 1.87 1.49 1.12 t o 5.59 7 0.94 0.75 0.38 t o 2.44 0.28 t o 0.911 8 0.98 0.78 0.82 t o 2.02 9 2.41 1.93 0.40 t o 5.49 0.58 ( f o r s t e e l ) 2

10 1.27 1.02 0.82 t o 3.40

T o t a l 1.27 1.02 M a n u f a c t u r i n g

N o t e s : 1. T h i s was f o r f e r t i l i z e r f i r m s whose DRCs f o r 1982 were r e c o r d e d i n t h e r a n g e 0.65 t o 1.00.

2. The 1982 DRC f o r s t e e l was c a l c u l a t e d a t 4.4; however, t h e method o f c a l c u l a t i o n d i f f e r e d i n t h e two s t u d i e s .

S o u r c e : J a n s e n (1983, V o l . 1 1 : 8 4 ) and IBRD ( 1 9 8 7 ) .

A f u r t h e r i n d i c a t o r o f i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s c o m e s f r o m a v a i l a b l e d i r e c t i o n o f e x p o r t s t a t i s t i c s . T h e s e n o t o n l y r e v e a l i n c r e a s e d c o m p e t i t i v e n e s s a c h i e v e d d u r i n g t h e U D I p e r i o d b u t a l s o s o m e s i g n i f i c a n t s h i f t s i n e x p o r t d e s t i n a t i o n s . W h e r e a s i n t h e t w o y e a r p e r i o d 1 9 6 4 a n d 1 9 6 5 , 9 2 % o f a l l Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r e d e x p o r t s " « w e n t t o e i t h e r S o u t h A f r i c a o r t h e S o u t h e r n A f r i c a n D e v e l o p m e n t C o o r d i n a t i o n C o n f e r e n c e ( S A D C C ) c o u n t r i e s , i n t h e p e r i o d 1 9 8 1 t o 1 9 8 3 , o n l y 4 3 % o f a l l m a n u ­f a c t u r e d e x p o r t s w e n t t o Z i m b a b w e ' s s o u t h e r n A f r i c a n n e i g h b o u r s .

I n l a t e 1 9 8 7 c o m p r e h e n s i v e t r a d e d a t a b y s e v e n d i g i t c l a s s i ­f i c a t i o n f o r e a c h c o u n t r y d e s t i n a t i o n w e r e m a d e a v a i l a b l e f o r t h e y e a r s 1 9 8 4 , 1 9 8 5 a n d 1 9 8 6 e n a b l i n g a f a r g r e a t e r d e p t h o f a n a l y s i s o f m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s t h a n h a s b e e n p o s s i b l e f o r a n y y e a r s i n c e 1 9 6 4 . I n a g g r e g a t e t h e s e d a t a c o n f i r m t h e U D I t r e n d s j u s t m e n t i o n e d . I n 1 9 8 4 , o n l y 4 1 % o f a l l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s w e n t t o c o u n t r i e s i n s o u t h e r n A f r i c a , f a l l i n g t o 3 4 % b y 1 9 8 6 . I f a l l e x p o r t s o f c o t t o n l i n t , f e r r o - c h r o m e a n d s t e e l p r o d u c t s a r e e x c l u d e d , d e p e n d e n c e o n s o u t h e r n A f r i c a n m a r k e t s i n c r e a s e s

s i g n i f i c a n t l y a l t h o u g h t h e r e d u c t i o n i n d e p e n d e n c e i s c l e a r l y o b s e r v a b l e o v e r r e c e n t y e a r s . W h e r e a s i n 1 9 8 4 , 6 9 % o f a l l s u c h e x p o r t s w e n t t o s o u t h e r n A f r i c a n c o u n t r i e s , t h i s r a t i o h a d d r o p p e d t o 6 1 % b y 1 9 8 6 . A s t h e d a t a i n T a b l e s 1 0 a n d 1 1 i n d i c a t e , t h e m o s t i m p o r t a n t c h a n g e s o b s e r v a b l e i n r e c e n t y e a r s h a v e b e e n t h e d e c r e a s e i n d e p e n d e n c e u p o n S o u t h A f r i c a a s a d e s t i n a t i o n f o r m a n u f a c t u r e d e x p o r t s ( e s t i m a t e d t o b e t a k i n g a b o u t 3 2 % o f t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n 1 9 8 0 , w i t h t h e e x c l u s i o n o f c o t t o n l i n f ' ' ) a n d t h e s i g n i f i c a n t r i s e i n t h e s h a r e o f n o n - t r a d i t i o n a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s b e i n g s o l d t o d e s t i n a t i o n s o u t s i d e A f r i c a .

T a b l e 10 M a n u f a c t u r e d E x p o r t s by A r e a o f D e s t i n a t i o n ,

1980, 1984 and 1986, $ mn.

Mark e t T o t a l M a n u f a c t u r e d T o t a l M a n u f a c t u r e d E x p o r t s E x p o r t s l e s s c o t t o n

l i n t , f e r r o - c h r o m e and s t e e l

1984 % 1986 % 1984 % 198( %

S o u t h A f r i c a 137.4 23 101.7 14 82.3 30 65. .1 20

SADCC 114.5 19 144.6 20 106.9 39 134, .9 41

O t h e r A f r i c a 23.6 4 32.7 4 22.3 8 19, .3 6

N o n - A f r i c a n 318.6 54 462.0 62 63.3 23 112, .9 34

T o t a l 594.1 100 741.0 100 274.8 100 332 .2 100

T o t a l M a n u f a c t u r e d E x p o r t s : L e s s C o t t o n l i n t

L e s s C o t t o n L i n t and f e r r o c h r o m e

1980 % 1984 % 1986 % 1980 % 1984 % 1986 %

S A f r i c a 93.7 32 100.7 21 69.4 11 89.2 41 97.5 30 65.6 16

SADCC 114.5 24 144.6 24 114.5 35 144.4 36

O t h e r A f . 23.6 5 32.7 5 23.3 7 32.4 8

Non A f . 240.0 50 363.8 60 88.8 27 158.1 40

T o t a l 288.9 100 478.8 100 610.5 100 218.7 100 324.1 100 400.5 100

S o u r c e : " D o m e s t i c E x p o r t s V a l u e d FOR by I t e m / C o u n t r y " , CSO, H a r a r e , 1988 (mimeo) and R i d d e l l ( 1 9 8 1 b ) .

I n 1 9 8 6 , 3 4 % o f n o n - t r a d i t i o n a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s w e n t t o n o n -A f r i c a n c o u n t r i e s c o m p a r e d w i t h 2 3 % i n 1 9 8 4 a n d f o r f i v e m a n u f a c t u r i n g s u b - s e c t o r s o v e r 4 0 % o f a l l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s w e r e s o l d o u t s i d e A f r i c a .

T a b l e 11

M a n u f a c t u r e d E x p o r t s by I n d u s t r i a l S u b - S e c t o r and D e s t i n a t i o n

1980, 1984 and 1986, $ m i l l i o n -

P e r c e n t a g e E x p o r t by R e s p e c t i v e D e s t i n a t i o n

S o u t h SADCC O t h e r Non- T o t a l E x p o r t s A f r i c a A f r i c a n A f r i c a n 3 m i l l i o n

Sub-s c t r

•80 '84 '86 '84 '86 '84 '86 '84 '86 1980 1984 1985 Sub-s c t r

1 37 16 12 33 34 22 9 29 45 6.8 70.4 98.5

2 73 83 69 6 6 3 10 8 15 5.6 3.5 2.8

3 — 33 22 9 8 - - 58 70 — 154.5 179.7

3* 58 36 14 37 38 - 1 27 46 10.7 39.2 49.2

4 93 55 36 12 15 1 1 32 48 15.4 20.5 28.9

5 86 60 43 30 41 5 4 5 12 8.8 11.8 9.1

6 56 7 14 80 76 1 3 12 7 1.2 8.6 6.7

7 26 8 9 78 77 2 4 12 10 1.8 31.2 30.5

8 15 54 4 40 75 5 3 1 18 0.6 10.0 11.5

9 — 14 6 11 11 2 5 73 78 — 248.3 324.3

9** 27 34 12 16 30 4 14 46 44 23.8 93.6 114.3

10 61 14 5 66 67 20 27 0 1 9.4 10.4 16.2

11 90 31 32 6 4 1 1 62 63 5.1 25.0 32.2

Note : * S u b - s e c t o r 3 w i t h c o t t o n l i n t e x p o r t d a t a o m i t t e d ; ** S u b - s e c t o r 9 w i t h f e r r o - c h r o m e e x p o r t s o m i t t e d .

S o u r c e : As f o r T a b l e 10.

W h i l e t h e s e s u c c e s s e s d e s e r v e d u e r e c o g n i t i o n , i t i s e q u a l l y i m p o r t a n t t o h i g h l i g h t s o m e o f t h e c o n s t r a i n t s i m p e d i n g f u r t h e r e x p o r t e x p a n s i o n . C l e a r l y o n e m a j o r b a r r i e r t o i n c r e a s e d o v e r s e a s c o m p e t i t i v e n e s s i s c a p i t a l a n d m a c h i n e r y s h o r t a g e s w h i c h w e r e h i g h l i g h t e d i n a s u r v e y c o n d u c t e d f o r t h e U N I D O s t u d y i n 1 9 8 5 . T h e s e r e s u l t s s h o w t h a t w h e r e a s 9 0 % o f m a n u f a c t u r e r s m a i n t a i n e d t h a t t h e y h a d a d e q u a t e p l a n t t o m a n u f a c t u r e g o o d s f o r t h e d o m e s t i c m a r k e t , o n l y 5 4 % s t a t e d t h e y h a d a d e q u a t e p l a n t t o e x p o r t t o S o u t h A f r i c a a n d o n l y 3 0 % f o r t h e o v e r s e a s m a r k e t ( U N I D O , 1 9 8 6 b : 2 8 1 - 2 8 2 ) ' ' 8 .

2.6 T r e n d s i n V a l u e A d d e d

A f i n a l i n d i c a t i o n o f t h e s t r e n g t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r c a n b e o b t a i n e d f r o m e x a m i n i n g t r e n d s i n t h e MVA t o g r o s s o u t p u t r a t i o a n d i n t h e c o n s t a n t p r i c e v a l u e a d d e d p e r e m p l o y e e . I n g e n e r a l , i f t h e s e r a t i o s r i s e o v e r t i m e t h i s i s u s u a l l y a s i g n o f i n c r e a s i n g i n d u s t r i a l s t r e n g t h ; f o r Z i m b a b w e t h e y a r e o f p a r t i c u l a r i m p o r t a n c e b e c a u s e , d u r i n g b o t h t h e U D I a n d p o s t -I n d e p e n d e n c e p e r i o d , t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s s u f f e r e d f r o m a s e v e r e s h o r t a g e o f f o r e i g n e x c h a n g e r e q u i r e d f o r r e p l a c e m e n t a n d e x p a n d e d c a p i t a l i n v e s t m e n t " ' .

F i g u r e 11. M a n u f a c t u r e d V a l u e Added P e r Employee a t F i x e d (GNI) P r i c e s , A l l S e c t o r s .

1 -

0 — I 1 — I — 1 1 — I — I 1 — I 1 — I — I 1 — I — I 1 — ; — 1 1 — I 1 — I —

6 0 6 1 6 2 6 3 6 4 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 7 1 7 2 7 3 7 4 7 5 7 6 7 7 7 8 7 9 8 0 8 1 B 2 8 3

T i m e p e / i c ? d i n Y e o r 3 • U s i r v g G N I D e f l a t o r

S o u r c e : Census o f P r o d u c t i o n and D i g e s t of S t a t i s t i c s ( v a r i o u s y e a r s ) .

T h e g e n e r a l p a t t e r n o f a r i s i n g l e v e l o f MVA f r o m t h e e a r l y 1 9 5 0 s t o t h e m i d - 1 9 7 0 s , a c c e l e r a t i n g i n t h e d e c a d e a f t e r 1 9 6 6 , c o n t r a c t i o n i n t h e l a t e 1 9 7 0 s a n d r e n e w e d , i f l e s s s t a b l e , e x p a n s i o n t h e r e a f t e r f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e -s h o w n i n F i g u r e 2, a b o v e - h a s b r o a d l y b e e n r e p e a t e d f o r t h e d i f f e r e n t s u b - s e c t o r s o f i n d u s t r y . T h e a n n u a l c h a n g e s i n MVA b y s u b - s e c t o r o v e r a 20 y e a r p e r i o d r e v e a l m o r e v o l a t i l e s h i f t s i n r e a l MVA t r e n d s t h a n t h e o v e r a l l a v e r a g e f o r s u b - s e c t o r s ( 3 ) , ( 8 ) a n d ( 1 0 ) , w h i l e s u b - s e c t o r s ( 1 ) a n d ( 2 ) r e c o r d e d a m o r e s t e a d y s e c u l a r r i s e w i t h n o c o n t r a c t i o n i n t h e p e r i o d o f t h e l a t e 1 9 7 0 s " ' . F i g u r e 1 1 s h o w s t h a t , i n t e r m s o f MVA p e r c a p i t a , t h e t r e n d o v e r t h e p a s t 2 5 y e a r s h a s a l s o b e e n s t e a d i l y u p w a r d s , a g a i n w i t h a c c e l e r a t e d g r o w t h i n t h e d e c a d e a f t e r U D I . F o r t h e s u b - s e c t o r a l b r e a l c d o w n , t h e o v e r a l l s e c u l a r i n c r e a s e i s r e p e a t e d f o r a l l b u t t w o s u b - s e c t o r s : c o n s i s t e n t w i t h p r e v i o u s o b s e r ­v a t i o n s , t h e p o o r e s t p e r f o r m a n c e o c c u r r e d i n s u b - s e c t o r s ( 6 ) a n d ( 1 0 ) w i t h s u b - s e c t o r s ( 5 ) a n d ( 7 ) e x p e r i e n c i n g t h e w i d e s t f l u c t u a t i o n s a r o u n d t h e r i s i n g t r e n d .

F i g u r e 12. R a t i o o f M a n u f a c t u r e d V a l u e Added t o G r o s s O u t p u t , A l l S u b - S e c t o r s , 1960 t o 1983.

e o

60 61 62 63 6+ 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 71 72

T i m e p e r i o d i n Y e a r a

1 — T — I — • 1 — - 1 1 — I — I — r

'3 74 7 a 7 6 T7 78 79 80 81 .82 8 3

S o u r c e : Census o f P r o d u c t i o n ( v a r i o u s y r s ) and n a t i o n a l A c c o u n t s (1986)

F r o m 1 9 6 0 t o 1 9 8 3 t h e MVA t o g r o s s o u t p u t r a t i o ( s h o w n i n F i g u r e 1 2 ) r e m a i n e d a l m o s t s t a t i c f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e , a l t h o u g h i t e x h i b i t e d t h e n o w - f a m i l i a r ( a l t h o u g h o n l y

m a r g i n a l ) r i s e i n t h e 1 9 6 6 t o 1 9 7 3 p e r i o d , a s u b s e q u e n t f a l l a n d t h e n f i n a l r i s e a t t h e e n d o f t h e d e c a d e o f t h e 1 9 7 0 s ' ' . T h e r e i s , h o w e v e r , a n o b s e r v e d , e v e n i f o n l y s m a l l , d r o p i n t h e r a t i o f r o m 1 9 6 0 t o 1 9 6 3 . W h a t n e e d s t o b e h i g h l i g h t e d , t h o u g h , i s t h a t t h e a l m o s t h o r i z o n t a l l i n e c h a r a c t e r i s i n g t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a s a w h o l e c o n c e a l s s o m e s u b s t a n t i a l s u b - s e c t o r a l d i f ­f e r e n c e s . A s we h a v e n o w c o m e t o e x p e c t , s u b - s e c t o r s ( 1 0 ) a n d ( 6 ) , e s p e c i a l l y , e x h i b i t e d a d e t e r i o r a t i n g p e r f o r m a n c e , w h i l e s u b - s e c t o r s ( 1 ) , ( 2 ) , ( 4 ) a n d ( 9 ) a l l d i s p l a y e d a r i s i n g t r e n d . T h e g r e a t e s t f a l l i n i t s MVA/GDP r a t i o , h o w e v e r , o c c u r r e d i n t h e t e x t i l e s s u b - s e c t o r ( 3 ) .

2.7 S e e k i n g P r e l i m i n a r y E x p l a n a t i o n s

I t i s n o w t i m e t o s t e p b a c k f r o m l o n g t e r m d a t a a n a l y s i s o f t h e e v o l u t i o n o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r a t t h e m a c r o - l e v e l a n d b r o a d e n d i s c u s s i o n s o a s t o a t t e m p t t o u n d e r s t a n d b e t t e r n o t j u s t w h a t h a s h a p p e n e d b u t w h y i t h a s h a p p e n e d . M a r r y i n g t h e s e c u l a r e x p a n s i o n o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w i t h p o l i t i c a l d e v e l o p m e n t s a n d o b s e r v i n g ( n o t s u r p r i s i n g l y ) t h a t t h e g r o w t h o f t h e s e c t o r h a s b e e n c l o s e l y l i n k e d t o t h e p a t t e r n o f GDP g r o w t h s u g g e s t s t h a t m a j o r p o l i t i c a l d i s r u p t i o n a n d u n c e r t a i n t y h a v e b e e n b o t h a c a u s e o f d i s r u p t i o n i n t h e p r o g r e s s o f t h e m a n u ­f a c t u r i n g s e c t o r a n d a p r e l u d e t o f u r t h e r g r o w t h . On t h r e e s e p a r a t e o c c a s i o n s - p r i o r t o t h e F e d e r a t i o n , p r i o r t o U D I ( i n c l u d i n g t h e d i s r u p t i v e p e r i o d s u r r o u n d i n g t h e e n d i n g o f t h e F e d e r a t i o n i n 1 9 6 3 ) a n d p r i o r t o I n d e p e n d e n c e - i n d u s t r i a l g r o w t h s l o w e d a n d / o r d e c l i n e d a n d t h e n e x p a n d e d , a l b e i t m o s t h e s i ­t a t i n g l y i n t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d . W h i l e o n e a c h o c c a s i o n t h e s u b s e q u e n t e x p a n s i o n w h i c h o c c u r r e d w a s a s s o c i a t e d w i t h a r i s e i n a g g r e g a t e g r o w t h , a n d s o c o u l d b e s e e n i n p a r t a s d e m a n d -l e d , v e r y d i f f e r e n t i n f l u e n t i a l f a c t o r s c a m e i n t o p l a y i n e a c h o f t h e s e p e r i o d s .

T h e e s t a b l i s h m e n t o f t h e F e d e r a t i o n c r e a t e d a l a r g e a n d p r o t e c t e d m a r k e t f o r Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s : m a n u ­f a c t u r e d e x p o r t s t o Z a m b i a a n d M a l a w i i n c r e a s e d f i v e f o l d i n t h e 10 y e a r p e r i o d o f t h e F e d e r a t i o n a n d b y 1 9 6 4 / 6 5 a c c o u n t e d f o r 1 9 % o f g r o s s m a n u f a c t u r e d o u t p u t c o m p a r e d w i t h 1 1 % i n 1 9 5 3 . B u t a n e x p a n d e d d o m e s t i c a n d c a p t i v e " e x p o r t " m a r k e t w e r e n o t t h e o n l y f a c t o r s f a v o u r a b l e t o e x p a n s i o n . I n c r e a s e d s e t t l e r i m m i g r a t i o n d u r i n g t h e p o s t - w a r p e r i o d , e s p e c i a l l y i n t h e l a t e 1 9 4 0 s a n d e a r l y 1 9 5 0 s , b r o u g h t a n e w i n j e c t i o n o f s k i l l s t o t h e e c o n o m y w h i c h , t o g e t h e r w i t h a r a p i d l y m o d e r n i s e d i n f r a s t r u c t u r e a n d t h e a l r e a d y - e s t a b l i s h e d i r o n a n d s t e e l w o r k s , a d d e d t o t h e f a v o u r a b l e e n v i r o n m e n t f o r e x p a n s i o n . T h i s , t o g e t h e r w i t h t h e p o l i t i c a l o p t i m i s m o f t h e e a r l y y e a r s o f t h e F e d e r a t i o n a n d t h e a b s e n c e o f f e a r s o f p r i v a t e s e c t o r n a t i o n a l i s a t i o n o r i n h i b i t i o n s t o g e n e r o u s p r i v a t e c o m p a n y p r o f i t r e p a t r i a t i o n , p r o v i d e d t h e c l i m a t e f o r a f a p i d i n f l o w o f f o r e i g n p r i v a t e ( l a r g e l y B r i t i s h -b a s e d ) c a p i t a l . T h e r e w e r e o t h e r e x t e r n a l f a c t o r s w h i c h p r o v i d e d a p o s i t i v e i n f l u e n c e f o r i n d u s t r i a l e x p a n s i o n a t t h i s t i m e . T h e s e i n c l u d e d t h e 1 9 4 8 e l e c t i o n v i c t o r y b y t h e N a t i o n a l P a r t y i n S o u t h A f r i c a w h i c h p r e c i p i t a t e d s o m e c a p i t a l f l i g h t n o r t h w a r d s a c r o s s t h e L i m p o p o , t h e s e v e r i n g o f I n d i a n t i e s w i t h S o u t h A f r i c a

l e a d i n g t o t h e e s t a b l i s h m e n t o f t e x t i l e f a c t o r i e s i n Z i m b a b w e t o s u p p l y t h e S o u t h A f r i c a n m a r k e t i n d i r e c t l y a n d t h e 1 9 4 8 C u s t o m s A g r e e m e n t w i t h S o u t h A f r i c a w h i c h w a s f a v o u r a b l e t o Z i m b a b w e ' s f u r t h e r i n d u s t r i a l e x p a n s i o n , e s p e c i a l l y o f c o n s u m e r g o o d e x p o r t s t o t h e s o u t h ' 2 . I n s h o r t , d e m a n d a n d s u p p l y f a c t o r s w e r e b o t h e x t r e m e l y f a v o u r a b l e f o r m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n .

I n c o n t r a s t w i t h t h e F e d e r a l p e r i o d , t h e s t a r t o f t h e U D I e r a p r o d u c e d a s e r i e s o f p o t e n t i a l l y a d v e r s e f a c t o r s f o r t h e h e a l t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . E c o n o m i c s a n c t i o n s n o t o n l y l e d t o t h e c e s s a t i o n o f t r a d e w i t h t h e l u c r a t i v e f o r m e r F e d e r a l t e r r i t o r i e s , i t r a i s e d t h e c o s t s o f i n p u t s a n d c a p i t a l i m p o r t s t o t h e s e c t o r a n d r e d u c e d t h e c o m p e t i t i v e n e s s o f t h o s e e x p o r t s t h e c o u n t r y w a s a b l e t o s e l l " . S a n c t i o n s a l s o c r e a t e d a n a d v e r s e c l i m a t e f o r f o r e i g n i n v e s t m e n t a n d l i t t l e s u b s t a n t i a l n e w f o r e i g n i n v e s t m e n t i n m a n u f a c t u r i n g t o o k p l a c e e x c e p t f r o m S o u t h A f r i c a n s o u r c e s , w h i l e a n e x t e n s i v e a n d m o r e c o m p r e h e n s i v e p r i c e c o n t r o l s y s t e m w a s i n t r o d u c e d , r e d u c i n g f u r t h e r i n c e n t i v e s f o r d o m e s t i c m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n ' " .

T h a t r a p i d m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n t o o k p l a c e , e s p e c i a l l y i n t h e 1 9 5 6 - 7 4 p e r i o d , r e v e a l s t h a t t h e a d v e r s e c o n s t r a i n t s , j u s t l i s t e d , w e r e e i t h e r n o t o f m a j o r i n f l u e n c e o r e l s e t h a t t h e y w e r e e c l i p s e d b y o t h e r m o r e f a v o u r a b l e i n f l u e n c e s . T h e s e l a t t e r f a c t o r s i n c l u d e d t h e f o l l o w i n g : t h e i n t r o d u c t i o n o f a c o m p r e ­h e n s i v e s y s t e m o f f o r e i g n e x c h a n g e c o n t r o l w h i c h n o t o n l y p r e v e n t e d t h e i m p o r t a t i o n o f m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s m a d e d o m e s t i ­c a l l y b u t p r o v i d e d f o r e i g n e x c h a n g e f o r t h e m a n u f a c t u r e o f i m p o r t s u b s t i t u t e s ; t h e f r e e z i n g o f f o r e i g n p r o f i t s a n d d i v i d e n d s o f n o n - S o u t h A f r i c a n c o m p a n i e s c r e a t i n g t h e " i n c e n t i v e " t o r e i n v e s t p r o f i t s a n d d i v e r s i f y p r o d u c t i o n ; t h e d i v e r s i f i c a t i o n o f c o m m e r ­c i a l a g r i c u l t u r a l p r o d u c t i o n w h i c h e n c o u r a g e d t h e e x p a n s i o n o f f o o d a n d c o t t o n p r o c e s s i n g a n d , f i n a l l y , t h e i n t r o d u c t i o n o f e x p o r t i n c e n t i v e s t o e n c o u r a g e e x p o r t e x p a n s i o n a n d d i v e r s i f i ­c a t i o n " . T o t h i s n e e d s t o b e a d d e d t h e s e n s e o f u n i t y a n d s o l i d a r i t y a m o n g t h e s e t t l e r c o m m u n i t y w h i c h p r o v i d e d t h e d r i v e a n d i n c e n t i v e t o d i v e r s i f y , i n v e s t a n d e n g a g e i n w i d e s p r e a d s a n c t i o n s - b u s t i n g o p e r a t i o n s ' ' .

W h a t , t h e n , l e d t o t h e p o s t - 1 9 7 4 i n d u s t r i a l c o n t r a c t i o n -t h e w o r s t t o t a k e p l a c e i n 30 y e a r s - w h e n t h e b a s i c m a c r o -f r a m e w o r k o f i n c e n t i v e s e s t a b l i s h e d i n t h e p o s t - 1 9 6 5 p e r i o d r e m a i n e d i n p l a c e ? T h e r e i s l i t t l e d o u b t t h a t t h e w a r , w h i c h g r e w i n i n t e n s i t y i n t h e 1 9 7 4 - 7 9 p e r i o d , p l a y e d a m a j o r p a r t . N o t o n l y d i d t h i s l e a d t o a s q u e e z e o n n o n - d e f e n c e a n d r e l a t e d e x p e n d i t u r e b u t , m o r e i m p o r t a n t l y f o r m a n u f a c t u r i n g , t h e w a r l e d t o t h e m i l i t a r y c a l l - u p o f w h i t e c i v i l i a n s f o r u p t o T i a l f t h e y e a r w h i c h , w i t h t h e s p r e a d o f h o s t i l i t i e s t o m o r e o f t h e c o u n t r y , e n c o u r a g e d a r a p i d e s c a l a t i o n i n n e t w h i t e e m i g r a t i o n ' ? . T h e r e s u l t , c o m b i n e d w i t h a s e r i e s o f p o o r a g r i c u l t u r a l s e a s o n s t h e m s e l v e s e x a c e r b a t e d b y t h e e s c a l a t i o n o f t h e r u r a l w a r , w a s a f a l l i n d o m e s t i c p u r c h a s i n g p o w e r a n d a n i n c r e a s e i n s k i l l s h o r t a g e s a c r o s s t h e e c o n o m y . T h i s i n t u r n o c c u r r e d i n c o n ­j u n c t i o n w i t h t h e i n t e r n a t i o n a l r i s e i n o i l p r i c e s - t r e b l i n g Z i m b a b w e ' s o i l b i l l i n t h r e e y e a r s a n d i n c r e a s i n g i t s s h a r e o f t o t a l i m p o r t s f r o m 7% t o 2 2 % f r o m 1 9 7 3 t o 1 9 7 7 - w h i c h l e a d t o a

d r o p i n i m p o r t s r e q u i r e d b y t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . T h e o v e r a l l e f f e c t s w e r e a s u b s t a n t i a l d r o p i n d o m e s t i c d e m a n d f o r m a n u f a c t u r e s ' 8 , a s q u e e z e o n i m p o r t e d i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l i n p u t s a n d a s u b s t a n t i a l f a l l i n m a n u f a c t u r i n g i n v e s t m e n t ( a f t e r 1 9 7 5 ) r e s u l t i n g i n a r a p i d b u i l d u p o f b l o c k e d b u t u n u s e d s u r p l u s p r o f i t s o f f o r e i g n c o m p a n i e s .

T h e s e i n f l u e n c e s , h o w e v e r , n e e d a l s o t o b e s e e n i n t h e l o n g e r t e r m c o n t e x t o f t h e s t r u c t u r a l c h a n g e s o c c u r r i n g w i t h i n m a n u f a c t u r i n g p a r t i c u l a r l y i n r e l a t i o n t o t h e b a l a n c e o f p a y ­m e n t s . T h e d i s c u s s i o n i n p a g e s 1 8 - 2 2 , a b o v e , r e v e a l s t h e i n c r e a s i n g f o r e i g n e x c h a n g e d e p e n d e n c e o f m a n u f a c t u r i n g g r o w t h a n d t h e d e c r e a s i n g p a r t p l a y e d b y m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n t h e e c o n o m y f r o m t h e 1 9 5 0 s r i g h t t h r o u g h t o t h e m i d - 1 9 7 0 s . T h e r e c a n b e l i t t l e d o u b t t h a t t h e s e c h a n g e s l e d t o a n i n c r e a s i n g i n a b i l i t y o f t h e s e c t o r t o r e s p o n d t o t h e o v e r a l l a n d m o r e r a p i d b a l a n c e o f p a y m e n t s c o n s t r a i n t s w h i c h c o n f r o n t e d t h e e c o n o m y a f t e r t h e m i d -1 9 7 0 s ' ' . I t w a s t h e s e i n f l u e n c e s t o g e t h e r w i t h t h e w a r a n d o i l -r e l a t e d e x t e r n a l l y - i n d u c e d f a c t o r s w h i c h s w a m p e d t h e i m p a c t o f t h e p o l i c i e s a n d i n c e n t i v e s f o r m a n u f a c t u r i n g s t i l l i n p l a c e f r o m t h e m i d - 1 9 6 0 s , a n d w h i c h h a d c r e a t e d t h e r e c o r d l e v e l s o f m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n a c h i e v e d i n t h e f i r s t n i n e y e a r s o f t h e U D I p e r i o d .

S i n c e 1 9 7 9 , t h e g r o w t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s b e e n r e n e w e d e v e n i f t h e a n n u a l p a t t e r n h a s b e e n m o r e v o l a t i l e t h a n i n p r e v i o u s p o s t - c r i s i s p e r i o d s a n d , i n t h i s i n s t a n c e , o v e r a l l c o n t r a c t i o n o c c u r r e d b e t w e e n 1 9 8 2 a n d 1 9 8 4 . W h a t f a c t o r s h a v e p l a y e d a d o m i n a n t r o l e i n m a n u f a c t u r i n g i n t h i s m o s t r e c e n t p e r i o d ? C l e a r l y t h e r a p i d e n d i n g o f t h e w a r , t h e c e s s a t i o n o f i n t e r n a t i o n a l s a n c t i o n s , i n f l o w s o f f o r e i g n a i d a n d a d r a m a t i c r i s e i n f o r e i g n b o r r o w i n g s , a l l l e a d i n g t o a s u b s t a n t i a l e a s i n g o f t h e f o r e i g n e x c h a n g e c o n s t r a i n t a n d a r a p i d g r o w t h i n d o m e s t i c d e m a n d , w e r e m a j o r i n f l u e n c e s i n r a i s i n g b o t h m a n u f a c t u r i n g g r o w t h l e v e l s a n d i n v e s t m e n t i n t h e s e c t o r ^ " . P e r h a p s s u r p r i s ­i n g l y , h o w e v e r , t h i s r a p i d e x p a n s i o n t o o k p l a c e w i t h s t i l l s u b s t a n t i a l e m i g r a t i o n o f s k i l l e d ( w h i t e ) p e r s o n n e l , i n d i c a t i n g t h a t , a t t h a t t i m e , i t w a s t h e p o l i t i c o - e c o n o m i c c l i m a t e i n c l u d ­i n g l o w l e v e l s o f d o m e s t i c d e m a n d a n d t h e f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e w h i c h w e r e t h e m o r e s i g n i f i c a n t i n f l u e n c e s o n t h e p e r f o r m a n c e o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r .

A l s o o f m a j o r i m p o r t a n c e i s t h e f a c t t h a t w i t h t h e e n d i n g o f s a n c t i o n s t h e r e n e w e d e x p a n s i o n o f m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s s i m p l y d i d n o t o c c u r d u r i n g t h e e a r l y p o s t - I n d e p e n d e n c e ( 1 9 8 0 - 8 3 ) p e r i o d ; i n d e e d t h e f a l l i n t h e r a t i o o f m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s t o g r o s s m a n u f a c t u r i n g o u t p u t a n d i n p r o p o r t i o n o f m a n u f a c t u r e d t o t o t a l e x p o r t s ^ ' i s o n e o f t h e m o s t s t r i k i n g f e a t u r e s o f t h i s p a r t i c u l a r p e r i o d . F i v e f a c t o r s s e e m t o h a v e i n f l u e n c e d t h i s p a r t i c u l a r d e v e l o p m e n t ; f i r s t w a s t h e r a p i d r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d f o r m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s ; s e c o n d w a s t h e i n c r e a s e d s h o r t a g e o f f o r e i g n e x c h a n g e r e q u i r e d f o r e x p o r t i n g ; t h i r d w a s t h e i g n o r a n c e o f e x p o r t e r s a n d p o t e n t i a l e x p o r t e r s o f how t o c o n d u c t e x p o r t b u s i n e s s o u t s i d e t h e h o t h o u s e a t m o s p h e r e o f s a n c t i o n s - b u s t i n g a n d c l o s e t i e s w i t h f o r m e r f r i e n d , b u t n o w l a r g e l y h o s t i l e . S o u t h A f r i c a ; f i f t h , a n d f i n a l l y , w a s t h e

T a b l e 12

F a c t o r s C o n s t r a i n i n g I n d u s t r i a l E x p a n s i o n i n Zimbabwe,1981-87

Q u e s t i o n : What f a c t o r s a r e c u r r e n t l y a f f e c t i n g p r o d u c t i o n ? % of r e s p o n d e n t s r e p o r t i n g o u t p u t i n h i b i t e d

C o n s t r a i n t 1987* 1986 1985 1984 1983 1982 1981

D o m e s t i c Demand 27 31 32 69 73 48 57 Import q u o t a s 83 76 66 55 65 67 56 Raw m a t e r i a l s 73 62 46 42 45 45 36 E x p o r t demand 14 20 16 20 26 27 21 S k i l l e d f a c t o r y s t a f f 14 18 9 17 27 37 48 P l a n t c a p a c i t y 12 12 7 4 8 14 37 W o r k i n g c a p i t a l 3 7 7 15 12 9 5 E x e c u t i v e s t a f f 4 5 6 3 7 11 7

Q u e s t i o n : What w i l l l i m i t c a p i t a l e x p a n s i o n o v e r n e x t 12 months?

% o f r e s p o n d e n t s r e p o r t i n g c o n s t r a i n t C o n s t r a i n t 1987++ 1987*** •1987** 1986 1985 1984+

I n a d e q u a t e r e t u r n on p r o p o s e d i n v e s t m e n t 36 45 42 38 45 55

S h o r t a g e of i n t e r n a l f i n a n c e 13 13 16 22 30 34

I n a b i l i t y t o r a i s e e x t e r n a l f i n a n c e 24 26 24 23 23 27

C o s t o f f i n a n c e 12 17 16 14 22 25

Demand u n c e r t a i n t y 25 37 31 30 39 57

L a c k o f s k i l l e d s t a f f 10 12 11 10 8 13

O t h e r 28 29 35 31 22 17

M o t e s : * J u n e . ** March, *** J u l y , + November, ++ November.

S o u r c e : U n i v e r s i t y of Zimbabwe, " B u s i n e s s O p i n i o n S u r v e y " ( 1 9 8 2 - 8 7 ) ; C o n f e d e r a t i o n o f Zimbabwe I n d u s t r i e s , " S t a t e o f t h e M a n u f a c t ­u r i n g S e c t o r , T r i - a n n u a l S u r v e y , A u g u s t 1986 t o J u l y 1987.

i n i t i a l r e m o v a l o f t h e p r e - I n d e p e n d e n c e e x p o r t i n c e n t i v e f o r m a n u f a c t u r e r s . T h a t t h e s e f a c t o r s w e r e i m p o r t a n t a n d i n f l u e n t i a l i s b o r n e o u t b y t h e p o s t - 1 9 8 3 i n i t i a t i v e s t o r e v i v e a n d e x p a n d m a n u f a c t u r e d e x p o r t s . T h e g r e a t l y e n l a r g e d e x p o r t r e v o l v i n g f u n d , w h i c h p r o v i d e d g u a r a n t e e d a c c e s s t o f o r e i g n e x c h a n g e , a p a c k a g e o f n e w t a x - r e d u c i n g e x p o r t i n c e n t i v e s a n d s u b s t a n t i a l e f f o r t s t o f i n d n e w m a r k e t s l e d t o a 6 8 % e x p a n s i o n i n " n o n - t r a d i t i o n a l " m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n 1 9 8 4 a n d a f u r t h e r i n c r e a s e o f 3 3 % i n 1 9 8 5 6 2 .

B e y o n d t h e s e m e a s u r e s , h o w e v e r , p e r h a p s t h e m o s t s t r i k i n g f e a t u r e o f t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d h a s b e e n t h e c o n t i n u i t y i n p o l i c y t o w a r d s t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w i t h t h e U D I p e r i o d : p r i c e a n d f o r e i g n e x c h a n g e c o n t r o l s h a v e r e m a i n e d f i r m l y i n p l a c e a n d t h e s a m e s y s t e m h a s o p e r a t e d i n r e l a t i o n t o new p r o j e c t a n d r e p l a c e m e n t c a p i t a l i n v e s t m e n t s r e q u i r i n g f o r e i g n e x c h a n g e ' ' . I t i s i n t h i s g e n e r a l c o n t e x t t h a t m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n h a s o c c u r r e d a n d , m o r e r e c e n t l y , t h a t m a n u f a c t u r e d e x p o r t s ( a l b e i t f r o m a l o w b a s e - p o i n t ) h a v e b e g u n t o e x p a n d o n c e m o r e .

We l o o k , f i n a l l y a n d b r i e f l y i n t h i s s e c t i o n , a t t h e a r r a y o f f a c t o r s w h i c h m a n u f a c t u r e r s t h e m s e l v e s c o n s i d e r t o b e t h e m o s t i m p o r t a n t i n c o n s t r a i n i n g e x p a n s i o n o f t h e s e c t o r . T a b l e 12 r e p r o d u c e s t h e r e s u l t s f r o m r e c e n t s e c t o r - w i d e s u r v e y s o v e r t h e p a s t f e w y e a r s . W h i l e t h e r e p l i e s r e v e a l t h e i m p o r t a n c e o f f o r e i g n e x c h a n g e , d o m e s t i c d e m a n d , p r i c e c o n t r o l s a n d s k i l l s c o n s t r a i n t s i n r e s t r i c t i n g o u t p u t e x p e n d i t u r e a n d c a p i t a l i n v e s t m e n t , t h e i m p o r t a n c e o f e a c h o f t h e s e c o n s t r a i n t s h a v e d i f f e r e d m a r k e d l y f r o m o n e y e a r t o t h e n e x t .

I f t h e r e i s o n e l e s s o n t o b e l e a r n t f r o m t h e s e r e s u l t s - a n d f r o m t h e p r e v i o u s d i s c u s s i o n - i t i s t h a t t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i s h i g h l y c o m p l e x , b e i n g i n f l u e n c e d b y v a r i o u s f a c t o r s i n d i f f e r e n t w a y s a n d i n d i f f e r e n t c i r c u m s t a n c e s . C l e a r l y , t h e n , d e v i s i n g n e w p o l i c i e s f o r i t s s u s t a i n e d e x p a n s i o n i s g o i n g t o b e n o e a s y t a s k .

I I I . S U C C E S S AND F A I L U R E A T T H E M I C R O - L E V E L "

We n o w m o v e a w a y f r o m t h e b r o a d m a c r o - a n a l y s i s o f i n d u s t r i a l p e r f o r m a n c e t o m o r e d e t a i l e d m i c r o - d a t a . I n t h i s s e c t i o n we u s e s o m e f i r m l e v e l e v i d e n c e , g a t h e r e d i n m i d - 1 9 8 7 , t o a t t e m p t t o t h r o w l i g h t o n t h e m a i n f a c t o r s i n f l u e n c i n g p e r f o r m a n c e ' ' . T h e p u r p o s e h e r e i s t o h i g h l i g h t t h o s e f a c t o r s c o n t r i b u t i n g t o s u c c e s s o r f a i l u r e o f p a r t i c u l a r f i r m s . W h i l e , c l e a r l y , " s u c ­c e s s " a n d " f a i l u r e " c a n b e e v a l u a t e d d i f f e r e n t l y d e p e n d i n g u p o n t h e n o r m s c h o s e n , i n c o n j u n c t i o n w i t h t h e t h r u s t o f t h e p r e v i o u s s e c t i o n s o f t h i s p a p e r m o r e e m p h a s i s i s p l a c e d h e r e u p o n t h e a b i l i t y o f f i r m s t o c o m p e t e b o t h o n t h e d o m e s t i c a n d , m o r e p a r t i c u l a r l y , i n t h e i n t e r n a t i o n a l m a r k e t .

3.1 M a n u f a c t u r e r s o f A g r i c u l t u r a l I m p l e m e n t s

We s t a r t w i t h t h r e e f i r m s a l l l o c a t e d i n a b r a n c h o f s u b -s e c t o r 9, M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s , w h i c h m a n u f a c t u r e a g r i c u l ­t u r a l i m p l e m e n t s . T h e y a r e a l l e n t i r e l y p r i v a t e f i r m s . Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s a r e t h e o n l y t w o f i r m s i n t h e c o u n t r y m a n u f a c t u r i n g a r a n g e o f h a n d - t o o l s a n d a n i m a l - d r a w n i m p l e m e n t s w h i l e T i n t o I n d u s t r i e s i s b y f a r t h e l a r g e s t o f t h e f i r m s m a k i n g m a c h i n e - d r a w n i m p l e m e n t s , b e i n g r e s p o n s i b l e f o r s o m e 8 0 % o f t h e d o m e s t i c m a r k e t ^ ' . T h e r e a r e e i g h t m a i n m a n u f a c t u r e r s o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s i n Z i m b a b w e w i t h a t o t a l t u r n o v e r i n 1 9 8 5 o f s o m e $ 1 7 mn o f w h i c h t h e s e t h r e e f i r m s a r e r e s p o n s i b l e f o r o v e r 9 0 % .

