7/26/2019 Bonitate-1

1/13

Nr.crt. Specificare Anul 1 Anul 21 Lungimea perioadei (zile) 360 360 Nr.rd.2 ifra de afaceri zilnica 200 1!03 NrAi % 3 1% r#n 1& 2& 2

' r#c !& !& 36 zSt 10 1' 6* zr 2' 30 * +i,p 10& '& ! +afg '0& %'& 11

10 +,f 60& ''& 1211 +ftml !0& 100& 1313 +dft, '& 2'&1% z-z 1' 101' +ata profita/ilitatii !.0& *.'& 116 +ata di,tri/utie diidende '0& 60& 21* +ata ,p '& '& 3

1 Amortizare #c 10& 10& %1! +ata inflatiei & *& 520 +ata do/anzii la depozite 1'& 1%& 621 +ata do/anzii la credite 22& 20& *22 o,tul capitalului 2'& 2'& !

101112

13

7/26/2019 Bonitate-1

2/13

Bilan financiarSpecificare an 1 2

A"#$#mo/ilizri necorporale 10 %'6#mo/ilizri corporale 1*46%0 2243%%

#mo/ilizri financiare 10 0A"#$5 #7B#L#8A"59"7"AL 14000 22400Stocuri 24000 24'0reane '4000 '4*00i,poni/ilitati 24** 146'0A"#$5 #+:LAN"59"7"AL !4** 104200"7"AL A"#$ 2*4** 334000

AS#$apitaluri proprii 134! 1%4'0atorii pe t. mediu ;i lung 24** 34300

7/26/2019 Bonitate-1

3/13

+7NBilan financiar

Nr.rd. Specificare an 1 2A"#$

1 #mo/ilizri necorporale 10 %'62 #mo/ilizri corporale 1*46%0 2243%%3 #mo/ilizri financiare 10 06 A"#$5 #7B#L#8A"59"7"AL 14000 22400* Stocuri 24000 24'0 reane (100& lienti) '4000 '4*0011 i,poni/ilitati 24** 146'012 A"#$5 #+:LAN"59"7"AL !4** 10420013 "7"AL A"#$ 2*4** 334000

AS#$1 apitaluri proprii 134! 1%4'02 atorii pe t. mediu ;i lung 24** 343003

7/26/2019 Bonitate-1

4/13

Structura financiara dupa termeneNr.rd. Specificare an 1 2

1 +ata ,ta/ilitatii financiare 60.0& ''.0&2 $ariatie a/,oluta a +,f 9 9'.0&3 #ndice de cre,tere al +,f 9 !1.6*&

% +ata ,ur,elor curente %0.0& %'.0&' $ariatie a/,oluta a +,c 9 '.0&6 #ndice de cre,tere al +,c 9 112.'0&* #ndicele de cre,tere al pm 9 10.!0& #ndicele de cre,tere al t, 9 133.6'&! #ndicele de cre,tere al " 9 11.0&

Structura financiara dupa proenientaNr.rd. Specificare an 1 2

1 +ata autonomiei fin.glo/.(+afg) '0.0& %'.0&2 $ariatie a/,oluta a +afg 9 9'.0&3 #ndice de cre,tere al +afg 9 !0.00&% +ata indatorarii glo/ale '0.0& ''.0&' $ariatie a/,oluta a +ig 9 '.0&6 #ndice de cre,tere al +ig 9 110.00&* #ndice de cre,tere al pr 9 106.!2& #ndice de cre,tere al t 9 130.6&

Structura patrimonialaNr.rd. Specificare an 1 2

1 +ata actielor imo/ilizate 6%.& 6!.1&2 $ariatie a/,oluta 9 %.3&3 #ndice de cre,tere 9 106.62&

% +ata actielor circulante 3'.2& 30.!&' $ariatie a/,oluta 9 9%.3&6 #ndice de cre,tere 9 *.1&* +ata ,tocurilor in A" *.2& .6& $ariatie a/,oluta 9 1.%&! #ndice de cre,tere 9 11!.!'&

10 +ata creantelor in A" 1.0& 1*.3&11 $ariatie a/,oluta 9 90.*&12 #ndice de cre,tere 9 !'.!6&13 #ndice de cre,tere Ai 9 126.6*&1% #ndice de cre,tere Ac 9 10%.32&1' #ndice de cre,tere St 9 1%2.'0&