U s i n g t h e c r i t e r i o n o f t h e 1 9 8 2 DRC s c o r e s , i t w o u l d a p p e a r t h a t t h e s e f i r m s w o u l d b e j u d g e d a m o n g t h e m o s t e f f i c i e n t i n t h e c o u n t r y : t h e a v e r a g e DRC s c o r e f o r a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t m a n u f a c t u r e r s w a s 0 . 9 1 , r a n g i n g f r o m a l o w o f 0 . 4 0 t o a h i g h o f o n l y 1 . 1 2 , t h e a v e r a g e f a l l i n g t o a n e x t r e m e l y c o m p e t i t i v e 0 . 7 3 i f a c c o u n t i s t a k e n o f t h e o v e r v a l u e d d o l l a r r a t e . W h a t i s m o r e , i n 1 9 8 2 a l l t h r e e f i r m s w e r e e x p o r t i n g e a c h w i t h s a l e s o f o v e r $ 1 0 0 , 0 0 0 , w h i l e p u b l i s h e d r e s u l t s f r o m Z i m p l o w s h o w e d a p o s t -t a x p r o f i t / t u r n o v e r r a t i o o f 9% a n d f r o m T i n t o I n d u s t r i e s o f s o m e 6%. B e y o n d 1 9 8 2 , d e v e l o p m e n t s a p p e a r e d t o c o n f i r m t h i s b u l l i s h a s s e s s m e n t a s b o t h t u r n o v e r a n d e x p o r t s c o n t i n u e d t o e x p a n d : b y t h e m i d - 1 9 8 0 s T i n t o I n d u s t r i e s w e r e e x p o r t i n g p r o d u c t s t o t h e v a l u e o f b e t w e e n $ 1 mn a n d $2 mn a y e a r , Z i m p l o -w's e x p o r t s t r e b l e d f r o m 1 9 8 2 t o 1 9 8 6 , r e a c h i n g a n a v e r a g e o f 2 4 % o f t u r n o v e r i n t h e y e a r s 1 9 8 4 t o 1 9 8 6 a n d b y 1 9 8 5 B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s w e r e e x p o r t i n g 4 5 % o f p r o d u c t i o n ^ ' ' .

T h e s e d a t a a n d a s s e s s m e n t , h o w e v e r , a t b e s t g i v e ' a n e x t r e m e ­l y d i s t o r t e d a n d a t w o r s t a t o t a l l y f a l s e p i c t u r e o f t h e l o n g e r t e r m v i a b i l i t y o f t h e f i r m s i n q u e s t i o n . Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s a r g u e t h a t i n t h e e a r l y 1 9 8 0 s t h e i r r e s p e c t i v e f i r m s w e r e i n s u c h s e r i o u s d i f f i c u l t i e s t h a t i t w a s q u i t e l i k e l y t h a t b o t h c o u l d h a v e f o l d e d , w h i l e f r o m 1 9 8 2 t o 1 9 8 3 T i n t o I n d u s t r i e s ' s p r o f i t o f $ 8 2 6 , 0 0 0 t u r n e d i n t o a l o s s o f $ 1 1 , 0 0 0 a n d t h e c o m p a n y s u f f e r e d s e r i o u s f i n a n c i a l d i f f i c u l t i e s o v e r t h e n e x t f e w y e a r s ^ ^ .

T h e m a i n d i f f i c u l t i e s f a c i n g Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s h a v e r e v o l v e d a r o u n d t h r e e f a c t o r s : t h e n a t u r e o f t h e p r o d u c t s t h e y h a v e b e e n e n g a g e d p r e d o m i n a n t l y i n m a n u f a c t u r i n g , t h e i r m a n a g e m e n t a n d , f i n a l l y , t h e i n s t i t u t i o n a l p o l i c y e n v i r o n ­m e n t . B o t h f i r m s b e g a n ^ ' b y m a k i n g a n d a r e s t i l l p r e d o m i n a n t l y d e p e n d e n t u p o n s u p p l y i n g t h e m o r e s i m p l e r a n g e o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s a n d h a n d t o o l s t o t h e Z i m b a b w e a n m a r k e t . T h e i r s a l e s v o l u m e s t h e r e f o r e l i e o u t s i d e t h e i r g r a s p a n d c o n t r o l : w h e n t h e c o u n t r y s u f f e r s f r o m d r o u g h t - a s i t d i d i n 1 9 8 2 - 8 4 a n d 1 9 8 5 - 6 -d o m e s t i c s a l e s f a l l d r a m a t i c a l l y . On t h e s u p p l y s i d e , b e c a u s e s o m e 9 0 % o f r a w m a t e r i a l s ( l a r g e l y l o c a l s t e e l ) i s s u p p l i e d d o m e s t i c a l l y , d e p e n d e n c e o f t h e s e t w o f i r m s o n i m p o r t a l l o c a t i o n s i s s m a l l ' " . N o n e t h e l e s s , a l t h o u g h p r o d u c t i o n i s f a i r l y l a b o u r i n t e n s i v e , c e r t a i n p i e c e s o f m a c h i n e r y ( p r e s s e s a n d f o r g e s e t c . ) h a v e h a d t o b e i m p o r t e d a n d b o t h t h e a g e o f m a c h i n e r y a n d t h e s h o r t a g e o f s p a r e s h a v e h a d a n i n c r e a s i n g l y a d v e r s e e f f e c t o n b o t h p r o d u c t i v i t y a n d p r o d u c t q u a l i t y ' ' .

U n t i l r e c e n t l y , h o w e v e r , n o n e o f t h e s e i s s u e s n o r c o m p a r a ­t i v e l y p o o r m a n a g e m e n t h a v e c h a l l e n g e d t h e v i a b i l i t y o f t h e f i r m s i n q u e s t i o n w h i c h h a v e b e e n a b l e t o m a i n t a i n s a t i s f a c t o r y ( a l b e i t n o t v e r y h i g h ) p r o f i t l e v e l s a n d w i t h o u t e x e r t i n g m u c h e f f o r t a t e x p a n d i n g i n t o t h e e x p o r t m a r k e t . I n s p i t e o f o n l y t h e s e t w o f i r m s s u p p l y i n g t h e d o m e s t i c m a r k e t , a s u f f i c i e n t l y " c o m p e t i t i v e " e n v i r o n m e n t e x i s t e d t o k e e p c o s t s d o w n a n d d e t e r p r i c e - f i x i n g c o l l u s i o n , w h i l e s i m i l a r m a n a g e m e n t a n d e n g i n e e r i n g c a p a b i l i t i e s l e d t o " a d e q u a t e " l e v e l s o f p r o d u c t i v i t y a n d p r o d u c t q u a l i t y o n t h e f a c t o r y f l o o r ' ^ . T h e r e w a s , h o w e v e r , n o p r i c e o r p r o f i t r e l a t e d i n c e n t i v e f o r e i t h e r f i r m r a d i c a l l y t o i m p r o v e p r o d u c ­t i v i t y . T h e o v e r a l l s e t t i n g w a s a p r i c e c o n t r o l s y s t e m w h i c h a l l o w e d p r i c e r i s e s t o b e p a s s e d o n t o t h e d o m e s t i c c o n s u m e r i n l i n e w i t h r i s e s i n i n p u t s i n t h e n o r m a l c o s t - p l u s m a n n e r . T h e r e w a s l i t t l e i n c e n t i v e t o k e e p p r i c e s d o w n o r t o i m p r o v e r a d i c a l l y o n p r o d u c t q u a l i t y o r p r o d u c t i v i t y . I n s p i t e o f o f t e n q u i t e d r a m a t i c v a r i a t i o n s i n t h e l e v e l o f d o m e s t i c d e m a n d , p l a n t s i z e , t h e p r i c e r e g i m e a n d d i f f i c u l t i e s o f e x p o r t i n g t o i n d e p e n d e n t A f r i c a p r o v i d e d n o s u b s t a n t i a l i n c e n t i v e t o e x p a n d s i g n i f i c a n t l y i n t o t h e e x p o r t f i e l d . N o n e t h e l e s s , t h e f a c t t h a t e x p o r t i n g ( m o s t l y t o S o u t h A f r i c a d u r i n g t h e l a t t e r U D I y e a r s ) d i d t a k e p l a c e i n d i c a t e s t h a t t h e i n s t i t u t i o n a l f r a m e w o r k a n d t h e p r o d u c ­t i v e s y s t e m d i d ( i n t h i s i n s t a n c e ) e n a b l e t h e s e t w o f i r m s t o r e m a i n b r o a d l y i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e ( a s c o n f i r n ^ e d b y t h e DRC d a t a ) . O v e r t h e l o n g e r t e r m , h o w e v e r , t h e - ^ n a i n t e n a n c e o f t h i s p o l i c y e n v i r o n m e n t w o u l d a l m o s t c e r t a i n l y h a v e d o n e l i t t l e m o r e t h a n l e a d t o a w i d e n i n g b e t w e e n d o m e s t i c a n d i n t e r n a t i o n a l p r i c e s , n e x t t o n o i m p r o v e m e n t i n p r o d u c t q u a l i t y a n d i f t h e r e w a s t o b e e x p o r t t r a d e i t w o u l d h a v e t o b e f i n a n c e d i n c r e a s i n g l y f r o m h i g h e r d o m e s t i c p r i c e s ' ' .

I r o n i c a l l y , i n p r a c t i c e i t w a s n e i t h e r t h e g r o w i n g p r e s s u r e s f o r g r e a t e r l i b e r a l i s a t i o n f r o m i n t e r n a t i o n a l a g e n c i e s n o r t h e d r a m a t i c c u t s i n f o r e i g n e x c h a n g e a l l o c a t i o n s : t h a t a f f e c t e d a d v e r s e l y s o m a n y m a n u f a c t u r e r s i n t h e m i d - 1 9 8 0 s ) w h i c h u n c o v e r e d t h e v u l n e r a b i l i t y a n d e c o n o m i c p r e c a r i o u s n e s s o f t.^.ese t w o f i r m s . R a t h e r i t w a s a l t e r i n g t h e p r i c e c o n t r o l m e c h a n i s e U n e s s e n t i a l p a r t o f t h e U D I i n s t i t u t i o n a l f r a m e w o r k f o r i r . a n u f a c t u r i n g ) w h i c h

q u i t e r a p i d l y e x p o s e d b o t h t h e l o n g t e r m w e a k n e s s e s o f t h e f i r m s a n d o f t h e p o l i c y e n v i r o n m e n t u n d e r w h i c h t h e y h a d o p e r a t e d f o r s o m a n y y e a r s .

A f t e r I n d e p e n d e n c e t h e c o s t s o f i n p u t s a c r o s s t h e w h o l e o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r b e g a n t o r i s e m o r e r a p i d l y , d u e l a r g e l y t o i n c r e a s e s i n t h e m i n i m u m w a g e , t h e f a l l i n g v a l u e o f t h e Z i m b a b w e d o l l a r a n d t o o t h e r s p e c i f i c p r i c e i n c r e a s e s , p a r ­t i c u l a r l y f o r f u e l a n d e l e c t r i c i t y a n d s t e e l . A t t h e s a m e t i m e t h e i n s t i t u t i o n a l p r i c e c o n t r o l m e c h a n i s m w a s t i g h t e n e d a n d e x t e n d e d s u c h t h a t f o r m o s t o f t h e l e a d i n g p r o d u c t s m a n u f a c t u r e d b y b o t h Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s s p e c i f i c p r i c e i n c r e a s e a p p l i c a t i o n s h a d n o t o n l y t o b e m a d e b u t t h e y w e r e s u b j e c t t o C a b i n e t a p p r o v a l . T h i s n e e d f o r b o t h m o r e s p e c i f i c a n d f o r h i g h e r p r i c e i n c r e a s e a p p l i c a t i o n s o c c u r r e d a t a t i m e w h e n t h e G o v e r n m e n t w a s f o c u s s i n g i t s e c o n o m i c p o l i c i e s o n t w o p a r t i c u l a r o b j e c t i v e s : o n t h e o n e h a n d w o r k i n g t o k e e p d o w n p r i c e s o f g o o d s p u r c h a s e d b y l o w i n c o m e r u r a l g r o u p s ( i n c l u d i n g s i m p l e h a n d a n d a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s ) a n d , o n t h e o t h e r h a n d , i n c r e a s e d d e t e r m i n a t i o n t o c h e c k w h a t i t p e r c e i v e d a s t h e e x c e s s i v e l y h i g h p r o f i t l e v e l s o f p r i v a t e c o m p a n i e s ' " . T h e r e s u l t w a s t h a t f r o m 1 9 8 1 o n w a r d s . G o v e r n m e n t a w a r d e d p r i c e i n c r e a s e s f a r l o w e r b o t h t h a n t h o s e r e q u e s t e d a n d t h a n t h o s e r e q u i r e d t o a c c o m m o d a t e t h e r i s e i n i n p u t c o s t s ' ' . T h e i m m e d i a t e e f f e c t s w e r e c l e a r l y a n e r o s i o n i n p r o f i t l e v e l s ' ^ . W h a t i s o f m o r e i n t e r e s t f r o m a p o l i c y p e r s p e c t i v e i s t h e e f f e c t t h a t t h i s p r o f i t s q u e e z e h a d o n t h e c o m p a n i e s : q u i t e r a p i d l y i t e x p o s e d w e a k n e s s e s a n d i n e f f i c i e n c i e s w h i c h i n t h e s e i n s t a n c e s a t l e a s t l e d t o t h e a d o p t i o n o f m o r e c o s t - e f f e c t i v e p r o d u c t i o n m e t h o d s .

T h e i m m e d i a t e r e s p o n s e o f b o t h c o m p a n i e s t o t h e p r o f i t s s q u e e z e a n d t h e d r o u g h t - i n d u c e d f a l l i n d o m e s t i c d e m a n d w a s v i g o r o u s l y t o e x p a n d i n t o t h e e x p o r t m a r k e t . T h i s w a s s u c c e s s f u l i n a s m u c h a s e x p o r t s a l e s w e n t u p - Z i m p l o w ' s e x p o r t s d o u b l e d t o $ 7 0 0 , 0 0 0 f r o m 1 9 8 2 t o 1 9 8 4 , w h i l e B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s e x p o r t s r o s e f r o m 2 5 % t o 5 0 % o f t o t a l p r o d u c t i o n b y 1 9 8 5 i n c l u d i n g t h e e x p o r t o f $ 1 mn o f g o o d s t o Z a m b i a i n 1 9 8 5 . H o w e v e r f r o m a c o s t p o i n t o f v i e w , t h e s t r a t e g y w o u l d a p p e a r t o h a v e b e e n f o o l - h a r d y - i n s o m e i n s t a n c e s p r o d u c t s w e r e e x p o r t e d a t l e s s t h a n t h e m a r g i n a l c o s t s o f p r o d u c t i o n a n d i n o t h e r s t h e m a r g i n a l c o s t s w e r e c o v e r e d b u t , o f c o u r s e , w i t h d o m e s t i c p r o f i t m a r g i n s s q u e e z e d , t h e t r a d i t i o n a l s u b s i d y o f t h e d o m e s t i c m a r k e t h a d b e e n c u t s u b s t a n t i a l l y . I t w a s i n t h i s c o n t e x t , w i t h Z i m p l o w r e t u r n ­i n g s u b s t a n t i a l a b s o l u t e l o s s e s a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s , i n t h e w o r d s o f t h e c u r r e n t M a n a g i n g D i r e c t o r , " g r a d u a l l y g o i n g u n d e r " , t h a t t h e m a n a g e m e n t o f b o t h c o m p a n i e s w a s r e p l a c e d .

T h e c h a n g e s w i t h i n e a c h f i r m w e r e d r a m a t i c : f a c t o r i e s w e r e r a d i c a l l y r e o r g a n i s e d w i t h p r o d u c t i o n l i n e s a l t e r e d f r o m a s e r i e s o f s e p a r a t e a n d u n c o - o r d i n a t e d o p e r a t i o n s t o a c o n t i n u o u s f l o w s y s t e m ; m o r e r a p i d t h r o u g h p u t m e a n t t h a t s t o c k l e v e l s c o u l d b e r e d u c e d ; s t a f f t r a i n i n g e d u c a t i o n w a s i n i t i a t e d t o u p g r a d e w o r k e r s a n d i d e n t i f y p a r t i c u l a r t a s k s i n t h e o v e r a l l p r o d u c t i o n p r o c e s s ; n e w s k i l l e d s t a f f w e r e e m p l o y e d o n t h e s h o p - f l o o r , l e a d i n g t o h i g h e r q u a l i t y p r o d u c t s b e i n g p r o d u c e d a n d t o i m p r o v e d d e s i g n s o f t r a d i t i o n a l l i n e s . T h e r e s u l t w a s t h a t i n t h e s p a c e

o f a y e a r o r t w o , p r o d u c t i v i t y l e v e l s w e r e r a i s e d b y a s m u c h a s 2 5 % w i t h e i t h e r n o o r o n l y m a r g i n a l i n c r e a s e s i n c a p i t a l e m p l o y ­e d . I n s h o r t , t h e s q u e e z i n g o f p r o f i t m a r g i n s i n d u c e d t h e m o s t d r a m a t i c i n c r e a s e s i n m a n u f a c t u r i n g e f f i c i e n c y t h a t t h e f i r m s h a d e x p e r i e n c e d i n 1 5 t o 20 y e a r s - a n a d j u s t m e n t t h a t w o u l d p r o b a b l y n o t h a v e o c c u r r e d ( a t l e a s t w i t h s u c h r a p i d i t y ) i n t h e a b s e n c e o f t h e g o v e r n m e n t - i n d u c e d d o m e s t i c p r i c e s q u e e z e a n d c o m p l e m e n t a r y e x p o r t i n c e n t i v e s .

A n o t h e r p o s i t i v e o u t c o m e h a s b e e n a n e x p a n s i o n i n t h e p r o d u c t r a n g e o f t h e t w o f i r m s ; f o r i n s t a n c e B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s i n t h e l a s t y e a r o r s o h a v e b e g u n t o m a n u f a c t u r e o f f o r g e d w h e e l n u t s , t r a c l t r o d e n d s f o r N i s s a n S u n n y c a r s , s p e c i a l ­i s e d p l a n t f l a n g e s a n d s p e c i a l t y p e s o f s t u d s . H o w e v e r t h i s b e n e f i c i a l o u t c o m e i n p a r t h a s b e e n t h e r e s u l t o f a n e x t r e m e l y n e g a t i v e e f f e c t o f t h e p r a c t i c a l w o r t h i n g o f t h e p r i c e c o n t r o l s y s t e m . C u r r e n t l e g i s l a t i o n c o n t r o l s t h e p r i c e s o f s p e c i f i c p r o d u c t s m a n u f a c t u r e d , n o t t h e r a n g e o f g o o d s w h i c h f a c t o r i e s m a n u f a c t u r e . Two d i r e c t l y p r i c e - c o n t r o l l e d p r o d u c t s a r e a x e s a n d p i c ! < s w h i c h h a v e t r a d i t i o n a l l y b e e n m a d e b y B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s . I n s p i t e o f t h e v e r y h i g h d o m e s t i c d e m a n d f o r t h e s e t w o i t e m s , e s p e c i a l l y a m o n g l o w - i n c o m e r u r a l h o u s e h o l d s , t h e f i r m now h a s c e a s e d m a ) t i n g t h e m s i m p l y b e c a u s e a t t h e c u r r e n t l e g i s l a t e d p r i c e t h e y c a n n o t b e m a d e a t a p r o f i t , t h u s a c h i e v i n g a n o u t c o m e d i a m e t r i c a l l y a t v a r i a n c e w i t h o n e o f t h e m a i n o b j e c t i v e s f o r w h i c h p r i c e c o n t r o l w a s i n t r o d u c e d a n d i s m a i n ­t a i n e d .

T h e r e i s , t h e n , l i t t l e d o u b t t h a t t h e i n s t i t u t i o n a l l y -i m p o s e d p r o f i t s s q u e e z e h a s h a d s i g n i f i c a n t b e n e f i c i a l a d j u s t m e n t r e s u l t s i n t e r m s o f e f f i c i e n c y a n d c o s t - r e d u c t i o n s . W h a t i s m o r e , i n 1 9 8 6 / 8 7 b o t h f i r m s r e p o r t e d a f t e r - t a x p r o f i t s , e v e n i f o f s m a l l a m o u n t s ' ' , w h i l e t h e p r i c e s o f b o t h e x p o r t s a n d d o m e s t i ­c a l l y - t a r g e t e d p r o d u c t s a r e n o w f a r m o r e c o m p e t i t i v e . Z i m p l o w a r g u e s t h a t i f f o r e i g n e x c h a n g e a n d t r a d e c o n t r o l s w e r e l i f t e d i t w o u l d o n l y f e a r c o m p e t i t i o n ( a t z e r o t a r i f f r a t e ) f r o m C h i n e s e -m a d e h o e s , w h o s e q u a l i t y i s o n a p a r w i t h t h e Z i m b a b w e a n p r o d u c t .

T o a r g u e t h a t t h e e f f e c t s o f m o r e s t r i n g e n t p r i c e c o n t r o l s h a v e h a d c e r t a i n m e a s u r a b l e b e n e f i t s f o r e f f i c i e n c y i s , h o w e v e r , o n l y p a r t o f t h e t o t a l p i c t u r e . I n - h o u s e r a t i o n a l i s a t i o n a n d t h e n e e d t o d i v e r s i f y a w a y f r o m t h e d o m i n a n c e o f t h e d o m e s t i c m a r ) t e t h a s a l s o h i g h l i g h t e d t h e n e e d t o u p - g r a d e s o m e o f t h e o l d e r m a c h i n e r y u s e d i n t h e p r o d u c t i o n p r o c e s s . T o r e d u c e t i m e l o s t t h r o u g h m a c h i n e b r e a l t d o w n s , t o f u r t h e r e n h a n c e p r o d u c t q u a l i t y a n d t o m a i n t a i n l a b o u r p r o d u c t i v i t y g a i n s ( a l t h o u g h f o r Z i m p l o w t h i s a p p e a r s t o b e o f m o r e i m m e d i a t e n e c e s s i t y ) r e q u i r e s a n d w i l l i n c r e a s i n g l y r e q u i r e t h e r e p l a c e m e n t o f k e y p i e c e s o f m a c h i n e r y f o r w h i c h b o t h c a p i t a l a n d f o r e i g n e x c h a n g e w i l l b e n e e d e d ' ^ . C l e a r l y t h e n , ' o n c e t h e s u b s t a n t i a l c o s t r e d u c t i o n s a c h i e v e d t h r o u g h m a n a g e r i a l a n d t e c h n i c a l i m p r o v e m e n t h a v e b e e n a c h i e v e d , t h e r e i s a n e e d f o r p r i c e s t o b e h i g h e n o u g h f o r r e p l a c e m e n t a n d e x p a n s i v e c a p i t a l i n v e s t m e n t t o t a k e p l a c e a n d f o r f o r e i g n e x c h a n g e l e v e l s t o b e s u f f i c i e n t f o r t h e n e c e s s a r y f o r e i g n p u r c h a s e o f t h e s e i t e m s .

3.2 I n a d e q u a c i e s o f p r i c e s a s a b a s i s f o r p o l i c y i m p l e m e n t a t i o n

T h e r e a r e f u r t h e r l e s s o n s t o b e l e a r n t f r o m f i r m - l e v e l e x ­p e r i e n c e a b o u t t h e p o l i c y c o n t e x t f o r m a n u f a c t u r i n g . I n p a r ­t i c u l a r , t h e e v i d e n c e s h o w s q u i t e s t a r k l y t h a t t o a t t e m p t t o r e s t r u c t u r e t h e s e c t o r t o w a r d s f u r t h e r e x p o r t o r i e n t a t i o n b y r e m o v i n g c o n t r o l s a n d r e l y i n g o n t h e e f f e c t s o f i n t e r n a t i o n a l m a r k e t a n d p r i c e f o r c e s w o u l d b e a n e x t r e m e l y f o o l - h a r d y c o u r s e o f a c t i o n t o f o l l o w . T h i s c a n b e i l l u s t r a t e d i n i t i a l l y i n r e l a t i o n t o a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t e x p o r t e r s .

Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s c u r r e n t l y e x p o r t t o a r a n g e o f A f r i c a n c o u n t r i e s i n c l u d i n g t h e S A D C C s t a t e s , U g a n d a , S u d a n a n d S o u t h A f r i c a . S i m p l y o n t h e b a s i s o f p r i c e d i f f e r e n ­t i a l s , t h e n u m b e r s i n d i c a t e t h a t Z i m b a b w e s h o u l d n o t b e e x p o r t i n g t o m o s t o f t h e s e m a r k e t s b e c a u s e a s a r u l e i t s p r i c e s a r e h i g h e r t h a n i t s c o m p e t i t o r s . T o t a k e o n e e x a m p l e , I n d i a c a n l a n d h o e s i n U g a n d a f o r $ 3 3 w h e r e a s t h e e x - f a c t o r y p r i c e o f Z i m b a b w e a n h o e s i n m i d - 1 9 8 7 w a s $ 4 2 . T h i s d i f f e r e n t i a l i n l a r g e p a r t i s d u e t o t h e 1 2 0 % e x p o r t i n c e n t i v e a v a i l a b l e t o I n d i a n h o e m a n u f a c t u r e r s w h i c h u n d e r c u t s t h e Z i m b a b w e a n p r i c e . I n s p i t e o f t h i s w i d e p r i c e d i f f e r e n t i a l , Z i m b a b w e a n p r o d u c t s a r e s t i l l i n d e m a n d a n d a r e b e i n g i m p o r t e d . T h e r e a s o n s r e v o l v e a r o u n d t h e f o l l o w i n g f a c t o r s : b e t t e r d e l i v e r y t i m e , b e t t e r q u a l i t y p r o d u c t s , b e t t e r a f t e r - s a l e s s e r v i c e a n d t h e f a c t t h a t t h e Z i m b a b w e a n p r o d u c t i s w e l l k n o w n , t r i e d a n d t e s t e d i n t h e s e m a r k e t s . R e v e r s i n g t h e b l i n d " e x p o r t a t a n y p r i c e " p o l i c y o f t h e l a s t f e w y e a r s , B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s r e p o r t s t h a t i n r e c e n t m o n t h s i t s e x p o r t s a l e s h a v e g o n e u p i n v o l u m e t e r m s w h i l e i t s p r i c e s h a v e a l s o b e e n r i s i n g ' ' . T h e r e s e e m s , a d d i t i o n a l l y , t o b e l e s s c o n c e r n t h a n o n e m i g h t e x p e c t t h a t B r a z i l i a n h o e s a r e c u r r e n t l y b e i n g i m p o r t e d b y M o z a m b i q u e a t a c o s t 2 0 - 3 0 % l o w e r t h a n Z i m b a b w e a n o n e s : Z i m b a b w e a n f i r m s r e m a i n c o n f i d e n t t h a t t h e l o w e r q u a l i t y o f t h e B r a z i l i a n p r o d u c t w i l l s o o n l e a d t o a n e n d t o t h e B r a z i l ­i a n c o m p e t i t i o n ^ 0 .

T h e r e i s o n e , f i n a l l e s s o n t o b e l e a r n t a b o u t i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s a n d p o l i c y t o e n c o u r a g e e x p o r t e x p a n s i o n f r o m t h e e x p e r i e n c e o f Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s a n d i t c o n c e r n s c o n s i s t e n c y . T h e m a j o r p h y s i c a l i n p u t i n t h e m a n u f a c t u r e o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s i s s t e e l a n d Z i m b a b w e ' s Z I S C O s t e e l p r o v i d e s t h i s b a s i c c o m p o n e n t n o t o n l y d o m e s t i c a l l y b u t a l s o r e g i o n a l l y . A t p r e s e n t , a n d c o n s i s t e n t w i t h p r a c t i c e s t r e t c h i n g b a c k o v e r a n u m b e r o f y e a r s , t h e p r i c i n g p o l i c y o f Z I S C O g e n e r a l ­l y i n v o l v e s c h a r g i n g t h e d o m e s t i c c u s t o m e r s o f i t s p r o d u c t s a h i g h e r p r i c e t h a n i t c h a r g e s e x p o r t c u s t o m e r s . W h i l e t h i s h a s t h e p o s i t i v e e f f e c t o f e n c o u r a g i n g i m m e d i a t e f o r e i g n e x c h a n g e m a x i m i s a t i o n , e v e n i f a t t h e c o s t o f r a i s i n g t h e p r i c e t o d o m e s t i c c o n s u m e r s , a n i m p o r t a n t i n d i r e c t e f f e c t i s t o r e d u c e t h e i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s o f e x p o r t p r o d u c t s m a d e w i t h t h e h i g h e r - p r i c e d Z I S C O s t e e l . I n m i d - 1 9 8 7 , Z i m p l o w a n d B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s h a d t o p u r c h a s e Z I S C O s t e e l a t t h e p r i c e o f $ 5 5 0 a t o n n e . T h i s s a m e s t e e l w a s e x p o r t e d t o a r i v a l c o m p a n y , A g r i m o l

i n M a l a w i ^ 1 , w h i c h p r o d u c e s i m p l e m e n t s o f s i m i l a r q u a l i t y , a t t h e p r i c e o f $ 1 5 0 a t o n n e - o n e t h i r d o f t h e p r i c e Z i m b a b w e a n p u r c h a s e r s h a v e t o p a y t o o b t a i n t h e s a m e p r o d u c t ' 2 . C l e a r l y t h e m o r e e x t e n s i v e d i f f e r e n t i a l p r i c i n g a n d t h e m o r e i n t e g r a t e d i n d u s t r y i n Z i m b a b w e b e c o m e , t h e g r e a t e r w i l l b e b o t h t h e i m p a c t o f t h e s e s o r t s o f a n o m a l i e s a n d a l s o t h e a b i l i t y t o c o u n t e r ­b a l a n c e t h e m b y a d m i n i s t r a t i v e f i a t .

T i n t o I n d u s t r i e s a l s o p r o v i d e s t w o e x a m p l e s o f t h e i n a d e ­q u a c y o f c o m p a r a t i v e p r i c e d a t a a s t h e b a s i s f o r d e t e r m i n i n g t r a d e - r e l a t e d p o l i c y f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . T h e m i d - 1 9 8 7 d o m e s t i c p r i c e o f t h e m a i n s t r e a m m a c h i n e - d r a w n p r o d u c t s m a n u ­f a c t u r e d b y t h e f i r m a r e e s t i m a t e d t o h a v e b e e n b e t w e e n 1 0 % t o 1 5 % h i g h e r t h a n t h e l a n d e d c o s t o f f o r e i g n - m a d e a l t e r n a t i v e s . I n s p i t e o f t h i s s u b s t a n t i a l d i f f e r e n t i a l , T i n t o I n d u s t r i e s w o u l d h a v e f e w o b j e c t i o n s t o i m p o r t r e s t r i c t i o n s o n s i m i l a r p r o d u c t s b e i n g l i f t e d a n d Z i m b a b w e a n f a r m e r s b e i n g g i v e n t h e c h o i c e o f b u y i n g t h e i m p o r t e d r a t h e r t h a n t h e d o m e s t i c a l l y - p r o d u c e d p r o d u c t . T h e r e a s o n i s t h a t l o c a l f a r m e r s w e l l k n o w t h a t t h e Z i m b a b w e a n p r o d u c t i s o f a f a r h i g h e r q u a l i t y , m a de f o r l o c a l c o n d i t i o n s , e n g i n e e r e d t o p l o u g h t o a g r e a t e r d e p t h a n d t o h a n d l e r o u g h e r s o i l s ^ ' . On t h e o t h e r h a n d , t h e u s e o f h e a v i e r d o m e s t i ­c a l l y - u s e d s t e e l s p r o v i d e s a d i s i n c e n t i v e f o r e x p a n d i n g e x p o r t s o u t s i d e t h e c e n t r a l / s o u t h e r n A f r i c a n r e g i o n w h e r e ( f o r e x a m p l e i n W e s t A f r i c a ) s o i l s t e n d t o b e l i g h t e r a n d t h e l e s s d u r a b l e n o n -Z i m b a b w e a n p r o d u c t w o u l d b e p r e f e r r e d e v e n i f i t w e r e p r i c e d m o r e c o m p e t i t i v e l y .

F i n a l l y o n t h e e x p o r t f r o n t i s a n i n s t a n c e o f t h e l o s s o f a m a j o r m a r k e t w h i c h h a d b e e n a c q u i r e d i n s p i t e o f a s u b s t a n t i a l l a c k o f p r i c e c o m p e t i t i v e n e s s . U n t i l r e c e n t l y T i n t o I n d u s t r i e s h a d a m a j o r e x p o r t m a r k e t v a l u e d a t s o m e $2 1/2 mn i n T a n z a n i a e v e n t h o u g h i t s p r o d u c t s w e r e p r i c e d 4 0 % h i g h e r t h a n t h e c o m p e t i ­t i o n . H o w e v e r i n 1 9 8 5 / 8 6 r e a l i s i n g t h a t w i t h a m a s s i v e i n c r e a s e i n d o m e s t i c d e m a n d f o r i t s p r o d u c t s i t w o u l d n o t b e a b l e t o f u l f i l b o t h d o m e s t i c a n d a l l i t s e x p o r t o r d e r s , t h e f i r m d e c i d e d t o f o r e g o t h e e x p o r t s i d e o f i t s b u s i n e s s i n o r d e r t o m e e t t h e ( m o r e l u c r a t i v e ) d o m e s t i c m a r k e t dems^nd. T h e r e s u l t w a s t h a t t h e T a n z a n i a n m a r k e t h a s now b e e n l o s t t o B r a z i l a n d i t w i l l t a k e f a r m o r e t h a n a t t e m p t i n g t o n a r r o w p r i c e d i f f e r e n t i a l s t o w i n t h a t m a r k e t b a c k a g a i n t o Z i m b a b w e - r e l i a b i l i t y i n d e l i v e r y b e i n g o n e o f t h e r e a s o n s f o r t h e T a n z a n i a n s b e i n g w i l l i n g t o p u r c h a s e t h e h i g h e r - p r i c e d p r o d u c t .

D e s p i t e t h i s i n c i d e n t , T i n t o I n d u s t r i e s d o h a v e t h e i n - h o u s e r e s e a r c h , d e v e l o p m e n t a n d e n g i n e e r i n g c a p a c i t y t o i n t r o d u c e , d e v e l o p a n d a d a p t p r o d u c t s f o r t h e r e g i o n a l a s w e l l a s d o m e s t i c m a r k e t . A t t h e p r e s e n t t i m e , h o w e v e r , t h e f i r m ' s a b i l i t y t o e x p a n d e x p o r t s i s s e v e r e l y c o n s t r a i n e d - n o t p r i n c i p a l l y ( i n m a n y o f i t s p o t e n t i a l m a r k e t s ) b e c a u s e o f w i d e p r i c e d i f f e r e n t i a l s v i s - a - v i s i t s i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t o r s b u t r a t h e r b e c a u s e i t s p o t e n t i a l c u s t o m e r s s i m p l y d o n o t h a v e t h e f o r e i g n e x c h a n g e t o p u r c h a s e t h e g o o d s t h e y w o u l d l i k e t o b u y .

T h e i n a d e q u a c y o f u s i n g p r i c e s i g n a l s a s t h e m a j o r p o l i c y d e t e r m i n a n t i n i n d u s t r i a l r e s t r u c t u r i n g i s i l l u s t r a t e d b y

d i s c u s s i o n s h e l d w i t h a w i d e r a n g e o f i n d u s t r i a l i s t s a c r o s s d i f f e r e n t s u b - s e c t o r s . Two f i n a l e x a m p l e s i l l u s t r a t e t h i s p o i n t . T h e f i r s t c o n c e r n s H u n y a n i , o n e o f t h e t w o l e a d i n g , a n d p r i ­v a t e l y - o w n e d , m a n u f a c t u r e r s o f p a p e r a n d p a p e r p r o d u c t s i n t h e c o u n t r y ' " . A c c o r d i n g t o t h e 1 9 8 2 DRC c a l c u l a t i o n s , H u n y a n i ' s l e a d i n g m a n u f a c t u r i n g u n i t s w e r e d e e m e d u n c o m p e t i t i v e a n d i n e f f i c i e n t . ( D R C s f o r t h e i n d u s t r y a v e r a g e d 2 . 4 0 a n d w e r e a s h i g h a s 5 . 9 3 . ) H o w e v e r , r e c e n t a n a l y s i s b y t h e c o m p a n y i n d i c a t e s t h a t , p r i m a r i l y a s a r e s u l t o f l a b o u r r a t i o n a l i s a t i o n a n d c a p i t a l i n v e s t m e n t , t h e s e f i g u r e s h a v e b e c o m e t o t a l l y i n a p p l i c a b l e ; i t i s e s t i m a t e d t h a t o v e r t h e p a s t f i v e y e a r s t h e n u m b e r o f m a n - u n i t s p e r t o n n e o f p r o d u c t m a n u f a c t u r e d h a s b e e n h a l v e d . A s H u n y a n i , l i k e m o s t m a n u f a c t u r e r s , h a s b e e n s u b j e c t t o t h e s a m e s o r t o f e f f e c t s o f t h e p r i c e c o n t r o l l e g i s l a t i o n a s t h e a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t m a n u f a c t u r e r s , d i s c u s s e d a b o v e , i t w o u l d a p p e a r t h a t t h e p r o f i t s q u e e z e h a s h a d s o m e s i m i l a r p o s i t i v e s i d e - e f f e c t s ^ » . A t p r e s e n t , i f r e s t r i c t i o n s o n c o m p e t i t i v e i m p o r t s w e r e r e m o v e d , a n a v e r a g e t a r i f f o f s o m e 3 0 % w o u l d b e n e e d e d b y d o m e s t i c p r o d u c e r s t o c o m p e t e w i t h i m p o r t s b u t , a s e v e n t s o v e r t h e p a s t f i v e y e a r s i n d i c a t e , t h e r e i s t h e e x p e c t a t i o n w i t h i n t h e c o m p a n y t h a t u n i t c o s t s c o u l d b e b r o u g h t d o w n s t i l l f u r t h e r . T h e g e n e r a l l e s s o n s a p p e a r t o b e s t r i k i n g l y s i m i l a r t o t h o s e d r a w n f r o m t h e d i s c u s s i o n o f t h e a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t m a n u f a c t u r e r s : d e ­l i b e r a t e i n t e r v e n t i o n i s t p o l i c i e s h a v e h e l p e d t o a c h i e v e r a p i d a n d s u b s t a n t i a l a d j u s t m e n t a n d g r e a t e r i n t e r n a t i o n a l i s t c o m p e ­t i t i o n .

A n e x a m i n a t i o n o f H u n y a n i ' s e x p o r t s f u r t h e r i l l u s t r a t e s t h e w e a k n e s s o f t h e b e l i e f i n u t i l i s i n g i n t e r n a t i o n a l p r i c e c o m ­p a r i s o n s a s t h e m a j o r t o o l f o r d e t e r m i n i n g e x t e r n a l t r a d e p o l i c i e s . S o u t h A f r i c a n p a p e r m a n u f a c t u r e r s c o n s t i t u t e t h e m a j o r c o m p e t i t i o n t o H u n y a n i w i t h i n t h e r e g i o n a n d t h e a v e r a g e 3 0 % t a r i f f c u r r e n t l y n e e d e d t o k e e p o u t i m p o r t s o f l i k e p r o d u c t s i s r e q u i r e d l a r g e l y t o p r e v e n t S o u t h A f r i c a n i m p o r t s e n t e r i n g t h e Z i m b a b w e a n m a r k e t . N o n e t h e l e s s , S o u t h A f r i c a i s i t s e l f a n e x p o r t m a r k e t f o r H u n y a n i ' s p r o d u c t s i n s p i t e o f i t s e l f f a c i n g a 1 0 % t a r i f f i n t h a t m a r k e t . T h e a p p a r e n t a n o m a l y a r i s e s b e c a u s e S o u t h A f r i c a n f i r m s , l i k e Z i m b a b w e a n f i r m s , f r e q u e n t l y o p e r a t e a t w o -t i e r p r i c i n g s y s t e m w i t h t h e i r d o m e s t i c s a l e s h e l p i n g t o s u b ­s i d i s e t h e i r e x p o r t s . I n t h e c a s e o f a r a n g e o f p a p e r p r o d u c t s , H u n y a n i ' s e x p o r t s a r e p r i c e d l o w e r t h a n t h e i n f l a t e d d o m e s t i c p r i c e p r e v a i l i n g i n S o u t h A f r i c a . I n g e n e r a l , t h e r e f o r e , t h e r e a r e a t l e a s t t w o p r i c e d i f f e r e n t i a l s o n e w o u l d n e e d t o k n o w b e f o r e j u d g i n g w h e t h e r Z i m b a b w e a n m a n u f a c t u r e r s w e r e a b l e t o c o m p e t e o n t h e i n t e r n a t i o n a l m a r k e t .

T h e s e c o n d c a s e c o n c e r n s c i g a r e t t e s . A t p r e s e n t i n t e r m s o f p r i c e , Z i m b a b w e a n c i g a r e t t e s a r e i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e : d o m e s t i c p r i c e s a r e s o m e 1 0 % l o w e r t h a n b o r d e r p r i c e s ( n e t o f e x c i s e d u t y e t c . ) . H o w e v e r i f i m p o r t r e s t r i c t i o n s w e r e l i f t e d a n d i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i o n w e r e a l l o w e d , Z i m b a b w e a n m a n u f a c t u r e r s w o u l d s i m p l y n o t b e a b l e t o c o m p e t e . T h i s i s b e c a u s e t h e p o w e r o f i n t e r n a t i o n a l b r a n d n a m e s s o i n f l u e n c e s t h e d e c i s i o n t o p u r c h a s e c i g a r e t t e s t h a t e v e n q u i t e s u b s t a n t i a l p r i c e d i f f e r e n ­t i a l s c a n b e s u s t a i n e d ' A n d o f r e l e v a n c e t o t h e d e b a t e a b o u t

r e m o v i n g e x c h a n g e c o n t r o l s , i t w o u l d b e q u i t e p o s s i b l e f o r Z i m b a b w e ' s c i g a r e t t e m a n u f a c t u r e r s t o p r o d u c e i n t e r n a t i o n a l b r a n d s f o r d o m e s t i c c o n s u m p t i o n , ( t h e y h a v e t h e m a c h i n e r y a n d s k i l l s ) b u t t o d o s o , t h e p a t e n t h o l d e r s w o u l d r e q u i r e i n t e r ­n a t i o n a l s t a n d a r d s f o r p a c k a g i n g , f i l t e r s , t i p s , p a p e r a n d c e l l o p h a n e w r a p p i n g s . T h i s w o u l d n e c e s s i t a t e i m p o r t i n g t h e s e i t e m s w h i c h f o r o n l y o n e o f t h e t w o m a j o r t o b a c c o m a n u f a c t u r e r s , R o t h m a n s , w o u l d m e a n s p e n d i n g a n a d d i t i o n a l $ 3 0 0 , 0 0 0 i n f o r e i g n c u r r e n c y a m o n t h , o r $ 3 . 6 mn a y e a r .

3.3 Some C o n c l u d i n g O b s e r v a t i o n s

I n t h i s s e c t i o n s o m e c o n c l u s i o n s w i l l b e d r a w n f r o m t h e p r e v i o u s d i s c u s s i o n . A t a g e n e r a l l e v e l ( c o n f i r m e d b y t h e a n a l y s i s i n s e c t i o n s 2 a n d 3, a b o v e ) t h e r e s e e m s t o b e l i t t l e d i s p u t e t h a t a t I n d e p e n d e n c e Z i m b a b w e i n h e r i t e d a n i n d u s t r i a l b a s e d e v e l o p e d a n d e x p a n d e d b y a n i n c e n t i v e s t r u c t u r e , e s t a b ­l i s h e d d u r i n g t h e U D I y e a r s , w h i c h p r o t e c t e d a n d n u r t u r e d d o m e s t i c i n d u s t r y ' ' . T h a t a t t h e e n d o f t h i s p e r i o d m u c h o f Z i m b a b w e a n i n d u s t r y e m e r g e d i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e , o r n e a r l y s o , w o u l d s e e m t o h a v e b e e n d u e t o t h e f o l l o w i n g f a c t o r s : f i r s t o f a l l , t h e r e l a t i v e o p e n n e s s o f t h e e c o n o m y d u r i n g t h e F e d e r a l p e r i o d e n c o u r a g e d t h e e s t a b l i s h m e n t o f a w i d e r a n g e o f c o m p e t i t i v e i n d u s t r i e s a t t h a t t i m e ; s e c o n d , d o m e s t i c c o n s u m e r p r e s s u r e f o r i n t e r n a t i o n a l l y - s u b s t i t u t a b l e p r o d u c t s ( p a r t i c u l a r l y o n a p a r w i t h m a n y S o u t h A f r i c a n a n d B r i t i s h p r o d u c t s ) c o n ­t r i b u t e d t o t h e r e p l a c e m e n t o f d o m e s t i c g o o d s ; t h i r d , Z i m b a b w e h a d i n p l a c e a s u f f i c i e n t s k i l l / e n g i n e e r i n g b a s e t o a d a p t t e c h n o l o g y a n d p r o d u c t i o n p r o c e s s e s a n d m a k e h i g h l y e f f i c i e n t u s e o f f o r e i g n e x c h a n g e f o r c a p i t a l i n v e s t m e n t - f r e q u e n t l y b y p u r c h a s i n g a d e q u a t e s e c o n d - h a n d e q u i p m e n t . F i n a l l y , i t h a d a s u f f i c i e n t l y - b e n e f i c i a l e x p o r t i n c e n t i v e s y s t e m t o e n c o u r a g e e x t e r n a l t r a d e , b o o s t e d b y t h e m o r e l u c r a t i v e g a i n s f r o m s a n c ­t i o n s - b u s t i n g o p e r a t i o n s .

T h e r e w a s o n e a d d i t i o n a l a n d p o t e n t i a l l y i m p o r t a n t e l e m e n t i n t h e c o n t r o l - l e d p r o t e c t i o n i s t s y s t e m o f t h e U D I p e r i o d w h i c h c o u l d h a v e e n c o u r a g e d c o m p e t i t i o n . I f a m a n u f a c t u r e r o r a p o t e n t i a l m a n u f a c t u r e r c o u l d p r o v e t o t h e f o r e i g n e x c h a n g e a u t h o r i t i e s t h a t s / h e w a s a b l e t o m a n u f a c t u r e a p r o d u c t w i t h a l o w e r f o r e i g n e x c h a n g e o u t l a y t h a n t h e c u r r e n t h o l d e r o f a n i m p o r t l i c e n s e , t h e n t h a t l i c e n s e w o u l d b e t r a n s f e r r e d t o t h e m o r e e f f i c i e n t u s e r o f t h e f o r e i g n e x c h a n g e . T h e r e i s , h o w e v e r , l i t t l e e v i d e n c e t o s h o w t h a t t h i s p a r t i c u l a r m e c h a n i s m w a s w i d e l y u s e d .

T o g e t h e r w i t h a d e q u a t e f o r e i g n e x c h a n g e ( p r o v i d e d i n t h e m a i n b y e x p a n d e d n o n - m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s ) t o i m p o r t b o t h n e c e s s a r y i n p u t s t o m a n u f a c t u r i n g a n d c a p i t a l f o r i m p o r t s u b ­s t i t u t i o n a n d e x p a n d i n g p r o d u c t i v e c a p a c i t y , t h e f a c t o r s r e f e r r e d t o a b o v e i n g e n e r a l w o r k e d d u r i n g m o s t o f t h e U D I p e r i o d t o c o u n t e r a w i d e n i n g d o m e s t i c / i n t e r n a t i o n a l p r i c e d i f f e r e n t i a l a n d h i g h l e v e l s o f i n e f f i c i e n c y u s u a l l y e x p e c t e d t o r e s u l t f r o m e x p a n d i n g i m p o r t s u b s t i t u t i o n u n d e r e x t r e m e p r o t e c t i o n i s t p o l i c i e s . I n t h e f i n a l 1 9 7 4 - 7 9 r e c e s s i o n a r y / w a r p e r i o d , a f a l l i n d o m e s t i c d e m a n d , g r e a t e r s c a r c i t y o f f o r e i g n e x c h a n g e l e a d i n g

t o d e e p c u t s i n i m p o r t a l l o c a t i o n s a n d l o g i s t i c a l p r o b l e m s d e t e r r i n g e x t e r n a l t r a d e a l l p r o v i d e d t h e c o n t e x t f o r a g g r e g a t e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r c o n t r a c t i o n - A t t h e f i r m l e v e l w h i l e t h i s l e d t o a f a l l i n p r o f i t s , a s u b s t a n t i a l c u r t a i l m e n t i n i n v e s t ­m e n t , a h a l v i n g o f t h e v a l u e o f t h e r e g i s t e r e d n o m i n a l c a p i t a l o f n e w m a n u f a c t u r i n g c o m p a n i e s a n d m o r e t h a n a d o u b l i n g o f t h e n u m b e r o f c o m p a n i e s s t r u c k o f f t h e c o m p a n y r e g i s t e r , t h e a d v e r s e b u s i n e s s c l i m a t e i n p a r t w a s c u s h i o n e d b y m a n u f a c t u r e r s , e v e n s o m e o f t h o s e s u b j e c t t o m o r e s p e c i f i c p r i c e c o n t r o l r e g u l a t i o n s , b e i n g a b l e t o i n c r e a s e t h e i r s e l l i n g p r i c e s i n t h e k n o w l e d g e t h a t t h e i r m a r k e t w a s p r o t e c t e d f r o m e x t e r n a l c o m p e t i t i o n " " - W h a t t h i s s u g g e s t s i s t h a t Z i m b a b w e ' s i n h e r i t e d p r o t e c t i o n i s t e n v i r o n ­m e n t w a s b e t t e r a b l e t o e n c o u r a g e a m o r e i n t e r n a t i o n a l l y e f f i ­c i e n t m a n u f a c t u r i n g b a s e i n t i m e s o f e x p a n s i o n r a t h e r t h a n i n a p e r i o d o f c o n t r a c t i o n - A n d i t w a s t h u s o n l y i n t h e l a t t e r p e r i o d w h e n t h e n o r m a l , m a r k e t - r e l a t e d , i n d i c a t o r s o f f i r m - l e v e l s u c c e s s b e g a n t o b e l e s s i n d i c a t i v e o f l o n g e r t e r m v i a b i l i t y t h a t t h e s u r v i v a l o f h i g h c o s t a n d i n e f f i c i e n t f i r m s b e c a m e a m o r e w o r r y i n g i s s u e w h i c h i n c r e a s i n g l y n e e d e d t o b e a d d r e s s e d .

B u t w h a t c a n b e s a i d a b o u t t h e 1 9 8 0 s e x p e r i e n c e ? C o n t r a r y t o m u c h c o n v e n t i o n a l o p i n i o n , t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d h a s b e e n a t i m e w h e n q u i t e s u b s t a n t i a l a d j u s t m e n t h a s t a k e n p l a c e w i t h i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r - a s t h e f i r m - l e v e l e v i d e n c e d i s c u s s e d h e r e r e v e a l s . W h i l e t h e s y s t e m o f i n s t i t u t i o n a l c o n t r o l s h a s b e c o m e m o r e r a t h e r t h a n l e s s e x t e n s i v e d u r i n g t h e 1 9 8 0 s ( p a r t i c u l a r l y i n r e l a t i o n t o t h e s e l l i n g p r i c e o f m a n u ­f a c t u r e s ) t h e i r e f f e c t s h a v e t e n d e d t o m a k e t h e s e c t o r m o r e r a t h e r t h a n l e s s c o m p e t i t i v e ; w i t h t i g h t e r d o m e s t i c p r i c e c o n t r o l s m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s h a v e b e g u n t o e x p a n d a g a i n w h i l e a s t h e c a s e s t u d i e s r e v e a l c h a n g e s , e s p e c i a l l y i n m a n a g e m e n t p r a c t i c e , h a v e l e d t o s o m e s u b s t a n t i a l i n c r e a s e s i n p r o d u c t i v i t y a n d r e d u c t i o n s i n u n i t c o s t s . N o r h a v e t h e s e c h a n g e s b e e n p a i n l e s s a s n e a r l y 1 0 % m o r e f i r m s h a v e b e e n e i t h e r l i q u i d a t e d o r s t r u c k o f f t h e c o m p a n y r e g i s t e r i n t h e f i v e y e a r s a f t e r I n d e p e n ­d e n c e t h a n i n t h e t r o u b l e d f i v e y e a r s p r i o r t o I n d e p e n d e n c e ' ' . W h a t i s m o r e , t h e r e i s l i t t l e t o s u g g e s t t h a t t h e r e m o v a l o f c o n t r o l s a n d t h e e x c l u s i v e u s e o f t h e p r i c e m e c h a n i s m t o e n ­c o u r a g e o r d i s c o u r a g e f i r m a n d s u b - s e c t o r a l l e v e l e x p a n s i o n w o u l d h a v e l e d t o a m o r e r a p i d o r m o r e f a v o u r a b l e p r o c e s s o f a d j u s t ­m e n t .

T o a r g u e , h o w e v e r , t h a t a g e n e r a l l y f a v o u r a b l e p r o c e s s o f a d j u s t m e n t h a s t a k e n p l a c e s h o u l d b y n o m e a n s b e t a k e n a s a d v o c a c y f o r a p e r p e t u a t i o n o f t h e s e p o l i c i e s i n t h e f u t u r e -T h e r e i s n o d o u b t t h a t s e v e r e a n d g r o w i n g f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s a n d i n c r e a s i n g l y w i d e s p r e a d p r o f i t l e v e l s , w h i c h a r e s o l o w t h a t b o t h r e p l a c e m e n t a n d new i n v e s t m e n t h a v e d r o p p e d ' t o d a n g e r o u s l y l o w l e v e l s , p r e s e n t p o l i c y - m a k e r s w i t h f u n d a m e n t a l d e c i s i o n s w h i c h n e e d t o b e t a k e n - a n d q u i c k l y - i f s u s t a i n e d m a n u f a c t u r i n g g r o w t h i s t o c o n t i n u e a n d m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s a r e t o e x p a n d - A n d r e l a t e d t o t h i s , t h e c h o i c e h a s t o b e m a d e w h e t h e r m a n u f a c t u r i n g e x p o r t g r o w t h s h o u l d t a k e p l a c e i n t h e g e n e r a l c o n t e x t o f a t t e m p t s t o n a r r o w f u r t h e r t h e d i f f e r e n c e s b e t w e e n i n t e r n a t i o n a l a n d d o m e s t i c p r i c e s o r o f w i d e n i n g d i f -

f e r e n t i a l s a n d h e n c e t h e d o m e s t i c s u b s i d i s a t i o n o f e x p o r t s i n t h f r a m e w o r k o f e x t e n s i v e c o n t r o l s .

T h e s e i s s u e s w i l l b e d i s c u s s e d f u r t h e r i n t h e s e c o n d c a s e s t u d y p a p e r o n Z i m b a b w e . Now, we t u r n t o a b r i e f e x a m i n a t i o n o t h e e v o l u t i o n a n d p r e s e n t s t a t u s o f t h e c o u n t r y ' s f o o d s e c t o r .

I V . T H E F O O D S T U F F S S U B - S E C T O R ' °

I n m a n y r e s p e c t s , t h e e v o l u t i o n o f t h e f o o d s t u f f s b r a n c h o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s t e n d e d t o f o l l o w t h e m o s t c ommon p a t t e r n e x p e r i e n c e d i n d e v e l o p i n g c o u n t r i e s a s t h e y h a v e i n d u s t r i a l i s e d : t h e b r a n c h ' s o v e r a l l c o n t r i b u t i o n t o MVA h a s f a l l e n o v e r t h e l o n g e r t e r m , f e w e r m a n u f a c t u r e d f o o d p r o d u c t s h a v e b e e n i m p o r t e d a s m o r e h a v e b e e n p r o d u c e d a t home ( o r i g i n a ­t i n g f r o m t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r ) a n d m o s t g r o w t h h a s o c c u r r e d a s a r e s u l t o f t h e r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d . T h i s p e r f o r m a n c e , h o w e v e r , c o n c e a l s s o m e m a r l < e d r e c e n t c h a n g e s w i t h i n t h e f o o d ­s t u f f s b r a n c h w h i l e a n o t h e r c l e a r f e a t u r e h a s b e e n t h e p r o g r e s ­s i v e a n d d r a m a t i c f a l l i n t h e c o n t r i b u t i o n o f f o o d e x p o r t s . I n t h i s s e c t i o n , we s h a l l l o o ) c i n m o r e d e t a i l a t t h e f o o d s t u f f s s u b -s e c t o r a n d a t t e m p t t o i s o l a t e t h e m a i n r e a s o n s f o r i t s e v o l u t i o n a n d h i g h l i g h t s o m e o f i t s m a i n c u r r e n t p r o b l e m s a n d p o t e n t i a l , e s p e c i a l l y a s a n e a r n e r o f f o r e i g n e x c h a n g e .

4.1 G e n e r a l O v e r v i e w : S o u r c e s o f G r o w t h , T r a d e a n d O u t p u t T r e n d s

Z i m b a b w e ' s f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r h a s e x p a n d e d s t e a d i l y o v e r t i m e , e x h i b i t i n g l i t t l e v o l a t i l i t y a n d d i s r u p t i o n i n i t s e x p a n ­s i v e p a t h , i n c o n t r a s t t o m o s t o t h e r s u b - b r a n c h e s o f t h e m a n u f a c ­t u r i n g s e c t o r o r t o t h e e c o n o m y a s a w h o l e . T h i s i s l a r g e l y b e c a u s e t h e o r i g i n s o f g r o w t h h a v e l a i n p r e d o m i n a n t l y , a n d i n c r e a s i n g l y , i n t h e r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d f o r f o o d s t u f f s a n d b e c a u s e t h i s r e m a i n e d f a i r l y i n e l a s t i c . F i g u r e 1 3 s h o w s t h e s t e a d y r i s e i n p r o d u c t i o n o v e r t h e p a s t 2 2 y e a r s w h i l e F i g u r e 1 4 , r e c o r d i n g t h e r e s u l t s o f t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h a n a l y s i s f o r t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r , r e v e a l s b o t h t h e r e l a t i v e l y m i n o r r o l e p l a y e d b y b o t h i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d e x p o r t s i n e x p l a i n i n g g r o w t h i n c o n t r a s t w i t h t h e d o m i n a n t a n d r i s i n g i m p a c t o f d o m e s t i c d e m a n d i n r e c e n t y e a r s .

L o w a n d , a s we s h a l l s e e b e l o w , d e c r e a s i n g l e v e l s o f e x p o r t g r o w t h c o m b i n e d w i t h a c o m p a r a t i v e l y l o w l e v e l o f i m p o r t d e p e n ­d e n c e o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r f o r r a w m a t e r i a l i n p u t s -e s t i m a t e d i n 1 9 8 2 a t 2 . 4 % - h a v e i n s u l a t e d i t m o r e t h a n o t h e r i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r s f r o m t h e v a g a r i e s o f t h e i n t e r n a t i o n a l m a r l t e t o r f r o m t h e p e r i o d i c s h o r t a g e s o f f o r e i g n e x c h a n g e ' ' . I t i s t h i s d e g r e e o f i n s u l a t i o n w h i c h h e l p s t o e x p l a i n t h e s e e m i n g l y i n e x p l i c a b l e l o n g t e r m t r e n d i n F i g u r e 1 5 , s h o w i n g t h e r a t i o o f t h e m a n u f a c t u r i n g v a l u e a d d e d (MVA) o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r t o t o t a l MVA o v e r t h e e x t e n d e d 4 5 y e a r p e r i o d f r o m 1 9 3 8 t o . 1 9 8 3 . A n u m b e r o f f e a t u r e s o f t h i s g r a p h c a n b e h i g h l i g h t e d . F i r s t , t h e m o s t r a p i d f a l l s i n t h i s r a t i o - d u r i n g t h e p e r i o d s 1 9 4 7 - 5 6 a n d 1 9 6 8 - 7 4 , c o i n c i d e w i t h t h e t w o p e r i o d s o f m o s t r a p i d g r o w t h o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r o v e r a l l . S e c o n d , a n d o b v e r s e l y , t h e r a t i o t e n d e d t o r e m a i n s t e a d y ( 1 9 6 3 - 6 8 , 1 9 7 8 - 8 1 ) o r t o r i s e ( 1 9 7 4 -7 8 , 1 9 8 1 - 8 3 ) w h e n t h e b a l a n c e o f t h e p e r f o r m a n c e o f t h e o t h e r

F i g u r e 13. I n d e x o f I n d u s t r i a l P r o d u c t i o n , F o o d s t u f f s S e c t o r , 1 9 6 4 - 8 6

1 3 0 - T

1 2 0 -

1 1 0 -

1 0 0 -

9 0 -o o

"[ 8 0 -

o 7 0 -a

6 0 -

D 5 0 -

C

4 0 T

3 0 -

2 0 -

1 0 -

0 -1

S o u r c e f o r F i g u r e s 13 & 1 4 : A s f o r F i g u r e 5 , a b o v e

T i m e p e r o d i n Y e a r s + M V A l r>d . (Fpxed P r )

F i g u r e 1 4 . S o u r c e s o f G r o w t h , F o o d s t u f f s S e c t o r , 1 9 5 2 / 5 3 t o 1 9 8 2 / 8 3 .

1 9 5 2 / 3 - 8 2 / 3

1 / / I D o m e s t i c d c n ^ n d

z

1 9 5 2 / 3 - 6 4 / 5 1 9 6 4 / 5 - 7 8 / 9 1 9 7 8 / 9 - 8 2 / 8 3

IV^ E x p o r t s I m p , Subsl.

s e c t o r s w a s s t a t i c o r e l s e w h e n i t c o n t r a c t e d . T h i r d , t h e s e v e r i t y o f t h e p o o r o v e r a l l 1 9 8 1 - 8 3 p e r f o r m a n c e o f t h e m a n u ­f a c t u r i n g s e c t o r i s h i g h l i g h t e d p a r t i c u l a r l y , r e v e a l i n g t h a t by 1 9 8 3 t h e r a t i o h a d r i s e n t o 1 7 % - a l e v e l i t h a d n o t p r e v i o u s l y a c h i e v e d s i n c e t h e l a t e 1 9 4 0 s !

T h o s e i n d i c a t o r s r e v e a l i n g p e r h a p s t h e m o s t s i g n i f i c a n t c h a n g e s i n t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r a n d i n t h e f o o d i m p o r t d e p e n d e n c e o f t h e c o u n t r y a s a w h o l e a r e t h o s e f o r l o n g r u n f o o d e x p o r t s , g r o s s o u t p u t a n d m a n u f a c t u r e d f o o d i m p o r t s . T h e s t o r y i s s i m p l y a n d c l e a r l y t o l d i n F i g u r e s 1 6 a n d 1 7 . I n 1 9 3 8 / 3 9 , o v e r 4 0 % o f a l l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s o r i g i n a t e d i n t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r . T h e n , a s s h o w n i n F i g u r e 1 6 , t h i s p r o p o r t i o n s t e a d i l y a n d c o n s i s t e n t l y f e l l o v e r t h e 2 5 y e a r s t o t h e s t a r t o f t h e U D I p e r i o d . T h e t o p l i n e , s h o w i n g t h e r a t i o o f a l l m a n u ­f a c t u r e d f o o d e x p o r t s t o t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s , t h e n r i s e s s l i g h t l y r i s e d u r i n g t h e U D I p e r i o d , h a l t i n g t h e l o n g t e r m f a l l i n g t r e n d a n d h i g h l i g h t i n g t h e f a c t ( a l s o s h o w n i n F i g u r e 1 4 ) t h a t e x p o r t g r o w t h i n t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r r e m a i n e d s i g ­n i f i c a n t i n t h e U D I a s i n t h e F e d e r a l p e r i o d .

T h e r i s i n g i m p o r t a n c e o f f o o d e x p o r t s d u r i n g t h e U D I p e r i o d , h o w e v e r , n e e d s t o b e t r e a t e d w i t h s o m e c a u t i o n . W h i l e s o m e

F i g u r e 15. The R a t i o of M a n u f a c t u r i n g V a l u e Added f o r t h e F o o d s t u f f s S u b - s e c t o r t o M a n u f a c t u r i n g V a l u e Added f o r t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r as a V h o l e .

2 0 -

1 9 -

1 8 -

1 7 ^ 1 f ° \ ! K

1 6 -o> c 1 6 -

T 1 4 -

1 3 -

1 2 -

1 1 -< 1 1 -

1 0 -

X , 9 -

8 -

• 7 -n T) o 6 -o L. 5 -

4 -

3 -

2 -

1 -

1 I 1 ) 1 I 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 r 1 1 1 r 1 I 1 1 1 1 1

3 8 4 0 4 2 4 4 4 6 4 8 5 0 5 2 5 4 5 6 5 8 6 0 6 2 6 4 6 6 6 8 7 0 7 2 7 4 7 6 7 8 8 0 8 2

Y o a r s

S o u r c e : As f o r T a b l e 5, above.

s u b s t a n t i a l e x p o r t e x p a n s i o n d i d t a k e p l a c e d u r i n g U D I a n d n e w m a n u f a c t u r e d f o o d p r o d u c t s w e r e e x p o r t e d - f o r i n s t a n c e t h e e x p o r t s o f m a l t e d b a r l e y r o s e f r o m z e r o t o $ 2 . 8 mn a n d o f s t o c k f e e d s f r o m z e r o t o $4 mn o v e r t h e 1 5 y e a r p e r i o d - m o s t o f t h e e x p o r t e x p a n s i o n w a s a t t r i b u t a b l e t o a s i n g l e a g r i c u l t u r a l l y -c a u s e d f a c t o r : t h e r a p i d e x p a n s i o n o f c h i l l e d a n d f r o z e n m e a t { m o s t l y b e e f ) e x p o r t s . T h e l o w e r l i n e o f F i g u r e 16 s h o w s t h a t w h e n t h e s e e x p o r t s a r e e x c l u d e d , t h e l o n g t e r m s t e a d y d e c l i n e c o n t i n u e d d u r i n g t h e U D I p e r i o d ' ^ , r e a c h i n g a l o w o f s ome 6% o f t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i n 1 9 7 6 / 7 7 . I n t h e f i n a l p e r i o d , t h e t w o l i n e s a l m o s t r e j o i n e d , r e f l e c t i n g t h e d r a m a t i c f a l l i n c h i l l e d / f r o z e n b e e f e x p o r t s i n t h e 1 9 8 1 / 8 2 p e r i o d a l t h o u g h t h e y b e g a n t o d i v e r g e a g a i n a f t e r 1 9 8 3 " .

A f a l l i n t h e r a t i o o f f o o d t o t o t a l m a n u f a c t u r e d e x p o r t s i s , o f c o u r s e , t o b e e x p e c t e d w i t h a d e e p e n i n g o f a c o u n t r y ' s i n d u s t r i a l b a s e a n d e s p e c i a l l y i f i t i s a c c o m p a n i e d b y a m o r e r a p i d i n c r e a s e i n t h e e x p o r t s o f o t h e r m a n u f a c t u r i n g s u b - s e c t o r s i s a f a r f r o m d i s c o u r a g i n g t r e n d . A n d , a s F i g u r e 7, a b o v e , r e v e a l s , t h e r e w a s a s t e a d y i n c r e a s e i n t h e r a t i o o f m a n u ­f a c t u r i n g t o t o t a l c o m m o d i t y e x p o r t s i n t h e 4 0 y e a r p e r i o d f r o m 1 9 3 9 t o 1 9 7 9 .

F i g u r e 16. Food E x p o r t s as a P r o p o r t i o n of T o t a l M a n u f a c t u r e d E x p o r t s 1938/39 t o 1982/83.

3 8 / 9 4 2 / 3 4 6 / 7 5 0 / 1 S 4 / 5 5 8 / 9 6 2 / 3 6 6 / 7 7 0 / 1 7 4 / 5 7 8 / 9 8 2 / 3

2 Y r * v s . 1 9 3 6 - 8 3 ( V a r i o u s Y™) a F d E>p /AI I K f . E x p . + E x c p t C t n i f e n C h r m c

S o u r c e : as f o r T a b l e 5, a b o v e . (1986/87 b a s e d on 1986 d a t a ) .

B u t t h e t r e n d h a s b e e n f a r t o o e x t r e m e , a s i s h i g h l i g h t e d i n F i g u r e 1 7 . T h i s s h o w s t h a t n o t o n l y h a v e f o o d s t u f f s c o n s t i t u t e d a d e c l i n i n g s h a r e o f t o t a l m a n u f a c t u r i n g e x p o r t s b u t t h a t t h e e x p o r t s o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r h a v e c o n s t i t u t e d a d e c l i n i n g s h a r e o f t h e t o t a l g r o s s o u t p u t o f t h e s u b - s e c t o r , f a l l i n g f r o m a

h i g h o f 2 2 % i n 1 9 3 8 / 3 9 t o a s l o w a f i g u r e a s 4% b y 1 9 8 3 . T h e r e i s , h o w e v e r , o n e e x t r e m e l y p o s i t i v e f e a t u r e r e c o r d e d i n F i g u r e 1 7 : t h e p r o g r e s s i v e d e c l i n e i n b o t h t h e s i z e a n d s h a r e o f m a n u f a c t u r e d i m p o r t e d f o o d s t u f f s i n t o t h e c o u n t r y . T h e v a l u e o f m a n u f a c t u r e d f o o d s t u f f s h a s d e c l i n e d p r o g r e s s i v e l y f r o m o v e r 2 0 % o f t o t a l g r o s s o u t p u t o f t h e s u b - s e c t o r a t t h e s t a r t o f t h e F e d e r a l p e r i o d t o a m i n u t e 1 % b y t h e e n d o f t h e U D I p e r i o d , w i t h l i t t l e c h a n g e r e c o r d e d i n t h e p a c e o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n b e t w e e n t h e F e d e r a l a n d U D I p e r i o d s . I n a b s o l u t e t e r m s a n d a t c u r r e n t p r i c e s , t h e v a l u e o f m a n u f a c t u r e d f o o d i m p o r t s f e l l f r o m $ 7 . 8 mn i n 1 9 5 2 / 5 3 t o a n a v e r a g e o f $ 7 . 1 mn o v e r t h e l a s t s i x y e a r s .

P e r h a p s t h e m o s t i m p o r t a n t q u e s t i o n t h e s e r e s p e c t i v e t r a d e t o o u t p u t t r e n d s r a i s e i s t h e e x t e n t t o w h i c h t h e d r o p i n e x p o r t s h a r e s a n d i n m a n u f a c t u r e d f o o d i m p o r t s a r o s e a s a r e s u l t o f h i g h e r d o m e s t i c c o s t s o f m a n u f a c t u r e d f o o d p r o d u c t s v i s - a - v i s i m p o r t s . I f t h e J a n s e n a n a l y s i s o f s t a t i c c o m p a r a t i v e a d v a n t a g e , u s i n g 1 9 8 2 d a t a , i s a n y g u i d e , t h e n t h e a n s w e r , a s r e p r o d u c e d i n T a b l e 1 3 , b e l o w , i s t h a t i n g e n e r a l t h e s u b - s e c t o r r e m a i n e d c o m p e t i t i v e w i t h a l t e r n a t i v e i m p o r t s , i n d i c a t i n g t h a t b o t h t h e e x p a n s i o n o f t h e s e c t o r a n d t h e r e d u c t i o n i n i m p o r t d e p e n d e n c e w e r e n o t a c h i e v e d a t t h e c o s t o f s u b s t a n t i a l d o m e s t i c s u b s i d i e s

F i g u r e 17. E x t e r n a l M a n u f a c t u r e d T r a d e i n F o o d s t u f f s i n R e l a t i o n t o G r o s s O u t p u t o f t h e F o o d s t u f f s S u b - s e c t o r , 1938/39-82/83.

2 4 -

2 2 -

2 0 -

o cr D 1 8 -c X,̂ '—— ^ 1 6 -o • 1 4 - ^ ^ ^ ^

D T3 1 2 -D 91 O 1 0 -a. X f) a -0 • 6 -IT

4 -

2 -

0 — f r ] 1 1 I I 1 1 1 t 1 1 1 1 1 I 1 1 1 1 3 8 / 9 4 2 / 3 4 6 / 7 5 0 / 1 5 4 / 5 5 8 / 9 6 2 / 3 6 6 / 7 7 0 / 1 7 4 / 5 7 8 / 9 8 2 / 3 '

2 Y r A v s , 1 9 3 8 - 6 3 ( V a r i o u s Y r ^ ) a E x p / O t p u t + l ( c i f ) / D D d O Exp/Q.\css txssf

S o u r c e : as f o r F i g u r e 5.

p a i d f o r b y h i g h e r d o m e s t i c f o o d p r i c e s v i s - a - v i s i m p o r t e d a l t e r ­n a t i v e s . M o r e r e c e n t l y t h i s c o n c l u s i o n h a s b e e n c o n f i r m e d b y t h e W o r l d B a n k ' s I n d u s t r i a l S e c t o r S t u d y o f Z i m b a b w e w h i c h f o r m i d -1 9 8 6 p r i c e s f o u n d t h a t f o o d p r o d u c t s i n H a r a r e w e r e a b o u t 4 5 % l o w e r t h a n i n W a s h i n g t o n DC.

I n s u m m a r y , t h e n , t h e e x p a n s i o n o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r h a s o c c u r r e d b r o a d l y i n l i n e w i t h i n c r e a s e s i n d o m e s t i c d e m a n d a n d w i t h t h e o p p o r t u n i t i e s p r e s e n t e d b y t h e c h a n g i n g s t r u c t u r e o f t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r , l e a d i n g b o t h t o a r e d u c t i o n i n i m p o r t e d f i n a l p r o d u c t s a n d t o t h e f u r t h e r p r o c e s s i n g o f a w i d e r r a n g e o f c r o p s a n d l i v e s t o c k . I t w a s l a r g e l y t h e s e f a c t o r s r a t h e r t h a n a n y c h a n g e i n t h e m a c r o - c o n t e x t o f p r o t e c t i o n w h i c h a p p e a r e d t o h a v e b e e n o f m o s t i m p o r t a n c e t o t h e g r o w t h o f t h e s u b - s e c t o r .

B u t w h y , i t n e e d s t o b e a s k e d , w a s e x p o r t p e r f o r m a n c e s o m i s e r a b l e a n d w h a t i n h i b i t e d f u r t h e r e x p o r t e x p a n s i o n ?

T a b l e 13

C o m p a r a t i v e A d v a n t a g e I n d i c a t o r s f o r F o o d s t u f f s S u b - s e c t o r , 1982 D a t a .

S h a r e of V a l u e DRC

B r a n c h of S u b - s e c t o r Added DRC S/run DRC Range ( i f g i v e n )

S l a u g h t / p r o c e s s . o f meat 33 0.69 0. .55

G r a i n , a n i m a l f e e d s 2B 1.03 0, ,83 0.53 t o 1.14

B a k e r y p r o d u c t s 5 0.70 0, .56

D a i r y p r o d u c t s 14 1.11 0, ,89

Sugar i c o n f e c t i o n e r y p d c t s 10 0.83 0. ,66 0.72 t o 1.95

O t h e r f o o d p r o d u c t s 10 0.74 0. 59

ALL FOODSTUFFS 100 0.88 0. ,70

S o u r c e : J a n s e n (1983,1: 48-67, 1 1 : 3 4 ) .

A t a g e n e r a l l e v e l t h e r e w o u l d a p p e a r t o h a v e b e e n a n u m b e r o f f a c t o r s a t w o r k . F i r s t , t h e p r o g r e s s i v e a n d c o n s i s t e n t e x p a n s i o n o f d o m e s t i c d e m a n d p r o b a b l y p r o v i d e d a n i n c r e a s i n g l y s u f f i c i e n t m a r k e t f o r t h e f i r m s i n v o l v e d i n f o o d m a n u f a c t u r i n g , t h e h i g h r a t i o o f f o o d e x p o r t s t o g r o s s o u t p u t i n t h e l a t e 1 9 3 0 s i n p a r t b e i n g e x p l a i n e d b y t h e s m a l l a b s o l u t e n u m b e r s i n v o l v e d ' " . T h u s t h e m o v e a w a y f r o m e x p o r t s b y n o m e a n s r e p r e s e n t e d a l o s s o f e x p o r t d e m a n d b u t r a t h e r t h e s w i t c h i n d e m a n d t o a n e v e r - g r o w i n g , c l o s e r d o m e s t i c m a r k e t " . I t w a s p a r t l y f o r t h i s r e a s o n t h a t i n Z i m b a b w e f o r a t l e a s t t h r e e d e c a d e s t h e r e h a s b e e n v e r y l i t t l e " t r a d i t i o n " o f e x p o r t i n g a m o n g f o o d p r o d u c e r s , i n m a r k e d c o n -

t r a s t , f o r e x a m p l e , t o m a n u f a c t u r e r s i n t h e c l o t h i n g , t e x t i l e , t o b a c c o , f u r n i t u r e a n d l e a t h e r i n d u s t r i e s .

F i g u r e 18. I n d e x of Food P r o d u c t i o n , 1 9 6 7 - 8 2 , C o n s t a n t ( 1 9 8 0 ) P r i c e s , GNI P r i c e s : Heat P r o d u c t s , F r u i t and V e g e t a b l e P r o c e s s i n g

and G r a i n and A n i m a l F e e d s .

S o u r c e : C e n s u s o f P r o d u c t i o n 1983/84 a n d 1 9 7 6 / r 7 , C S 0 , H a r a r e and M o n t h l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s , December 1986.

S e c o n d , a s m o s t r a w m a t e r i a l i n p u t s c o m e f r o m t h e a g r i c u ­l t u r a l s e c t o r a n d o u t p u t t e n d s t o v a r y s u b s t a n t i a l l y f r o m y e a r t o y e a r b e c a u s e o f d i f f e r e n c e s i n r a i n f a l l , t h e r e w a s l i t t l e i n c e n t i v e t o i n t r o d u c e p l a n t o f a c a p a c i t y s u f f i c i e n t t o c a t e r f o r a s u b s t a n t i a l e x p o r t m a r k e t , e s p e c i a l l y w h e n i n t e r n a t i o n a l p r i c e s f o r s u c h p r o d u c t s h a v e e x p e r i e n c e d l o n g t e r m p r o g r e s s i v e d e c l i n e s . T h i s f a c t o r i s c o n f i r m e d b y t h e r e c e n t w i d e v a r i a t i o n s i n t h e v a l u e a d d e d o f t h r e e s u b - g r o u p s o f f o o d m a n u f a c t u r i n g o v e r t h e p a s t 1 5 y e a r s : m e a t p r o d u c t s , c a n n i n g a n d p r e s e r v i n g o f f r u i t a n d v e g e t a b l e s a n d g r a i n a n d a n i m a l f o o d s t u f f s , s h o w n i n F i g u r e 1 8 . T h i r d , w h i l e t h e s e c t o r w a s o n l y m i n i m a l l y ( a n d d e c r e a s i n g -l y ) d e p e n d e n t u p o n a c c e s s t o f o r e i g n e x c h a n g e f o r r a w m a t e r i a l i n p u t s , t h e r e w a s a m a j o r a n d i n c r e a s i n g f o r e i g n e x c h a n g e c o n s t r a i n t i n e x p a n d i n g t h e c a p i t a l b a s e o f t h e s u b - s e c t o r ; g i v e n t h i s s h o r t a g e , t h e f i r s t p r i o r i t y w e n t t o p r o v i d i n g c a p i t a l t o m e e t t h e d o m e s t i c d e m a n d f o r f o o d s t u f f s r a t h e r t h a n t o a d d

f u r t h e r c a p a c i t y s o t o e x p a n d f o o d e x p o r t s ' 6 . f o o d m a n u f a c ­t u r e s t e n d ( d i s p r o p o r t i o n a t e l y t o m a n y o t h e r m a n u f a c t u r e d g o o d s ) t o b e h i g h b u l k a n d l o w v a l u e p r o d u c t s , m a r g i n s a r e s m a l l a n d t h e r e f o r e a f a r h i g h e r t h r o u g h p u t a n d e v e n g r e a t e r c a p i t a l o u t l a y a r e f r e q u e n t l y n e e d e d t o m a k e e x p o r t i n g a v i a b l e p r o p o s i t i o n . F i n a l l y , n o t a l l p r o d u c t s m a d e f o r t h e d o m e s t i c m a r k e t w e r e s u i t a b l e f o r e x p o r t , e s p e c i a l l y w i t h o u t i n c u r r i n g s u b s t a n t i a l c a p i t a l c o s t s i n v e s t i n g i n c h i l l e d a n d f r o z e n c o n t a i n e r s t o t r a n s p o r t p r o d u c t s t o t h e l a r g e r m a r k e t s b e y o n d A f r i c a ' ' .

T o t h e s e l o n g e r t e r m e x p l a n a t i o n s n e e d a l s o t o b e a d d e d t h o s e o f m o r e r e c e n t o r i g i n , d i s c u s s e d p a r t i c u l a r l y i n s e c t i o n I I I a b o v e . T h e r e i s l i t t l e d o u b t , f o r e x a m p l e , t h a t i n p a r t i ­c u l a r t h e c o n s t r a i n t s o f p r i c e c o n t r o l , i n c r e a s i n g l y s e v e r e f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s , t h e l a c k o f f o r e i g n e x c h a n g e i n n e i g h b o u r i n g s t a t e s a n d t h e h i g h e r f r e i g h t a n d i n s u r a n c e c o s t s r e s u l t i n g f r o m d i s r u p t i o n t o t h e M o z a m b i q u e t r a n s p o r t r o u t e s h a v e h a d a n e q u a l l y s e v e r e e f f e c t o n r e c e n t p r o d u c t i o n l e v e l s o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r a n d o n e x p a n d i n g m a n u f a c t u r e d f o o d e x p o r t s . I n d e e d i n t h e c a s e o f t h e s u g a r i n d u s t r y , Z S R a r g u e s t h a t t h e e f f e c t o f l e s s t h a n s u f f i c i e n t d o m e s t i c p r i c e i n c r e a s e s h a s m e a n t t h a t n e c e s s a r y i n v e s t m e n t t o e x p a n d c a p a c i t y e v e n t o m e e t f u t u r e d o m e s t i c d e m a n d h a s b e e n i n s e r i o u s d o u b t f o r t h e l a s t f e w y e a r s .

S o m u c h f o r t h e " b r o a d - b r u s h " a n a l y s i s o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r . F u r t h e r i n s i g h t s i n t o i t s d e v e l o p m e n t , i t s c u r r e n t p r o b l e m s a n d p o t e n t i a l , c a n b e g l e a n e d b y e x a m i n i n g s o m e c o m p a n y -b a s e d e v i d e n c e .

4.2 Some F i r m - L e v e l E v i d e n c e

A r e c e n t o v e r a l l s t u d y o f f o r e i g n i n v e s t m e n t i n p o s t -I n d e p e n d e n t Z i m b a b w e , w i t h c a s e - s t u d y c o m p a n y e v i d e n c e ' ' , h a s h i g h l i g h t e d t h e f a c t t h a t a l t h o u g h t h e r e h a s b e e n m i n i m a l n e w f o r e i g n i n v e s t m e n t s i n c e 1 9 8 0 , a m o n g t h e m o s t s i g n i f i c a n t i n v e s t o r s h a v e b e e n c o m p a n i e s w i t h i n t e r e s t s i n t h e f o o d b u s i ­n e s s : D a n d y ( D e n m a r k ) , s e t t i n g u p a new c o m p a n y t o m a n u f a c t u r e a n d e x p o r t c h e w i n g gum; H e i n z ' s m a j o r i n v e s t m e n t ( i n e x c e s s o f U S $ 1 5 mn) i n O l i v i n e I n d u s t r i e s , a l s o w i t h a v i e w t o e x p o r t i n g a n d t h e U K ' s D a l q h e t y i n a j o i n t v e n t u r e w i t h t h e l o c a l c o n ­g l o m e r a t e . C a i r n s H o l d i n g s . T h e i n v o l v e m e n t o f a t l e a s t t w o o f t h e s e f o r e i g n c o m p a n i e s w a s b a s e d i n l a r g e m e a s u r e o n t h e i r b e l i e f i n t h e p o t e n t i a l f o r m a n u f a c t u r e d f o o d e x p o r t s . T h i s c o n f i r m e d a v i e w h e l d b y a n u m b e r o f Z i m b a b w e a n c o m p a n i e s t h a t o n e o f t h e i r f u n d a m e n t a l w e a k n e s s e s i n e x p a n d i n g s u b s t a n t i a l l y i n t o e x p o r t m a r k e t s w a s t h e a b s e n c e o f b o t h m o d e r n t e c h n o l o g i e s f o r f o o d d e v e l o p m e n t , t h e i r o u t d a t e d a n d i n a d e q u a t e r e s e a r c h f a c i l i t i e s a n d i n t h e h i g h c o s t o f r e a c h i n g t h e m o s t l u c r a t i v e m a r k e t s o u t s i d e t h e A f r i c a n c o n t i n e n t , r a t h e r t h a n i n c r u d e p r i c e a n d q u a l i t y f a c t o r s . T h i s e x p l a i n s t h e w i l l i n g n e s s o f l o c a l f i r m s t o f o r m c o l l a b o r a t i v e v e n t u r e s w i t h m u l t i n a t i o n a l c o r p o r a t ­i o n s ' ' .

Z i m b a b w e ' s f o o d c a n n i n g i n d u s t r i e s i l l u s t r a t e w e l l t h e r a n g e o f p r o b l e m s a n d o p p o r t u n i t i e s f a c i n g t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r t o d a y . T h e e x p e r i e n c e o f S u p e r C a n n e r s , a f a m i l y - o w n e d m e a t -c a n n i n g f a c t o r y i n B u l a w a y o , b o t h h i g h l i g h t s t h e c o m p e t i t i v e n e s s o f Z i m b a b w e a n i n d u s t r y a n d c h a l l e n g e s t h e w i d e l y - e x p r e s s e d v i e w a m o n g m a n u f a c t u r e r s t h a t f i r m s a r e o n l y a b l e t o e x p a n d s u b s t a n ­t i a l l y i n t o t h e e x p o r t f i e l d i f t h e y h a v e a s e c u r e d o m e s t i c m a r k e t u p o n w h i c h t h e y c a n f a l l b a c k . N o t o n l y d o e s S u p e r C a n n e r s e x p o r t ( 1 9 8 6 f i g u r e s ) s o m e $ 1 5 mn o f f o o d p r o d u c t s , c o n s i s t i n g a l m o s t e n t i r e l y o f c o r n e d b e e f a n d m a k i n g i t t h e s e c o n d l a r g e s t f o o d e x p o r t e r i n t h e c o u n t r y t o t h e C o l d S t o r a g e C o m m i s s i o n ( C S C ) , b u t i t e x p o r t s i t s e n t i r e o u t p u t a n d n o t t o n e i g h b o u r i n g c o u n t r i e s w i t h i n A f r i c a b u t ( a t p r e s e n t ) s o l e l y t o t h e U n i t e d K i n g d o m .