16 #ndice de cre,tere r 9 11%.00&1* #ndice de cre,tere i,p 9 '!.%0&

Lic?iditateaNr.rd. Specificare an 1 2

1 Lc 0. 0.6!2 $ariatie a/,oluta 9 90.1!3 #ndice de cre,tere 9 *.0'&% Lr 0.*0 0.%!' $ariatie a/,oluta 9 90.216 #ndice de cre,tere 9 *0.*1&* Li 0.2' 0.11 $ariatie a/,oluta 9 90.1%! #ndice de cre,tere 9 %%.%%&

7/26/2019 Bonitate-1

5/13

Sola/ilitateaNr.rd. Specificare an 1 2

1 +ata ,ola/ilitatii generale 200.0& 11.&2 $ariatie a/,oluta 9 91&3 #ndice de cre,tere 9 !0.!1&

% @radul de acoperire a ,ericiului datoriei A %.%' 3.6'' @radul de acoperire a ,ericiului datoriei B 3.! 3.1%

5c?ili/rul financiarNr.crt. Specificare an 1 2

1 -+ 914333 9%46'02 $ariatie a/,oluta 9 93431*3 #ndice de cre,tere 9 3%.*'&

% N-+ 934''6 924'

' $ariatie a/,oluta 9 !6

6 #ndice de cre,tere 9 *2.**&

* "N 24222 924063 $ariatie a/,oluta 9 9%42'! #ndice de cre,tere 9 9!2.1&

5ficienta ge,tiunii re,ur,elorNr.crt. Specificare an 1 2

1 dzSt 10.0 1'.02 dzr 2'.0 30.03 dz-z 1'.0 10.0% nrAi %.00 3.00' nrA" 2.'! 2.0*6 nrSt 36.00 2%.00

* nrr 1%.%0 12.00

+enta/ilitateaNr.crt. Specificare an 1 2

1 +re 2'.2& 1.2& 9*.0&2 +rf %6.*& 3%.'&3 nrA" 2.6 2.1% rmn !.*& .&' #nfluenta modificarii nrA" 9'.0&6 #nfluenta modificarii rmn 91.!&

7/26/2019 Bonitate-1

6/13

Nr.crt. Specificare an 1 21 $anzari zilnice (+7N) 200 1!0

2 urata creditului 9 client (zile) 2' 303 urata medie ,tocare (zile) 10 1'% urata creditului 9 furnizor (zile) 1' 10

7/26/2019 Bonitate-1

7/13

7/26/2019 Bonitate-1

8/13

7/26/2019 Bonitate-1

9/13

Analiza /onitatii

20

1 +ata lic?iditatii curente aferenta anului 1 reflecta>

0

00

0

2 +ata lic?iditatii curente aferenta anului 2 reflecta>

000

0

3 +ata lic?iditatii curente din anul 1 arata ca>

0 #ntreprinderea a plati datoriile pe termen ,curt.

0

0

0 #ntreprinderea a,igura optimizarea raportului capacitate de plata eficienta a ge,tiunii pa,ielor.

% +ata lic?iditatii curente din anul 2 arata ca>

0 #ntreprinderea nu a putea plati datoriile pe termen ,curt.

0

0

0 #ntreprinderea a,igura optimizarea raportului capacitate de plata eficienta a ge,tiunii pa,ielor.

' inamica ratei lic?iditatii curente arata>

0 7 cre,tere a capacitatii de plata a datoriilor curente.

0 7 ,cadere a capacitatii de plata a datoriilor curente.

0 entinerea con,tanta a capacitatii de plata a datoriilor curente.

0 re,terea capacitatii de acoperire a ,ericiului datoriei.

apacitate /una de plata a datoriilor curente4 dar eficienta ,cazuta in ge,tiunea ,ur,elor definantare.

4

apacitate ridicata de plata a datoriilor curente ,i eficienta ridicata in ge,tiunea ,ur,elor de finantare.

7 ,ituatie optima prin pri,ma raportului capacitate de plata a datoriilor curente eficienta a ge,tiunii,ur,elor de finantare.

44

apacitate ridicata de plata a datoriilor curente ,i eficienta ridicata in ge,tiunea ,ur,elor de finantare.

7 ,ituatie optima prin pri,ma raportului capacitate de plata a datoriilor curente eficienta a ge,tiunii,ur,elor de finantare.