Some r e c e n t d e v e l o p m e n t s i l l u s t r a t e t h e p o t e n t i a l . W h i l e o n e o f t h e m a i n r e a s o n s f o r i t s l o c a t i o n i n B u l a w a y o w a s t o b e n e a r t o i t s m a i n s o u r c e s o f r a w m a t e r i a l s - t h e C S C a b a t t o i r i s s i t u a t e d a c r o s s t h e r o a d a n d M e t a l B o x ' s c a n n i n g f a c t o r y w a s , u n t i l r e c e n t l y l o c a t e d n e a r b y - r e c e n t d e v e l o p m e n t s i n d i c a t e t h a t t h e s e f a c t o r s a r e b y n o m e a n s f u n d a m e n t a l t o i t s c o m p e t i t i v e n e s s . N o t o n l y h a s t h e c a n n i n g f a c t o r y m o v e d t o H a r a r e b u t i t s m o v e l e d t o q u a l i t y p r o b l e m s a n d S o u t h A f r i c a n c a n s ( s o m e 2 0 % m o r e e x p e n s i v e ) h a d r e c e n t l y t o b e i m p o r t e d b y S u p e r C a n n e r s t o B u l a w a y o . B u t o f e v e n m o r e c o s t s i g n i f i c a n c e " ° ° , f o r t h r e e m o n t h s i n t h e p a s t y e a r t h e C S C w a s n o t a b l e t o s u p p l y t h e b a s i c i n g r e d i e n t , b e e f . A s a r e s u l t s u p p l i e s w e r e o b t a i n e d f r o m a s f a r a w a y a s t h e R e p u b l i c o f I r e l a n d , t r a n s p o r t e d t o B u l a w a y o f o r c a n n i n g a n d r e t u r n e d t o E u r o p e , t h i s t i m e t o t h e UK, t o b e s o l d . A l t h o u g h d u r i n g t h i s u n i q u e e x e r c i s e l i t t l e m o r e t h a n c u r r e n t r u n n i n g c o s t s w e r e c o v e r e d , t h e s c a l e o f t h e o p e r a t i o n i n d i c a t e s t h e p o t e n t i a l f o r e s t a b l i s h i n g c o m p e t i t i v e i n d u s t r y i n Z i m b a b w e .

W h a t h a s m a d e S u p e r C a n n e r s c o m p e t i t i v e i n t h e m a n u f a c t u r e o f a p r o d u c t w h e r e i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i o n i s s o f i e r c e ' " ' ? A c c o r d i n g t o m a n a g e m e n t i t s s u c c e s s h a s d e p e n d e d u p o n t h e f o l l o w i n g f a c t o r s : g o o d m a n a g e m e n t t h a t i s v e r s a t i l e a n d f l e x i b l -

g o o d j o b s e c u r i t y f o r t h e f i r m s ' s e m p l o y e e s a n d c o m p e t i t i v e w a g e s l e a d i n g t o l o w l a b o u r t u r n o v e r ; a c c e s s t o t h e E u r o p e a n m a r k e t u n d e r t h e L o m e C o n v e n t i o n ; l o c a l s u p p l i e s o f b e e f a n d t i n -c a n s ( u s u a l l y ) ; h i g h q u a l i t y o f e n g i n e e r i n g c a p a b i l i t y w i t h i n t h e f i r m , t h e a b i l i t y t o a d a p t a m o d e r n , h i g h l y - e f f i c i e n t p l a n t c o n s i s t i n g m o s t l y o f i m p o r t e d m a c h i n e r y t o l o c a l c o n d i t i o n s a n d q u i c k l y t o d e a l w i t h b r e a k d o w n s , a n d , f i n a l l y , c o n t i n u i t y o f h i g h q u a l i t y p e r s o n n e l a b l e t o m a i n t a i n s a l e s a n d , i f n e c e s s a r y , t o a n t i c i p a t e t h e n e e d t o f i n d a l t e r n a t i v e m a r k e t s .

T h e i m p o r t a n c e p l a c e d o n a l l t h e s e d i f f e r e n t f a c t o r s p u t s i h s h a r p p e r s p e c t i v e t h e i n a d e q u a c i e s o f t h o s e w h o s e a d v o c a c y o f i n d u s t r y / e x p o r t s t r a t e g i e s d e p e n d s e x c e s s i v e l y o n " g e t t i n g p r i c e s r i g h t " . T h i s i s w e l l i l l u s t r a t e d i n p a r t i c u l a r b y t h e h i s t o r y o f S u p e r C a n n e r s . I n 1 9 8 1 , t h e m a i n m a r k e t f o r t h e f i r m s ' s p r o d u c t s w a s S o u t h A f r i c a , m a d e p r i c e c o m p e t i t i v e i n p a r t b e c a u s e o f s u b s t a n t i a l c a p i t a l i n v e s t m e n t a n d p l a n t r e f u r b i s h m e n t w h i c h t o o k p l a c e d u r i n g t h e d e c a d e o f t h e 1 9 7 0 s . T h e n s u d d e n l y a n d w i t h o u t

p r i o r n o t i f i c a t i o n , S o u t h A f r i c a i m p o s e d a n i n e f o l d i n c r e a s e i n i t s c a n n e d b e e f i m p o r t t a r i f f , r a i s i n g t h e l e v e l o f d u t y f r o m 1 1 c p e r k g t o $ 1 . 0 0 p e r k g " " . T h e e f f e c t w a s t h a t , a t a s t r o k e , t h e m a j o r s i n g l e m a r k e t w a s e l i m i n a t e d . H o w e v e r a l l w a s n o t l o s t a n d q u i t e r a p i d l y t h e f i r m w a s a b l e t o e x p a n d s u b s t a n t i a l l y i n t o t h e U n i t e d K i n g d o m m a r k e t , a b s o r b i n g t h e l o s t S o u t h A f r i c a n s a l e s . S u p e r C a n n e r s ' a b i l i t y t o s w i t c h t o t h e UK m a r k e t , e v e n t u a l l y f o r a l l i t s p r o d u c t , h a d i t s o r i g i n s a g o o d m a n y y e a r s b e f o r e S o u t h A f r i c a ' s t a r i f f r a i s i n g a c t i o n o c c u r r e d . A n t i c i p a t i n g p o l i t i c a l i n d e p e n d e n c e , t h e f i r m b e g a n t o i n v e s t i g a t e t h e UK m a r k e t a s e a r l y a s t h e m i d - 1 9 7 0 s a n d s t r a i g h t a f t e r I n d e p e n d e n c e i n 1 9 8 0 i t a p p r o a c h e d t h e E E C f o r v e t e r i n a r y a p p r o v a l f o r i t s f a c t o r y ; E E C c e r t i f i c a t i o n w a s o b t a i n e d i n t h a t y e a r . W h i l e t h i s r e s e a r c h i n t o a l t e r n a t i v e m a r k e t s l e d t o m i n i m a l e x p o r t d i s r u p t i o n , i t s U n i t e d K i n g d o m m a r k e t s a l e s a r e b y n o m e a n s p e r m a n e n t l y " s a f e " , e s p e c i a l l y f r o m o t h e r e x p o r t s t o E u r o p e p r o t e c t e d b y t h e L o me C o n v e n t i o n . T h e m o s t r e c e n t t h r e a t h a s b e e n a n a n t i c i p a t e d d u m p i n g o f E t h i o p i a n c a n n e d b e e f i n t o t h a t m a r k e t .

W i t h o u t w i s h i n g t o d e t r a c t f r o m t h e c o n s i d e r a b l e a c h i e v e m e n t o f S u p e r C a n n e r s , t w o s u b s t a n t i a l f a c t o r s w o r k i n g i n i t s f a v o u r n e e d t o b e h i g h l i g h t e d , b o t h o f w h i c h h a v e a s s i s t e d t h e l o w e r i n g o f u n i t c o s t s . T h e f i r s t i s t h a t o v e r t h e l o n g e r t e r m t h e f i r m h a s b e n e f i t e d f r o m t h e r e l a t i v e l y l o w p r i c e o f Z i m b a b w e a n b e e f i n c o m p a r i s o n w i t h i n t e r n a t i o n a l p r i c e s ' " ' ' . T h e s e c o n d i s t h a t e v e n t h o u g h t h e f r e i g h t a n d i n s u r a n c e c o s t s o f s h i p p i n g i t s p r o d u c t t c E u r o p e a r e c o m p a r a t i v e l y l o w ( e s t i m a t e d a t o n l y s o m e 5% o f t h e e x - f a c t o r y p r i c e ) , i t s c o m p e t i t i v e n e s s i s a s s i s t e d b y t h e l a r g e s u b s i d i e s u n d e r w h i c h t h e N a t i o n a l R a i l w a y s o f Z i m b a b w e (N R Z ) h a v e o p e r a t e d i n r e c e n t y e a r s ' " ' .

O f c o u r s e , t h e s e b e n e f i t s w o u l d a p p l y t o a n y f i r m o p e r a t i n g i n t h e c a n n e d m e a t b u s i n e s s . I t i s t h e r e f o r e o f m o r e t h a n p a s s i n g i n t e r e s t t o l o o k b r i e f l y a t t h e o p e r a t i o n s o f L e m c o , t h e l a r g e s t p r o d u c e r o f c a n n e d m e a t , v e g e t a b l e a n d f r u i t p r o d u c t s i n Z i m b a b w e , b e c a u s e e x p o r t s h a v e t r a d i t i o n a l l y p l a y e d o n l y a v e r y m i n o r p a r t i n i t s o v e r a l l o p e r a t i o n s ( a c c o u n t i n g f o r b e t w e e n 5% a n d 1 5 % o f t u r n o v e r ) ' " ' . T h e c o m p a n y i t r e l i e s a l m o s t e n t i r e l y o n t h e d o m e s t i c m a r k e t w h e r e f o r c a n n e d m e a t s a n d a l s o f o r c a n n e d f r u i t s , j a m s a n d

v e g e t a b l e s i t h a s t h e l a r g e s t m a r k e t s h a r e . I t s l i m i t e d e x p o r t s h a v e t e n d e d t o g o t o r e g i o n a l m a r k e t s ' " ' .

T h e r o o t c a u s e o f L e m c o ' s f a i l u r e t o e x p a n d i n t o t h e e x p o r t m a r k e t w o u l d a p p e a r t o l i e w i t h i t s m a n a g e m e n t ' " ' . P a s t p o l i c y a p p e a r s t o h a v e b e e n t o r e s t c o n t e n t w i t h s u p p l y i n g t h e d o m e s t i c m a r k e t f o r c a n n e d b e e f , w h i c h i t a l m o s t e n t i r e l y d o m i n a t e s ' " ' . W h i l e i t s n e a r - m o n o p o l y p o s i t i o n h a s n o t l e d t o d o m e s t i c p r i c e s b e c o m i n g w i d e l y o u t o f l i n e w i t h b o r d e r p r i c e s t h e r e i s l i t t l e t o i n d i c a t e t h a t d t h a s a g g r e s s i v e l y s o u g h t t o l o w e r u n i t c o s t s a t l e a s t t o t h e e x t e n t o f b e i n g a b l e t o p e n e t r a t e t h e m u c h l a r g e r E u r o p e a n m a r k e t f o r i t s p r o d u c t s o r , m o r e s i m p l y , t o e v e n t h i n k m u c h a b o u t e x p a n d i n g s u b s t a n t i a l l y i n t o t h e e x p o r t f i e l d . I f i m p o r t r e s t r i c t i o n s w e r e l i f t e d i t w o u l d s t i l l b e a b l e s u b s t a n ­t i a l l y t o h o l d t h e d o m e s t i c m a r k e t i n t h e f a c e o f S o u t h A f r i c a n

c o m p e t i t i o n . T h e r e w o u l d a p p e a r t o b e a c h a i n o f f a c t o r s t h a t t o g e t h e r h a v e r e s t r i c t e d e x p o r t e x p a n s i o n : t o e x p o r t t o t h e E E C r e q u i r e s E E C - r e g i s t r a t i o n o f t h e c a n n i n g f a c t o r y ; t h i s h a s n o t b e e n o b t a i n e d b e c a u s e t h e W e s t N i c h o l s o n p l a n t i s t o o s m a l l a n d t o o o l d t o m e e t m o d e r n s t a n d a r d s ; a f e w y e a r s a g o t h e c o s t o f e x p a n d i n g a n d u p - g r a d i n g t h e f a c t o r y w o u l d h a v e b e e n a b o u t $ 1 1/2 mn b u t n o d e c i s i o n h a s b e e n m a d e o n g o i n g a h e a d w i t h t h i s i n v e s t m e n t p r o g r a m m e . T o s o m e e x t e n t L e m c o a r e i n a f a r b e t t e r p o s i t i o n t o e x p o r t t h a n S u p e r C a n n e r s - t h e y a r e p a r t o f a w o r l d w i d e c o r p o r a t i o n w i t h a l l t h e m a r i ' e t i n g e x p e r t i s e t h i s b r i n g s a n d , d o m e s t i c a l l y , t h e y o w n s u b s t a n t i a l c a t t l e r a n c h e s l o c a t e d n e a r t h e i r f a c t o r y a n d s o h a v e d i r e c t a c c e s s t o t h e m a i n r a w m a t e r i a l . O n t h e o t h e r h a n d , t h e r e a r e p r o b l e m s o f w a t e r s u p p l y t o t h e f a c t o r y a t W e s t N i c h o l s o n ' . T h e S u p e r C a n n e r s s t o r y s h o w s t h a t w i t h i n Z i m b a b w e a r e t h e i n g r e d i e n t s f o r h i g h l y e f f i c i e n t f o o d m a n u f a c t u r i n g w h i c h i s c o m p e t i t i v e w o r l d w i d e ; t h e s t o r y o f L e m c o s h o w s t h a t e s p e c i a l l y w i t h a c a p t i v e a n d e x p a n d i n g d o m e s t i c m a r k e t a n d w h e r e d o m e s t i c p r i c e s a r e n o t o u t o f l i n e w i t h b o r d e r p r i c e s , t h e r e i s n o g u a r a n t e e t h a t t h i s e x p o r t p o t e n t i a l w i l l b e e x p l o i t e d ' ' ' .

I f o n e s e t s a s i d e t h e i n t e r e s t i n g , b u t s o m e w h a t a n o m a l o u s , c a s e o f t e m p o r a r i l y i m p o r t i n g b e e f f r o m E u r o p e t o s e n d b a c k i n c a n s , i t d o e s a p p e a r t h a t t h e r e i s a l a r g e u n t a p p e d p o t e n t i a l f o r e x p a n d i n g Z i m b a b w e ' s r e s o u r c e - b a s e d f o o d m a n u f a c t u r e d e x p o r t s ' ' ^ . B e s i d e s t h e c a n n e d m e a t i n d u s t r y , t h i s i s i l l u s t r a t e d w e l l b y t h e p l a n s a n d a c t i o n s o f C a i r n s H o l d i n g s , s e e n , f o r i n s t a n c e i n i t s r e c e n t a c q u i s i t i o n o f t h e f o r m e r f a m i l y f i r m o f B o r d e r S t r e a m s , p r o c e s s o r o f a w i d e r a n g e o f j a m s , p r e s e r v e s , f r u i t a n d f r u i t j u i c e s .

B o r d e r S t r e a m s i s o n e o f s o m e h a l f - d o z e n p r i v a t e l y - o w n e d f i r m s i n t h e f r u i t a n d v e g e t a b l e p r e s e r v i n g / c a n n i n g b u s i n e s s i n Z i m b a b w e . I n s p i t e o f q u i t e f i e r c e c o m p e t i t i o n a m o n g p r o d u c e r s f o r i n c r e a s i n g s h a r e s i n t h e d o m e s t i c m a r k e t ( a l l c o m p a n i e s a r g u e t h a t t h e m a r k e t i s " o v e r - t r a d e d " ) t h e r e h a s b e e n l i t t l e e x p a n s i o n o f t h e i n d u s t r y a s a w h o l e i n t o t h e e x p o r t m a r k e t : i n 1 9 8 3 , e x p o r t s o f j a m s , i n c l u d i n g p u l p s , w e r e v a l u e d a t $ 3 , 0 0 0 , o f f r u i t j u i c e s a t $ 2 2 , 0 0 0 a n d o f p r o c e s s e d v e g e t a b l e s a t $ 2 . 7 mn. T h i s i s i n s p i t e o f b o t h Z i m b a b w e ' s a b i l i t y t o g r o w t r o p i c a l a n d s e m i -t r o p i c a l f r u i t s a n d v e g e t a b l e s ' " a n d t h e l a r g e a n d g r o w i n g m a r k e t s i n t h e M i d d l e E a s t , t h e E E C a n d J a p a n f o r s u c h p r o c e s s e d p r o d u c t s w h i c h , i n t h e c a s e o f t h e E E C , c o u l d b e i m p o r t e d u n d e r t h e c o n c e s s i o n a l t e r m s o f t h e L o m e C o n v e n t i o n . T h r e e k e y f a c t o r s a p p e a r h a v e t o h a v e i n h i b i t e d e x p o r t e x p a n s i o n . F i r s t , t h e l a c k o f a r e l i a b l e s u p p l y o f h i g h q u a l i t y p r o d u c t s f r o m t h e f a r m i n g c o m m u n i t y ; s e c o n d , t h e a g e , q u a l i t y a n d s i z e o f t h e p r o ­c e s s i n g / c a n n i n g p l a n t s w h i c h w e r e e s t a b l i s h e d f o r a s m a l l e r d o m e s t i c m a r k e t , a n d , t h i r d , a r e l u c t a n c e o n t h e p a r t o f m a n a g e ­m e n t t o a t t e m p t t o e x p l o i t t h e s e p o t e n t i a l e x p o r t m a r k e t s .

T h e c a s e o f B o r d e r S t r e a m s i s o f i n t e r e s t b e c a u s e i t h a s a t t e m p t e d t o a d d r e s s e a c h o f t h e s e c o n s t r a i n t s . W h i l e t h e t a k e o v e r b y C a i r n s w a s i n p a r t m e a n t t o p r o v i d e g r e a t e r r a t i o n a l ­i s a t i o n f o r m o r e e f f i c i e n t p r o d u c t i o n f o r t h e d o m e s t i c m a r k e t , t h e r a d i c a l s t e p s t a k e n - m o v i n g t h e f a c t o r y t o M u t a r e , i n t e g r a ­t i n g t h e o p e r a t i o n w i t h i t s T o m a n q o F o o d s o p e r a t i o n i n M u t a r e t o

i n c r e a s e t h r o u g h p u t a n d i n s t a l l i n g a w i d e r r a n g e o f m o r e m o d e r n c a p i t a l e q u i p m e n t - h a v e p r o v i d e d t h e c o m p a n y w i t h m o s t o f t h e t e c h n i c a l i n g r e d i e n t s n e c e s s a r y t o p r o d u c e h i g h q u a l i t y e x p o r t p r o d u c t s . A j o i n t m a r k e t i n g s t r a t e g y w i t h o t h e r c o m p a n i e s , m a r k e t i n g u n d e r a j o i n t l a b e l i s a l s o u n d e r c o n s i d e r a t i o n . A s f o r t h e r a w m a t e r i a l s u p p l y p r o b l e m s , a l t h o u g h t h e s e a r e b y n o m e a n s a l l s o l v e d , t h e e x p a n s i o n o f i r r i g a t i o n f a c i l i t i e s , i n c r e a s e d p e s t c o n t r o l , a f a r g r e a t e r r e a l i s a t i o n a m o n g s t f a r m e r s t h a t d i v e r s i f i c a t i o n t o t h i s t y p e o f f a r m i n g c a n b e h i g h l y p r o f i t a b l e ' 1 " a n d g r e a t e r s p e c i a l i s a t i o n t o a s m a l l e r r a n g e o f p r o d u c t s h a v e a l l a s s i s t e d t h e m o v e r c o m i n g t h i s c o n s t r a i n t . I t a l s o s e e m s l i k e l y t h a t l o c a l h i g h q u a l i t y p e c t i n w i l l s o o n b e p r o d u c e d t o r e p l a c e i m p o r t s . F i n a l l y , t h e r e i s a n i n c r e a s e d a w a r e n e s s a m o n g m a n a g e m e n t t h a t t h e r e i s a h u g e p o t e n t i a l f o r e x p o r t e x p a n s i o n , e v e n i f a w a r e n e s s h a s a l s o g r o w n o f t h e i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i o n ' ' ' . G r e a t e s t a t t e n t i o n i s b e i n g f o c u s s e d o n a r a n g e o f h i g h v a l u e p r o d u c t s , i n c l u d i n g a s p a r a g u s , t r o p i c a l f r u i t j u i c e s a n d j a m p u l p s ( g u a v a s , m a n g o e s , g r e n a d -i l l a s ) a n d , w i t h t o m a t o e s , c a n n e d t r o u t . W h a t i s m o r e , c o n t a i n e r l o a d s o f t h e s e p r o d u c t s t o E u r o p e h a v e r e c e n t l y b e e n e x p o r t e d ' ' ' .

T h a t s u b s t a n t i a l p r o g r e s s h a s b e e n m a d e o v e r t h e p a s t f e w y e a r s t o a d d r e s s t h e c o n s t r a i n t s i n h i b i t i n g e x p o r t s i s b o r n e o u t b y r e c e n t t r a d e s t a t i s t i c s . I n 1 9 8 5 , t h e e x p o r t s o f j a m s w w e r e v a l u e d a t $ 4 8 , 0 0 0 , c o m p a r e d w i t h $ 2 , 0 0 0 i n 1 9 8 3 , w h i l e f r u i t j u i c e e x p o r t s i n 1 9 8 6 w e r e v a l u e d a t $ 1 . 1 mn c o m p a r e d w i t h $ 2 2 , 0 0 0 i n 1 9 8 3 . B y 1 9 8 8 , c a n n e d g u a v a s w e r e a p p e a r i n g r e g u l a r l y o n s u p e r m a r k e t s h e l v e s i n B r i t a i n ' ' ' .

F o r t h e s e f o o d m a n u f a c t u r e r s , h o w e v e r , a n d i n d e e d f o r t h e w h o l e o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , o t h e r c o n s t r a i n t s e x i s t a t p r e s e n t w h i c h n e e d , f i n a l l y , t o b e m e n t i o n e d . F o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s f o r c a p i t a l e q u i p m e n t a n d s p a r e s a r e n o t o n l y i n h i b i t ­i n g c u r r e n t e x p o r t s b u t , m o r e f u n d a m e n t a l l y , t h e y a r e s l o w i n g d o w n - a n d i n s o m e c a s e s p r e v e n t i n g - t h e p r o c e s s o f a d j u s t m e n t a n d c h a n g e n e e d e d t o a d a p t p l a n t a n d e q u i p m e n t t o c r e a t e o r e x t e n d l o n g e r t e r m c o m p e t i t i v e n e s s . T h e f o o d i n d u s t r y i s p a r t i c u l a r l y a f f e c t e d b y t h e p e r i o d i c , a n d g r o w i n g , s h o r t a g e o f t i n - c a n s a n d t h e v a r i a b l e q u a l i t y o f t h e c a n s w h i c h M e t a l B o x i s c u r r e n t l y m a n u f a c t u r i n g . I m p o r t a n t l y , t o o , a n o t i c e a b l y s l o w e r s p e e d o f b u r e a u c r a t i c d e c i s i o n - m a k i n g i s b e c o m i n g a m a j o r h a n d i c a p t o b o t h i n d u s t r i a l e f f i c i e n c y a n d i n p a r t i c u l a r t o s e c u r i n g e x p o r t o r d e r s p r e c i s e l y a t a t i m e w h e n t h e s p e e d o f d e c i s i o n - m a k i n g n e e d s t o i n c r e a s e w i t h t h e c o m m i t m e n t t o i n c r e a s e e x p o s u r e t o t h e e x p o r t m a r k e t . N o t o n l y d o t h e s e d e l a y s l e a d t o p o t e n t i a l e x p o r t o r d e r s b e i n g l o s t b u t i t h a s a l r e a d y l e d t o s u b s t a n t i a l l o s s e s o f c u r r e n t e x p o r t s . T o t a k e o n e e x a m p l e f r o m t h e e x p e r i e n c e o f S u p e r C a n n e r s , p r i o r t o o b t a i n i n g p e r m i s s i o n t o i m p o r t b e e f f r o m I r e l a n d t h e f a c t o r y s t o o d c o m p l e t e l y i d l e f o r t h r e e m o n t h s , i n c u r r i n g a l o s s t o t h e n a t i o n a l e c o n o m y o f f o r e i g n e x c h a n g e a m o u n t i n g t o c l o s e t o $4 mn. T h e p r o b l e m i s s i m p l y t o l d : S u p e r C a n n e r s h a d r e a l i s e d w e l l i n t i m e t h a t t h e C o l d S t o r a g e C o m m i s s i o n w o u l d b e u n a b l e t o s u p p l y i t w i t h a l l i t s b e e f r e q u i r e m e n t s s o m e m o n t h s h e n c e . H o w e v e r i n s p i t e o f g i v i n g p r i o r w a r n i n g o f t h e i m p e n d i n g s h o r t a g e o f d o m e s t i c b e e f , p e r m i s s i o n

w a s o n l y g i v e n f o r i t t o i m p o r t i t s b e e f r e q u i r e m e n t s t h r e e m o n t h s a f t e r d o m e s t i c s u p p l i e s s t o p p e d .

C l e a r l y , a s t h i s e x a m p l e i l l u s t r a t e s , t h e l i n k s b e t w e e n t h e f o o d i n d u s t r y a n d t h e f o r t u n e s o f Z i m b a b w e ' s a g r i c u l t u r a l i n d u s t r y a r e i n t i m a t e . H o w e v e r , a s s h o w n i n t h e n e x t s e c t i o n , t h e l i n k s b e t w e e n m a n u f a c t u r i n g a n d a g r i c u l t u r e a r e f a r m o r e c o m p l e x a n d m o r e i m p o r t a n t t h a n m i g h t i n i t i a l l y b e t h o u g h t . I t i s t o t h e s e t h a t we now t u r n .

V. A G R O - I N D U S T R I A L L I N K A G E S

5.1 M a c r o - T r e n d s

A g r i c u l t u r e a n d m a n u f a c t u r i n g a r e ( a n d / o r h a v e t h e p o t e n t i a l t o b e ) l i n ) i e d i n a v a r i e t y o f w a y s . M o s t o b v i o u s l y , m a n u f a c t ­u r i n g s e c t o r o u t p u t c a n b e u s e d a s i n p u t s t o t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r , c o m m o n l y t o r e p l a c e t h e i m p o r t a t i o n o f t h o s e p r o d u c t s w h i l e , f o r i t s p a r t , a g r i c u l t u r a l o u t p u t c a n b e u s e d a s i n p u t s t o t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . T o t h e e x t e n t t h a t t h i s l a t t e r l i n l c a g e l e a d s t o e i t h e r c o s t - e f f e c t i v e i m p o r t s u b s t i t u t i o n o f d o m e s t i c c o n s u m p t i o n g o o d s o r f o r e i g n e x c h a n g e e a r n i n g s o f w h a t w o u l d o t h e r w i s e b e r a w a g r i c u l t u r a l e x p o r t s t h e n t h e r e w i l l a l s o b e a f o r e i g n e x c h a n g e g a i n f o r t h e c o u n t r y . A d d i t i o n a l l y t h e r e a r e d e m a n d e f f e c t s t h a t c a n b e i m p o r t a n t : a r i s e i n a g r i c u l t u r a l i n c o m e s n o t o n l y p r o v i d e s a d d i t i o n a l p o t e n t i a l p r o d u c e t o p r o c e s s w i t h i n m a n u f a c t u r i n g i t a l s o r a i s e s o v e r a l l d e m a n d b y i n j e c t i n g h i g h e r d i s p o s a b l e i n c o m e s i n t o t h e e c o n o m y , s t i m u l a t i n g d e m a n d f o r m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s w i t h i n t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r a n d e l s e w h e r e . A n a l y s i s o f t h e s e d i f f e r e n t s o r t s o f l i n l t a g e s i s l i m i t e d i n t h e Z i m b a b w e a n c a s e b e c a u s e o f l a c k o f r e l i a b l e t i m e s e r i e s d a t a . T h u s w h i l e t h i s s e c t i o n o f t h e p a p e r w i l l a t t e m p t t o p o i n t t o t h e d i f f e r e n t f o r m s o f r e l a t i o n s h i p e x i s t i n g b e t w e e n t h e t w o s e c t o r s , m a n y o f t h e f i n d i n g s m u s t r e m a i n r a t h e r t e n t a ­t i v e ' ' 8 .

A n u m b e r o f a n a l y s t s ( s u c h a s H a w k i n s ( 1 9 8 7 ) ) h a v e a r g u e d t h a t i n Z i m b a b w e a g r i c u l t u r e i s t h e k e y m o t o r o f c o n t e m p o r a r y d e v e l o p m e n t a n d t h u s t h a t c h a n g e s i n GDP l e v e l s a n d , m o r e n a r r o w l y , i n m a n u f a c t u r i n g g r o w t h a r e d e t e r m i n e d b y a g r i c u l t u r a l p e r f o r m a n c e . I n d i r e c t s u p p o r t f o r s u c h a v i e w p o i n t i s s u g g e s t e d b y t h e d a t a i n F i g u r e s 5, 7, 1 6 a n d 1 7 , a b o v e , w h i c h r e v e a l t h e s m a l l a n d d e c l i n i n g o u t w a r d o r i e n t a t i o n o f m a n u f a c t u r i n g o v e r t i m e . M o r e d i r e c t e v i d e n c e i s p r o v i d e d i n F i g u r e s 1 9 , 20 a n d 2 1 , b e l o w , w h i c h e x a m i n e t h e s e d i f f e r e n t r e l a t i o n s h i p s f r o m t h e e a r l y 1 9 5 0 s . F i g u r e 1 9 , s h o w i n g t h e r e l a t i v e c o n t r i b u t i o n s o f m a n u f a c ­t u r i n g a n d a g r i c u l t u r e t o GDP, a p p e a r s t o s u g g e s t t h a t t h e o v e r a l l i n f l u e n c e o f a g r i c u l t u r e h a s p r o g r e s s i v e l y d e c l i n e d w h i l e t h a t o f m a n u f a c t u r i n g h a s s t e p p e d i n n o t o n l y t o r e p l a c e i t b u t t o g a i n i n c r e a s e d p r o m i n e n c e a n d i n f l u e n c e . F i g u r e 2 0 , r e c o r d i n g t h e c h a n g e s i n a b s o l u t e v a l u e a d d e d o v e r t h e s a m e t i m e p e r i o d , s h o w s c l e a r l y t h a t t h e l i n k s w e r e s t r o n g a n d c l o s e i n t h e p e r i o d p r i o r t o 1 9 6 7 , t h e y e a r t h a t i n a b s o l u t e t e r m s m a n u f a c t u r i n g v a l u e a d d e d e x c e e d e d a g r i c u l t u r a l v a l u e a d d e d f o r t h e f i r s t t i m e . T h e r e a f t e r , h o w e v e r , t w o t r e n d s a r e o b s e r v a b l e : f i r s t , t h e a n n u a l v a r i a t i o n s i n a g r i c u l t u r a l p e r f o r m a n c e ' ' ' a r e f a r m o r e m a r k e d t h a n t h e a n n u a l v a r i a t i o n s i n m a n u f a c t u r i n g p r o d u c t i o n ; s e c o n d , t h e a b s o l u t e c o n t r i b u t i o n o f e a c h s e c t o r t o t h e o v e r a l l e c o n o m y a l t e r s q u i t e d r a m a t i c a l l y o v e r t i m e s u c h t h a t i n t h e t w o y e a r p e r i o d 1 9 8 5 / 8 6 , a n n u a l MVA w a s e s t i m a t e d t o b e $ 2 , 3 0 3 mn w i t h a g r i c u l t u r e ' s c o n t r i b u t i o n $ 9 4 3 mn, o n l y 4 0 % o f t h a t a c h i e v e d b y m a n u f a c t u r i n g . T o g e t h e r , F i g u r e s 1 9 a n d 2 0 w o u l d t e n d t o s u g g e s t t h a t t h e H a w k i n s t h e s i s i s b e c o m i n g f a r l e s s r o b u s t .

F i g u r e 19. The P e r c e n t a g e C o n t r i b u t i o n o f A g r i c u l t u r e and M a n u f a c t u r i n g t o G r o s s D o m e s t i c P r o d u c t 1954 t o 1986.

" T - T 1 ; r—I I I 1 I — r — 1 — i — i — i — i — r — i — i — i — t — i — i — i — p — r — i — i i i — i — i —

5 4 5 5 5 6 5 7 5 8 5 9 6 0 61 6 2 6 3 6 4 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 7 1 7 2 7 3 7 4 7 5 7 6 7 7 7 8 7 9 8 0 8 1 8 2 8 3 8 4 8 5 8<

Y e a r s - 1 9 5 4 l o 1 9 8 6 • WVA/GDP + A g r i c V a l . A d d e d / G D P

S o u r c e : N a t i o n a l A c c o u n t s (1986) and UNCTAD ( 1 9 8 0 ) .

F i g u r e 20. M a n u f a c t u r i n g and A g r i c u l t u r a l V a l u e Added ( a t f a c t o r c o s t ) , 1 9 5 4 t o 1985, $ bn C u r r e n t P r i c e s .

6 4 5 5 5 6 5 7 5 8 5 9 6 0 6 1 6 2 6 3 6 4 6 5 6 6 6 7 6 8 6 9 7 0 7 1 7 2 7 3 7 4 7 5 7 6 7 7 7 8 7 9 8 0 8 1 8 2 8 3 8 4 8£

• M V A . c u r r e n t P r i c e s Y e o r s - 1 9 5 4 t o 1 9 8 6

+ A g r i c V o l u e A d d e d

F i n a l l y t h e d a t a f r o m F i g u r e 2 1 , s h o w i n g t h e a n n u a l v a r i a ­t i o n s i n GDP, MVA a n d A V A ( A g r i c u l t u r a l V a l u e A d d e d ) , n e e d t o b e c o n s i d e r e d . C o n s i s t e n t w i t h t h e d a t a f r o m F i g u r e 2 0 , t h e s e r e v e a l t h e f a r g r e a t e r v o l a t i l i t y i n a g r i c u l t u r a l p r o d u c t i o n t h a n i n e i t h e r m a n u f a c t u r i n g o r i n o v e r a l l GDP o v e r t h e p a s t 16 y e a r s . H o w e v e r t h e r e d o e s a p p e a r t o b e a c l o s e r r e l a t i o n s h i p b e t w e e n a n n u a l c h a n g e s i n a g r i c u l t u r a l a n d m a n u f a c t u r i n g g r o w t h b e f o r e a n d a f t e r I n d e p e n d e n c e : b e f o r e I n d e p e n d e n c e t h e a n n u a l c h a n g e s i n t h e t w o s e c t o r s r e v e a l n o d i s c e r n i b l e c o m m o n p a t t e r n b u t a f t e r t h a t d a t e t h e r e i s f a r c l o s e r m o v e m e n t d i s c e r n i b l e b e t w e e n a l l t h r e e i n d i c a t o r s a n d i n t h e s a m e d i r e c t i o n .

F i g u r e 2 1 . A n n u a l Changes i n G r o s s D o m e s t i c P r o d u c t , K a n u f a c t u r i n q V a l u e Added and A g r i c u l t u r a l V a l u e Added, 1970 t o 1986.

- | 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 - T "

7 0 - 7 1 7 1 - 7 2 7 2 - 7 3 7 3 - 7 4 7 4 - 7 S 7 5 - 7 6 7 6 - 7 7 7 7 - 7 S 7 8 - 7 S 7 9 - 8 Q 3 0 - 8 1 8 1 - 8 2 B 2 - a B 3 - 6 « 4 - 6 5 e 5 - f

Years O A j n c VoliJe Added

S o u r c e : Q u a r t e r l y M o n t h l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s , December 1986 and N a t i o n a l Income and E x p e n d i t u r e R e p o r t 1986.

A s a t l e a s t p a r t o f t h e s e l i n k a g e s c a n b e a n a l y s e d b e t t e r b y c o n s i d e r i n g t h e i n p u t / o u t p u t d a t a b e t w e e n t h e s e c t o r s , we s h a l l n o w e x a m i n e t h e e v i d e n c e w h i c h e x i s t s - c r u d e t h o u g h i t i s .

5.2 A g r i c u l t u r a l I n p u t s i n t o M a n u f a c t u r i n g

T h e d a t a i n T a b l e 14 c l e a r l y s h o w t h a t o v e r t h e p a s t 16 y e a r s t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s a b s o r b e d a n i n c r e a s i n g s h a r e o f t h e o u t p u t f r o m a g r i c u l t u r e , r i s i n g f r o m 1 3 % i n 1 9 6 5 t o 4 4 % b y 1 9 8 1 / 8 2 . A t c o n s t a n t p r i c e s , t h i s i m p l i e s a s e v e n f o l d i n c r e a s e i n a g r i c u l t u r a l p r o d u c t s u s e d b y m a n u f a c t u r i n g . I f o n l y t h e o u t p u t o f c o m m e r c i a l a g r i c u l t u r e i s c o n s i d e r e d , t h e r e l a t i o n s h i p i s e v e n c l o s e r , w i t h m a n u f a c t u r i n g a b s o r b i n g 1 6 % o f t o t a l m a r k e t e d o u t p u t i n 1 9 6 5 , b u t a s h i g h a s 5 9 % b y t h e e a r l y 1 9 8 0 s . T h a t t h i s i n c r e a s e d l i n k a g e b e t w e e n t h e t w o s e c t o r s h a s b e e n o f i m p o r t a n c e t o m a n u f a c t u r i n g i s i n d i c a t e d b y t h e f a c t t h a t a s a p r o p o r t i o n o f t o t a l i n p u t s p u r c h a s e d b y m a n u f a c t u r i n g , t h o s e o r i g i n a t i n g i n t h e d o m e s t i c a g r i c u l t u r a l s e c t o r r o s e f r o m 1 0 % i n 1 9 6 5 t o 2 0 % i n 1 9 7 5 a n d a l m o s t t o 3 0 % b y 1 9 8 1 / 8 2 .

T a b l e 14

A g r i c u l t u r a l O u t p u t and M a n u t a c t u r i n g I n p u t s

1965 1975 1981/82

P e r c e n t of A g r i c u l t u r a l o u t p u t u s e d as i n p u t by 12.8 m a n u f a c t u r i n g s e c t o r

P e r c e n t of c o m m e r c i a l a g r i c u l t u r a l o u t p u t 16.0 used as i n p u t by t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r

P e r c e n t o f i n p u t s used by m a n u f a c t u r i n g s e c t o r 9.7 o r i g i n a t i n g i n t h e d o m e s t i c a g r i c u l t u r a l s e c t o r

S o u r c e : N a t i o n a l A c c o u n t s and B a l a n c e o f Payments o f R h o d e s i a 1965, H a r a r e , CSO, 1966, T a b l e 60; UNCTAD (1980:Annex I I I ) ; f o r 1981 u n p u b l i s h e d d a t a p r o v i d e d by t h e CSO, H a r a r e , i n p a r t r e p r o d u c e d i n UNIDO (1986b:126-140;Annexes A t o D) ; Census of P r o d u c t i o n 1983/84 and 1979/80, H a r a r e , CSO. '

N o t s u r p r i s i n g l y , m o s t o f a g r i c u l t u r e ' s i n p u t s t o m a n u f a c t - ' u r i n g a r e u s e d a s i n p u t s i n t o t h e F o o d s t u f f s a n d B e v e r a g e s a n d T o b a c c o s u b - s e c t o r s - a c c o u n t i n g f o r 9 0 % o f a l l a g r i c u l t u r a l p r o d u c t i o n u s e d b y m a n u f a c t u r i n g u p t o t h e e a r l y 1 9 7 0 s ; h o w e v e r i n m o r e r e c e n t y e a r s w i t h t h e e x p a n s i o n o f c o t t o n p r o d u c t i o n a n d c o t t o n g i n n i n g f a c i l i t i e s , s u b - s e c t o r 3, T e x t i l e s , h a s i n c r e a s e d i t s s h a r e d r a m a t i c a l l y , r i s i n g t o 2 1 % o f a l l a g r i c u l t u r a l p r o d u c t s u t i l i s e d b y m a n u f a c t u r i n g i n 1 9 8 1 / 8 2 , a m o u n t i n g t o $ 9 6

31.1 43.9

38.6 59.2

20.4 29.2

mn, c o m p a r e d w i t h $ 3 1 0 mn u s e d b y s u b - s e c t o r 1, F o o d s t u f f s , a n d o v e r $ 2 1 mn u s e d b y s u b - s e c t o r 2, B e v e r a g e s a n d T o b a c c o ' ^ " .

A l t h o u g h t h e d a t a j u s t p r e s e n t e d s u g g e s t s t r o n g l y t h a t t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r h a s c o n t i n u e d t o m a k e g r e a t e r u s e o f t h e e x p a n d e d p r o d u c t i o n f r o m Z i m b a b w e ' s a g r i c u l t u r a l s e c t o r , t h i s i s b y n o m e a n s t h e c o m p l e t e p i c t u r e . F r o m t h e p o i n t o f v i e w o f m a x i m i z i n g n e t f o r e i g n e x c h a n g e e a r n i n g s , a m o r e d i s t u r b i n g t r e n d i s d i s c e r n i b l e i f , a d d i t i o n a l l y , a g r i c u l t u r a l e x p o r t d a t a a r e e x a m i n e d . A l t h o u g h F i g u r e 22 g i v e s a p o s i t i v e v i e w o f b o t h r i s i n g r a w a n d p r o c e s s e d a g r i c u l t u r a l e x p o r t s i n r e c e n t y e a r s , t w o p a r t i c u l a r f e a t u r e s n e e d t o b e h i g h l i g h t e d : f i r s t t h e p r o p o r t i o n o f p r o c e s s e d t o r a w a g r i c u l t u r a l e x p o r t s h a s c h a n g e d l i t t l e o v e r t i m e a n d , s e c o n d , t h e a b s o l u t e q u a n t i t i e s o f n o n -p r o c e s s e d a g r i c u l t u r a l e x p o r t s h a v e r i s e n v e r y m a r k e d l y - f r o m $ 5 0 mn i n 1 9 6 6 t o o v e r $ 2 2 0 mn i n 1 9 7 9 . W h a t t h e s e f i g u r e s s u g g e s t i s a l a r g e a n d i n c r e a s i n g l o s s o f p o t e n t i a l f o r e i g n e x c h a n g e .

F i g u r e 22. V a l u e o f Raw and P r o c e s s e d A g r i c u l t u r a l E x p o r t s , 1 9 6 6 - 7 9 .

E

t o a.

R c w A g r i c E x p o r t s P r o c c s E - ^ d E x p o r t s

S o u r c e : M u i r { 1 9 8 1 ) .

T h i s i s c o n f i r m e d b y t h e r i s i n g r a t i o o f r a w a g r i c u l t u r a l e x p o r t s t o g r o s s a g r i c u l t u r a l o u t p u t , w h i c h i n c r e a s e d f r o m j u s t o v e r 3 0 % i n 1 9 6 6 t o 5 0 % i n 1 9 7 9 , h a v i n g p e a k e d a t 6 0 % i n t h e m i d -1 9 7 0 s : w h i l e t h e i n c r e a s i n g e x p o r t o r i e n t a t i o n o f t h e a g r i c u l ­t u r a l s e c t o r d e m o n s t r a t e s g r e a t e r a b s o l u t e a n d r e l a t i v e f o r e i g n e x c h a n g e e a r n i n g o v e r p r e v i o u s p e r i o d s , i t a l s o i n d i c a t e s a n i n c r e a s i n g p o t e n t i a l l o s s t h r o u g h n o t m a x i m i s i n g v a l u e a d d e d p r i o r t o e x p o r t i n g . T h i s i s r e v e a l e d , f o r i n s t a n c e , b y s o m e t r a d e a n d o u t p u t d a t a f o r 1 9 8 5 . I n t h a t y e a r , t h e v a l u e o f c o f f e e , t e a , r a w s u g a r , u n m a n u f a c t u r e d t o b a c c o a n d c o t t o n a n d c o t t o n l i n t e x p o r t s w a s $ 6 3 8 mn, s o m e 4 1 % o f d o m e s t i c ( n o n - g o l d ) e x p o r t s . H o w e v e r , l e s s t h a n 2 0 % o f t h e t e a a n d c o f f e e p r o d u c e d a n d o n l y s o m e 2% o f t h e t o b a c c o i s c u r r e n t l y p r o c e s s e d a n d m a n u f a c t u r e d ; $ 5 2 mn w a s e a r n e d f r o m t h e e x p o r t o f r a w s u g a r a t a n a v e r a g e p r i c e o f $ 2 6 4 a t o n n e w h i l e o n l y $ 1 6 mn w a s e a r n e d f r o m e x p o r t i n g r e f i n e d s u g a r a t a p r i c e o f $ 4 2 1 a t o n n e ; $ 1 5 0 mn o f c o t t o n e x p o r t s c o n t r a s t w i t h o n l y $ 3 0 mn e a r n e d f r o m t h e e x p o r t o f t e x t i l e p r o d u c t s . S i m i l a r l y f o r l i v e s t o c k p r o d u c t s , e x c l u d i n g t h e m o r e e x p e n s i v e c u t s a n d t h o s e r e c e i v i n g p r e m i u m E E C p r i c e s u n d e r t h e L o m e C o n v e n t i o n , e x p a n d i n g t h e e x p o r t o f c a n n e d m e a t s a t t h i s p o i n t o f t h e p r o d u c t i o n p r o c e s s w o u l d e a r n t h e c o u n t r y f a r m o r e f o r e i g n e x c h a n g e t h a n c o n c e n t r a t i n g o n e x p a n d i n g t h e e x p o r t o f c h i l l e d a n d f r o z e n b e e f . F o r i n s t a n c e Z i m b a b w e h a s r e c e n t l y b e e n s e l l i n g " m a n u f a c t u r e d " m e a t t o W e s t G e r m a n y a t $4 a k i l o g r a m m e . I f t h i s h a d b e e n p r o c e s s e d i n t o c a n n e d m e a t i t w o u l d h a v e e a r n e d t h e c o u n t r y $7 a k i l o g r a m m e ' ^ i .

5.3 M a n u f a c t u r i n g I n p u t s i n t o A g r i c u l t u r e

T h e s e c o n d m a j o r a r e a o f l i n k a g e c o n c e r n s t h e m a n n e r a n d d e g r e e t o w h i c h Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r p r o v i d e s i n p u t s i n t o t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r . T h e m a i n i n d i c a t o r s o f t h i s r e l a t i o n s h i p a r e s h o w n i n T a b l e 1 5 .

A s t h e d a t a i n T a b l e 1 5 s h o w , i n r e s p e c t o f t h i s s e t o f l i n k a g e s , t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r i s f a r m o r e d e p e n d e n t u p o n m a n u f a c t u r i n g ( a c c o u n t i n g f o r s o m e 4 5 % o f i t s t o t a l i n p u t s ) t h a n m a n u f a c t u r i n g i s u p o n a g r i c u l t u r e , a s l e s s t h a n 1 0 % o f t h e o u t p u t o f m a n u f a c t u r i n g i s c h a n n e l l e d i n t o a g r i c u l t u r e - e v e n t h o u g h t h e d a t a s u g g e s t t h a t t h i s l a t t e r r a t i o h a s b e e n r i s i n g s i g n i f i c a n t l y i n r e c e n t y e a r s . A n o t h e r s t r i k i n g f e a t u r e o f T a b l e 1 5 i n c o m p a r i s o n w i t h T a b l e 14 i s t h a t w h e r e a s o v e r t i m e a n i n c r e a s i n g p r o p o r t i o n o f a g r i c u l t u r a l p r o d u c e h a s b e e n u t i l i s e d b y m a n u f a c ­t u r i n g , t h e p r o p o r t i o n o f i n p u t s f r o m m a n u f a c t u r i n g u t i l i s e d b y a g r i c u l t u r e a p p e a r s t o h a v e i n c r e a s e d o n l y s l o w l y f r o m 1 9 6 6 t o 1 9 8 1 / 8 2 - r i s i n g f r o m 4 2 % t o 4 8 % . A l t h o u g h T a b l e 1 3 i n d i c a t e s l i t t l e v a r i a t i o n i n t h e p r o p o r t i o n o f i n p u t s u s e d b y a g r i c u l t u r e w h i c h a r e i m p o r t e d ( i n d e e d a s l i g h t r i s e i n t h i s f i g u r e i s s h o w n i n t h e 1 9 8 0 s d a t a ) t h e r e h a s b e e n a m a r k e d d e c l i n e i n t h e p r o p o r t i o n o f i m p o r t s u s e d b y a g r i c u l t u r e t o i n p u t s o b t a i n e d f r o m m a n u f a c t u r i n g ( n o t s h o w n i n t h e t a b l e ) ; t h i s r a t i o h a s f a l l e n f r o m 2 2 % i n 1 9 6 5 t o 1 7 % i n 1 9 7 5 a n d t o 1 0 % b y 1 9 8 1 / 8 2 . I n p u t s t o a g r i c u l t u r e o r i g i n a t i n g f r o m t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r c o n s i s t m a i n l y o f t h e f o l l o w i n g i t e m s : s t o c k f e e d s ( 3 1 % o f t h e t o t a l ) ;

p a p e r a n d p a c k a g i n g ( 1 % ) ; f e r t i l i z e r s a n d c r o p c h e m i c a l s ( 5 4 % ) , m a c h i n e r y ( 1 1 % ) a n d t r a n s p o r t e q u i p m e n t ( 3 % ) i z 2 _

T a b l e 15.

The S u p p l y o f M a t e r i a l I n p u t s To The A g r i c u l t u r a l S e c t o r

1965 1975 1981/82

P e r c e n t of I n p u t s p r o v i d e d

by t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r ' 42 43 48

P e r c e n t of I n p u t s D i r e c t l y i m p o r t e d ^ 9 7.5 10.4 I n p u t s f r o m M a n u f a c t u r i n g t o A g r i c u l t u r e as a p e r c e n t a g e o f t o t a l 3 6 7 M a n u f a c t u r i n g O u t p u t

N o t e s : 1. The d a t a f o r 1981/82 do not r e f e r t o c a p i t a l p u r c h a s e s by t h e A g r i c u l t u r a l S e c t o r .

2. The d a t a i n t h i s row a r e b r o a d l y c o n s i s t e n t w i t h t h o s e o f M u i r f o r t h e p e r i o d 1966 t o 1979.

S o u r c e : as f o r T a b l e 14 and M u i r ( 1 9 8 1 ) .

T h e d a t a o n t r e n d s i n t h e r e l a t i v e s h a r e s o f i n p u t s s o u r c e d f r o m i m p o r t s a n d d o m e s t i c i n d u s t r y a r e o f l i m i t e d v a l u e b e c a u s e t h e y c a p t u r e o n l y t h e d i r e c t a n d f i n a l t r a n s a c t i o n s , t h u s f a i l i n g t o e n c o m p a s s t h e i n d i r e c t i m p o r t c o m p o n e n t o f d o m e s t i c a l l y m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s . F o r i n s t a n c e i n t h e c a s e o f c r o p c h e m i ­c a l s , a l m o s t a l l o f t h e d o m e s t i c a l l y " m a n u f a c t u r e d " p r o d u c t s c o n s i s t o f s i m p l e f o r m u l a t i o n a n d p a c k a g i n g o f i m p o r t s , t h e i r i m p o r t c o n t e n t b e i n g w e l l i n e x c e s s o f 7 0 % o f t h e i r d o m e s t i c s e l l i n g p r i c e . A m o r e c o m p l e t e ( a l t h o u g h s t i l l l e s s t h a n f u l l y a c c u r a t e ) p i c t u r e o f t h i s a s p e c t o f a g r o - i n d u s t r i a l l i n k a g e s c a n b e o b t a i n e d b y l o o k i n g i n m o r e d e t a i l a t t h e s u p p l y o f a n d d e m a n d f o r t h e k e y m a t e r i a l i n p u t s r e q u i r e d b y t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r . T h e s e w o u l d i n c l u d e t h e f o l l o w i n g : f e r t i l i z e r s , c r o p c h e m i c a l s , a g r i c u l t u r a l t o o l s a n d i m p l e m e n t s i n c l u d i n g t r a c t o r s a n d p a c k a g ­i n g m a t e r i a l s .

T a b l e 16 s h o w s t h e t o t a l m a t e r i a l i n p u t p u r c h a s e s m a de b y t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r i n 1 9 8 4 s u b - d i v i d e d i n t o t h e c o m m e r c i a l a n d o t h e r ( l a r g e l y c o m m u n a l ) s u b - d i v i s i o n s o f a g r i c u l t u r e . I n t e r m s o f v a l u e , f e r t i l i z e r s a n d s t o c k f e e d s d o m i n a t e t o t a l m a t e r i a l s u p p l y p u r c h a s e s , a c c o u n t i n g f o r 8 5 % o f t o t a l m a t e r i a l i n p u t s . S u b - d i v i d i n g a g r i c u l t u r e i n t o t w o , h o w e v e r , p r o d u c e s s o m e m a r k e d v a r i a t i o n s . T h e c o m m e r c i a l s e c t o r p u r c h a s e d 8 3 % o f a l l i n p u t p u r c h a s e s i n 1 9 8 4 , t h e r e m a i n d e r j u s t 1 7 % . A l t h o u g h t h i s d i f f e r e n c e i s c l e a r l y v e r y g r e a t , i t h a s n a r r o w e d c o n s i d ­e r a b l y , e s p e c i a l l y s i n c e I n d e p e n d e n c e ; f o r i n s t a n c e i n 1 9 7 6 ,

c o m m e r c i a l a g r i c u l t u r e a c c o u n t e d f o r 9 3 % o f t o t a l m a t e r i a l i n p u t p u r c h a s e s . W i t h i n e a c h o f t h e s u b - d i v i s i o n s , n o t a b l e v a r i a t i o n s o c c u r b e t w e e n t h e c o m m u n a l / s m a l l - s c a l e a n d t h e l a r g e - s c a l e c o m m e r c i a l s e c t o r ; i n t h e f o r m e r , p u r c h a s e s a r e d o m i n a t e d b y f e r t i l i z e r w i t h p a c k a g i n g m a t e r i a l s ( m o s t l y g r a i n b a g s ) a c c o u n t ­i n g f o r 1 2 % o f a l l p u r c h a s e s - a n d n e a r l y h a l f t h e n a t i o n a l d e m a n d f o r s u c h p u r c h a s e s . T h e r e l a t i v e d i f f e r e n c e s i n p u r c h a s e s o f s t o c k f e e d s a n d f e r t i l i z e r s b e t w e e n t h e t w o s u b - s e c t o r s o f a g r i c u l t u r e i s d u e n e i t h e r t o t h e d i f f e r e n c e s i n l i v e s t o c k p o p u l a t i o n n o r t o t h e a r e a p l a n t e d t o p a r t i c u l a r c r o p s b u t r a t h e r t o t h e r e l a t i v e c o m m e r c i a l i s a t i o n o f l i v e s t o c k p r o d u c t i o n a n d i n t e n s i t y o f c r o p p r o d u c t i o n * ^ ' .

O n c u r r e n t c r o p p i n g p a t t e r n s , m a i z e i s f a r a n d a w a y t h e l a r g e s t a b s o r b e r o f f e r t i l i z e r , a c c o u n t i n g f o r 6 1 % o f a l l p u r c h a s e s , f o l l o w e d b y 8% f o r w i n t e r c e r e a l s , 8% f o r t o b a c c o a n d

T a b l e 16

P u r c h a s e of M a t e r i a l I n p u t s by t h e A g r i c u l t u r a l S e c t o r 1984. $000s

I t e m Commer­ % Communal % T o t a l % c i a l T o t & S m a l l - T o t a l l e a c h

a l s c a l e a l a g r i c . i n p u t

F e r t i l i z e r s 107,916 72 42,420 28 150,336 46

C r o p C h e m i c a l s 30,043 97 682 3 30,725 10

P a c l i a g i n g M a t e r i a l s 8,760 57 6,532 43 15,292 5

S t o c k f e e d s / f o d d e r 121,568 96 4,755 4 126,323 39

TOTALS 268,287 83 54,389 17 322,676 100

S o u r c e : C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e , Zimbabwe: P r o d u c t i o n A c c o u n t o f A g r i c u l t u r e , F o r e s t r y and F i s h i n g , 1976-84, H a r a r e , A g r i c ­u l t u r a l S t a t i s t i c s CSO, 1987 and U n p u b l i s h e d d a t a f r o m CSO.

6% f o r c o t t o n . W i t h t h e g r e a t e r a b s o l u t e a n d a l s o p r o p o r t i o n a l i n c r e a s e i n m a i z e p r o d u c t i o n o r i g i n a t i n g i n t h e c o m m u n a l a r e a s a n d w i t h d o m e s t i c d e m a n d r i s i n g b y b e t w e e n t h r e e a n d f o u r p e r c e n t a y e a r , i t i s t h i s p a r t o f a g r i c u l t u r e w h i c h i s l i k e l y t o s e e t h e l a r g e s t i n c r e a s e i n d e m a n d f o r f e r t i l i z e r s o v e r t h e c o m i n g d e c a d e ' 2 4 ,

T o m e e t g r o w i n g d e m a n d , Z i m b a b w e h a s h a d a l o n g h i s t o r y o f f e r t i l i z e r m a n u f a c t u r e . I t s o r i g i n s g o b a c k t o t h e e a r l y 1 9 2 0 s w h e n a s u p e r p h o s p h a t e f a c t o r y w a s o p e n e d i n H a r a r e b u t t h e m a j o r d e v e l o p m e n t s o c c u r r e d i n t h e l a t e 1 9 6 0 s / e a r l y 1 9 7 0 s w h e n a n a m m o n i a p l a n t , b a s e d o n a n e l e c t r o l y t i c p r o c e s s , w a s e s t a b l i s h e d . T h e r e a r e c u r r e n t l y f o u r m a i n f e r t i l i z e r c o m p a n i e s , t w o u p s t r e a m p l a n t s p r o d u c i n g a m m o n i u m n i t r a t e a n d p h o s p h a t e f e r t i l i z e r s a n d t w o p l a n t s w h i c h m a n u f a c t u r e , p a c k a g e a n d d i s t r i b u t e a b r o a d r a n g e o f f e r t i l i z e r f r o m l o c a l m a n u f a c t u r e a n d f r o m i m p o r t s . O f t h e f o u r b r o a d g r o u p i n g s o f p r o d u c t , Z i m b a b w e h a s b e e n s e l f -s u f f i c i e n t i n s u p e r p h o s p h a t e s f o r 2 5 y e a r s ( m a d e f r o m l o c a l r a w m a t e r i a l s ) b u t h a s b e e n t o t a l l y i m p o r t - d e p e n d e n t u p o n p o t a s h ( f o r t h e p r o d u c t i o n o f w h i c h t h e r e a r e n o l o c a l r a w m a t e r i a l s ) a n d s u l p h u r i n r e c e n t y e a r s . A s f o r n i t r o g e n o u s f e r t i l i z e r s -a c c o u n t i n g f o r g r e a t e r t o n n a g e c o n s u m p t i o n t h a n t h e o t h e r t h r e e f e r t i l i z e r p r o d u c t s c o m b i n e d ' ^ ' - i n r e c e n t y e a r s t h e S a b l e p l a n t h a s b e e n a b l e t o p r o d u c e a b o u t t w o - t h i r d s o f d o m e s t i c r e q u i r e ­m e n t s w i t h t h e b a l a n c e i m p o r t e d ' ^ ' .

T h e r e a r e t h r e e i s s u e s r e l a t e d t o t h e f e r t i l i z e r i n d u s t r y o f p a r t i c u l a r i n t e r e s t t o t h e p r e s e n t d i s c u s s i o n : w h y d i d Z i m b a b w e e s t a b l i s h i t s f e r t i l i z e r i n d u s t r y w h e n i t d i d , h o w c o s t c o m p e t i ­t i v e i s i t a n d w h a t f u t u r e p l a n s a r e t h e r e f o r f u r t h e r d o m e s t i c s o u r c i n g o f p r o d u c t s ? Z F C , W i n d m i l l a n d Z i m p h o s w e r e a l l s e t u p w i t h f o r e i g n c a p i t a l b e f o r e t h e U D I p e r i o d i n l i n e w i t h t h e g e n e r a l p a t t e r n o f t a p p i n g a s i z e a b l e l o c a l a n d r e g i o n a l m a r k e t w i t h , i n t h i s p a r t i c u l a r c a s e , s u b s t a n t i a l g r o w t h p o t e n t i a l . N o n e w a s s e t u p w i t h t h e i n t e n t i o n o f p r o v i d i n g a b a s e f o r s u b s t a n t i a l e x p o r t o f t h e i r r e s p e c t i v e p r o d u c t s . T h e y w e r e e s t a b l i s h e d i n a r e l a t i v e l y s t a b l e p o l i t i c a l e n v i r o n m e n t a n d w i t h t h e n a t i o n a l c a p a c i t y t o b e s e r v i c e d w i t h c o m p e t e n t e n g i n e e r s a n d t e c h n i c i a n s . T h e c a s e o f S a b l e i s r a t h e r d i f f e r e n t , n o t b e c a u s e t h e p o t e n t i a l f o r e i g n e x c h a n g e g a i n s w e r e a n y l e s s - i n d e e d t h e y w e r e g r e a t e r - b u t b e c a u s e o f a n u m b e r o f o t h e r f a c t o r s : t h e h i g h c o s t m e t h o d o f p r o d u c t i o n c h o s e n , t h e t i m i n g o f t h e d e c i s i o n a n d t h e d i r e c t i n v o l v e m e n t o f t h e g o v e r n m e n t w h i c h p r e v i o u s l y h a d n o t t a k e n s u c h a n i m m e d i a t e i n t e r e s t i n m a n u f a c t u r i n g , a f a r h i g h e r d e g r e e o f l o c a l c a p i t a l t h a n i n t h e p a s t a n d , o f t h e f o r e i g n p a r t n e r s , c o n s i d e r a b l e S o u t h A f r i c a n i n v o l v e m e n t . I n t h i s i n s t a n c e t h e p a r a m o u n t o b j e c t i v e o f a t t e m p t i n g t o s a v e f o r e i g n e x c h a n g e a p p e a r e d t o o v e r - r i d e a n y o t h e r p o t e n t i a l d r a w ­b a c k s o f t h e S a b l e s c h e m e ' G i v e n t h e h i g h a n d r i s i n g c o s t s o f e l e c t r i c i t y ( t h e m a i n " r a w m a t e r i a l " o f t h e p r o c e s s ) a n d t h e f a c t t h a t d o m e s t i c d e m a n d o u t s t r i p p e d t h e p l a n t ' s c a p a c i t y w i t h i n a b o u t t e n y e a r s o f i t c o m i n g o n s t r e a m , t h e d e c i s i o n t o g o a h e a d w i t h t h e S a b l e s c h e m e h a s n o t b e e n w i t h o u t i t s c r i t i c s ' ^ a .

How d o t h e p r i c e s o f d o m e s t i c a l l y p r o d u c e d f e r t i l i z e r s c o m p a r e w i t h c o m p a r a b l e p o t e n t i a l i m p o r t s ? F i g u r e s f o r 1 9 8 1 a n d f o r 1 9 8 6 i n d i c a t e n o t o n l y a h i g h l e v e l o f e f f i c i e n c y , m e a s u r e d i n t e r m s o f D R C s , b u t a l s o a r a n g e o f m e a s u r e s f o r a l l f o u r f i r m s o f l e s s t h a n u n i t y w i t h , a d d i t i o n a l l y , o n l y a f a i r l y s m a l l l e v e l o f e f f e c t i v e p r o t e c t i o n . T h e r e l e v a n t s u m m a r y d a t a a r e r s ^ p r o -d u c e d i n T a b l e 1 7 ' 2 9 _

T a b l e 17

C o m p e t i t i v e M e a s u r e s f o r Zimbabwe's F e r t i l i z e r I n d u s t r y

S t u d y / Y e a r EPC DRC DRC Range 25%

D e v a l u a t i o n

J a n s e n , 1981i 1.17 0.83 0.66 0.65 t o 0.99

W o r l d Bank, 1986^ P l a n t A 1.41 0.72 P l a n t B 1.43 0.91 P l a n t C 0.10 0.28

M o t e s : 1. C a l c u l a t e d p r i o r t o t h e s u b s t a n t i a l h i k e s i n e l e c t r i c i t y p r i c e s .

2. The W o r l d Bank f i g u r e s , i n c o n t r a s t t o t h e J a n s e n ones use shadow r a t h e r t h a n e s t i m a t e d w o r l d p r i c e s .

S o u r c e : J a n s e n (1982) and W o r l d Bank ( 1 9 8 7 ) .

A s f o r t h e f u t u r e , n o t o n l y h a v e a n u m b e r o f r e p o r t s r e c o m m e n d e d t h e i n s t a l l a t i o n o f f u r t h e r f e r t i l i z e r m a n u f a c t u r i n g c a p a c i t y i n t h e c o u n t r y ' ' " b u t t h e G o v e r n m e n t i s i n v o l v e d i n a n a l y s i n g s p e c i f i c p l a n s f o r e x p a n s i o n . O n e f i n a l a n d w o r r y i n g c o n t e m p o r a r y p r o b l e m r e l a t e s t o t h e i s s u e o f p r i c e s . T h e p r i c e s o f a l l f e r t i l i z e r p r o d u c t s a r e s t r i c t l y s t a t e c o n t r o l l e d . B o t h t h e W o r l d Bank a n d t h e c o m p a n i e s t h e m s e l v e s h a v e a r g u e d r e c e n t l y t h a t t h e r e s u l t o f r e c e n t p r i c i n g d e c i s i o n s i s t h a t p r o f i t s h a v e b e e n s q u e e z e d t o t h e e x t e n t t h a t t h e m a j o r f e r t i l i z e r f i r m s h a v e n o t h a d f u n d s t o i n v e s t i n t h e n e c e s s a r y m a i n t e n a n c e a n d e x p a n ­s i o n o f t h e i r p l a n t s . H o w e v e r , a n d i n s p i t e o f t h i s c o n s t r a i n t , o n e o f t h e c o m p a n i e s , Z i m b a b w e P h o s p h a t e I n d u s t r i e s ( Z i m p h o s ) , i s c o m p l e t i n g a s u b s t a n t i a l i n v e s t m e n t p r o j e c t j o i n t l y w i t h t h e A n g l o - A m e r i c a n C o r p o r a t i o n , v a l u e d a t $ 1 7 mn, t o e x p a n d t h e l o c a l p r o d u c t i o n o f s u l p h u r i c a c i d s u c h t h a t f r o m t h e e n d o f 1 9 8 7 i m p o r t s o f e l e m e n t a l s u l p h u r w i l l n o l o n g e r b e n e c e s s a r y . A s s o m e 8 5 % o f t h e a c i d i s u s e d t o p r o d u c e s u p e r p h o s p h a t e ' f e r t i l i z e r a n d t h e i n c r e a s e d q u a n t i t i e s m a n u f a c t u r e d w i l l , a t l e a s t f o r t h e n e x t f i v e y e a r s , e x c e e d d o m e s t i c d e m a n d , t h e c o m p l e t i o n o f t h i s p r o j e c t w i l l n o t o n l y s a v e f o r e i g n e x c h a n g e t h r o u g h e l i m i n a t i n g i m p o r t s b u t w i l l e a r n f o r e i g n e x c h a n g e t h r o u g h e x p o r t s .

B e s i d e s f e r t i l i z e r t h e s t o r y o f t h e o t h e r i n p u t s s u p p l i e d b y m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y c a n b e q u i c t : l y t o l d . S t o c l t f e e d s a r e a l m o s t e n t i r e l y l o c a l l y p r o d u c e d f r o m i n p u t s t h e m s e l v e s s u p p l i e d

b y t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r ; t h e y i n c l u d e m a i z e m e a l , l i m e s t o n e , f l o u r , m i l k p o w d e r a n d g r o u n d n u t , s u n f l o w e r , s o y a b e a n a n d c o t t o n s e e d c a k e . T h e o n l y i m p o r t e d i t e m s a r e e i t h e r s p e c i a l i s e d p r o d u c t s w i t h l i m i t e d d e m a n d ( s u c h a s f i s h m e a l f o r p o u l t r y b r e e d i n g s t o c k ) o r o f r a w m a t e r i a l s f o r h i g h l y c o m p l e x m a t e r i a l s , l i k e s a l t a n d v i t a m i n s w h i c h a r e n o t l o c a l l y a v a i l a b l e . 1 9 8 6 e s t i m a t e s s u g g e s t e d t h a t o u t o f 4 0 0 , 0 0 0 t o n n e s o f s t o c k f e e d s a v a i l a b l e i n t h e c o u n t r y , o n l y 1 4 , 0 0 0 t o n n e s n e e d e d t o b e i m p o r t e d a t a c o s t o f $ 5 . 2 mn a n d e q u i v a l e n t t o o n l y 5 . 7 % o f t h e c u r r e n t v a l u e o f t h e s t o c k f e e d s p r o d u c e d ( T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 6 J u n e 1 9 8 6 ) . I m p o r t e d g r a i n b a g s , c o s t i n g s o m e $ 2 8 mn i n 1 9 8 5 ' ' ! , b u t a v e r a g i n g a b o u t $ 5 mn a y e a r i n r e c e n t y e a r s , a r e b e i n g p h a s e d o u t w i t h t h e c o m i n g o n s t r e a m o f a $ 1 0 mn p o l y w e a v e b a g p l a n t b u i l t b y t h e l o c a l c o m p a n y T r e q e r s o f B u l a w a y o ( s e e T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 2 0 J u n e 1 9 8 6 ) .

A g r i c u l t u r a l c r o p c h e m i c a l s c o n s i s t o f a w i d e a r r a y o f d i f ­f e r e n t , m o s t l y s p e c i a l i s e d , p r o d u c t s o f w h i c h t h e m o s t i m p o r t a n t a r e i n s e c t i c i d e s , h e r b i c i d e s a n d f u n g i c i d e s , a c c o u n t i n g f o r o v e r 8 0 % o f o v e r a l l c r o p c h e m i c a l d e m a n d , f o l l o w e d , i n o r d e r o f p r i o r i t y , b y d i s i n f e c t a n t s , h o r m o n e s , v e t e r i n a r y m e d i c a m e n t s , l i v e s t o c k d i p c h e m i c a l s a n d v a r i o u s a n t i b i o t i c s . B y f a r t h e b i g g e s t s i n g l e u s e r i s t h e t o b a c c o i n d u s t r y w h i c h i n 1 9 8 4 / 5 p u r c h a s e d $ 2 4 mn o f c h e m i c a l s ' ' ^ . M o s t o f t h e d o z e n o r s o f i r m s i n v o l v e d i n t h e c r o p c h e m i c a l i n d u s t r y a r e i n v o l v e d i n e i t h e r t h e d i s t r i b u t i o n o f p r o d u c t s i m p o r t e d i n t h e i r f i n a l f o r m u l a t e d f o r m o r o f c a r r y i n g o u t s i m p l e f o r m u l a t i o n w i t h e m u l s i f i e r s , s o l v e n t s a n d s u r f a c t a n t s ; o n l y o n e p r o d u c t i s m a n u f a c t u r e d i n t h e c o u n t r y - c o p p e r o x y c h l o r i d e m a d e b y C e c o n E n t e r p r i s e s f r o m l o c a l r a w m a t e r i a l s . L i t t l e b a s i c r e s e a r c h a p p e a r s t o b e d o n e w i t h i n t h e i n d u s t r y t o d e v e l o p n e w m a n u f a c t u r i n g p o t e n t i a l , r e f l e c t i n g t h e o v e r a l l l a c k o f a b a s i c c h e m i c a l i n d u s t r y i n t h e c o u n t r y ( C o c h r ­a n e a n d D o n o s o , 1 9 8 7 : 1 8 ) . A s a r e s u l t , l i t t l e s u b s t a n t i a l c h a n g e i n t h e l o c a l m a n u f a c t u r e / i m p o r t r e l a t i o n s h i p o f c r o p c h e m i c a l s i s l i k e l y t o o c c u r u n t i l t h e l a r g e r d e b a t e a b o u t t h e d e v e l o p m e n t o f t h e w i d e r c h e m i c a l i n d u s t r y a n d t h e e t h a n o l o r m e t h a n o l r o u t e t o e x p a n s i o n i s r e s o l v e d ' " .

T h e l o c a l s u p p l y o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s h a s a l r e a d y b e e n d i s c u s s e d a b o v e . H o w e v e r , a w o r d s h o u l d b e a d d e d a b o u t t r a c t o r s a n d s p e c i a l i s e d m e c h a n i s e d e q u i p m e n t , s u c h a s c o m b i n e s . A l l t h e s e h i g h - c o s t i t e m s h a v e t r a d i t i o n a l l y b e e n i m p o r t e d i n t o t h e c o u n t r y , m o r e r e c e n t l y i n u n a s s e m b l e d f o r m , a n d h a v e b e e n m a d e r e a d y f o r o p e r a t i o n l o c a l l y , w i t h v a r y i n g d e g r e e s o f l o c a l c o n t e n t c o n t r i b u t i n g t o t h e f i n a l p r o d u c t . M o s t l o c a l d e v e l o p ­m e n t h a s o c c u r r e d i n t h e t r a c t o r m a r k e t a l t h o u g h i n c r e a s e s i n l o c a l c o n t e n t a n d i n t h e d o m e s t i c m a n u f a c t u r e o f s p a r e s h a s b e e n h a m p e r e d b o t h b y t h e a r r a y o f d i f f e r e n t m o d e l s i m p o r t e d ( s o m e u n d e r t h e a u s p i c e s o f f o r e i g n a i d p r o g r a m m e s ) , n o w w i d e l y a c k n o w l e d g e d b y f a r m e r s a s a p r o b l e m , a n d b y t h e s m a l l n e s s o f t h e m a r k e t a n d t h e ' a g e o f t h e c u r r e n t t r a c t o r f l e e t ' ' " .

A m o n g s t r e c e n t a d v a n c e s h a v e b e e n t h e p r o d u c t i o n o f t h e Z a m b e z i A 4 4 5 ( 4 5 h o r s e - p o w e r ) a n d t h e Z a m b e z i A 1 2 4 ( 2 4 h o r s e ­p o w e r ) t r a c t o r s b y t h e Z a m b e z i E n g i n e e r i n g G r o u p . A l t h o u g h n e i t h e r o f t h e s e v e h i c l e s i s p a r t i c u l a r l y s u i t e d t o t h e l a r g e r

c o m m e r c i a l f a r m i n g s e c t o r ' " ' , t h e r e d o e s s e e m t o b e a n i n c r e a s e d d o m e s t i c a n d r e g i o n a l m a r k e t e s p e c i a l l y f o r t h e s m a l l e r v e h i c l e s . C u r r e n t l y t h e d i r e c t l o c a l c o n t e n t o f t h e s e v e h i c l e s r a n g e s f r o m 3 0 % t o 5 0 % o f v a l u e o f i n p u t s u s e d . W h i l e t h e r e h a s b e e n s o m e d i s c u s s i o n ( f o r e x a m p l e w i t h b o t h R o m a n i a a n d I n d i a ) a b o u t t h e p o s s i b i l i t y o f b u i l d i n g a s o p h i s t i c a t e d t r a c t o r f a c t o r y i n t h e r e g i o n , l i t t l e s u b s t a n t i a l f e a s i b i l i t y a n d c o s t i n g w o r k o n s u c h a p r o j e c t h a s y e t b e e n c a r r i e d o u t . M e a n w h i l e f o r b o t h l a r g e r t r a c t o r s a n d h i g h l y s o p h i s t i c a t e d m a c h i n e r y l i k e c o m b i n e s , t h e d o m e s t i c m a n u f a c t u r i n g c o m p o n e n t o f s u c h e q u i p m e n t i s u n l i k e l y t o c h a n g e r a d i c a l l y o v e r t h e c o m i n g f e w y e a r s . H e n c e t h e c u r r e n t a c u t e s h o r t a g e o f s u c h v e h i c l e s i s o n l y l i k e l y t o b e a d d r e s s e d i n t h e m e d i u m t e r m w i t h a n e a s i n g o f t h e c u r r e n t o v e r a l l f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e .

V I . C O M C L U S I O N S

6.1 Some M i s s i n g E l e m e n t s

A l t h o u g h t h i s p a p e r o n t h e p r o c e s s a n d e v o l u t i o n o f Z i m b a b ­w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i s l e n g t h y , a w o r d o r t w o n e e d s t o b e a d d e d t o e x p l a i n a n u m b e r o f i s s u e s o f i m p o r t a n c e w h i c h h a v e r e c e i v e d i n s u f f i c i e n t a t t e n t i o n . F o r i n s t a n c e , t w o f e a t u r e s o f Z i m b a b w e ' s e v o l v i n g i n d u s t r i a l s t r u c t u r e i n s u f f i c i e n t l y h i g h ­l i g h t e d i n t h e p r e v i o u s d i s c u s s i o n a r e t h e e x t e n t o f t h e d e v e l o p ­m e n t o f t h e c a p i t a l g o o d s s e c t o r a n d t h e l e v e l a n d d e g r e e o f i n t e r - l i n k a g e t h a t h a s d e v e l o p e d w i t h i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r b e t w e e n t h e d i f f e r e n t s u b - s e c t o r s ' ' ' .

Figure 23. Sources of Growth, Metals Sub-Sector, 1952/53 to 1982/83.

1 2 0

1 9 5 2 / 3 - 8 2 / J 1 & 5 2 / 3 - € . 4 / S 1 9 6 4 / 5 - 7 6 / 9 1 9 7 8 / 9 - 6 2 / 6 3

1 / / I D c m e s l c c t e . - n a n d [ ^ S l E > . p o r t E V//A IrriP' S u t j s t .

Source: As fo r Figure 5, above.

T h e s t a t i c c h a r a c t e r i s t i c s o f t o d a y ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , s h o w n i n T a b l e 1, a b o v e ( p a g e 3) f a i l t o c a p t u r e t h e s e i m p o r t a n t f e a t u r e s . A l t h o u g h t h e i m p o r t a n c e o f s u b - s e c t o r 9, M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s , i s i n d i c a t e d t h e r e , i t s h o u l d b e a d d e d t h a t i t s p a r t i c u l a r c o n t r i b u t i o n t o t o t a l MVA h a d a l r e a d y r e a c h e d 1 7 % b y 1 9 6 0 ; i t r o s e t o a p e a k o f 3 2 % i n 1 9 7 5 a n d h a s o n l y r e c e n t l y f a l l e n b a c k t o b e l o w 2 5 % o f t o t a l MVA. T h e u n i q u e d e v e l o p m e n t o v e r t i m e o f t h e M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s s u b - s e c t o r ( 9 ) i s s h o w n c l e a r l y , i n F i g u r e 2 3 , d e r i v e d f r o m t h e " s o u r c e s " o f g r o w t h d a t a .

C o m p a r i n g F i g u r e 2 3 w i t h t h e p a t t e r n f o r m a n u f a c t u r i n g a s a w h o l e s h o w n i n F i g u r e 5, a b o v e , r e v e a l s n o t o n l y t h e d o m i n a n c e p l a y e d b y i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n c o n t r a s t w i t h d o m e s t i c d e m a n d b u t t h e l o n g t e r m a n d r i s i n g s i g n i f i c a n c e o f e x p o r t e x p a n s i o n i n o v e r a l l g r o w t h .

T h e e x t e n t o f i n t r a - m a n u f a c t u r i n g l i n k a g e s p r e s e n t i n Z i m b a b w e i s r e v e a l e d b y t h e d a t a i n T a b l e 1 8 . I t s h o w s t h a t

Table 18.

Inputs i n t o Manufacturing Obtained From Within the Manufacturing Sector, 1975 and 1981/82.

To t a l % of from Manufact

Sub- Total of which Manuf­ uri n g In-Sector Inputs imported a c t u r i n g puts f rom

$ mn. $ mn. % $ mn. % s/sector 9

1 214.0 19.2 9 52.9 25 12.8 2 40.5 4.1 10 17 .5 43 11.7 3 92.0 32.2 35 46 .9 51 10.4 4 52.5 13.1 25 33 .7 64 4.2 5 20.8 8.3 40 9 .4 45 18.8 6 37.9 19.7 52 14. .2 38 10.4 7 102.7 60.9 59 27, .5 27 16.9 8 23.5 7.0 30 7, .8 33 57.3 9 183.4 86.3 47 57, .1 31 82.3 10 32.2 26.4 82 5 .3 16 48.5 11 6.3 3.8 60 0, .5 8 51.4

TOTAL 805.8 281.0 35 272.! i 34 31.0

Notes: 1. A l l data are f o r 1975 except the l a s t column which are f o r 1981/82.

Source: UNCTAD (1980:354-355) and UNIDO (1986b:153).

o v e r a l l , 3 4 % o f a l l t h e i n p u t s u s e d b y t h e d i f f e r e n t m a n u f a c ­t u r i n g s u b - s e c t o r s a r e o b t a i n e d f r o m w i t h i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i t s e l f a n d t h a t f o r s u b - s e c t o r 9, o v e r 3 0 % o f a l l i n p u t s a r e o b t a i n e d f r o m w i t h i n o t h e r p a r t s o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . F o r s i x o f t h e 1 1 s u b - s e c t o r s , t h e v a l u e o f i n p u t s o b t a i n e d f r o m w i t h i n m a n u f a c t u r i n g e x c e e d s t h e v a l u e o f i m p o r t e d i n p u t s - f o r s u b - s e c t o r 1, F o o d s t u f f s , a g r e a t e r v a l u e o f i n p u t s a r e o b t a i n e d f r o m m a n u f a c t u r i n g t h a n f r o m t h e a g r i c u l t u r a l s e c t o r o f t h e e c o n o m y . F i n a l l y , t h e l a s t c o l u m n o f T a b l e 16 r e v e a l s t h a t o f t h e i n p u t s o b t a i n e d f r o m w i t h i n m a n u f a c t u r i n g , a s i g n i f i c a n t p r o p o r t i o n ( 3 1 % ) c o m e f r o m s u b - s e c t o r 9, M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s , r a n g i n g f r o m a l o w o f 4 . 2 % f o r s u b - s e c t o r 4 t o a h i g h o f 8 2 % f o r s u b - s e c t o r 9 i t s e l f .

6.2 T o w a r d s I n d u s t r i a l i s a t i o n i n t o T h e 1 9 9 0 s

T h e s t o r y o f i n d u s t r i a l i s a t i o n i n Z i m b a b w e i s u n d o u b t e d l y o n e o f s u c c e s s . A m o n g t h e m a i n a c h i e v e m e n t s a r e t h e f o l l o w i n g : w i d e s p r e a d a n d s u s t a i n e d e x p a n s i o n ; a d e e p e n i n g o f t h e i n d u s t r i a l s t r u c t u r e w i t h t h e d e v e l o p m e n t o f s u b s t a n t i a l i n t e r - l i n k a g e s w i t h i n m a n u f a c t u r i n g a n d w i t h o t h e r s e c t o r s o f t h e e c o n o m y a n d t h e e v o l u t i o n o f a m a n u f a c t u r i n g s e c t o r m u c h o f w h i c h a p p e a r s t o b e i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e . I t i s a l s o a p p a r e n t , h o w e v e r , t h a t t h e s u c c e s s e s t h a t h a v e b e e n a c h i e v e d d o w n t o t h e p r e s e n t d a y p r o v i d e l i t t l e g u a r a n t e e t h a t t h e y c a n b e r e p e a t e d o v e r t h e n e x t h a l f c e n t u r y - i n d e e d o v e r t h e n e x t 1 0 y e a r s - u n l e s s c h a n g e s t a k e p l a c e a n d , i n t e r a l i a , t h e p o l i c y e n v i r o n m e n t i s a l t e r e d t o a d d r e s s t h e s u b s t a n t i a l p r o b l e m s now f a c i n g t h e s e c t o r .

S i n c e I n d e p e n d e n c e i n 1 9 8 0 , t h e p e r f o r m a n c e o f t h e m a n u f a c ­t u r i n g s e c t o r h a s b e e n c h a r a c t e r i s e d b y a m u c h g r e a t e r a n d m o r e e n d u r i n g v o l a t i l i t y t h a n d u r i n g a n y o t h e r s i x t o s e v e n y e a r p e r i o d s i n c e t h e 1 9 3 9 - 4 5 w a r . On t h e s u p p l y s i d e , s h o r t a g e s o f f o r e i g n e x c h a n g e f o r i n t e r m e d i a t e i n p u t s , s p a r e s a n d f o r c a p i t a l e x p a n s i o n p r e s e n t a n e v e r - i n c r e a s i n g c o n s t r a i n t n o t o n l y b y s e v e r e l y r e s t r i c t i n g f u t u r e e x p a n s i o n e v e n i n t h e s h o r t t o m e d i u m t e r m b u t , a s a r e s u l t o f i n h i b i t i n g r e p l a c e m e n t i n v e s t m e n t a n d p r e v e n t i v e m a i n t e n a n c e , b y e r o d i n g t h e v e r y f o u n d a t i o n s o f t h e m a n u f a c t u r i n g b a s e o f t h e c o u n t r y . T h e r e i s n o d o u b t , t o o , t h a t t h e i n w a r d - l o o k i n g n a t u r e o f t h e s e c t o r h a s a c c e l e r a t e d s i n c e t h e m i d - 1 9 7 0 s a n d t h a t a s a r e s u l t m a n u f a c t u r i n g ' s c o n t r i b u t i o n t o n a t i o n a l f o r e i g n e x c h a n g e s a v i n g a n d e a r n i n g h a s d e t e r i o r a t e d . T h e r e i s n o t h i n g i n t r i n s i c a l l y w r o n g i n t h e f a c t t h a t m a n u f a c t u r ­i n g i s a n i n c r e a s i n g u s e r o f f o r e i g n e x c h a n g e ; w h a t i s d i s t u r b i n g i n t h e Z i m b a b w e a n c a s e i s t h a t t h i s h a s b e e n o c c u r r i n g a f t e r a p r o l o n g e d p e r i o d o f i n d u s t r i a l i s a t i o n a n d a t a t i m e w h e n t h e c a p a c i t y o f t h e p r i m a r y e x p o r t i n g s e c t o r s t o e a r n m o r e f o r e i g n e x c h a n g e f o r t h e c o u n t r y h a s i t s e l f b e e n c o n s t r a i n e d .