+i,cul ca intreprinderea ,a nu poata plati datoriile curente e,te unul ridicat4 prin raportare la nielulde ri,c a,ociat interalului con,iderat optim pentru rata lic?iditatii curente.

5ficienta ge,tiunii ,ur,elor de finantare e,te una redu,a4 prin raportare la nielul de ri,c a,ociatinteralului con,iderat optim pentru rata lic?iditatii curente.

+i,cul ca intreprinderea ,a nu poata plati datoriile curente e,te unul ridicat4 prin raportare la nielulde ri,c a,ociat interalului con,iderat optim pentru rata lic?iditatii curente.

5ficienta ge,tiunii ,ur,elor de finantare e,te una redu,a4 prin raportare la nielul de ri,c a,ociatinteralului con,iderat optim pentru rata lic?iditatii curente.

a)

/c

d)

a)/c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

7/26/2019 Bonitate-1

10/13

6 inamica ratei lic?iditatii rapide arata>

0 7 cre,tere a ri,curilor de incapacitate de plata a datoriilor curente.

0

0

0 re,terea autonomiei financiare a intreprinderii.

* inamica ratei lic?iditatii imediate arata>

0 re,terea capacitatii de plata a datoriilor curente pe ,eama creantelor ,i di,poni/ilitatilor.

0 iminuarea ri,curilor de neplata a datoriilor curente diminuarea eficientei ge,tiunii pa,ielor.

0 Sporirea ri,curilor de neplata a datoriilor curente ,porirea eficientei ge,tiunii pa,ielor.

0 entinerea capacitatii de plata a datoriilor curente pe ,eama di,poni/ilitatilor la nielul din anul 1.

inamica ratei lic?iditatii curente are la /aza>

0 :n indice de cre,tere al actielor circulante ,uperior indicelui de cre,tere al datoriilor curente.

0 :n indice de cre,tere al actielor circulante inferior indicelui de cre,tere al datoriilor curente.

0 5galitatea dintre ritmul de cre,tere al actielor circulante ,i ritmul de cre,tere al datoriilor curente.

0 re,terea mai rapida a datoriilor comparati cu cre,terea cifrei de afaceri.

! inamica ratei lic?iditatii curente are la /aza>

0 re,terea actielor circulante pe ,eama unei cre,teri a olumului de actiitate.

0 re,terea actielor circulante datorata e=clu,i unei cre,teri a eficientei ge,tiunii ace,tora.

0 re,terea datoriilor curente datorata e=clu,i unei reduceri a olumului de actiitate.

0 Niciun ra,pun, nu e,te corect.

10 inamica ratei lic?iditatii imediate are la /aza>

0 :n indice de cre,tere al di,poni/ilitatilor ,uperior indicelui de cre,tere al datoriilor curente.

0 :n indice de cre,tere al di,poni/ilitatilor inferior indicelui de cre,tere al datoriilor curente.0 5galitatea dintre ritmul de cre,tere al di,poni/ilitatilor ,i ritmul de cre,tere al datoriilor curente.

re,terea mai rapida a datoriilor comparati cu cre,terea capitalului propriu.

11 are dintre urmatoarele ma,uri pt. anul 3 pot a,igura optimizarea nielului lic?iditatii curente>

0 re,terea mai accentuata a actielor circulante in comparatie cu dinamica datoriilor curente.

0

0 re,terea cifrei de afaceri.

0 Nu ,e impun ma,uri de corectie4 rata lic?iditatii curente din anul 2 fiind core,punzatoare.

7 diminuare a eficientei ge,tiunii ,ur,elor de finantare4 dar ,i o diminuare a ri,cului de incapacitatede plata a datoriilor curente.

entinerea nielului din anul 1 al capacitatii de ac?itare a datoriilor curente pe ,eama creantelor ,i

di,poni/ilitatilor /ane,ti.

A,igurarea unui indice de cre,tere al datoriilor pe termen ,curt ,uperior indicelui de cre,tere alactielor circulante.

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)c)

d)

a)

/)

c)

d)

7/26/2019 Bonitate-1

11/13

7/26/2019 Bonitate-1

12/13

12 are dintre urmatoarele ma,uri pt. anul 3 pot a,igura optimizarea nielului lic?iditatii rapide>

0 re,terea creantelor ,i di,poni/ilitatilor pe ,eama cre,terii itezei de rotatie a ,tocurilor.