T h e s e p r o b l e m s h a v e b e e n p a r t i c u l a r l y h i g h l i g h t e d b y c r i t i c s a n d c o m m e n t a t o r s a s h a v e c e r t a i n d e m a n d p r o b l e m s s u c h a s f a l l i n g r e a l i n c o m e s i n t h e m o d e r n s e c t o r s o f t h e e c o n o m y a n d t h e d e c r e a s i n g a b i l i t y o f n e i g h b o u r i n g c o u n t r i e s t o p u r c h a s e Z i m b a b ­w e a n m a n u f a c t u r e d e x p o r t s , m a n y o f w h i c h r e m a i n ( o r i n s o m e i n s t a n c e h a v e r e c e n t l y b e c o m e ) i n t e r n a t i o n a l l y c o m p e t i t i v e . I t

i s t h e c o m b i n a t i o n o f t h e s e f a c t o r s w h i c h h a s l e d t o i n c r e a s i n g d e m a n d s f o r t h e i n s t i t u t i o n a l f r a m e w o r k o f t h e s e c t o r t o b e c h a n g e d a n d f o r a m o r e l i b e r a l / o p e n s t r u c t u r e t o b e i n s t a l l e d w h i c h w i l l p r o v i d e t h e i n c e n t i v e s t o r e v e r s e s o m e o f t h e s e a d v e r s e t r e n d s a n d t o r e - o r i e n t t h e s e c t o r m o r e t o t h e e x t e r n a l e c o n o m y t h r o u g h b o t h e a s i n g t h e i m p o r t s u p p l y p r o b l e m s a n d b y r a i s i n g t h e a b s o l u t e a n d p r o p o r t i o n a l l e v e l o f i t s e x p o r t s . I t i s , h o w e v e r , b y n o m e a n s c l e a r t h a t t h e i n t e r n a t i o n a l e c o n o m y w i l l a c t i n t h e b e n e f i c i a l w a y e x p e c t e d f o r t h e s e v i r t u o u s r e s u l t s t o o c c u r .

T h e r e a r e o t h e r b r o a d e r i s s u e s w h i c h n e e d t o b e f a c e d . F o r i n s t a n c e , t h e g r o w t h o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r i e s o c c u r r e d n o t o n l y b e c a u s e o f t h e f o r t u n a t e i n t e r a c t i o n o f a f a v o u r a b l e p o l i t i c a l e n v i r o n m e n t , t h e i n f l o w o f f o r e i g n c a p i t a l a n d t h e p r e s e n c e o f a n a b l e s t o c k o f t e c h n i c i a n s , e n g i n e e r s a n d e n t r e p r e n e u r s a t k e y p o i n t s i n i t s c o l o n i a l h i s t o r y a n d d u r i n g t h e U D I p e r i o d , b u t a l s o t o a d i s t r i b u t i o n o f i n c o m e , n a t i o n a l l y a n d r e g i o n a l l y a t l e a s t , w h i c h e n s u r e d a s u s t a i n e d , b u t a r t i f i ­c i a l l y r e s t r i c t e d , d e m a n d f o r a r a n g e o f r e a s o n a b l y h i g h q u a l i t y g o o d s t h a t Z i m b a b w e w a s a b l e t o p r o d u c e . W h i l e t h i s c e r t a i n l y a s s i s t e d t h e s m o o t h t r a n s i t i o n f r o m s u p p l y i n g t h e d o m e s t i c t o s u p p l y i n g t h e ( r e g i o n a l ) e x p o r t m a r k e t f o r a r a n g e o f p r o d u c t s m a n u f a c t u r e d , i f t h e d i s t r i b u t i o n o f i n c o m e i n Z i m b a b w e h a d b e e n o r w e r e t o b e l e s s s k e w e d a n d u n e q u a l , t h e n t h e n e e d f o r b o t h t h e c u r r e n t l e v e l o f i m p o r t e d i n p u t s a n d f o r s e e k i n g e x t e r n a l r a t h e r t h a n a n e x p a n d e d d o m e s t i c m a r k e t w o u l d b e r e d u c e d . R a i s i n g t h e i n c o m e l e v e l s o f t h e r u r a l p o o r m a j o r i t y w o u l d l e a d t o a n e x p a n s i o n i n t h e d e m a n d f o r a n d h e n c e t h e d o m e s t i c p r o d u c t i o n o f l e s s c o m p l e x a n d t h u s l e s s i m p o r t - d e p e n d e n t m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s w h i c h w o u l d a s s i s t i n c r e a t i n g t h e f l e x i b i l i t y n o w r e q u i r e d t o a l t e r w h a t c o u l d r a p i d l y b e c o m e a n o s s i f i e d i n d u s t r i a l b a s e . I t w o u l d a l s o p r o v i d e a l e s s r i s k y a l t e r n a t i v e t h a n r a p i d l y d i s m a n ­t l i n g t h e s y s t e m o f c o n t r o l s w h i c h h a s s e r v e d t h e s e c t o r w e l l f o r s o m a n y y e a r s a n d e x p o s i n g Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y t o t h e v a g a r i e s o f t h e i n t e r n a t i o n a l e c o n o m y . C l e a r l y d i f f i c u l t c h o i c e s h a v e t o b e m a d e .

T h e r e a p p e a r s t o b e a t e n d e n c y i n t h e c o n t e m p o r a r y p r o b l e m -f o c u s s e d d e b a t e a b o u t Z i m b a b w e a n i n d u s t r y t o c o n c e a l o r f a i l t o l a y e m p h a s i s u p o n m a n y o f i t s c o n t i n u i n g s t r e n g t h s a n d a s s e t s w h i c h h a v e e i t h e r b e e n m a i n t a i n e d o r e v e n e n h a n c e d i n t h e p o s t -I n d e p e n d e n c e p e r i o d . T h e i n g e n u i t y , a d a p t a b i l i t y a n d r e s o u r c e ­f u l n e s s o f t h o s e r u n n i n g t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , a n i m p o r t a n t c o n t r i b u t o r t o t h e c o u n t r y ' s i n d u s t r i a l a c h i e v e m e n t s , i s n o t o n l y s t i l l a p r e d o m i n a n t f e a t u r e o f Z i m b a b w e i n t h e l a t e 1 9 8 0 s b u t i t h a s b e e n e n h a n c e d b y t w o r e c e n t d e v e l o p m e n t s : f i r s t , - t h e e x o d u s o f s o m e 5 0 % o f t h e m o r e r a c i s t ( a n d c l e a r l y m o r e m o b i l e ) m e m b e r s o f t h e s e t t l e r c o m m u n i t y a n d , s e c o n d , b y t h e s u c c e s s a c h i e v e d b y b l a c k Z i m b a b w e a n s i n a c q u i r i n g t h e s e d i v e r s e s k i l l s w h i c h , f o r d e c a d e s , t h e y w e r e d e n i e d f r o m a c q u i r i n g t h r o u g h i n s t i t u t i o n a l f i a t a n d s o c i a l m o r e s . T h i s c o v e r s t h e r a n g e o f p o s i t i o n s f r o m s e n i o r m a n a g e r i a l a n d e n g i n e e r , t o t e c h n i c i a n a n d s k i l l e d a n d s e m i - s k i l l e d o p e r a t i v e s .

I n s p i t e o f f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s , n e w i n v e s t m e n t i n m a n u f a c t u r i n g i s c o n t i n u i n g - t h e e x p a n s i o n o f t h e t e x t i l e a n d f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r s , f o r e x a m p l e , h a s b e e n i n l a r g e m e a s u r e t h e r e s u l t o f t h e m o s t s u b s t a n t i a l i n j e c t i o n o f new c a p i t a l i n t o t h e s e s u b - s e c t o r s f o r d e c a d e s . Z i m b a b w e ' s f i n a n c i a l i n f r a s t r u c ­t u r e r e m a i n s h i g h l y d e v e l o p e d b y w o r l d w i d e a n d n o t j u s t " A f r i c a n " s t a n d a r d s , w h i l e t h e s t e a d y p r o c e s s o f c o m p u t e r i s a t i o n w i t h i n b o t h t h e f i n a n c i a l a n d c o m m e r c i a l s e c t o r s i s e q u i p p i n g t h e c o u n t r y i n c r e a s i n g l y w i t h t h e b a s i c i n f r a s t r u c t u r e n e c e s s a r y t o c o m p e t e w o r l d - w i d e . S i m i l a r l y t h e p h y s i c a l i n f r a s t r u c t u r e i s i m p r o v i n g w h i l e , i n g e n e r a l , b e i n g m a i n t a i n e d i n a h i g h d e g r e e o f e f f i c i e n c y w i t h t h e e l e c t r i f i c a t i o n o f t h e r a i l w a y s y s t e m , a h i g h l y i n t e r c o n n e c t e d a n d w e l l m a i n t a i n e d r o a d s y s t e m , a d e q u a t e e l e c t r i c a l p o w e r t o s u s t a i n r a p i d a n d , i f i t w e r e t o o c c u r , e v e n m o r e e l e c t r i c a l l y - i n t e n s i v e m a n u f a c t u r i n g e x p a n s i o n a n d a n i n c r e a s i n g l y a u t o m a t i c , s a t e l l i t e - l i n k e d t e l e c o m m u n i c a t i o n s s y s t e m .

I t i s t h e p r e s e n c e , m a i n t e n a n c e a n d f r e q u e n t l y t h e e x p a n s i o n o f a l l t h e s e e s s e n t i a l b u i l d i n g - b l o c k s r e q u i r e d f o r t h e f u r t h e r e n l a r g e m e n t o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r - s o o f t e n a b s e n t o r i n a d e q u a t e i n s o m a n y t h i r d w o r l d a n d e s p e c i a l l y S S A c o u n t r i e s - w h i c h p l a c e s i n p r o p e r c o n t e x t t h e p r o b l e m s w h i c h t h e s e c t o r u n d o u b t e d l y f a c e s a s t h e c o u n t r y m o v e s i n t o a n d p l a n s f o r d e v e l o p m e n t i n t o t h e 1 9 9 0 s . P r e c i s e l y w h a t o p t i o n s Z i m b a b w e h a s f o r t h e d e v e l o p m e n t o f i t s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i n t h e m e d i u m -t e r r a a n d t h e r o o m f o r m a n o e u v r e i t h a s t o l o o s e n t h e c o n s t r a i n t s i t f a c e s w i l l b e d i s c u s s e d i n t h e s e c o n d p a p e r i n t h i s s e r i e s .

MOTES

1. T h e n e e d f o r s u b s t a n t i a l s t r u c t u r a l c h a n g e i s d i s c u s s e d , i n t e r a l i a , i n S t o n e m a n ( 1 9 8 4 ) , G o v e r n m e n t o f Z i m b a b w e ( 1 9 8 6 ) , U N I D O ( 1 9 8 6 b ) , N d l e l a i n M a n d a z a ( 1 9 8 6 ) , W o r l d Bank ( 1 9 8 7 ) , R o b i n s o n ( 1 9 8 7 ) a n d H a w k i n s ( 1 9 8 7 ) . T h e s e d i f f e r e n t w r i t e r s , h o w e v e r , a r e f a r f r o m u n a n i m o u s a b o u t t h e p r e c i s e n a t u r e o f t h e s t r u c t u r a l c h a n g e r e q u i r e d a n d t h e r e f o r e a b o u t t h e b e s t p o l i c i e s t o a d o p t f o r t h e f u t u r e .

2. A c o m p r e h e n s i v e C e n s u s o f P r o d u c t i o n i s p r o d u c e d a n n u a l l y c o v e r i n g a w i d e v a r i e t y o f i n d u s t r i a l s t a t i s t i c s g r o u p e d i n t o 33 s u b - s e c t o r a l c a t e g o r i e s ; a d d i t i o n a l l y a m a n u f a c t u r i n g v o l u m e i n d e x b r o k e n d o w n i n t o 1 1 s u b - s e c t o r s i s p u b l i s h e d m o n t h l y w h i l e c o m p r e h e n s i v e t r a d e s t a t i s t i c s a r e p u b l i s h e d a n n u a l l y . M o s t t i m e s e r i e s d a t a g o e s b a c k t o 1 9 5 4 , s o m e a s f a r b a c k a s 1 9 3 8 , a l t h o u g h d i s - a g g r e g a t e d t r a d e d a t a i s n o t a v a i l a b l e f o r Z i m b a b w e a l o n e d u r i n g t h e p e r i o d o f t h e F e d e r a t i o n o f R h o d e s i a a n d N y a s a l a n d ( 1 9 5 4 t o 1 9 6 3 ) .

3. T h e p u b l i c a t i o n s l i s t e d i n n o t e 1 p r o v i d e a w i d e r a n g e o f d i f f e r e n t p r e s c r i p t i v e p o l i c i e s f o r t h e f u t u r e .

4. T h e s e l e c t i o n o f t h e s e p a r t i c u l a r a s p e c t s o f Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g i n d u s t r y r e l a t e s t o m e t h o d o l o g y o f t h e l a r g e r p r o j e c t " I n d u s t r i a l i s a t i o n i n S u b - S a h a r a n A f r i c a " o f w h i c h t h e Z i m b a b w e a n c a s e c o n s t i t u t e s o n l y o n e e l e m e n t .

5. T h e R h o d e s i a n I r o n a n d S t e e l C o m m i s s i o n w a s e s t a b l i s h e d i n 1 9 4 2 .

6. F o r s o m e d i s c u s s i o n o f t h e o r i g i n s o f m a n u f a c t u r i n g i n Z i m b a b w e s e e A r r i g h i ( 1 9 6 7 ) , I r v i n e ( 1 9 5 9 ) , B a r b e r ( 1 9 6 1 ) . M o r e r e c e n t a n d c o m p r e h e n s i v e w o r k i s c u r r e n t l y b e i n g d o n e b y I a n P h i m i s t e r a t t h e U n i v e r s i t y o f C a p e T o w n . S e e , f o r e x a m p l e , P h i m i s t e r ( 1 9 8 7 ) .

T h e c u r r e n t Z i m b a b w e a n i n d u s t r i a l c l a s s i f i c a t i o n a n d t h e o n e m o s t l y u s e d t h r o u g h o u t t h i s p a p e r ( u n l e s s s p e c i f i c r e f e r e n c e i s o t h e r w i s e m a d e ) d i v i d e s m a n u f a c t u r i n g i n t o 1 1 s u b - s e c t o r s a s f o l l o w s :

1. F o o d s t u f f s . 2. B e v e r a g e s a n d T o b a c c o . 3. T e x t i l e s . 4- C l o t h i n g a n d F o o t w e a r 5- W o o d a n d F u r n i t u r e . 6. P a p e r a n d P a p e r P r o d u c t s . 7. C h e m i c a l a n d P h a r m a c e u t i c a l P r o d u c t s . 8. N o n - M e t a l l i c M i n e r a l s . 9. M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s . 1 0 . T r a n s p o r t E q u i p m e n t . 1 1 . M i s c e l l a n e o u s M a n u f a c t u r e d P r o d u c t s .

F o r t h e m a n n e r i n w h i c h t h e 33 s u b - s e c t o r a l c l a s s i f i c a t i o n i s g r o u p e d t o p r o d u c e t h e 1 1 s u b - s e c t o r a l c l a s s i f i c a t i o n s e e U N I D O

( 1 9 8 6 b : 6 2 - 6 3 ) .

7. S t r i c t l y s p e a k i n g i t w a s t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r o f " S o u t h e r n R h o d e s i a " , f o r u n d e r i n t e r n a t i o n a l c o n v e n t i o n t h e c o u n t r y w a s n o t k n o w n a s Z i m b a b w e u n t i l I n d e p e n d e n c e i n A p r i l 1 9 8 0 . T h o s e l i v i n g i n t h e c o u n t r y a f t e r t h e U n i l a t e r a l D e c l a r a t i o n o f I n d e p e n d e n c e { U D I ) i n 1 9 6 5 c a l l e d t h e c o u n t r y " R h o d e s i a " u n t i l t h e y a g a i n c h a n g e d t h e n a m e i n 1 9 7 9 t o " Z i m b a b w e R h o d e s i a " . F o r s i m p l i c i t y ' s s a k e t h e c o u n t r y w i l l b e r e f e r r e d t o h e r e a s " Z i m b a b w e " t h r o u g h o u t .

8. G i v e n t h e p o o r q u a l i t y , o r n o t i n f r e q u e n t l y t h e n o n - e x i s t e n c e , o f t h e n a t i o n a l s t a t i s t i c s o f m a n y A f r i c a n c o u n t r i e s , t h e s e c a n o n l y b e r o u g h c o m p a r i s o n s ; y e t t h e y w o u l d t e n d t o u n d e r p l a y t h e c o n t r a s t s b e t w e e n m o s t S S A c o u n t r i e s t o d a y a n d Z i m b a b w e o f t h e l a t e 1 9 3 0 s . Z i m b a b w e a n f i g u r e s a r e e s t i m a t e d f r o m ( B a r b e r , 1 9 6 1 : 9 8 - 1 1 5 , 1 9 8 - 2 0 2 ; I r v i n e , 1 9 5 9 : 3 2 4 a n d C S O , 1 9 5 5 : 6 ) ; S S A s t a t i s t i c s f r o m t h e f o l l o w i n g s o u r c e s : f o r t h e MVA/GDP r a t i o , U N I D O ( 1 9 8 6 a : T a b l e 2 ) , t r a d e d a t a f r o m W o r l d B a n k ( 1 9 8 7 : 2 2 2 - 2 2 3 ) a n d f o r e m p l o y m e n t d a t a , ( 1 1 0 , 1 9 8 4 : 2 5 5 - 2 6 5 ) .

9. T h r o u g h o u t t h e p a p e r , t h e " $ " s i g n w i l l b e u s e d t o r e p r e s e n t Z i m b a b w e d o l l a r s , u n l e s s o t h e r w i s e s p e c i f i c a l l y s t a t e d .

1 0 . I t i s a f a r f r o m e a s y t a s k t o d e c i d e w h i c h p r o d u c t s t o i n c l u d e w i t h i n t h e b r o a d " m a n u f a c t u r i n g " g r o u p a n d w h i c h , f o r e x a m p l e t o g r o u p w i t h i n " a g r i c u l t u r e " a n d m i n i n g " . A s c a n b e s e e n f r o m t h e s e d i f f e r e n t e x p o r t f i g u r e s , t o c l a s s i f y c o t t o n l i n t a n d f e r r o - a l l o y s a s m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s a l m o s t d o u b l e s t h e f i g u r e o f t o t a l e x p o r t s f o r t h e c o u n t r y . A g o o d d i s c u s s i o n o f t h e s e s o r t s o f p r o b l e m s i s c o n t a i n e d i n U N I D O ( 1 9 8 6 b : 4 7 - 5 7 ) . F o r t h e p u r p o s e s o f t h e p r e s e n t p a p e r , we f o l l o w t h e p r a c t i c e o f t h e C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e , H a r a r e , a n d c o n s i d e r a s " m a n u f a c t u r i n g " a l l e n t e r p r i s e s i n c o r p o r a t e d i n t o t h e a n n u a l c e n s u s o f p r o d u c t i o n . I n b r o a d t e r m s t h i s m e a n s t h a t c o t t o n l i n t a n d f e r r o - a l l o y p r o d u c t i o n a n d e x p o r t s a r e i n c l u d e d i n t h e d e f i n i t i o n o f m a n u f a c t u r i n g b u t t h a t t h e p r o c e s s i n g / m a n u f a c t u r i n g o f o t h e r m e t a l s ( s u c h a s t i n , c o p p e r a n d n i c k e l ) a r e e x c l u d e d b o t h f r o m t h e p r o d u c t i o n a n d t r a d e d a t a f o r t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r .

1 1 . T h r o u g h o u t t h i s p a p e r , b o t h G r o s s O u t p u t a n d N e t O u t p u t e x c l u d e s a l e s o f g o o d s n o t p r o d u c e d o n t h e p r e m i s e s . V a l u e A d d e d i s d e f i n e d a s n e t o u t p u t l e s s p a y m e n t s f o r s e r v i c e s .

1 2 . A s i s b r o u g h t o u t i n m o r e d e t a i l b e l o w , t h e r e w e r e , o f c o u r s e , v a r i a t i o n s y e a r b y y e a r i n l e v e l s o f i n d u s t r i a l p r o d u c ­t i o n : t h e r a t e o f e x p a n s i o n s l o w e d , f o r i n s t a n c e i n t h e l a t e 1 9 4 0 s a n d l a t e 1 9 5 0 s , c o n t r a c t i o n s e t i n i n t h e l a t e 1 9 7 0 s a n d i n t h e 1 9 8 0 s g r e a t e r v o l a t i l i t y i n p r o d u c t i o n h a v e b e e n e x p e r i e n c e d .

1 3 . F o r d a t a a n d a d i s c u s s i o n o n t h e s e i s s u e s s e e C l a r k e ( 1 9 7 5 ) a n d H a r r i s ( 1 9 7 4 ) .

1 4 . F o r a g o o d o u t l i n e o f t h e a r r a y o f b a r r i e r s p u t i n t h e w a y o f b l a c k s i n t h e p r o d u c t i v e s e c t o r s e e I L O ( 1 9 7 8 ) .

1 5 . O f t h e m o r e s u c c e s s f u l , m e n t i o n c o u l d b e m a d e o f M r . E n o s C h i u r a , t h e C h a i r m a n o f t h e D e l t a C o r p o r a t i o n , t h e l a r g e s t c o n g l o m e r a t e x n t h e c o u n t r y , M r . A r i s t o n C h a m b a t i , t h e C h i e f E x e c u t i v e o f T A H o l d i n g s , M r . C h a r l e s N y e r e y e g o n a , C h a i r m a n o f L e v e r B r o t h e r s a n d M r . G e o r g e N y a n d o r o , t h e C h a i r m a n o f A r t P r i n t e r s - a l l c o m p a n i e s t h a t h a v e e x p a n d e d s u b s t a n t i a l l y a n d e i t h e r m a i n t a i n e d o r r a i s e d p r o f i t l e v e l s s i n c e c o m i n g u n d e r t h r -m a n a g e m e n t c o n t r o l o f b l a c k Z i m b a b w e a n s .

1 6 . S e e U N I D O ( 1 9 8 6 b : 7 1 - 7 8 ) .

1 7 . I n e a r l y N o v e m b e r 1 9 8 7 , t h e G o v e r n m e n t h a d a c q u i r e d 3 7 % o f t h e s t o c k o f D e l t a a n d h a d d e c l a r e d i t s i n t e n t i o n s ( a t l e a s t t e m p o r a r i l y h a l t e d ) o f a c q u i r i n g a t o t a l o f a t l e a s t 5 0 . 1 % o f D e l t a ' s s t o c k .

1 8 . A s r e f e r r e d t o i n N o t e 9, a b o v e , d a t a u s e d i n t h e s e c a l c u l a ­t i o n s i n c l u d e f e r r o - a l l o y s a n d i r o n a n d s t e e l b u t e x c l u d e t h e p r o d u c t i o n , e x p o r t o r i m p o r t s u b s t i t u t i o n o f p r o c e s s e d m e t a l s .

T h e e q u a t i o n u s e d w a s :

5 0 = O l X 5DD + O l X 5 X + { 0,2 - O i I y (O +M ) 2

(O + M ) i (O + M ) i (O + M ) 2 (O + M ) i

w h e r e O = G r o s s O u t p u t , DD = D o m e s t i c D e m a n d X = E x p o r t s M = I m p o r t s .

T h e f i g u r e s w e r e c a l c u l a t e d n e t o f s a l e s t a x . P u b l i s h e d i n t e r n a t i o n a l t r a d e s t a t i s t i c s a r e g i v e n a s f o b / f o r . F o r t h e p u r p o s e s o f t h e c u r r e n t a n a l y s i s t h i s w a s a c c e p t a b l e f o r e x p o r t s b u t n o t f o r i m p o r t s . T h u s i m p o r t d a t a h a d t o b e c h a n g e d t o i n c l u d e t h e c o s t o f f r e i g h t a n d i n s u r a n c e ( i . e . t o b e i m p o r t s c . i . f . ) . I M F t r a d e s t a t i s t i c s u s e a n a r b i t r a r y 1 5 % i n c r e a s e t o c o n v e r t i m p o r t s f r o m f o b t o c i f . T h i s c r u d e e s t i m a t i o n w a s r e j e c t e d b e c a u s e o f t h e s u b s t a n t i a l v a r i a t i o n i n f r e i g h t a n d i n s u r a n c e c o s t s f o r i m p o r t s c o m i n g f r o m s o u t h e r n A f r i c a ( l a r g e l y f r o m S o u t h A f r i c a ) a n d t h o s e o b t a i n e d f r o m o v e r s e a s . U n p u b l i s h e c i d a t a k i n d l y p r o v i d e d t o t h e a u t h o r f o r t h i s e x e r c i s e b y t h e C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e , H a r a r e , s h o w e d t h a t o v e r t h e t w o y e a r p e r i o d 1 9 8 4 a n d 1 9 8 5 t h e c i f v a l u e o f i m p o r t s f r o m s o u t h e r n A f r i c a a v e r a g e d 1 0 % a y e a r m o r e t h a n t h e i r f o b v a l u e w h e r e a s t h e c i f v a l u e o f i m p o r t s f r o m o v e r s e a s w a s 3 0 % h i g h e r t h a n t h e i r r e s p e c t i v e f o b v a l u e s . A s t h e d i r e c t i o n o f f o b i m p o r t s f o r t h e y e a r s 1 9 5 2 / 5 3 , 1 9 6 4 / 6 5 1 9 8 0 / 8 1 a n d 1 9 8 2 / 8 3 c o u l d b e f o u n d f r o m ' p u b l i s h e d f o b t r a d e d a t a , t h e s e i n c r e a s e d c i f a m o u n t s w e r e a d d e d p r o p o r t i o n a t e l y t o t h e t r a d e d a t a r e c l a s s i f i e d i n t o t h e 1 1 i n d u s t r i a l s u b - s e c t o r s . T h i s g a v e a w e i g h t e d i n c r e a s e o f b e t w e e n 2 3 % a n d 2 5 % f o r a l l m a n u f a c t u r e d i m p o r t s f o r t h e s e y e a r s . F o r t h e U D I y e a r s , e s t i m a t e s o f t r a d e d i r e c t i o n w e r e m a d e b a s e d o n t h e k n o w n d i r e c t i o n o f t r a d e s t a t i s t i c s f o r 1 9 6 4 / 6 5 a n d 1 9 8 0 / 8 1 .

I n Z i m b a b w e t a r i f f l e v e l s h a v e h i s t o r i c a l l y b e e n t y p i c a l l y

l o w f o r m a n u f a c t u r e d i m p o r t s b o t h b e c a u s e o f t h e i m p o r t a n c e o f C o m m o n w e a l t h p r e f e r e n c e s a n d b e c a u s e o f t h e s p e c i a l t r a d e a g r e e m e n t w i t h S o u t h A f r i c a ( s e e J a n s e n ( 1 9 8 3 ) a n d C o l e ( 1 9 6 8 ) ) . C u s t o m s d u t i e s f o r m o s t r a w m a t e r i a l i n p u t s r a n g e f r o m z e r o t o o n l y 5 % o f t h e c i f v a l u e ; a t I n d e p e n d e n c e i n 1 9 8 0 J a n s e n e s t i m a t e d t h a t w e i g h t e d a v e r a g e c u s t o m s d u t i e s a n d t a x e s o n i m p o r t s w e r e l e s s t h a n 5%. W i t h t h e i n c l u s i o n o f t h e 2 0 % i m p o r t s u r t a x , t h e 1 9 8 6 C o m m i s s i o n o f I n q u i r y i n t o T a x a t i o n c a l c u l a t e d t h a t t h e a v e r a g e t o t a l t a r i f f f o r a l l i m p o r t e d g o o d s a v e r a g e d o n l y 2 1 . 1 % , i n c l u d i n g a n e f f e c t i v e t a r i f f r a t e o f o v e r 6 0 % f o r f u e l , i t s e l f r e s p o n s i b l e f o r o v e r 6 0 % o f t o t a l i m p o r t d u t i e s ; t h e a v e r a g e r a t e f o r m a c h i n e r y w a s 9 . 2 % a n d o f o t h e r i n t e r ­m e d i a t e s 1 0 . 5 % , a g a i n i n c l u d i n g t h e 2 0 % s u r t a x c h a r g e . ( S e e C h e l l i a h 1 9 8 6 : 9 6 - 9 8 . )

E s t i m a t e s o f t h e s o u r c e s o f g r o w t h f o r 1 9 8 2 a n d 1 9 8 3 w e r e m a d e w i t h a n d w i t h o u t t h e i n c l u s i o n o f t a r i f f s . A s t h e o v e r a l l r e s u l t i n g d a t a d i d n o t v a r y b y m o r e t h a n 1 % f r o m t h e d a t a c a l c u l a t e d w i t h o u t t h e i n c l u s i o n o f t a r i f f s t o i m p o r t s ( a n d b e c a u s e t h e e x e r c i s e o f e s t i m a t i n g c i f i m p o r t s i n c l u s i v e o f t a r i f f s w o u l d h a v e t a k e n m a n y w e e k s t o c o m p l e t e ) t h e c u r r e n t c a l c u l a t i o n s d o n o t i n c o r p o r a t e t h e i n c r e a s e s i n i m p o r t s d u e t o t a r i f f s . H e n c e , t h e o v e r a l l d a t a t h e r e f o r e w o u l d t e n d ( m a r g i n a l ­l y ) t o u n d e r - e s t i m a t e t h e i m p o r t a n c e o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n d e c o m p o s i n g t h e d i f f e r e n t e l e m e n t s o f g r o w t h .

1 9 . T h e f i g u r e s c o n t a i n e d i n t h i s p a p e r a n d t h o s e f o r 1 9 6 5 t o 1 9 7 9 i n t h e W o r l d B a n k ' s 1 9 8 7 I n d u s t r i a l S e c t o r s t u d y o f Z i m b a b w e ( p . 1 2 ) d i f f e r q u i t e m a r k e d l y , e x c e p t f o r C l o t h i n g a n d F o o t w e a r a n d P a p e r a n d P a p e r P r o d u c t s . A s t h e W o r l d B a n k p r o v i d e s n o d e t a i l s o f h o w i t s f i g u r e s w e r e d e r i v e d i t i s n o t p o s s i b l e t o c o m p a r e t h e m e t h o d o l o g i e s u s e d .

2 0 . A s c a n b e s e e n f r o m t h e g r a p h , p o s i t i v e e x p o r t g r o w t h a n d d o m e s t i c d e m a n d g r o w t h i n e x c e s s o f 1 0 0 % i s a c h i e v e d b e c a u s e o f t h e n e g a t i v e e f f e c t o f i m p o r t s u b s t i t u t i o n c h a n g e .

2 1 . S u p p o r t e d , i f o n l y m a r g i n a l l y , i n t h e c o n t r a s t b e t w e e n t h e F e d e r a l a n d U D I p e r i o d s w h e n , r e s p e c t i v e l y , t h e c h a n g e i n d o m e s t i c d e m a n d r o s e f r o m 3 6 % t o 6 0 % o f t h e t o t a l a n d t h e c h a n g e i n e x p o r t g r o w t h f e l l f r o m 1 0 % t o 9%.

2 2 . I am g r a t e f u l t o R o b D a v i e s f o r b r i n g i n g t h i s p o i n t t o my a t t e n t i o n . D a v i e s i l l u s t r a t e s h i s p o i n t b y t a k i n g t h e h y p o t h e t i ­c a l e x a m p l e o f Z i m b a b w e e s t a b l i s h i n g a t r a c t o r f a c t o r y w h i c h l e a d s t o a h a l v i n g c i f t h e n u m b e r o f t r a c t o r s i m p o r t e d . U s i n g t h e C h e n e r y m e t h o d o l o g y t h i s w o u l d s h o w u p a s i m p o r t s u b s t i t u t i o n o n l y i n y e a r o n e b u t s u r e l y , h e a r g u e s , we s h o u l d c o u n t t h e t r a c t o r s p r o d u c e d i n y e a r t w o a l s o a s i m p o r t s u b s t i t u t i o n . I n o t h e r w o r d s t o g i v e a m o r e a c c u r a t e p i c t u r e , t h e i m p o r t s u b s t i t u ­t i o n e f f e c t s s h o u l d b e c u m u l a t i v e l y a s s e s s e d , a l t h o u g h t h e r e w o u l d b e p r o b l e m s a n d a g r e a t e r c o m p o n e n t o f v a l u e j u d g m e n t i n t h e a t t e m p t t o a d d r e s s a d e q u a t e l y t h i s a n o m a l y .

2 3 . F o r i n s t a n c e m J u l y 1 9 8 7 , A f r i c a n D i s t i l l e r s a n n o u n c e d p l a n s t o i n s t a l l n e w p l a n t a n d t e c h n o l o g y w i t h t h e o b j e c t i v e o f r e p l a c i n g a l l i m p o r t e d b r a n d y w i t h a l o c a l l y m a n u f a c t u r e d p r o d u c t . T h i s w i l l s a v e o v e r h a l f a m i l l i o n d o l l a r s a n n u a l l y . A m o n t h e a r l i e r H o e c h s t , Z i m b a b w e a n n o u n c e d t h e c o m m i s s i o n i n g i n S e p t e m b e r o f a c h e m i c a l p l a n t w h i c h i s e x p e c t e d t o s a v e b e t w e e n $ 1 . 4 mn a n d $ 1 . 5 mn a y e a r t h r o u g h i m p o r t s u b s t i t u t i o n . S e e T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 1 9 J u n e 1 9 8 7 a n d 2 4 J u l y 1 9 8 7 . T h e s e i n i t i a t i v e s a r e f a r f r o m e x c e p t i o n a l ; i t i s r a r e f o r a n a n n o u n c e ­m e n t o f s i m i l a r i n i t i a t i v e s n o t t o a p p e a r i n t h e Z i m b a b w e p r e s s o n a m o n t h l y b a s i s .

2 4 . S t r i c t l y s p e a k i n g i t i s n o t " a l l " , f o r t h e t r e n d i s r e v e r s e d f o r s u b - s e c t o r ( 1 1 ) M i s c e l l a n e o u s . H o w e v e r t h i s g r o u p i n g c o n t a i n s b o t h a r a g - b a g o f i n d u s t r i e s a n d , a d d i t i o n a l l y , a g r o u p i n g w h o s e s e p a r a t e i n d u s t r i e s h a v e c h a n g e d s i g n i f i c a n t l y i n t h e c o u r s e o f t h e p a s t 30 y e a r s .

2 5 . W h i l e t h i s t e n d s t o f l y i n t h e f a c e o f a g o o d d e a l o f t h e t h e o r y o f t h e i n d u s t r i a l i s a t i o n p r o c e s s i n t h i r d w o r l d c o u n t r i e s , i n s e e k i n g a n e x p l a n a t i o n f o r s u c h a p h e n o m e n o n o n e w o u l d a l s o n e e d t o l o o k i n t o t h e r e s p e c t i v e p r i c e / p r o f i t a b i l i t y i n c e n t i v e s i n t h e t w o p e r i o d s .

2 6 . F o r F o o d s t u f f s ( l ) , t h e d i f f e r e n c e s w e r e i n f a c t o n l y m a r g i n a l . H o w e v e r t h e c o n t r a s t e v e n f o r F o o d s t u f f s w a s g r e a t e r i n c o m p a r i s o n w i t h t h e o t h e r s u b - s e c t o r s w h e n t h e r e l a t i v e d r o p i n e x p o r t g r o w t h w a s v e r y m a r k e d .

2 7 . C o t t o n p r o d u c t i o n w a s n e g l i g i b l e i n 1 9 5 2 / 5 3 a n d w a s v a l u e d a t l e s s t h a n $ 1 mn i n 1 9 6 4 / 6 5 ; b y t h e e n d o f U D I , h o w e v e r , p r o d u c t i o n h a d r i s e n t o $ 7 0 mn. C o t t o n l i n t e x p o r t s w e r e n o n ­e x i s t e n t i n 1 9 5 2 / 5 3 , a n d 1 9 6 4 / 6 5 b u t h a d r i s e n t o $ 4 3 mn b y 1 9 7 8 / 7 9 . F o r t h e i r p a r t , f e r r o - a l l o y e x p o r t s w e r e v a l u e d a t a m e r e $ 4 8 , 0 0 0 i n 1 9 5 3 , r i s i n g t o a s t i l l s m a l l $ 3 . 4 mn i n $ 1 9 6 4 / 6 5 a n d t o a s u b s t a n t i a l $ 4 0 mn b y t h e e n d o f t h e U D I p e r i o d { w h e n , i t s h o u l d b e a d d e d , d i f f i c u l t i e s o f e x p o r t i n g d u r i n g s a n c t i o n s h a d l e d t o s t o c k p i l i n g ) .

2 3 . T h e s t r u c t u r e o f e x p o r t s c h a n g e d q u i t e d r a m a t i c a l l y d u r i n g t h e e a r l y p a r t o f t h e U D I p e r i o d , e s p e c i a l l y d u r i n g t h e f i r s t f e w y e a r s o f U D I . F o r i n s t a n c e , t h e e x p o r t s o f u n m a n u f a c t u r e d t o b a c c o f e l l b a c k f r o m $ 9 4 mn i n 1 9 6 5 t o $ 1 7 mn i n 1 9 6 6 a n d d i d n o t r e a c h t h e i r p r e - U D I l e v e l s a g a i n ( a t c u r r e n t p r i c e s ) u n t i l j u s t b e f o r e I n d e p e n d e n c e . A l s o d u r i n g U D I t h e r e w a s a m o r e t h a n f i v e f o l d i n c r e a s e i n t h e c u r r e n t p r i c e v a l u e o f a g r i c u l t u r a l e x p o r t s a n d a d o u b l i n g o f n o n - g o l d m i n e r a l e x p o r t s . A c c o r d i n g t o CSO f i g u r e s , m a n u f a c t u r e d e x p o r t s r o s e s t e a d i l y a f t e r 1 9 6 8 f o l l o w i n g a n i m m e d i a t e 2 5 % f a l l i n t h e i r v a l u e a t c u r r e n t p r i c e s . T h e y t h e n i n c r e a s e d s t e a d i l y a n d r o s e s l i g h t l y a s a p r o p o r t i o n o f t o t a l c o m m o d i t y e x p o r t s . T h u s t h e s t r a i g h t l i n e t r e n d s h o w n i n T a b l e 5 d o e s c o n c e a l s o m e f l u c t u a t i o n s e s p e c i a l l y i n t h e t h r e e o r f o u r y e a r s i m m e d i a t e l y f o l l o w i n g U D I .

2 9 . A s g r o s s o u t p u t d a t a f o r i r o n a n d s t e e l , f e r r o - c h r o m e a n d c o t t o n l i n t p r o d u c t i o n i s n o t s e p a r a t e l y a v a i l a b l e , i t i s n o t p o s s i b l e t o p r o v i d e d a t a o f t h e e x p o r t t o g r o s s o u t p u t r a t i o w i t h o u t t h e i n c l u s i o n o f t h e s e p r o d u c t s .

3 0 . D a t a c o m p i l e d f r o m t h e J u n e 1 9 8 7 e d i t i o n o f t h e Q u a r t e r l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s , T a b l e 1 0 . 5

3 1 . T r a d e d a t a r e v e a l t h e f o l l o w i n g t r e n d i n m a n u f a c t u r i n g t o t o t a l e x p o r t s ;

M a n u f a c t u r e d E x p o r t s A s P r o p o r t i o n o f a l l C o m m o d i t y e x p o r t s

1 9 8 1 1 9 8 5 1 9 8 6

M a n u f a c t u r e d e x p o r t s 3 6 . 6 4 5 . 9 4 1 . 8 ( i n c l u d i n g f e r r o - c h r o m e a n d c o t t o n l i n t )

L e s s f e r r o - c h r o m e a n d c o t t o n l i n t 1 6 . 2 1 9 . 1 1 7 . 7

S o u r c e : C S O , E x p o r t D a t a b y C o m m o d i t y a n d C o u n t r y o f O r i g i n , 1 9 8 4 t o 1 9 8 6 , ( m i m e o ) , 1 9 8 8 .

3 2 . C Z I , S t a t e o f t h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r T r i a n n u a l S u r v e y F o r T h e M o n t h P e r i o d E n d i n g 20 N o v e m b e r 1 9 8 7 , H a r a r e , C Z I , 1 9 8 8 , p . 1 3 .

3 3 . H e n c e r i s i n g m a n u f a c t u r e d i m p o r t s o v e r t i m e w o u l d b e a p o s i t i v e n o t a n e g a t i v e i n d i c a t o r o f d e v e l o p m e n t .

3 4 . A g g r e g a t e d a t a c a n g i v e l i t t l e b u t a c r u d e i n d i c a t i o n o f t h e s e e x p e c t e d t r e n d s b e c a u s e i m p o r t d a t a , e s p e c i a l l y o f t h o s e s u b - s e c t o r s e m b r a c i n g i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l g o o d s , w o u l d i n c l u d e b o t h t h o s e i m p o r t s o f s i m p l e r i n t e r m e d i a t e p r o d u c t s a n d o f f i n a l f i n i s h e d g o o d s . T h u s , f o r i n s t a n c e , a r i s e i n t h e i m p o r t s o f " c h e m i c a l s " m i g h t b e o c c u r r i n g b e c a u s e o f a r i s e i n d o m e s t i c d e m a n d f o r f i n a l c h e m i c a l p r o d u c t s w i t h l i t t l e c h a n g e i n t h e s t r u c t u r e o f t h e c h e m i c a l i n d u s t r y o r i t m i g h t b e b e c a u s e o f a d e e p e n i n g o f t h e p r o d u c t i v e b a s e o f t h e s e c t o r d u e t o f u r t h e r i m p o r t s u b s t i t u t i o n a n d / o r e x p o r t e x p a n s i o n .

3 5 . S u b - s e c t o r s ( 1 ) , ( 2 ) , ( 3 ) , ( 4 ) , ( 5 ) a n d ( 8 ) a r e c l a s s i f i e d a s t h e s i m p l e r , m o r e c o n s u m p t i o n p r o d u c t s w h i l e s u b - s e c t o r s ( 6 ) , ( 7 ) , ( 9 ) a n d ( 1 0 ) a r e g r o u p e d t o g e t h e r a s t h e m o r e i n t e r m e d i a t e a n d c a p i t a l g o o d s s u b - s e c t o r s .

3 6 . T h e r e h a s , p e r i o d i c a l l y , b e e n i n t e n s e d e b a t e a b o u t w h e t h e r Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r i s a n e t u s e r o r e a r n e r o f f o r e i g n e x c h a n g e f o r t h e c o u n t r y . A t t h i s l e v e l , a n d f o r t h e p u r p o s e s o f p o l i c y c h a n g e , s u c h d e b a t e i s s t e r i l e a n d o f l i t t l e v a l u e , b o t h b e c a u s e f o r m o s t c o u n t r i e s a t t e m p t i n g t o i n d u s t r i a l i ­s e , t h e i r m a n u f a c t u r i n g s e c t o r s a r e n e t u s e r s o f f o r e i g n e x c h a n g e f o r m a n y d e c a d e s ( s e e C h e n e r y e t a l . 1 9 8 7 ) a n d b e c a u s e a s t a t i c a n a l y s i s o f f o r e i g n e x c h a n g e e a r n i n g a n d a b s o r p t i o n i g n o r e s a n

e q u a l l y s t e r i l e q u e s t i o n o f t h e f o r e i g n e x c h a n g e s a v e d b y i m p o r t i n g t h e i n p u t s t o m a n u f a c t u r e g o o d s r a t h e r t h a n i m p o r t i n g t h e f i n a l p r o d u c t . T h e 1 9 8 6 U N I D O s t u d y m a d e s o m e c r u d e ( s t a t i c ) e s t i m a t e s o f d i r e c t f o r e i g n e x c h a n g e u s a g e a n d e a r n i n g s o f t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r . I t s h o w e d t h a t i n 1 9 8 2 , t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r u t i l i s e d s o m e $ 4 8 0 mn i n f o r e i g n e x c h a n g e , w h e r e a s m a n u f a c t u r e d e x p o r t s t o t a l l e d $ 2 7 7 mn, g i v i n g a " n e t l o s s " t o t h e e c o n o m y o f $ 2 0 3 mn, b u t a l s o , c o r r e c t l y p o i n t e d o u t t h a t w e r e Z i m b a b w e t o h a v e c l o s e d d o w n i t s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r , f o r e g o n e i t s m a n u f a c t u r e d e x p o r t s a n d i m p o r t e d t h o s e p r o d u c t s i t w a s c u r r e n t l y m a n u f a c t u r i n g t h e n t h e n e t f o r e i g n e x c h a n g e l o s s f o r t h a t y e a r w o u l d h a v e a m o u n t e d t o $ 2 , 2 3 7 mn, o v e r t w i c e t h e t o t a l i m p o r t b i l l f o r t h a t y e a r . ( 1 9 8 6 b : 3 8 - 4 3 )

3 7 . S u c h a f i g u r e w o u l d b e e x t r e m e l y d i f f i c u l t t o c o m p u t e f o r i t w o u l d h a v e n o t o n l y t o b e b a s e d o n t h e v a l u e o f d i r e c t i m p o r t s f r o m d i f f e r e n t s o u r c e s b u t a l s o o n t h e e s t i m a t e d f o r e i g n e x c h a n g e c o m p o n e n t o f d o m e s t i c a l l y p r o d u c e d g o o d s , i n c l u d i n g - i f i t w e r e t o b e a c c u r a t e - t h e d i s c o u n t e d f o r e i g n e x c h a n g e c o m p o n e n t o f t h e c a p i t a l e q u i p m e n t u s e d i n t h e m a n u f a c t u r i n g p r o c e s s , a s w e l l a s t h e f o r e i g n e x c h a n g e c o m p o n e n t o f e n e r g y u t i l i s e d .

3 8 . T h e f i g u r e s b y s u b - s e c t o r w e r e a s f o l l o w s ( U N I D O , 1 9 8 6 b : 7 0 ) : ( I ) - 2 . 4 % i m p o r t e d ; ( 2 ) - 2 4 % ; ( 3 ) - 2 3 % ; ( 4 ) - 3 9 % ; ( 5 ) - 1 4 % ; ( 6 ) - 2 4 % ; ( 7 ) - 5 2 % ; ( 8 ) - 1 6 % ; ( 9 ) - 4 1 % ; ( 1 0 ) - 6 0 % ; ( I I ) - 2 5 % .

3 9 . T h e c o m p l e x l i n k a g e s e x i s t i n g b e t w e e n t h e i n d u s t r i a l s u b -s e c t o r s a n d b e t w e e n m a n u f a c t u r i n g a n d t h e o t h e r s e c t o r s o f t h e e c o n o m y a r e d i s c u s s e d m o s t c o m p l e t e l y i n U N I D O , 1 9 8 6 b , e s p e c i a l l y i n C h a p t e r 4 a n d A n n e x e s A t o F , p a g e s 3 5 5 t o 4 0 4 .

4 0 . C l e a r l y s u c h a n i n d e x , w h i c h r e c o r d s a c t u a l t r a d e f l o w s , c a n n o t r e f l e c t t r e n d s i n e i t h e r p o t e n t i a l o r s u p p r e s s e d d e m a n d . A s d u r i n g t h e U D I p e r i o d o n e o b j e c t i v e o f p o l i c y w a s t o m a i n t a i n b a l a n c e o f t h e c u r r e n t a c c o u n t o f t h e b a l a n c e o f p a y m e n t s , i m p o r t a l l o c a t i o n s w e r e f i n e - t u n e d n o t t o e x c e e d m o r e t h a n m a r g i n a l l y t h e v a l u e o f e x p o r t r e c e i p t s . T h i s l e d t o a l o w e r l e v e l o f i m p o r t s t h a n u n d e r a l e s s c o n t r o l l e d e n v i r o n m e n t w o u l d h a v e b e e n a c h i e v e d . I t w o u l d h a v e b e e n l i k e l y t o h a v e h a d t h e e f f e c t o f i n f l a t i n g t h e s e l f - s u f f i c i e n c y i n d e x .

4 1 . T h e 1 9 8 2 d a t a w a s p r o d u c e d b y a t e a m o f U n i t e d S t a t e s c o n s u l t a n t s a n d g r a d u a t e s t u d e n t s u n d e r t h e l e a d e r s h i p o f a p r i v a t e i n d e p e n d e n t c o n s u l t a n t . D r . D o r i s J a n s e n . A s t h e r a w d a t a c o l l e c t e d w a s t a k e n f r o m Z i m b a b w e t o t h e U n i t e d S t a t e s i t h a s s u b s e q u e n t l y n o t b e e n p o s s i b l e t o e x a m i n e t h e r a w d a t a . S e e J a n s e n ( 1 9 8 3 ) .

4 2 . E s p e c i a l l y i f o n e c o n c u r s w i t h t h e w i d e l y - h e l d v i e w t h a t b e c a u s e t h e 1 9 8 2 c a l c u l a t i o n s a l m o s t c e r t a i n l y u s e a s u b s t a n t i a l ­l y o v e r - v a l u e d e x c h a n g e r a t e ( a t l e a s t 1 5 % t o o h i g h ) a n d b e c a u s e t h e y f a i l t o u s e s h a d o w p r i c e s , t h e y s i g n i f i c a n t l y u n d e r s c o r e t h e d e g r e e o f c o m p e t i t i v e n e s s . S e e R i d d e l l ( 1 9 8 3 ) , S t o n e m a n ( 1 9 8 5 ) , I B R D ( 1 9 8 7 : 6 6 ) .

4 3 . R e g r e t t a b l y t h e a v a i l a b l e d a t a d o e s n o t p e r m i t o n e t o t e s t t h e h y p o t h e s i s t h a t Z i m b a b w e ' s m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w o u l d h a v e b e e n e v e n m o r e c o m p e t i t i v e i n t e r n a t i o n a l l y i n t h e a b s e n c e o f t h e s e i n w a r d - o r i e n t e d p o l i c i e s .

4 4 . S e e e s p e c i a l l y p a g e s 4 1 t o 4 8 .

4 5 . F o r a g o o d d i s c u s s i o n o f b o t h t h e t h e o r e t i c a l p r o b l e m s o f DRC a p p r o a c h e s a n d t h e s p e c i f i c p r o b l e m s o f t h e i r u s e ( a n d m i s u s e i n Z i m b a b w e ) s e e S t o n e m a n ( 1 9 8 8 b > .

4 6 . T h i s i n c l u d e s c o t t o n l i n t , f e r r o - c h r o m e a n d s t e e l e x p o r t s b u t e x c l u d e s a l l o t h e r p r o c e s s e d m e t a l p r o d u c t s . T h e s e f i g u r e s w e r e d e r i v e d f r o m p u b l i s h e d S t a t e m e n t o f E x t e r n a l t r a d e d a t a a n d i n f o r m a t i o n p r o v i d e d b y t h e C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e .

4 7 . T h a t i s , i n c l u d i n g s t e e l a n d f e r r o c h r o m e e x p o r t s ; i f f e r r o c h r o m e e x p o r t s a r e e x c l u d e d t h e p r o p o r t i o n b r i s e s t o 4 0 % . F o r t h e 1 9 8 0 d a t a s e e R i d d e l l ( 1 9 8 1 a ) .

4 8 . T h e a p p a r e n t d i c h o t o m y s h o w n i n t h e DRC i n d i c a t o r s o f a r e l a t i v e l y h i g h l e v e l i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s a n d t h e l o w e r l e v e l o f c o m p e t i t i v e n e s s i n d i c a t e d b y t h e s e p l a n t a d e q u a c y f i g u r e s c a n , i n p a r t , b e e x p l a i n e d b y t h e b i a s o f DRC d a t a . A s DRC d a t a i s a n i n d i c a t o r o f i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t i v e n e s s c o m p a r i n g d o m e s t i c w i t h b o r d e r p r i c e s a n d b e c a u s e Z i m b a b w e ' s b o r d e r s a r e l o c a t e d f a r f r o m t h e c o a s t , t h e r e s p e c t i v e DRC f i g u r e s d o n o t r e v e a l i n d u s t r i a l / s u b - s e c t o r a l c o m p e t i t i v e n e s s i n o v e r s e a s m a r k e t s w h i c h w o u l d h a v e t o t a k e i n t o a c c o u n t t h e d o u b l e d i s a d v a n t a g e s o f Z i m b a b w e ' s l a n d - l o c k e d g e o g r a p h i c a l l o c a t i o n .

4 9 . T h i s m e a n s t h a t t h e i n f l u e n c e o f t h e s e r a t i o s o r i g i n a t i n g i n c h a n g e s i n t e c h n o l o g y w i l l h a v e b e e n s m a l l e r . F o r a n a n a l y s i s o f c a p i t a l s h o r t a g e s e e U N I D O ( 1 9 8 6 b : 3 2 2 t o 3 5 4 ) .

5 0 . T h e d a t a i n t h e s e g r a p h s p r o v i d e s t w o i n d i c a t o r s o f r e a l MVA, o n e u s i n g t h e C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ' s V o l u m e I n d e x , t h e o t h e r u s i n g C e n s u s o f P r o d u c t i o n f i g u r e s t o d e r i v e MVA, d e f l a t i n g t h e s e w i t h t h e G r o s s N a t i o n a l I n c o m e d e f l a t o r f o u n d i n N a t i o n a l A c c o u n t s s t a t i s t i c s . W h i l e t h e p a t t e r n o f c h a n g e i s s i m i l a r o v e r t i m e , d i v e r g i n g m o s t m a r k e d l y f o r t h e 1 9 8 3 d a t a w h i c h i s l i k e l y t o b e a l t e r e d f o l l o w i n g r e v i s i o n o f m o s t r e c e n t d e f l a t o r s , t h e s u b - s e c t o r a l d a t a r e v e a l s a v o l u m e i n d i c a t o r s o m e 6 t o 1 2 p o i n t s a b o v e t h e o t h e r i n d e x e x c e p t f o r s u b - s e c t o r s ( 2 ) a n d ( 6 ) w h e r e t h e p a t t e r n i s i n g e n e r a l r e v e r s e d a n d s u b - s e c t o r ( 1 0 ) w h e n n o s y s t e m a t i c r e l a t i o n s h i p i s a p p a r e n t . T h e s e t w o e s t i m a t e s a r e p r o v i d e d t o i n d i c a t e b o t h t h e d i f f e r e n c e s b e t w e e n t h e m a n d h e n c e t h e d a n g e r o f r e l y i n g e x c l u s i v e l y o n o n e i n d i c a t o r a s a b a s i s f o r a n a l y s i s o f r e a l c h a n g e s i n MVA. F o r a d i s c u s s i o n o f s o m e o f t h e i s s u e s r a i s e d s e e R a m s a y ( 1 9 7 4 b ) .

5 1 . A v e r a g i n g t h e 1 9 8 2 a n d 1 9 8 3 f i g u r e s g i v e s t h e MVA/GDP r a t i o a s 3 4 . 9 5 c o m p a r e d w i t h 3 4 . 5 5 i n 1 9 6 0 .

5 2 . I am g r a t e f u l t o I a n P h i m i s t e r f o r t h e s e l a t t e r p o i r . - s vhxr.-. a r e c o v e r e d f a r m o r e f u l l y i n h i s A n E c o n o m i c a n d S o c i a l H i s t c r y o f Z i m b a b w e ( f o r t h c o m i n g ) .

5 3 . T h e u n i t v a l u e o f i m p o r t s r o s e b y 1 0 % a n d o f e x p o r t s f e l l b y 1 0 % b e t w e e n 1 9 6 5 a n d 1 9 6 6 .

5 4 . F r e n c h , J a p a n e s e a n d G e r m a n c a p i t a l g o o d s a n d i n t e r m e d i a t e i n p u t s l a r g e l y r e p l a c e d t h o s e p r e v i o u s l y o b t a i n e d f r o m B r i t a i n w h i c h c o u l d n o t b e s o u r c e d f r o m S o u t h A f r i c a .

5 5 . B y 1 9 7 0 , m a n u f a c t u r i n g i n v e s t m e n t h a d d o u b l e d f r o m 1 9 6 5 l e v e l s a n d b y 1 9 7 2 m a n u f a c t u r e d e x p o r t s h a d e x c e e d e d t h e i r 1 9 6 5 v a l u e s . B e t w e e n 1 9 6 5 a n d 1 9 7 3 , t o t a l e x p o r t s t o S o u t h A f r i c a q u a d r u p l e d f r o m $ 2 6 mn t o S 1 0 2 mn w h i l e t h e e x t e n t o f i n c r e a s e d i l l e g a l t r a d i n g i s e v i d e n t f r o m o f f i c i a l d a t a r e v e a l i n g r e ­e x p o r t s f r o m S o u t h A f r i c a t o E u r o p e a n d N o r t h A m e r i c a r i s i n g f r o m $9 mn i n 1 9 6 5 t o $ 6 5 mn b y 1 9 7 4 .

B e t w e e n 1 9 6 3 a n d 1 9 7 0 t h e n u m b e r o f s e p a r a t e l y i d e n t i f i a b l e p r o d u c t s m a n u f a c t u r e d i n t h e c o u n t r y h a d r i s e n f r o m 6 0 2 t o 3 , 8 3 7 a n d t o 6 , 2 0 0 b y 1 9 8 0 ( S e e R i d d e l l 1 9 8 1 b : 1 9 6 ) .

5 6 . I n t h e p e r i o d 1 9 6 6 t o t h e l a t e 1 9 7 0 s , t h e r u l i n g R h o d e s i a n F r o n t p a r t y n e v e r l o s t a s i n g l e s e a t i n t h e s e r i e s o f e l e c t i o n s a n d b y e - e l e c t i o n s t h a t t o o J t p l a c e a m o n g t h e w h i t e e l e c t o r a t e .

5 7 . D e f e n s e a n d p o l i c e e x p e n d i t u r e r o s e f r o m $ 6 5 ran i n 1 9 7 4 t o $ 2 0 5 mn, t h r e e y e a r s l a t e r ; n e t w h i t e i m m i g r a t i o n o f 8 , 0 0 0 a y e a r i n t h e e a r l y 1 9 7 0 s t u r n e d t o n e t e m i g r a t i o n l e v e l s o f 1 1 , 0 0 0 a y e a r b y t h e e n d o f t h a t d e c a d e .

5 8 . T h e w a r d i d l e a d t o a n i n c r e a s e i n d e m a n d f o r w a r - r e l a t e d m a n u f a c t u r e s . I n p a r t i c u l a r d e m a n d f o r m i n e - p r o o f v e h i c l e s w a s c r e a t e d w h i l e d e m a n d f o r u n i f o r m s a n d f o o d f o r t h e e x p a n d e d s e r v i c e s e x p a n d e d r a p i d l y .

5 9 . D u r i n g t h e w h o l e o f t h e U D I p e r i o d . R e s e r v e hank p o l i c y w a s t o m a i n t a i n t h e c u r r e n t a c c o u n t i n b a l a n c e a l m o s t o n a n a n n u a l b a s i s . T h e r e s u l t w a s t h a t l i t t l e s c o p e o r f l e x i b i l i t y w a s p r o v i d e d t o a d j u s t t o b a l a n c e o f p a y m e n t s c o n s t r a i n t s , f o r e x a m p l e t h r o u g h f o r e i g n b o r r o w i n g . A s a r e s u l t , f o r e i g n e x c h a n g e c o n s t r a i n t s q u i c ) i l y w o r l t e d t h e i r w a y t h r o u g h t h e e c o n o m y .

6 0 . T h e o v e r a l l i m p o r t v o l u m e i n d e x r o s e b y 3 8 % f r o m 1 9 7 9 t o 1 9 8 0 a n d b y a f u r t h e r 2 3 % i n t h e f o l l o w i n g y e a r .

6 1 . S e e p a g e s 1 3 - 1 6 , a b o v e .

6 2 . F i g u r e s a r e f r o m t h e C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s E c o n o m i c s R e s e a r c h d e p a r t m e n t .

6 3 . I t s h o u l d b e n o t e d , h o w e v e r , t h a t i n t h e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d , p r i c e c o n t r o l s h a v e b e c o m e m o r e a l l - e m b r a c i n g a n d m a n y a p p l i c a t i o n s f o r p r i c e r i s e s h a v e b e e n s u b j e c t t o l o n g d e l a y s . I n s o m e i n s t a n c e s t h i s h a s l e d t o s u c h a n e r o s i o n i n p r o f i t

l e v e l s t h a t b o t h r e p l a c e m e n t i n v e s t m e n t a n d m u c h - n e e d e d e x p a n s i o n h a s n o t o c c u r r e d , a s , f o r i n s t a n c e , h a s o c c u r r e d i n t h e s u g a r i n d u s t r y .

6 4 . M o s t o f t h e d e t a i l e d f i r m - l e v e l e v i d e n c e i s d r a w n f r o m f i e l d w o r k c a r r i e d o u t i n Z i m b a b w e d u r i n g J u n e 1 9 8 7 .

6 5 . T h e d i s c u s s i o n h e r e i s n o t b a s e d o n t h e e v i d e n c e o f a r i g o r o u s l y a n a l y s e d s a m p l e s u r v e y , r a t h e r o n t h e b a s i s o f d e t a i l e d d i s c u s s i o n a t t h e f i r m l e v e l , c o m p l i m e n t e d b y m o r e m a c r o - b a s e d s u r v e y m a t e r i a l ( f o r e x a m p l e f r o m t h e C Z I , t h e CSO a n d t h e U n i v e r s i t y o f Z i m b a b w e s u r v e y s ) a l r e a d y i n e x i s t e n c e . T h e c h o i c e o f " s u c c e s s f u l a n d u n s u c c e s s f u l " i s r e l a t e d t o t h e o v e r a l l f r a m e w o r k f o r t h e w i d e r O D I p r o j e c t , o f w h i c h t h i s Z i m b a b w e c a s e -s t u d y f o r m s a c o n s t i t u e n t p a r t .

6 6 . F o r r e c e n t s e c t o r - w i d e s u r v e y s o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t m a n u f a c t u r e s s e e C Z I ( 1 9 8 6 ) a n d M a z h a r a n d N d l e l a ( 1 9 8 7 ) .

6 7 . Z i m p l o w ' s A n n u a l R e p o r t s ( v a r i o u s ) , T i n t o I n d u s t r i e s ' s A n n u a l R e p o r t 1 9 8 3 a n d T h e F i n a n c i a l G a z e t t e ( s u p p l e m e n t ) , 3 1 O c t o b e r 1 9 8 6 . B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s d o e s n o t p u b l i s h s e p a r a t e r e s u l t s i n Z i m b a b w e ; i t i s o w n e d b y t h e B r i t i s h f i r m A m a l g a m a t e d M e t a l .

6 8 . A t l e a s t i n i t i a l l y , t h e s e v e r e d r o u g h t a n d r e l a t e d d r o p i n d o m e s t i c d e m a n d f o r p r o d u c t s w o u l d , o f c o u r s e , h a v e b e e n a n i n f l u e n c e i n s h o r t - t e r m s a l e s .

6 9 . B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s a s l o n g a g o a s 1 9 5 2 .

7 0 . T h e m a i n i m p o r t e d i n p u t i s s h e e t s t e e l ; h o w e v e r T u b e a n d P i p e I n d u s t r i e s w i l l s o o n b e r o l l i n g t h i s p r o d u c t w h i c h w i l l r e d u c e e v e n f u r t h e r t h e i m p o r t d e p e n d e n c e o f m a n u f a c t u r i n g - y e t a n o t h e r e x a m p l e o f c o n t e m p o r a r y i m p o r t s u b s t i t u t i o n i n Z i m b a b w e ( s e e N o t e 1 8 ) .

7 1 . Some f o r g e s a n d p r e s s e s a r e made i n Z i m b a b w e , f o r e x a m p l e b y A l l M e t a l F o u n d e r s , H y t e c h a n d D. H a d f i e l d . I am g r a t e f u l t o C o l i n S t o n e m a n f o r t h i s p o i n t .

7 2 . T h e t e r m " a d e q u a t e " w i l l b e e x p a n d e d u p o n , b e l o w . T o h a v e a h i g h d e g r e e o f c o m p e t i t i v e n e s s a m o n g j u s t t w o f i r m s i s , o f c o u r s e , n o t a l w a y s t h e c a s e . F o r i n s t a n c e t h e r e a r e a l s o j u s t t w o f i r m s t h a t m a n u f a c t u r e c e m e n t i n Z i m b a b w e . N o t o n l y i s t h e p r i c e o f c e m e n t g o v e r n m e n t - c o n t r o l l e d b u t t h e r e i s a g r e e m e n t a m o n g t h e t w o f i r m s t h a t n o p r i c e c u t t i n g s h o u l d t a k e p l a c e a n d , i n a d d i t i o n , t h e r e i s a n a g r e e d m a r k e t - s h a r i n g a r r a n g e m e n t w h e r e b y e a c h f i r m s u p p l i e s c e m e n t t o o n l y s p e c i f i e d p a r t s o f t h e c o u n t r y - f a r i n d e e d f r o m t h e w o r l d o f p e r f e c t c o m p e t i t i o n .

7 3 . I n d e e d i n t h e r e c e n t A n n u a l R e p o r t s o f Z i m p l o w t h e c o m m e n t i s made t h a t t h e d o m e s t i c m a r k e t s h o u l d f i n a n c e e x p o r t s !

7 4 . T h e S t a n d a r d C h a r t e r e d B a n k ' s c o r p o r a t e p r o f i t a b i l i t y i n d e x j u m p e d f r o m a v a l u e o f 50 i n 1 9 7 8 t o a l m o s t 2 0 0 i n 1 9 8 1 , t h e y e a r w h e n t h e p r i c e c o n t r o l l e g i s l a t i o n w a s t i g h t e n e d .

7 5 . F o r i n s t a n c e , m 1 9 8 2 , a 3 9 % p r i c e i n c r e a s e w a s r e q u e s t e d f o l l o w i n g a 2 5 % r i s e i n d o m e s t i c s t e e l p r i c e s ( a c c o u n t i n g f o r 8 0 % o f d i r e c t i n p u t c o s t s ) a n d a n 1 8 % i n c r e a s e w a s g i v e n a f t e r o v e r s i x m o n t h s d e l a y . S i m i l a r l y i n 1 9 8 5 , a 2 0 % p r i c e i n c r e a s e w a s g r a n t e d f o l l o w i n g a 4 6 % p r i c e r i s e a p p l i c a t i o n a n d t h i s r i s e w a s o n l y g i v e n a t t h e e n d o f t h e p l a n t i n g s e a s o n w h e n t h e a n n u a l p u r c h a s e o f a g r i c u l t u r a l i m p l e m e n t s h a d taken p l a c e .

7 6 . A l t h o u g h p a r t l y r e l a t e d t o t h e d r o u g h t y e a r s , Z i m p l o w s u f f e r e d a n a f t e r t a x l o s s o f $ 2 2 , 0 0 0 i n 1 9 8 3 , n o p r o f i t s r e c o r d e d i n 1 9 8 4 a n d f o r 1 9 8 5 a n d 1 9 8 6 a n a v e r a g e a f t e r t a x p r o f i t r a t e 4 0 % l o w e r t h a n t h a t a c h i e v e d i n t h e t h r e e y e a r p e r i o d 1 9 8 0 t o 1 9 8 3 ( a n d a t c u r r e n t p r i c e s ) .

7 7 . Z i m p l o w r e p o r t e d a p o s t - t a x p r o f i t o f $ 1 2 4 , 0 0 0 ( 2 % o f t u r n o v e r ) , w h i l e B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s ' s p r o f i t l e v e l w a s a b o u t h a l f t h a t a m o u n t .

7 8 . O n e n e e d s t o b e e s p e c i a l l y w a r y o f e x t e n d i n g t o o f a r t h e a r g u m e n t e i t h e r t h a t b e c a u s e f o r e i g n e x c h a n g e f o r c a p i t a l i n v e s t m e n t h a s b e e n a t a l o w l e v e l f o r a d e c a d e o r m o r e o r b e c a u s e m a c h i n e r y a n d e q u i p m e n t i s s o l d i t t h e r e f o r e n e e d s r e p l a c i n g a n d r e p l a c i n g w i t h n e w e q u i p m e n t . F o r i n s t a n c e , B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s m a i n t a i n s t h a t e v e n t h o u g h m o s t o f t h e i r c a p i t a l e q u i p m e n t i s o l d i t r e m a i n s a d e q u a t e t o r e q u i r e m e n t s f o r b o t h d o m e s t i c a n d e x p o r t p r o d u c t i o n ; a n d o f t h a t w h i c h n e e d s t o b e r e p l a c e d t h e r e e x i s t s q u i t e a d e q u a t e s e c o n d - h a n d e q u i p m e n t o n t h e m a r k e t . A s f o r t h e a r g u m e n t f r o m a g e , B u l a w a y o S t e e l P r o d u c t s a r e s t i l l u s i n g a n 1 8 9 7 p r e s s w h i c h i s w e l l m a i n t a i n e d , q u i t e a d e q u a t e a n d c e r t a i n l y d o e s n o t n e e d r e p l a c i n g . S i m i l a r l y , b o t h L e m c o a n d t h e c o u n t r y ' s l a r g e s t t a n n e r y i n B u l a w a y o h a v e m a c h i n e s t h a t a r e p r e - W o r l d W a r I a n d n e i t h e r c o m p a n y w o u l d w i s h t o s e e t h e m r e p l a c e d .

T h e e x p e r i e n c e o f M e t a l B o x C e n t r a l A f r i c a p r o v i d e s y e t a n o t h e r i l l u s t r a t i o n o f t h e c o m p l e x i t i e s o f t h i s i s s u e . A l t h o u g h t h e p l a n t o p e r a t e d b y M e t a l B o x i s o v e r 2 0 y e a r s o l d a n d f a r r e m o v e d f r o m t h e " s t a t e o f t h e a r t " t e c h n o l o g y , s e n i o r p e r s o n n e l a t t h e f i r m b e l i e v e t h a t i t i s s t i l l q u i t e a d e q u a t e . T h e m a i n r e a s o n i s t h a t b o t h t h e d o m e s t i c a n d r e g i o n a l m a r k e t i s s m a l l b y i n t e r n a t i o n a l s t a n d a r d s a n d a s t h e c o m p a n y p r o d u c e s a w i d e r a n g e o f p r o d u c t s t h e k e y f a c t o r i s t h e a b i l i t y t o a d a p t t h e m a c h i n e r y q u i c k l y t o t h e d i f f e r e n t s h a p e s a n d s i z e r e q u i r e d . N o t i n f r e ­q u e n t l y o n l y a n e i g h t h o u r m a c h i n e " r u n " i s n e e d e d t o s a t i s f y d e m a n d f o r a m o n t h o r t w o w h e r e a s t h e n e w h i g h - s p e e d m a c h i n e r y c a n t a k e u p t o f o u r d a y s t o a d j u s t a n d a d a p t r e a d y t o p r o d u c e r u n s f a r i n e x c e s s o f d e m a n d i n Z i m b a b w e a n d t h e r e g i o n . ,

7 9 . T h e d i f f e r e n t i a l b e t w e e n t h e l a n d e d p r i c e o f Z i m b a b w e a n p r o d u c t s a n d a l t e r n a t i v e s h a s t h u s p r o b a b l y b e e n w i d e n i n g .

8 0 . I t s h o u l d b e a d d e d , h o w e v e r , t h a t a t l e a s t t h r e e f i r m s h a v e s t a t e d t h a t t h e y h a v e b e e n p r e v e n t e d f r o m d o i n g b u s i n e s s w i t h a t l e a s t o n e S ADCC n e i g h b o u r b e c a u s e t h e i r f i r m s h a v e n o t a l l o w e d t h e i r s t a f f t o p r o v i d e b a c k - h a n d e r s a n d o t h e r i n c e n t i v e s a s p a r t o f t h e e x p o r t d e a l ; a s o t h e r i n t e r n a t i o n a l c o m p e t i t o r s d o e n g a g e

i n s u c h a c t i v i t i e s , Z i m b a b w e a n t r a d e h a s t h e r e b y b e e n c u r t a i l e d a n d o r d e r s w o r t h m a n y h u n d r e d s o f t h o u s a n d s o f d o l l a r s h a v e n o t m a t e r i a l i s e d i n s p i t e o f Z i m b a b w e a n p r o d u c t s b e i n g p r i c e c o m p e t i t i v e .

8 1 . A j o i n t v e n t u r e o f C h i l l i n g t o n s o f t h e U n i t e d K i n g d o m a n d t h e G o v e r n m e n t o f M a l a w i .

8 2 . A n o t h e r B u l a w a y o f i r m r e p o r t s a s i m i l a r p r o b l e m w i t h Z i m b a b w e a n t i n p u r c h a s e s . I n m i d - 1 9 8 7 , t h e L o n d o n p r i c e o f t i n w a s £ 4 , 1 0 0 ( $ 1 1 , 0 7 0 ) a t o n n e , b u t Z i m b a b w e a n p u r c h a s e r s h a d t o p a y t h e l o c a l K a m a t i v i m i n e t h e d o m e s t i c a l l y - s e t p r i c e o f $ 1 8 , 2 5 0 a t o n n e . H o w e v e r i n t h i s c a s e , " s o m e " d i s c o u n t w o u l d b e p r o v i d e d i f t h e t i n w a s u s e d i n m a n u f a c t u r i n g f o r e x p o r t .

T h i s p h e n o m e n o n d o e s n o t a l w a y s w o r t : a g a i n s t Z i m b a b w e ' s i n t e r e s t s t h o u g h . F o r i n s t a n c e . M e t a l B o x C e n t r a l A f r i c a ( t h e Z i m b a b w e f i r m ) i s a b l e ( a t 1 9 8 7 p r i c e s ) t o p r o d u c e t i n - p l a t e a t a b o u t 3 0 % l o w e r u n i t c o s t t h a n i t s S o u t h A f r i c a n c o m p e t i t o r s e v e n t h o u g h t h e r a w m a t e r i a l u s e d b y b o t h Z i m b a b w e a n a n d S o u t h A f r i c a n t i n - p l a t e m aimers c o m e s f r o m S o u t h A f r i c a ' s s t e e l p l a n t I S C O R . T h e r e a s o n i s t h a t I S C O R w a n t s t o m a i n t a i n t h e Z i m b a b w e m a r k e t ( Z i m b a b w e e x p o r t s u p w a r d s o f 1 5 % o f i t s o u t p u t ) w h i l e M e t a l B o x S o u t h A f r i c a d o e s n o t b e n e f i t f r o m e x p o r t d i s c o u n t s f o r t h e i r e x p o r t s .

8 3 . W h e n i t w a s n o t p o s s i b l e t o e x p o r t b y r o a d t o M a l a w i , T i n t o I n d u s t r i e s r a i l e d t h e i r M a l a w i a n e x p o r t s d o w n t o J o h a n n e s b u r g a n d a i r - f r e i g h t e d t h e m u p t o M a l a w i a t a n i n c r e a s e d l a n d e d c o s t o f 4 0 % . I n s p i t e o f t h i s p r i c e h i k e , t h e M a l a w i a n m a r k e t s t i l l p u r c h a s e d t h e Z i m b a b w e a n p r o d u c t r a t h e r t h a n E u r o p e a n a n d f a r c h e a p e r " a l t e r n a t i v e s " .

8 4 . I n t h e y e a r e n d e d S e p t e m b e r 1 9 8 6 t o t a l t u r n o v e r o f H u n y a n i w a s $ 6 8 . 8 mn, u p f r o m $ 3 9 . 8 mn i n 1 9 8 2 , w i t h a f t e r t a x p r o f i t s r e c o r d e d o f $ $ 6 . 9 mn i n 1 9 8 6 a n d $ 2 . 3 mn i n 1 9 8 2 .

8 5 . M u c h i s m a d e b y H u n y a n i ' s m a n a g e m e n t o f t h e r a t e o f i n v e s t ­m e n t ( R O D a s a m e a s u r e o f s u c c e s s i n b u s i n e s s . T h i s i s d e f i n e d a s t h e p r o f i t a f t e r t a x b u t b e f o r e e x t r a o r d i n a r y i t e m s e x p r e s s e d a s a p e r c e n t a g e o f t h e s h a r e o f s h a r e h o l d e r s ' e g u i t y . H u n y a n i ' s R O I f o r t h e y e a r e n d e d S e p t e m b e r 1 9 8 6 w a s 1 2 . 4 2 % a n d o v e r t h e w h o l e p o s t - I n d e p e n d e n c e p e r i o d h a s f l u c t u a t e d f r o m a l o w o f 4 . 4 % t o a h i g h o f 1 5 . 8 % . T h e m a n a g e m e n t o f t h e c o m p a n y m a i n t a i n s t h a t t h e r a t i o n e e d s t o a c h i e v e a l e v e l o f 2 5 % a s a m i n i m u m t a r g e t .

8 6 . Some y e a r s a f t e r U D I , t h e t h e n R h o d e s i a n G o v e r n m e n t i n t r o ­d u c e d a u s t e r i t y c i g a r e t t e s o n t o t h e l o c a l m a r k e t a n d s i n c e t h e n ( f o r o v e r 1 0 y e a r s ) n o i n t e r n a t i o n a l c i g a r e t t e b r a n d s h a v e b e e n g e n e r a l l y a v a i l a b l e i n Z i m b a b w e . N o n e t h e l e s s o n a r e g u l a r b a s i s a d v e r t i s e m e n t s • f o r t h e s e i n t e r n a t i o n a l b r a n d s ( s u c h a s B e n s o n a n d H e d g e s ) a p p e a r e d i n t h e Z i m b a b w e a n p r e s s a n d p r o v i d e d t h e b a s i s f o r o t h e r a d v e r t i s i n g s u c h a s a t t h e r a c e c o u r s e w h e r e t h e " B e n s o n a n d H e d g e s " r a c e r e m a i n s o n e o f t h e m o s t p r e s t i g i o u s e v e n t s i n t h e B o r r o w d a l e a n n u a l r a c i n g c a l e n d e r .

8 7 . S a d l y , n o m e a s u r e s o f c o m p a r a t i v e i n t e r n a t i o n a l p r i c e s f o r t h e p r e - U D I p e r i o d a r e a v a i l a b l e t o c o m p a r e t r e n d s o v e r t i m e .

8 8 . T h e a b i l i t y o f f i r m s t o u t i l i s e t h e i r m o n o p o l y p o w e r i n t h i s w a y w a s , o f c o u r s e , r e l a t e d t o t h e r e l a t i v e e l a s t i c i t i e s o f d e m a n d f o r t h e i r p r o d u c t s . S u b - s e c t o r s ( 4 ) , ( 5 ) , ( 6 ) , ( 8 ) a n d ( 9 ) s u f f e r e d f r o m t h e s e v e r e s t d r o p s i n p r o d u c t i o n o v e r t h i s p e r i o d , f o r s u b - s e c t o r s ( 1 ) , ( 2 ) , ( 3 ) a n d ( 7 ) l e v e l s o f p r o d u c t i o n e i t h e r r o s e o r r e m a i n e d s t a t i c .

8 9 . T h e n u m b e r s a r e 4 , 3 3 1 f i r m s i n t h e 1 9 8 1 - 8 5 p e r i o d c o m p a r e d w i t h 4 , 0 0 2 i n t h e p e r i o d 1 9 7 5 - 7 9 . ( Q u a r t e r l y D i g e s t o f S t a t i s ­t i c s , D e c e m b e r 1 9 8 6 , T a b l e 2 6 . 1 , p . 8 5 . )

9 0 . I n t h i s s e c t i o n d i s c u s s i o n i s e x c l u s i v e l y o f t h e f o o d s t u f f s s e c t o r ; t h i s d o e s n o t i n c l u d e b e v e r a g e s a n d t o b a c c o .

9 1 . T h e 1 9 8 6 U N I D O r e p o r t e s t i m a t e s t h a t f o r F o o d s t u f f s , d i r e c t l y i m p o r t e d i n p u t s c o n s t i t u t e d 2 . 4 % o f t h e t o t a l , c o m p a r e d t o a s e c t o r - w i d e a v e r a g e o f 2 5 . 3 % . T h e n e x t l e a s t - d e p e n d e n t s e c t o r w a s W o o d a n d F u r n i t u r e ( s u b - s e c t o r 5 ) , f o r whom i m p o r t e d i n p u t s c o n s t i t u t e d s o m e 1 4 % o f t o t a l i n p u t s . ( U N I D O , 1 9 8 6 b : 7 0 . ) T o p o i n t o u t t h e l o w l e v e l o f i m p o r t d e p e n d e n c e f o r r a w m a t e r i a l i n p u t s i s n o t , o f c o u r s e , t o a r g u e t h a t t h e r e i s n o f o r e i g n e x c h a n g e p r o b l e m f o r f o o d m a n u f a c t u r e r s ; i n d e e d a s a l l f o r e i g n e x c h a n g e p u r c h a s e o f r a w m a t e r i a l i n p u t s a r e v i t a l t o p r o d u c t i o n , i t c o u l d b e a r g u e d t h a t o u t p u t o f t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r i s e v e n m o r e s u s c e p t i b l e t o c u t s i n f o r e i g n e x c h a n g e t h a n o t h e r s u b -s e c t o r s b e c a u s e t h e r i p p l e e f f e c t s a r e f a r g r e a t e r . I n 1 9 8 7 , t h e s t o c k f e e d s i n d u s t r y w a s p a r t i c u l a r l y h a r d - h i t b y f o r e i g n e x c h a n g e s h o r t a g e s , c o v e r i n g a w i d e r a n g e o f i m p o r t s s u c h a s v i t a m i n s , m e t ­h i o n i n e a n d a m i n o - a c i d s ( s e e T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 2 1 A u g u s t 1 9 8 7 ) .

9 2 . A s a l r e a d y d i s c u s s e d , t h e r e a r e t h o s e w h o w o u l d a r g u e t h a t s u c h e x p o r t s s h o u l d b e o m i t t e d b e c a u s e t h e y a r e s c a r c e l y p r o c e s s e d o r m a n u f a c t u r e d p r o d u c t s a n d b e c a u s e t h e y a r o s e a l m o s t e x c l u s i v e l y f r o m a n e x p a n s i o n o f t h e s t o c k o f e x p o r t a b l e c a t t l e . N o n e t h e l e s s , t h e e x p a n d e d t h r o u g h p u t d o e s / d i d e n t a i l c a p i t a l e x p a n s i o n , m o s t l y o f t h e f a c i l i t i e s o f t h e p a r a s t a t a l C o l d S t o r a g e C o m m i s s i o n , d e f i n e d a s a m a n u f a c t u r i n g u n i t .

9 3 . T h e s e d i d b e g i n t o r i s e a g a i n w i t h t h e o b t a i n i n g o f t h e g u a r a n t e e o f 8 , 1 0 0 t o n n e s o f b e e f a y e a r t o t h e l u c r a t i v e E E C m a r k e t u n d e r t h e t h i r d L o m e C o n v e n t i o n , i n c r e a s i n g , f o r i n s t a n c e , f r o m $ 1 0 . 9 mn i n 1 9 8 3 t o $ 3 1 . 3 mn i n 1 9 8 5 . H o w e v e r i n 1 9 8 6 t h e d o m e s t i c b e e f s h o r t a g e m e a n t t h a t o n l y 4 , 5 0 0 t o n n e s w e r e e x p o r t e d t o t h e E E C , e v e n t h o u g h t o t a l s a l e s a m o u n t e d t o o v e r $ 3 0 mn. M i d - y e a r e s t i m a t e s b y t h e C o l d S t o r a g e C o m m i s s i o n s u g g e s t e d t h a t a f i g u r e o f 7 , 0 0 0 t o n n e s w o u l d b e r e a c h e d f o r 1 9 8 7 , g i v i n g t o t a l f o r e i g n e x c h a n g e e a r n i n g s o f s o m e $ 7 0 mn ( T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 3 1 J u l y , 1 9 8 7 ) .

9 4 . I n 1 9 3 8 / 3 9 , t o t a l f o o d e x p o r t s may h a v e a c c o u n t e d f o r o v e r 4 0 % o f t o t a l g r o s s o u t p u t b u t t h e y o n l y a m o u n t e d t o l e s s t h a n $ 5 0 0 , 0 0 0 mn ( a t c u r r e n t p r i c e s ) , w i t h g r o s s o u t p u t v a l u e d a t l e s s t h a n $ 1 mn.

9 5 . F o r a n i n c r e a s i n g l y l a r g e n u m b e r o f p r o d u c t s d o m e s t i c d e m a n d f a r o u t w e i g h s t h e c u r r e n t a b i l i t y o f t h e f o o d i n d u s t r y t o s u p p l y t h e l o c a l m a r k e t . F o r i n s t a n c e , i n a " g o o d " y e a r , t h e m a j o r f i s h m a n u f a c t u r e r ( I & J ) e s t i m a t e s t h a t i t m e e t s a b o u t 1 0 % o f l o c a l d e m a n d w h i l e e s t i m a t e s f r o m t h e A g r i c u l t u r a l M a r k e t i n g A u t h o r i t y r e v e a l t h a t t h e " a p p a r e n t c o n s u m p t i o n " o f a l l m e a t s a n d m e a t p r o d u c t s i n Z i m b a b w e w a s n o h i g h e r ( 1 0 9 , 0 0 0 t o n n e s ) i n 1 9 8 6 t h a n i t w a s i n 1 9 7 2 , d u r i n g w h i c h t h e n a t i o n a l p o p u l a t i o n h a s i n c r e a s e d b y 6 0 % (AMA, 1 9 8 7 ) .

9 6 . A n d o n t h i s b a s i s t h e f o o d s t u f f s s u b - s e c t o r o n b a l a n c e d i d v e r y w e l l f o r i n 1 9 8 2 i t i s e s t i m a t e d t h a t t h e t o t a l c a p i t a l s t o c k o f t h e s e c t o r w a s w o r t h $ 5 7 3 mn, 1 5 % o f t h e t o t a l f o r a l l m a n u f a c t u r i n g a n d w i t h f o o d s t u f f s b e i n g t h e s e c o n d l a r g e s t u s e r o f c a p i t a l t o s u b - s e c t o r 9, M e t a l s a n d M e t a l P r o d u c t s .