0 Negocierea unor credite comerciale de durate mai lungi in relatiile cu furnizorii.

0 re,terea ,tocurilor pe ,eama cre,terii cifrei de afaceri.

0 Nu ,e impun ma,uri de corectie4 rata lic?iditatii rapide din anul 2 fiind core,punzatoare.

13

0 Aducerea de aporturi in numerar la capitalul ,ocial.

0 -olo,irea de di,poni/ilitati pentru realizarea de ine,titii in actie imo/ilizate.

0 Nu ,e impun ma,uri de corectie a nielului ratei lic?iditatii curente.

0 Niciun ra,pun, nu e,te corect.

1% +ata ,ola/ilitatii generale din anul 1 arata>

0 7 capacitate /una de acoperire a datoriilor prin lic?idarea actielor.

0 7 capacitate in,uficienta de acoperire a datoriilor prin lic?idarea actielor.

0 7 ,tare de ec?ili/ru financiar glo/al.

0 Niciun ra,pun, nu e,te corect.

1' +ata ,ola/ilitatii generale din anul 2 arata>

0 7 eficienta ,cazuta in ge,tionarea datoriilor.

0 Actiul total reflectat la aloarea de piata acopera datoriile totale in proportie de 11.2&.

0 +aportul dintre actiul total reflectat la co,t i,toric ,i datoriile totale e,te de 11.2&.

0 Niciun ra,pun, nu e,te corect.

16 inamica ratei ,ola/ilitatii generale arata>

0 7 cre,tere a capacitatii de plata a datoriilor totale pe ,eama lic?idarii actielor.

0 7 diminuare a capacitatii de plata a datoriilor totale pe ,eama lic?idarii actielor.

0 entinerea con,tanta a capacitatii de plata a datoriilor totale pe ,eama lic?idarii actielor.

0 re,terea eficientei utilizarii datoriilor totale.

1* inamica ratei ,ola/ilitatii generale are la /aza>

0 :n indice de cre,tere al actiului ,uperior indicelui de cre,tere al datoriilor totale.

0 :n indice de cre,tere al actiului inferior indicelui de cre,tere al datoriilor totale.

0 :n indice de cre,tere al actiului egal cu indicele de cre,tere al datoriilor totale.

0 :n indice de cre,tere al fondului de rulment ,uperior indicelui de cre,tere al trezoreriei nete.

are dintre urmatoarele ma,uri pt. anul 3 pot a,igura optimizarea nielului lic?iditatii imediate4con,iderand core,punzatoare incadrarea in interalul C042D046E>

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

7/26/2019 Bonitate-1

13/13

1 on,iderand un niel optim al ratei ,ola/ilitatii generale de 10&4 oferiti ma,uri de optimizare>

0 re,terea cifrei de afaceri.

0 Aducerea de noi aporturi la capitalul ,ocial.

0 ontractarea de credite /ancare pe termen lung.

0 Nu ,e impun ma,uri de corectie4 aloarea ratei din anul 2 aflandu9,e la nielul optim.

1! @radul de acoperire a ,ericiului datoriei din anul 1 reflecta>

0

0

0 Autofinantarea nu permite acoperirea ,ericiului datoriei.

0 a di,poni/ilitatile nu pot acoperi datoriile pe termen ,curt.

20 @radul de acoperire a ,ericiului datoriei din anul 2 reflecta>

0 #ntreprinderea poate acoperi datoriile pe ,eama flu=ului de numerar net.

0

0

0

Autofinantarea permite acoperirea ,ericiului datoriei4 ramanand la di,pozitia intreprinderii ,ur,e definantare pentru dezoltare.

Autofinantarea a,igura acoperirea ,ericiului datoriei4 neramanand in,a la di,pozitia intreprinderii,ur,e de finantare pentru dezoltare.

Sericiul datoriei poate fi acoperit pe ,eama autofinantarii4 ramanand un ,urplu, de ,ur,e de naturaautofinantarii la di,pozitia intreprinderii.

Sericiul datoriei poate fi acoperit pe ,eama autofinantarii4 neramanand in,a un ,urplu, de ,ur,e denatura autofinantarii la di,pozitia intreprinderii.

Sericiul datoriei nu poate fi acoperit pe ,eama autofinantarii4 ac?itarea ace,tuia impunand apelareala alte ,ur,e de finantare.

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)

a)

/)

c)

d)