9 7 . T h e r e a r e , f o r i n s t a n c e , o n l y l i m i t e d m a r k e t s f o r b r e a d a n d b a k e r y p r o d u c t s , r e s p o n s i b l e i n 1 9 8 3 f o r s o m e 1 0 % o f t h e o u t p u t o f t h e s e c t o r a n d v a l u e d a t n e a r l y $ 1 0 0 mn.

9 8 - R i d d e l l ( 1 9 8 7 ) , " Z i m b a b w e ' s E x p e r i e n c e o f F o r e i g n I n v e s t m e n t P o l i c y " , p r e p a r e d f o r t h e C o m m o n w e a l t h S e c r e t a r i a t , L o n d o n , p r o d u c e d , i n a b r i d g e d f o r m i n C a b l e a n d P e r s a u d ( 1 9 8 7 ) .

9 9 . H u n v a n i ' s c o o p e r a t i v e a r r a n g e m e n t w i t h T e t r a P a k o f S w i t z e r ­l a n d c a n a l s o b e s e e n a s a n a t t e m p t t o r e m a i n c o m p e t i t i v e i n t h e i n t e r n a t i o n a l m a r k e t t h r o u g h m e a n s o f a t e c h n o l o g i c a l a g r e e m e n t .

T h e e x a m p l e o f L e v e r B r o t h e r s a l s o c o n f i r m s t h i s g e n e r a l p e r s p e c t i v e . E x p e c t e d e x p o r t s o f s o m e $ 5 . 5 mn i n 1 9 8 7 / 8 8 h a v e b e e n a c h i e v e d t h r o u g h s u b s t a n t i a l i n v e s t m e n t s a m o u n t i n g i n 1 9 8 7 t o $ 5 . I n t h e l a s t f i v e y e a r s , t h e c o m p a n y h a s s p e n t o v e r $4 mn o n p u r c h a s i n g n e w t e c h n o l o g y f r o m a b r o a d t o h e l p p r o m o t e e x p o r t s i n b o t h r e g i o n a l a n d o v e r s e a s m a r k e t s ( T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 20 N o v e m b e r 1 9 8 7 ) .

1 0 0 . T h e c o s t e l e m e n t o f a c a n o f c o r n e d b e e f c o n s t i t u t e s o n l y a b o u t 5% o f t h e f i n a l s e l l i n g p r i c e .

1 0 1 . M a j o r c o m p e t i t o r s i n E u r o p e a r e B r a z i l , A r g e n t i n a , K e n y a , U r u g u a y a n d B o t s w a n a .

1 0 2 . M a n a g e m e n t o f s u c c e s s f u l c o m p a n i e s a r e n o t u n l i k e l y t o l a u d t h e i r own m e r i t s a n d a t t r i b u t e s b u t i n t h i s i n s t a n c e c o n f i r m a t i o n w a s o b t a i n e d b y o t h e r f i r m s i n t h e m e a t c a n n i n g i n d u s t r y .

1 0 3 . T h e a c t i o n t a k e n b y S o u t h A f r i c a w a s p a r t l y i n r e s p o n s e t o l o b b y i n g b y S o u t h A f r i c a n c o m p a n i e s a n d p a r t l y b e c a u s e t h e N a m i b i a n f a c t o r i e s w e r e o n l y w o r k i n g a t 5 0 % c a p a c i t y . I t w a s f a r e a s i e r , p o l i t i c a l l y , f o r t h e S o u t h A f r i c a n a u t h o r i t i e s t o

c o n c e d e t o t h e s e p r e s s u r e s a f t e r r a t h e r t h a n b e f o r e Z i m b a b w e b e c a m e i n d e p e n d e n t .

1 0 4 . I n t h e y e a r s 1 9 8 0 t o 1 9 8 6 , t h e w o r l d p r i c e o f b e e f ( f o b US p o r t s ) h a s b e e n 8 0 % h i g h e r t h a n t h e d o m e s t i c p r i c e o f Z i m b a b w e a n b e e f , i n d i c a t i n g a f a r w i d e r d i f f e r e n t i a l i n c o m p a r a t i v e b o r d e r p r i c e s ( a v e r a g e w o r l d p r i c e U S 2 2 7 c / l t g , a v e r a g e Z i m b a b w e p r i c e U S l 2 7 c / k g ) . N o n e t h e l e s s w i t h i t s 8 , 1 0 0 t o n n e q u o t a u n d e r t h e L o m e C o n v e n t i o n Z i m b a b w e i s a b l e t o e x p o r t t h i s q u a n t i t y o f b e e f a t p r e m i u m p r i c e s : i n 1 9 8 7 / 8 8 , t h e d o m e s t i c s e l l i n g p r i c e o f b e e f w a s $ 2 , 5 6 3 a t o n n e , f o r t h e e x p o r t m a r k e t i t w a s $ 4 , 3 4 6 a t o n n e .

1 0 5 . A s o f J u n e 1 9 8 6 t h e a c c u m u l a t e d u n p a i d d e f i c i t o f NRZ a m o u n t e d t o $ 1 2 3 mn w h i l e i n e f f i c i e n c i e s i n t h e o r g a n i s a t i o n w e r e p i n p o i n t e d i n t h e C o m m i t t e e o f I n q u i r y R e p o r t o n t h e N a t i o n a l R a i l w a y s o f Z i m b a b w e , t a b l e d i n p a r l i a m e n t i n H a r a r e i n A u g u s t 1 9 8 7 .

1 0 6 . L e m c o c h a n g e d i t s n a m e f r o m L e i b i g s s h o r t l y a f t e r I n d e p e n ­d e n c e . E v e n m o r e r e c e n t l y , f o l l o w i n g a t a k e o v e r o u t s i d e Z i m b a b w e , i t h a s b e e n t a k e n o v e r b y U n i l e v e r .

1 0 7 . I t h a s , h o w e v e r , r e c e n t l y s e n t a c o n s i g n m e n t o f c a n n e d m e a t t o E u r o p e a n d a f t e r t h e C h e r n o b y l d i s a s t e r r e c e i v e d a n u m b e r o f e x p o r t e n q u i r i e s f r o m p o t e n t i a l b u y e r s i n E u r o p e l o o k i n g f o r n u c l e a r - f r e e b e e f .

1 0 8 . A n e w m a n a g i n g d i r e c t o r h a s r e c e n t l y t a k e n o v e r a t L e m c o a n d t h e p o i n t s r a i s e d h e r e i n n o w a y r e f l e c t o n h i s p e r s p e c t i v e s o n t h e c o m p a n y ; i n d e e d h e a p p e a r s t o b e f u l l y a w a r e o f t h e c o m p a n y ' s e x p o r t p o t e n t i a l a n d i s d i r e c t l y i n v o l v e d i n p u r s u i n g t h e s e .

1 0 9 . T h e r e a r e n o o t h e r l a r g e d o m e s t i c m a n u f a c t u r e r s o f c a n n e d b e e f ; s m a l l e r q u a n t i t i e s a r e s u p p l i e d b y G e n e r a l M e a t P r o d u c t s a n d D e l i c a t e s s M e a t P r o d u c t s . H o w e v e r t h e r e i s s o m e c o m p e t i t i o n w i t h C o l c o m t h e l a r g e a n d s o l e m a n u f a c t u r e r o f c a n n e d p o r k p r o d u c t s .

1 1 0 . N o t t h a t S u p e r C a n n e r s a r e f r e e f r o m w a t e r p r o b l e m s f o r t h e r e h a s b e e n s e v e r e w a t e r r a t i o n i n g i n t h e C i t y o f B u l a w a y o t h r o u g h o u t 1 9 8 7 a n d f u r t h e r c u t s a r e b e i n g a n t i c i p a t e d .

1 1 1 . I t w a s n o t p o s s i b l e i n t h i s p r e s e n t r e s e a r c h t o f i n d o u t w h e t h e r i n t e r n a t i o n a l l y L i e b i q s h a s b e e n o p e r a t i n g a m a r k e t d i v i s i o n p o l i c y w h i c h m i g h t h a v e h a d t h e e f f e c t o f r e s t r i c t i n g t h e Z i m b a b w e s u b s i d i a r y f r o m s e e k i n g a c c e s s t o c e r t a i n p o t e n t i a l e x p o r t m a r k e t s .

1 1 2 . T h e r e i s a l s o c o n s i d e r a b l e p o t e n t i a l f o r e x p a n d i n g t h e e x p o r t s o f o t h e r r e s o u r c e - b a s e d p r o d u c t s . B e s i d e s S u p e r C a n n e r s , t h e p a r q u e t - f l o o r i n g m a n u f a c t u r e r . A r t F l o o r i n g , i s a n o t h e r Z i m b a b w e a n m a n u f a c t u r i n g c o m p a n y w h i c h e x p o r t s t h e b u l k ( o v e r 7 5 % ) o f i t s p r o d u c t , a n d h a s d o n e s o f o r a d e c a d e o r m o r e . ( O n e o f i t s m o r e r e c e n t e x p o r t o r d e r s w a s f o r t h e n e w H e l s i n k i O p e r a H o u s e . ) I n m i d - 1 9 8 7 i t s o r d e r b o o k w a s f i l l e d f o r t w o y e a r s a h e a d . T h e p r o d u c t i t m a n u f a c t u r e r s a n d e x p o r t s h o l d s i t s own o n

t h e l u c r a t i v e E u r o p e a n ( m o s t l y W e s t G e r m a n ) m a r l ^ e t l a r g e l y b e c a u s e o f t h e u n i q u e q u a l i t y o f t h e h a r d w o o d r a w m a t e r i a l o b t a i n e d f r o m b o t h w i t h i n Z i m b a b w e a n d f r o m a c r o s s t h e b o r d e r i n n e i g h b o u r i n g M o z a m b i q u e . W i t h m o d e r n m a c h i n e r y a n d a n e n g i n e e r -/ t e c h n i c i a n r u n n i n g t h e M u t a r e f a c t o r y w h o , a c c o r d i n g t o t h e g e n e r a l m a n a g e r i n H a r a r e , i s t h e " k e y " t o t h e s u c c e s s o f t h e o p e r a t i o n , e x p o r t m a r k e t s a r e a l l b u t g u a r a n t e e d . T h e r e a s o n w h y e x p o r t e x p a n s i o n i s n o t o c c u r r i n g s i g n i f i c a n t l y a t p r e s e n t ( 1 9 8 7 e x p o r t s a r e e s t i m a t e d t o b e $ 6 5 0 , 0 0 0 c o m p a r e d w i t h $ 2 2 2 , 0 0 0 i n 1 9 8 6 ) i s n o t b e c a u s e o f p r i c e , p l a n t a n d m a c h i n e r y i n a d e q u a c y , s k i l l s h o r t a g e s , h i g h e r t r a n s p o r t c o s t s o r a l a c k o f e x p o r t d e m a n d . I t i s s i m p l y t h a t u n r e s t i n M a t a b e l e l a n d , i n s o u t h e r n Z i m b a b w e , a n d a c r o s s t h e b o r d e r i n M o z a m b i q u e h a s m e a n t t h a t t h e h a r d w o o d l o g s c a n n o t b e c u t d o w n i n t h e q u a n t i t i e s r e q u i r e d .

1 1 3 . L o c a t e d i n t h e s o u t h e r n h e m i s p h e r e , i t s s e a s o n i s b o t h l o n g e r t h a n S o u t h A f r i c a ' s a n d s t a r t s s o m e t w o m o n t h s b e f o r e h a n d .

1 1 4 . T h i s h a s b e e n h i g h l i g h t e d r e c e n t l y i n a r e p o r t o n Z i m b a b w e ' s h o r t i c u l t u r a l s e c t o r p r e p a r e d f o r t h e G o v e r n m e n t b y t h e N e t h e r ­l a n d s - b a s e d B.V. P r o j e c t D e v e l o p m e n t ( P r o d e ) .

1 1 5 . W h i l e Z i m b a b w e w o u l d s t a n d t o g a i n f r o m a n y i n t e r n a t i o n a l s a n c t i o n s i m p o s e d o n S o u t h A f r i c a r e s t r i c t i n g i t s i m p o r t s i n t o t h e m a j o r m a r k e t s . S o u t h A m e r i c a n s u p p l i e r s h a v e b e e n q u i c k t o s t e p m h e r e a l r e a d y . F o r i n s t a n c e w i t h i n a f e w d a y s o f t h e S w e d i s h b a n o n S o u t h A f r i c a n a g r i c u l t u r a l p r o d u c e a p l a n e l o a d o f C h i l e a n s w a s i n S w e d e n a t t e m p t i n g - w i t h g r e a t s u c c e s s - t o f i l l t h e v a c u u m , e v e n t o t h e e x t e n t o f t a k i n g o r d e r f o r f r e s h h o r t i c u l t u r a l p r o d u c e t h r e e a n d f o u r y e a r s h e n c e .

1 1 6 . B o r d e r S t r e a m s b e g a n e x p o r t i n g m a r m a l a d e s t o B r i t a i n i n 1 9 8 4 , p r i o r t o i t s p u r c h a s e b y t h e C a i r n s g r o u p , b u t i n m i n u t e q u a n t i t i e s a n d a t t h e c o s t o f c r e a t i n g s h o r t a g e s i n t h e d o m e s t i c m a r k e t .

1 1 7 . O n e b r a n d o f t h e m , s t r a n g e l y , a p p e a r i n g u n d e r t h e " S h a r e -w o o d " b r a n d n a m e , a s s o c i a t e d w i t h c u r r y p r o d u c t s , c o m p l e t e w i t h " B y A p p o i n t m e n t T o H e r M a j e s t y T h e Q u e e n " !

1 1 8 . T h e m o s t u s e f u l t y p e o f i n f o r m a t i o n t o a n a l y s e l i n k a g e s a r e c o n t a i n e d i n d e t a i l e d i n p u t / o u t p u t a n a l y s e s . F o r Z i m b a b w e a c o m p r e h e n s i v e i n p u t / o u t p u t m a t r i x w a s c o n s t r u c t e d f o r 1 9 6 4 a n d 1 9 6 5 d a t a b y t h e C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) i n H a r a r e . T h i s w a s e x t r a p o l a t e d f o r w a r d t o 1 9 7 5 b y Z i m b a b w e a n s w o r k i n g a t U N C T A D p r i o r t o I n d e p e n d e n c e t o p r o v i d e a c r u d e 10 y e a r c o m ­p a r i s o n . C u r r e n t l y t h e C S O a r e p r o c e s s i n g i n p u t / o u t p u t d a t a f o r t h e y e a r 1 9 8 1 b u t t o d a t e n o l a r g e m a t r i x h a s b e e n p u b l i s h e d . Some o f t h i s d a t a , r e f e r r i n g m o s t p a r t i c u l a r l y t o t r a n s a c t i o n s w i t h i n t h e m a n u f a c t u r i n g s e c t o r w a s u s e d i n t h e U N I D O ( 1 9 8 6 b ) s t u d y . I n t h i s s e c t i o n , u s e i s m a d e o f a l l t h r e e s o u r c e s i n t h e a t t e m p t t o h i g h l i g h t , e v e n i f c r u d e l y , t h e c h a n g e s i n l i n k a g e s o v e r t i m e .

1 1 9 . C a u s e d l a r g e l y b y r a i n f a l l d i f f e r e n c e s - s a i d t o b e r e s p o n s i b l e f o r a t l e a s t a 2 0 % p o t e n t i a l v a r i a t i o n i n p r o d u c t i o n l e v e l s - a n d , e s p e c i a l l y i n t h e 1 9 7 4 - 7 9 p e r i o d b y t h e w a r .

1 2 0 . F o r s o m e r e a s o n , t h e a v a i l a b l e 1 9 8 1 / 8 2 i n p u t / o u t p u t d a t a d o e s n o t s h o w t h e v a l u e o f t o b a c c o p r o d u c t s u t i l i s e d i n t h e m a n u f a c t u r e o f t o b a c c o s e e U N I D O ( 1 9 8 6 b : 1 3 6 ) . T h i s f i g u r e o f $ 2 1 mn t h e r e f o r e u n d e r e s t i m a t e s t h e a g r o - i n d u s t r i a l l i n k a g e f o r t h i s s u b - s e c t o r . D a t a p r o v i d e d b y t h e t o b a c c o i n d u s t r y s u g g e s t s t h a t t h i s w a s v a l u e d a t a b o u t $ 2 . 5 mn i n 1 9 8 1 / 8 2 .

1 2 1 . I n f o r m a t i o n s u p p l i e d b y t h e m e a t c a n n i n g i n d u s t r y .

1 2 2 . T h e s e p r o p o r t i o n s a r e d e r i v e d f r o m t h e a v e r a g e s o f t h e 1 9 6 5 a n d 1 9 7 5 i n p u t / o u t p u t d a t a - n o r e l i a b l e d a t a i s a v a i l a b l e f o r t h e p o s t - 1 9 7 5 p e r i o d .

1 2 3 . I n 1 9 8 6 , t h e c o m m u n a l l a n d s h e l d 8 0 % m o r e c a t t l e t h a n t h e c o m m e r c i a l f a r m i n g a r e a s - 3 . 4 5 mn t o 1 . 9 1 mn - t w i c e a s many s h e e p a n d 24 t i m e s t h e n u m b e r o f g o a t s . S i m i l a r l y i n 1 9 8 3 / 4 , t h e l a r g e c o m m e r c i a l f a r m s p l a n t e d 2 2 3 , 0 0 0 h e c t a r e s t o m a i z e , t h e s m a l l - s c a l e , c o m m u n a l a n d r e s e t t l e m e n t a r e a s j u s t o v e r o n e m i l l i o n h e c t a r e s t o m a i z e . S e e Q u a r t e r l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s , M a r c h 1 9 8 7 , T a b l e s 1 1 . 2 a n d 1 1 . 3 a n d AMA d a t a ( 1 9 8 7 ) f o r m a i z e p l a n t i n g s .

1 2 4 . P r i o r t o I n d e p e n d e n c e , t h e s m a l l - s c a l e a n d c o m m u n a l a r e a s w e r e r e s p o n s i b l e f o r l e s s t h a n 1 0 % o f m a r k e t e d m a i z e s a l e s b u t b y 1 9 8 6 t h e y a c c o u n t e d f o r o v e r 4 0 % , i n c r e a s i n g t o t a l t o n n a g e f r o m l e s s t h a n 4 0 , 0 0 0 t o w e l l o v e r 7 0 0 , 0 0 0 i n t h e s i x y e a r p e r i o d ( a v e r a g e d o u t t o a l l o w f o r d r o u g h t y e a r s ) . S e e AMA ( 1 9 8 7 ) g r a m d a t a .

A s w e l l a s c o - o r d i n a t i n g t h e f o o d s e c u r i t y p l a n s f o r t h e S o u t h e r n A f r i c a n D e v e l o p m e n t C o o r d i n a t i o n C o n f e r e n c e ( S A D C C ) r e g i o n , Z i m b a b w e i s a l s o p l a n n i n g i t s e l f t o h a v e a v a i l a b l e a s u r p l u s o f m a i z e f o r e x p o r t f o r t h e f o r e s e e a b l e f u t u r e .

1 2 5 . T h e s e f i g u r e s c o m e f r o m C h a v u n d u k a ( 1 9 8 1 : 1 4 0 - 1 4 8 ) .

1 2 6 . I n i t s r e c e n t I n d u s t r i a l S e c t o r S t u d y , t h e W o r l d B a n k i n c o r r e c t l y m a i n t a i n s t h a t " Z i m b a b w e ' s f e r t i l i z e r f i r m s c a n m e e t m o s t o f t h e c o u n t r y ' s p r e s e n t f e r t i l i z e r n e e d s . . . " ( W o r l d B a n k ( 1 9 8 7 : 1 0 1 ) .

1 2 7 . Some i n d u s t r i a l i s t s h a v e a l s o r e m a r k e d t h a t a n u m b e r o f k e y g o v e r n m e n t m i n i s t e r s a n d p a r t y m e m b e r s w h o s e i n f l u e n c e w a s i m p o r t a n t i n p u s h i n g f o r t h i s t e c h n i c a l o p t i o n a n d h a v i n g t h e d e c i s i o n t o g o a h e a d t a k e n w e r e o p e n t o p a r t i c u l a r p e r s u a s i o n ,

1 2 8 . Some o f t h e c r i t i c i s m , h o w e v e r , d o e s s e e m t o b e r a t h e r c i r c u l a r . F o r i n s t a n c e i t w a s t h e W o r l d B a n k w h i c h i n s i s t e d o n m a s s i v e h i k e s i n e l e c t r i c i t y c h a r g e s i n t h e e a r l y 1 9 8 0 s t o h e l p r e p a y q u i c k l y t h e l o a n s p r o v i d e d f o r t h e d e v e l o p m e n t o f t h e H w a n g e P o w e r S t a t i o n b u t i t i s t h e h i g h c o s t o f t h i s i n p u t ( S a b l e a b s o r b s s o m e 2 0 % o f n a t i o n a l e l e c t r i c i t y c o n s u m p t i o n ) w h i c h

h i g h l i g h t e d t h e d i v e r g e n c e b e t w e e n t h e e x - f a c t o r y c o s t o f p r o d u c t i o n a n d t h e b o r d e r p r i c e o f c o m p e t i t i v e i m p o r t s .

1 2 9 . Some o f t h e s e f i g u r e s d o a p p e a r t o b e o n t h e l o w s i d e o r e l s e s o m e w h a t o u t o f d a t e . F o r i n s t a n c e t h e C o m m e r c i a l F a r m e r s ' U n i o n a r g u e d i n l a t e 1 9 8 6 t h a t " u r e a i s p r i c e d i n Z i m b a b w e a t a b o u t 2.2 t i m e s t h e c o s t a t w h i c h i t c o u l d b e i m p o r t e d a n d s o l d t o o u r f a r m e r s " C F U , ( 1 9 8 6 : 7 ) .

1 3 0 . S e e f o r i n s t a n c e C h a v u n d u k a ( 1 9 8 2 ) , U N I D O ( 1 9 8 6 b ) a n d C o c h r a n e a n d D o n o s o ( 1 9 8 7 ) .

1 3 1 . C F U e s t i m a t e .

1 3 2 . I m p o r t s o f i n s e c t i c i d e s a n d d i s i n f e c t a n t s i n 1 9 8 4 a n d 1 9 8 5 a v e r a g e d $ 2 5 mn.

1 3 3 . T h e r e a r e , o f c o u r s e , e x c e p t i o n s . F o r i n s t a n c e i n N o v e m b e r 1 9 8 7 , a $4mn s o p h i s t i c a t e d c h e m i c a l p l a n t , s i m i l a r t o t h o s e e r e c t e d b y t h e c o m p a n y i n 3 5 o t h e r c o u n t r i e s w a s o f f i c i a l l y o p e n e d f o r H o e c h s t ( Z i m b a b w e ) t o m a n u f a c t u r e a r a n g e o f c h e m i c a l p r o d u c t s b o t h t o r e p l a c e i m p o r t s a n d t o t a p a t l e a s t t h e r e g i o n a l e x p o r t m a r k e t . I n i t i a l l y t h e f i r m i s t o p r o d u c e t e x t i l e c h e m i c a l s , i m m e d i a t e l y s a v i n g t h e c o u n t r y a b o u t $ 1 . 5 mn a y e a r i n f o r e i g n e x c h a n g e ( T h e F i n a n c i a l G a z e t t e , 1 9 J u n e , 1 9 8 7 a n d 2 0 N o v e m b e r 1 9 8 7 ) .

1 3 4 . T h e c o m m e r c i a l f a r m i n g s e c t o r h a s a b o u t 1 7 , 0 0 0 t r a c t o r s o f w h i c h s o m e 4 0 % a r e o v e r 1 1 y e a r s o l d , t h e m a x i m u m r e c o m m e n d e d l i f e o f a m a c h i n e p r i o r t o t h e c o s t o f s p a r e s b e c o m i n g e x c e s s i v e ­l y h i g h . S e e , f o r i n s t a n c e , Z i m b a b w e , R e p o r t o n t h e T r a c t o r a n d T r a c t o r I m p l e m e n t O p e r a t i n g C o s t S u r v e y f o r L a r g e S c a l e C o m m e r ­c i a l F a r m i n g U n i t s , H a r a r e , T h e F a r m M a n a g e m e n t R e s e a r c h S e c t i o n , E c o n o m i c s a n d M a r k e t s B r a n c h , M i n i s t r y o f A g r i c u l t u r e , O c t o b e r 1 9 8 4 .

1 3 5 . R e c e n t M i n i s t r y o f A g r i c u l t u r e s u r v e y s s h o w t h a t t h e a v e r a g e h o r s e - p o w e r o n t h e s e f a r m s r a n g e s f r o m 6 0 t o 7 0 p e r t r a c t o r .

1 3 6 . T h e g r o w t h a n d e v o l u t i o n o f Z i m b a b w e ' s c a p i t a l g o o d s s e c t o r h a s b e e n r e s e a r c h e d a n d d e v e l o p e d b y D r . D a n N d l e l a o f t h e U n i v e r s i t y o f Z i m b a b w e . S e e f o r e x a m p l e N d l e l a ( 1 9 8 5 ) .

R E F E R E N C E S

A g r i c u l t u r a l M a r k e t i n g A u t h o r i t y ( A M A ) , ( 1 9 8 6 ) E c o n o m i c R e v i e w o f t h e A g r i c u l t u r a l I n d u s t r y o f Z i m b a b w e 1 9 8 5 , H a r a r e , AMA.

A r r i g h i , G. ( 1 9 6 7 ) , T h e P o l i t i c a l E c o n o m y o f R h o d e s i a , T h e H a g u e , M o u t o n .

B a r b e r , W.J. ( 1 9 6 1 ) T h e E c o n o m y o f B r i t i s h C e n t r a l A f r i c a , L o n d o n , O x f o r d U n i v e r s i t y P r e s s .

C a b l e , V. a n d P e r s a u d , B. ( E d s ) ( 1 9 8 7 ) D e v e l o p i n g W i t h F o r e i g n I n v e s t m e n t , L o n d o n , C r o o m H e l m a n d t h e C o m m o n w e a l t h S e c r e t a r i a t .

C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) , ( V a r i o u s Y e a r s ) , N a t i o n a l A c c o u n t s o f Z i m b a b w e , N a t i o n a l A c c o u n t s o f R h o d e s i a , N a t i o n a l A c c o u n t s o f S o u t h e r n R h o d e s i a a n d N a t i o n a l A c c o u n t s o f T h e F e d e r a t i o n o f R h o d e s i a a n d N y a s a l a n d , H a r a r e , C S O .

C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) , ( V a r i o u s Y e a r s ) S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e , S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e b y C o m m o d i t y , A n n u a l S t a t e m e n t o f E x t e r n a l T r a d e ,

C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) , ( V a r i o u s Y e a r s ) T h e C e n s u s o f P r o d u c t i o n : M i n i n g , M a n u f a c t u r i n g , C o n s t r u c t i o n , E l e c t r i c i t y a n d W a t e r S u p p l y , R e p o r t o n T h e C e n s u s o f I n d u s t r i a l P r o d u c t i o n , H a r a r e , C S O .

C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) , ( V a r i o u s Y e a r s ) T h e M o n t h l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s , T h e Q u a r t e r l y D i g e s t o f S t a t i s t i c s a n d S t a t s - F l a s h , H a r a r e , C S O .

C e n t r a l S t a t i s t i c a l O f f i c e ( C S O ) , ( 1 9 8 6 a n d 1 9 8 7 ) N a t i o n a l I n c o m e a n d E x p e n d i t u r e R e p o r t , H a r a r e , C S O .

C h a v u n d u k a G . L . , ( 1 9 8 2 ) , Z i m b a b w e , R e p o r t o f T h e C o m m i s s i o n o f I n g u i r y i n t o T h e A g r i c u l t u r a l I n d u s t r y u n d e r T h e C h a i r m a n s h i p o f P r o f e s s o r G . L . C h a v u n d u k a , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r .

C h e l i a h , R . J . ( 1 9 8 6 ) R e p o r t o f t h e C o m m i s s i o n o f I n q u i r y i n t o T a x a t i o n u n d e r t h e C h a i r m a n s h i p o f D r . R . J . C h e l i a h , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r s , A p r i l .

C h e n e r y , H.B. ( 1 9 6 0 ) " P a t t e r n s o f I n d u s t r i a l G r o w t h " , A m e r i c a n E c o n o m i c R e v i e w , V o l . 50 ( S e p t e m b e r ) .

C h e n e r y , H.B., R o b i n s o n , S. a n d S y r q u i n , M. ( 1 9 8 6 ) I n d u s t r i a l i z a t i o n a n d G r o w t h , New Y o r k , O x f o r d U n i v e r s i t y P r e s s f o r t h e W o r l d B a n k .

C l a r k e D.G. , ( 1 9 7 5 ) " T h e P o l i t i c a l E c o n o m y o f D i s c r i m i n a t i o n a n d U n d e r d e v e l o p m e n t i n R h o d e s i a w i t h S p e c i a l R e f e r e n c e t o A f r i c a n W o r k e r s 1 9 4 0 - 1 9 7 3 " , U n i v e r s i t y o f S t . A n d r e w s , P h D T h e s i s ( m i m e o ) .

C l a r k e , D.G. ( 1 9 8 0 ) F o r e i g n C o m p a n i e s a n d I n t e r n a t i o n a l I n v e s t m e n t i n Z i m b a b w e , L o n d o n , C a t h o l i c I n s t i t u t e f o r I n t e r n a t i o n a l R e l a t i o n s .

C o c h r a n e , E.D.D. a n d D o n o s o , R.H. ( 1 9 8 7 ) " T e c h n o l o g y a n d D e v e l o p m e n t P e r s p e c t i v e s o f t h e C h e m i c a l S e c t o r o f Z i m b a b w e " , H a r a r e ( m i m e o ) .

C o l e , R . L . ( 1 9 6 8 ) " T h e T a r i f f P o l i c y o f R h o d e s i a " , T h e R h o d e s i a n J o u r n a l o f E c o n o m i c s , V o l . 2.

C o m m e r c i a l F a r m e r s ' U n i o n ( C F U ) , ( 1 9 8 6 ) " T h e A g r i c u l t u r a l I n d u s t r y : A n O v e r v i e w o f T h e I n d u s t r y , T h e N e e d t o R e d u c e I n p u t C o s t s a n d T h e P r o v i s i o n o f A d e q u a t e E s s e n t i a l P r o d u c t i o n R e q u i r e m e n t s " , H a r a r e , C F U , S e p t e m b e r ( m i m e o ) .

C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s , ( 1 9 8 6 ) " Z i m b a b w e ; S u p p l y S u r v e y o f A g r i c u l t u r a l a n d H o r t i c u l t u r a l M a c h i n e r y F o r S o i l P r e p a r a t i o n o r C u l t i v a t i o n " , H a r a r e , P a p e r P r e p a r e d f o r T h e I n t e r n a t i o n a l T r a d e C e n t r e , U N C T A D / G A T T i n c o - o p e r a t i o n w i t h T h e S e c r e t a r i a t o f t h e P r e f e r e n t i a l T r a d e A r e a f o r E a s t e r n a n d S o u t h e r n A f r i c a n S t a t e s ( m i m e o ) .

C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s , ( V a r i o u s D a t e s ) " S t a t e o f T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r , T r i - A n n u a l S u r v e y " , H a r a r e , C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s .

D e p a r t m e n t o f B u s i n e s s S t u d i e s ( V a r i o u s d a t e s ) " B u s i n e s s O p i n i o n S u r v e y " , H a r a r e , D e p a r t m e n t o f B u s i n e s s , U n i v e r s i t y o f Z i m b a b w e .

D e p a r t m e n t o f C u s t o m s a n d E x c i s e , ( 1 9 8 7 ) Z i m b a b w e C u s t o m s a n d E x c i s e T a r i f f H a n d b o o k , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r s .

G o v e r n m e n t o f R h o d e s i a , M i n i s t e r o f T r a d e , I n d u s t r y a n d D e v e l o p m e n t , ( 1 9 6 5 ) I n d u s t r i a l P o l i c y o f t h e R h o d e s i a G o v e r n m e n t a n d How I t I s I m p l e m e n t e d , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r s , 1 M a y .

G o v e r n m e n t o f Z i m b a b w e ( G O Z ) , ( 1 9 8 3 ) N a t i o n a l M a n p o w e r S u r v e y 1 9 8 1 , V o l u m e s I a n d I I I , H a r a r e , M i n i s t r y o f M a n p o w e r , P l a n n i n g a n d D e v e l o p m e n t .

G o v e r n m e n t o f Z i m b a b w e ( G O Z ) , ( 1 9 8 6 ) R e p u b l i c o f Z i m b a b w e F i r s t F i v e - Y e a r N a t i o n a l D e v e l o p m e n t P l a n , 1 9 8 6 - 1 9 9 0 , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r .

H a r r i s , P . S . ( 1 9 7 4 ) B l a c k I n d u s t r i a l W o r k e r s i n R h o d e s i a : T h e G e n e r a l P r o b l e m s o f L o w P a y , G w e r u , Mambo P r e s s .

H a w k i n s , A.M. ( 1 9 8 7 ) " I n d u s t r i a l P o l i c y i n Z i m b a b w e " , P a p e r P r e s e n t e d t o T h e C Z I C o n g r e s s , V i c t o r i a F a l l s , J u l y , r e p r i n t e d i n C Z I I n d u s t r i a l • R e v i e w , A u g u s t .

I n d u s t r i a l a n d P r o c e s s E n g i n e e r i n g C o n s u l t a n t s ( G r e a t B r i t a i n ) i n A s s o c i a t i o n w i t h S i r A l e x a n d e r G i b b a n d P a r t n e r s , ( 1 9 6 0 ) R e p o r t o n T h e D e v e l o p m e n t o f M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r y w i t h i n T h e

F e d e r a t i o n o f R h o d e s i a a n d N v a s a l a n d , J u l y 1 9 6 0 , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r s , C . F e d 1 6 1 .

I n t e r n a t i o n a l L a b o u r O f f i c e ( I L O ) , ( 1 9 7 8 ) L a b o u r C o n d i t i o n s a n d D i s c r i m i n a t i o n i n S o u t h e r n R h o d e s i a ( Z i m b a b w e ) , G e n e v a , I L O . I n t e r n a t i o n a l L a b o u r O f f i c e ( I L O ) , ( 1 9 8 4 ) 1 9 8 4 Y e a r B o o l t o f L a b o u r S t a t i s t i c s , 4 4 t h I s s u e , G e n e v a , I L O .

I r v i n e , A . G . ( 1 9 5 9 ) T h e B a l a n c e o f P a y m e n t s o f R h o d e s i a a n d N y a s a l a n d 1 9 4 5 - 1 9 5 4 , L o n d o n , O x f o r d U n i v e r s i t y P r e s s .

J a n s e n , D. ( 1 9 8 3 ) Z i m b a b w e : G o v e r n m e n t P o l i c y a n d T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r , A S t u d y P r e p a r e d f o r t h e M i n i s t r y o f I n d u s t r y a n d E n e r g y D e v e l o p m e n t , L a r k s p u r , C a l i f o r n i a , V o l . 1 , M a i n R e p o r t , V o l . I I , A n n e x e s , ( m i m e o ) , A p r i l .

L e w i s , S.R. ( 1 9 7 1 ) E c o n o m i c P o l i c y a n d I n d u s t r i a l G r o w t h i n P a k i s t a n , L o n d o n , G e o r g e A l l e n a n d U n w i n .

L e w i s , S.R. a n d S o l i g o , R., ( 1 9 6 5 ) " D o m e s t i c R e s o u r c e s a n d F i s c a l P o l i c y i n P a k i s t a n ' s S e c o n d a n d e T h i r d Y e a r P l a n s " , P a k i s t a n D e v e l o p m e n t R e v i e w , S p r i n g .

M a n d a z a , I . ( e d ) ( 1 9 8 6 ) Z i m b a b w e : T h e P o l i t i c a l E c o n o m y o f T r a n s i t i o n 1 9 8 0 - 1 9 8 6 , D a k a r , C o d e s r i a B o o k S e r i e s .

M a z h a r , Y . K . a n d N d l e l a , D.B., ( 1 9 8 7 ) " T e c h n o l o g y a n d D e v e l o p m e n t P e r s p e c t i v e s o f T h e C a p i t a l G o o d s S e c t o r " , H a r a r e , ( D r a f t raimeo).

M i n i s t r y o f I n d u s t r y a n d E n e r g y D e v e l o p m e n t , ( 1 9 8 2 ) , P r o d u c t s o f Z i m b a b w e a n I n d u s t r i e s 1 9 8 2 , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r .

M u i r , K. ( 1 9 8 1 ) C r o p P r o d u c t i o n S t a t i s t i c s 1 9 4 0 - 1 9 7 9 , D e p a r t m e n t o f L a n d M a n a g e m e n t , U n i v e r s i t y o f Z i m b a b w e , W o r k i n g P a p e r 4 / 8 1 .

N d l e l a , D.B. ( 1 9 8 1 ) D u a l i s m i n T h e R h o d e s i a n C o l o n i a l E c o n o m y , L u n d E c o n o m i c S t u d i e s N o . 2 2 , D e p a r t m e n t o f E c o n o m i c s , U n i v e r s i t y o f L u n d .

N d l e l a , D.B., ( 1 9 8 5 ) , " T h e C a p i t a l G o o d s S e c t o r i n Z i m b a b w e " , Z i m b a b w e J o u r n a l o f E c o n o m i c s , V o l . 1.

P h i m i s t e r , I . ( 1 9 8 7 ) " I n d u s t r i a l i s a t i o n a n d S u b - I m p e r i a l i s m : S o u t h e r n R h o d e s i a n a n d S o u t h A f r i c a n T r a d e R e l a t i o n s B e t w e e n T h e W a r s " , ( m i m e o ) . P a p e r p r e s e n t e d t o O x f o r d w o r k s h o p o n A l t e r n a t i v e D e v e l o p m e n t S t r a t e g i e s i n A f r i c a , S e p t e m b e r .

R a m s a y , D., ( 1 9 7 4 ) " P r o d u c t i v i t y a n d C a p i t a l i n R h o d e s i a n M a n u f a c t u r i n g " , T h e R h o d e s i a n J o u r n a l o f E c o n o m i c s , V o l . 8, J u n e .

R a m s a y , D., ( 1 9 7 4 ) " V a l u e A d d e d a t C o n s t a n t P r i c e s : E s t i m a t e s f o r R h o d e s i a n M a n u f a c t u r i n g I n d u s t r i e s a n d Some O b s e r v a t i o n s " , T h e R h o d e s i a n J o u r n a l o f E c o n o m i c s , V o l . 8, D e c e m b e r .

R e s e r v e B a n k o f Z i m b a b w e ( V a r i o u s Y e a r s ) , Q u a r t e r l y E c o n o m i c a n d S t a t i s t i c a l R e v i e w , H a r a r e , R e s e r v e B a n k o f Z i m b a b w e .

R i d d e l l , R . C. { 1 9 8 1 a ) " Z i m b a b w e ' s M a n u f a c t u r e d E x p o r t s a n d T l i e E n d i n g o f T h e T r a d e A g r e e m e n t W i t h S o u t h A f r i c a " , H a r a r e , C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s , D e c e m b e r ( m i m e o ) .

R i d d e l l , R . C. ( 1 9 8 1 b ) R e p o r t o f t h e C o m m i s s i o n o f I n q u i r y i n t o I n c o m e s , P r i c e s a n d C o n d i t i o n s o f S e r v i c e u n d e r t h e C h a i r m a n s h i p o f R o g e r C. R i d d e l l , H a r a r e , G o v e r n m e n t P r i n t e r s .

R i d d e l l , R . C . , ( 1 9 8 3 ) "A C r i t i q u e o f ' Z i m b a b w e : G o v e r n m e n t P o l i c y a n d T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r ' " , H a r a r e , C o n f e d e r a t i o n o f Z i m b a b w e I n d u s t r i e s ( m i m e o ) .

R i d d e l l R. C , ( 1 9 8 7 ) " Z i m b a b w e ' s E x p e r i e n c e o f F o r e i g n I n v e s t m e n t P o l i c y " , i n C a b l e a n d P e r s a u d .

R o b i n s o n , P . B . ( 1 9 8 7 ) T r a d e a n d F i n a n c i n g S t r a t e g i e s F o r T h e New N I C S : T h e Z i m b a b w e C a s e S t u d y , L o n d o n , O D I W o r k i n g P a p e r N o . 2 3 .

S t o n e m a n , C . S . , ( E d ) , ( 1 9 8 4 ) Z i m b a b w e ' s I n h e r i t a n c e , L o n d o n M a c m i l l a n .

S t o n e m a n C . S . , ( 1 9 8 5 ) " S t r a t e g y o r I d e o l o g y ? T h e W o r l d B a n k / I M F A p p r o a c h T o D e v e l o p m e n t " , H a r a r e , U n i v e r s i t y o f Z i m b a b w e , C o n f e r e n c e o n E c o n o m i c P o l i c i e s a n d P l a n n i n g U n d e r C r i s i s , P a p e r N o . 1 0 ( m i m e o ) .

S t o n e m a n C . S . , ( 1 9 8 8 ) Z i m b a b w e ' s P r o s p e c t s , L o n d o n , M a c m i l l a n ( f o r t h c o m i n g ) .

S t o n e m a n C . S . , ( 1 9 8 8 b ) " T h e W o r l d B a n k a n d t h e I M F i n Z i m b a b w e " , i n B. C a m p b e l l a n d J . L o x l e y ( E d s ) ( f o r t h c o m i n g ) .

T o b a c c o I n d u s t r i a l C o u n c i l , ( 1 9 8 6 ) T o b a c c o a n d I t s C o n t r i b u t i o n T o Z i m b a b w e , H a r a r e , T o b a c c o I n d u s t r i a l C o u n c i l .

U n i t e d N a t i o n s C o n f e r e n c e o n T r a d e a n d D e v e l o p m e n t ( U N C T A D ) , ( 1 9 8 0 ) Z i m b a b w e T o w a r d s a New O r d e r : A n E c o n o m i c a n d S o c i a l S u r v e y , U n i t e d N a t i o n s .

U n i t e d N a t i o n s I n d u s t r i a l D e v e l o p m e n t O r g a n i s a t i o n ( U N I D O ) ( 1 9 8 6 a ) A f r i c a i n F i g u r e s , 1 9 8 6 , V i e n n a , U N I D O , P P D . 2 , S e p t e m b e r .

U n i t e d N a t i o n s I n d u s t r i a l D e v e l o p m e n t O r g a n i s a t i o n ( U N I D O ) ( 1 9 8 6 b ) T h e M a n u f a c t u r i n g S e c t o r i n Z i m b a b w e , V i e n n a , U N I D O , P P D / R . 2 , N o v e m b e r .

V a n H o f f e n , M. ( E d ) , ( 1 9 8 5 ) C o m m e r c i a l A g r i c u l t u r e i n Z i m b a b w e , H a r a r e , M o d e r n F a r m i n g P u b l i c a t i o n s .

W o r l d B a n k ( 1 9 8 7 ) Z i m b a b w e , A n I n d u s t r i a l S e c t o r M e m o r a n d u m , W a s h i n g t o n , I B R D .